1.   Информацията за целите на ПЕПП за дългосрочно пенсионно осигуряване и средствата за постигането им, съдържаща се в раздела „Какъв е този продукт?“ на ПЕПП КИД, се обобщава по сбит, ясен и лесноразбираем начин. В информацията се посочват главните фактори, от които зависят възвръщаемостта на инвестициите и пенсионните резултати, базовите инвестиционни активи или референтни стойности и начините за определяне на възвръщаемостта, както и влиянието на равнищата на вноските и очаквания период на спестявания до пенсионирането. Обясняват се принципите на прилаганите техники за намаляване на риска, по-конкретно разпределението на възвръщаемостта в рамките на портфейл към индивидуалния договор за ПЕПП. В информацията се посочват и видът доставчик на ПЕПП и произтичащите специфични характеристики на договора за ПЕПП.

2.   Описанието на типа осигурени по ПЕПП лица, на които продуктът е предвидено да се предлага, съдържащо се в раздела „Какъв е този продукт?“ на ПЕПП КИД, включва информация за осигурените по ПЕПП лица, определени от доставчика на ПЕПП, към които е насочен продуктът. Определянето на типа осигурени по ПЕПП лица, за които е предназначен ПЕПП, се основава на способността на осигурените по ПЕПП лица да понасят инвестиционни загуби, на техните предпочитания относно инвестиционния хоризонт, теоретичните им знания за ПЕПП и миналия опит с такива продукти и изобщо с финансовите пазари, както и на потребностите, характерните черти и целите на потенциалните осигурени по ПЕПП лица.

3.   Подробностите относно пенсионните плащания съгласно ПЕПП в раздела, озаглавен „Какъв е този продукт?“ на ПЕПП КИД, включват обобщение на основните характеристики на договора за ПЕПП. Тези подробности включват по-специално следното:

4.   Когато договорът за ПЕПП предвижда покритие на биометричен риск, в раздела на ПЕПП КИД, озаглавен „Какъв е този продукт?“, се включва информация с подробности относно това покритие, включително списък на покритите рискове и обстоятелствата, при които ще се задействат покритието и застрахователните плащания. Премията за биометричен риск, описана в точка 54 на приложение VI към Регламент (ЕС) 2017/653, се представя като процент от годишната вноска или във формата на въздействието на премията за биометричен риск върху възвръщаемостта на инвестициите в края на фазата на натрупване въз основа на общите периоди на държане, използвани за прогнозните плащания съгласно ПЕПП. Когато премията се изплаща под формата на еднократна сума, информацията включва инвестираната сума. Ако премията се изплаща периодично, в информацията се включва броят на периодичните плащания и оценката на средната премия за биометричен риск като процент от годишната премия.

5.   Разделът, озаглавен „Какъв е този продукт?“, на ПЕПП КИД включва следната информация относно услугата за преносимост:

6.   Разделът, озаглавен „Какъв е този продукт?“, на ПЕПП КИД включва информация относно предоставянето на услугата по прехвърлянето, и по-конкретно информация относно възможностите за прехвърляне, предвидени в член 52, параграф 3 от Регламент (ЕС) 2019/1238. Ако в съответствие със същия член доставчикът на ПЕПП разрешава на осигуреното по ПЕПП лице да сменя по-често доставчиците на ПЕПП, честотата се посочва в ПЕПП КИД. В ПЕПП КИД се уточнява дали прехвърлянето е безплатно. Когато не е безплатно, в ПЕПП КИД се посочват съответните разходи.

Информацията относно предоставянето на услугата по прехвърлянето включва и информация за правото на получаване на допълнителна информация за тази услуга по прехвърляне, както е посочено в член 56, параграф 2 от Регламент (ЕС) 2019/1238. Тази информация се публикува на уебсайта на доставчика на ПЕПП и при поискване се предоставя на осигурените по ПЕПП лица в съответствие с изискванията на член 24 от Регламент (ЕС) 2019/1238.

7.   Разделът, озаглавен „Какъв е този продукт?“, на ПЕПП КИД включва информация за условията за промяна на избрания инвестиционен вариант. По-специално, когато е уместно, информация за предлаганите алтернативни инвестиционни варианти, към които осигуреното по ПЕПП лице може да премине в съответствие с член 44 от Регламент (ЕС) 2019/1238. Ако доставчикът на ПЕПП позволява на осигуреното по ПЕПП лице да променя избрания инвестиционен вариант по-често, отколкото е минималното изискване, се посочва честотата на възможните промени и се заявява, че промяната е безплатна, или се посочват съответните разходи.

8.   Информацията относно инвестиционните резултати на доставчика на ПЕПП от гледна точка на екологичните, социалните и управленските фактори, съдържаща се в раздела, озаглавен „Какъв е този продукт?“, на ПЕПП КИД, включва подробни пояснения и количествена информация, когато такава е налична, относно начина, по който интегрирането на екологичните, социалните и управленските фактори влияе върху действителните и очакваните инвестиционни резултати на доставчика на ПЕПП.

9.   Разделът, озаглавен „Какъв е този продукт?“, на ПЕПП КИД, включва, когато е приложимо, информация дали има преходен период или срок за отказ на осигуреното по ПЕПП лице и какви са последиците от това, включително всички приложими такси и санкции при използване на преходния период или прекратяване на договора.

10.   Информацията, съдържаща се в раздела, озаглавен „Какъв е този продукт?“, на ПЕПП КИД, включва препратка към информацията относно резултатите от минали периоди на инвестиционните варианти на ПЕПП, разпределени на осигурените по ПЕПП лица. Информацията относно резултатите от минали периоди се предоставя на уебсайта на доставчика на ПЕПП.

11.   Когато данните се предоставят в електронен формат с разслояване на информацията, първият слой съдържа най-малко следната информация:

Друга информация може да бъде предоставена в допълнителните слоеве с подробна информация.

1.   Информацията относно профила на риска и възвръщаемостта на ПЕПП, включително пояснения за обобщаващия показател за риска, съдържаща се в раздела „Какви са рисковете и каква възвръщаемост мога да получа?“ на ПЕПП КИД, се предоставя по сбит, ясен и лесноразбираем начин. С нея се разясняват целта на обобщаващия показател за риска и резултатите от него за определяне по стандартизиран и съпоставим начин на различни профили на риска и възвръщаемостта и се посочва, че обобщаващият показател за риска се счита за база при сравняването на профилите на риска и възвръщаемостта на различни ПЕПП. Доставчикът на ПЕПП ясно заявява, че обобщаващият показател за риска e различен от и не е сравним с обобщаващия показател за риска за продукти, които попадат в обхвата на Регламент (ЕС) 1286/2014 на Европейския парламент и на Съвета (4).

В информацията се пояснява, че нисък профил на риска и възвръщаемостта означава, че е по-вероятно осигуреното по ПЕПП лице да получи среден пенсионен доход, а висок профил на риска и възвръщаемостта означава, че е по-вероятно осигуреното по ПЕПП лице да получи относително по-висок или по-нисък пенсионен доход от дохода при по-ниски профили на риска и възвръщаемостта. В поясненията се посочват ограниченията на обобщаващия показател за риска, включително, когато е уместно — зависимостта на профила на риска и възвръщаемостта от реалното развитие на инвестициите, от периода на спестявания и от ефективността на приложената техника за намаляване на риска.

2.   Информацията, изисквана съгласно член 28, параграф 3, буква г), подточка ii) от Регламент (ЕС) 2019/1238 относно възможната максимална загуба на инвестирания капитал и съдържаща се в раздела „Какви са рисковете и каква възвръщаемост мога да получа?“ на ПЕПП КИД, се допълва с информация относно стандартизирания, определен чрез стохастичен метод, натрупан капитал при изплащане при кризисен сценарий, съответстващ на петия процентил от разпределението.

3.   В раздела, озаглавен „Какви са рисковете и каква възвръщаемост мога да получа?“, на ПЕПП КИД се представя информация относно стандартизирани сценарии за резултатите: благоприятен, добър и неблагоприятен, във връзка с прогнозните пенсионни плащания съгласно ПЕПП въз основа на следните елементи:

4.   Когато е приложимо, в информацията относно условията за възвръщаемостта за осигурените по ПЕПП лица или относно заложените горни прагове на резултатите от дейността, съдържаща се в раздела „Какъв е този продукт?“ на ПЕПП КИД, се посочват механизмите за разработване и разпределение на прилаганите техники за намаляване на риска.

5.   Входящите данни, допусканията и методиките за информацията, посочена в параграфи 1, 2 и 3, съответстват на приложение III.

6.   В случаите, когато информацията е представена в електронен формат чрез разслояване, първият слой съдържа най-малко обобщаващия показател за риска и прогнозираните пенсионни плащания съгласно ПЕПП за четири общи осигурени по ПЕПП лица, а номиналните прогнозирани пенсионни плащания могат да бъдат предоставени в допълнителните слоеве с подробна информация. Друга информация може да бъде предоставена в допълнителните слоеве с подробна информация.

1.   Информацията, съдържаща се в раздела „Какви са разходите?“ на ПЕПП КИД, се предоставя по сбит, ясен и лесноразбираем начин. Всички разходи и такси, определени в раздела „Какви са разходите?“, се отнасят за действителните разходи, направени пряко на равнището на доставчика или на равнището на дейности, възложени на трети лица или на инвестиционен фонд, включително всички съответни управленски и административни разходи. Ако е приложимо, разходите и таксите, начислени на потенциалното осигурено по ПЕПП лице преди спестяване в ПЕПП, се оповестяват отделно като „първоначални разходи“. Разходите и таксите, както еднократните, така и периодичните, се представят като „общо разходи за година“ в парично изражение и като процент от натрупания капитал, както е определено в член 2, параграф 24 от Регламент (ЕС) 2019/1238. Съвкупното влияние на тези разходи се представя на базата на стандартизирана месечна вноска от осигуреното по ПЕПП лице в парично изражение, както е посочено в част III от приложение III към настоящия регламент.

2.   Разделът на ПЕПП КИД, озаглавен „Какви са разходите?“, съдържа следната информация:

3.   Когато доставчикът на ПЕПП начислява такси за компенсиране на направените разходи за първоначален съвет през началния период на договора за ПЕПП, преди осигуреното по ПЕПП лице да има право да се прехвърли към друг доставчик на ПЕПП съгласно член 52, параграф 3 от Регламент (ЕС) 2019/1238, доставчикът на ПЕПП информира потенциалните осигурени по ПЕПП лица за общата сума на тези такси, за периода, през който се прилагат и за честотата, с която се прилагат.

4.   Когато данните се предоставят в електронен формат с разслояване на информацията, първият слой съдържа най-малко следната информация:

Друга информация може да бъде предоставена в допълнителните слоеве с подробна информация.

1.   Доставчиците на ПЕПП правят преглед на съдържащата се в ПЕПП КИД информация в съответствие с член 30, параграф 1 от Регламент (ЕС) 2019/1238 винаги, когато има промяна, която значително засяга или е вероятно значително да засегне тази информация, и поне веднъж на всеки 12 месеца след датата на първоначалното публикуване на ПЕПП КИД.

2.   При посочения в параграф 1 преглед доставчиците на ПЕПП проверяват дали съдържащата се в ПЕПП КИД информация е точна, безпристрастна, ясна и неподвеждаща. Те проверяват по-специално дали тя отговаря на следните критерии:

3.   За целите на параграф 1 доставчиците на ПЕПП създават и поддържат подходящи процедури през целия цикъл на ПЕПП, даващи на осигурените по ПЕПП лица възможност по всяко време и без излишно забавяне да установят всяко обстоятелство, което би могло да доведе до промяна, която засяга или е вероятно да засегне точността, обективността или яснотата на информацията, съдържаща се в ПЕПП КИД.

1.   Доставчиците на ПЕПП своевременно преразглеждат ПЕПП КИД, ако заключението от извършения съгласно член 7 преглед е, че са необходими промени. Доставчиците на ПЕПП осигуряват актуализиране на всички раздели на ПЕПП КИД, засегнати от промените.

2.   Доставчикът на ПЕПП публикува преразгледания ПЕПП КИД на своя уебсайт и своевременно уведомява осигурените по ПЕПП лица в съответствие с член 7, параграф 3.

1.   Лицето, което предоставя съвети относно ПЕПП или продава ПЕПП, предоставя ПЕПП КИД на достатъчно ранен етап, така че да даде на потенциалното или настоящото осигурено по ПЕПП лице достатъчно време да проучи документа, преди да се обвърже с договор или оферта, свързана с този ПЕПП, независимо дали на потенциалното или настоящото осигурено по ПЕПП лице е предоставен преходен период или не.

2.   За целите на параграф 1 лицето, което предоставя съвети относно ПЕПП или продава ПЕПП, преценява колко време е нужно на всяко потенциално или настоящо осигурено по ПЕПП лице, за да проучи ПЕПП КИД, вземайки под внимание следните критерии:

3.   За целите на параграф 1, ако ПЕПП КИД се предоставя онлайн, той отговаря на следните условия:

1.   Информацията в извлечението от индивидуалната партида за ПЕПП се предоставя по сбит, ясен и лесноразбираем начин. Информацията се представя в следната последователност за всяка съществуваща подсметка:

Информацията, посочена в първа алинея, буква в), подточка iii), се представя отделно съгласно член 3, параграф 4.

Информацията, посочена в първа алинея, буква д), се представя коригирана за отразяване на влиянието на инфлацията. Информацията се допълва с подробно обяснение за преизчисляването към текущите стойности поради промените в покупателната способност, които настъпват в течение на времето.

За целите на първа алинея, буква е) съвкупното влияние на разходите върху прогнозния натрупан капитал при изплащането съгласно член 36, параграф 1, буква е) от Регламент (ЕС) 2019/1238 се представя като „Намаляване на богатството“, както е посочено в част III от приложение III към настоящия регламент.

Информацията, посочена в първа алинея, буква ж), се отнася за резултатите от минали периоди за избрания от осигуреното по ПЕПП лице инвестиционен вариант, разпределени на осигурените по ПЕПП лица, и се представя за предходните десет години, ако това е възможно. Ако е невъзможно да се предостави информация за предходните десет години, информацията се представя за най-дългия период, през който осигуреното по ПЕПП лице е спестявало в ПЕПП. Посочената информация се представя като средна възвръщаемост на инвестициите след приспадане на инвестиционните разходи за следните периоди: предходната година, трите предходни години, петте предходни години и десетте предходни години, като процент от натрупания капитал.

2.   Допусканията за посочената в параграф 1 информация са в съответствие с приложение III.

3.   Когато данните се предоставят в електронен формат с разслояване на информацията, първият слой съдържа най-малко информацията, обхваната от параграф 1, букви а), б), г) и д). Друга информация може да бъде предоставена в допълнителните слоеве с подробна информация.

1.   Разходите и таксите, посочени в член 45, параграф 2 от Регламент (ЕС) 2019/1238 във връзка с натрупания капитал на осигурено по Основен ПЕПП лице в края на съответната година, обхващат всички действителни разходи и такси, направени/платени пряко на равнището на доставчика или на равнището на дейности, възложени на трети лица, включително съответните управленски и административни разходи и такси, свързани със спестяването в Основния ПЕПП и с дистрибуцията на Основния ПЕПП. Тези разходи и такси включват по-конкретно следните разходи:

2.   Евентуалните разходи и такси, свързани с допълнителни елементи или характеристики на Основния ПЕПП, които не се изискват съгласно член 45 от Регламент (ЕС) 2019/1238, и разходи и такси във връзка с услугите по прехвърляне, предвидени в член 54 от Регламент (ЕС) 2019/1238, не се включват в разходите, посочени в член 45, параграф 2 от Регламент (ЕС) 2019/1238.

1.   Ако Основният ПЕПП предвижда гаранция върху капитала, дължима в началото на фазата на изплащане и по време на фазата на изплащане, както е предвидено в член 45, параграф 1 от Регламент (ЕС) 2019/1238, разходите, пряко свързани с тази капиталова гаранция, не се включват в разходите, посочени в член 45, параграф 2 от Регламент (ЕС) 2019/1238.

2.   Доставчикът на ПЕПП оповестява изрично и отделно разходите, начислени за капиталовата гаранция, в раздела „Какви са разходите?“ в ПЕПП КИД, и в раздела „Как се е променил моят ПЕПП през последните 12 месеца?“ в извлечението от индивидуалната партида за ПЕПП.

3.   Когато е целесъобразно, доставчикът на ПЕПП е в състояние представи по искане на компетентния национален орган или на ЕОЗППО доказателства, че съответните разходи са пряко свързани с капиталовата гаранция.

1.   Когато използват техниките за намаляване на риска за инвестиционната стратегия на ПЕПП, доставчиците на ПЕПП определят цел в съответствие с конкретната цел за пенсионно осигуряване на осигуреното по ПЕПП лице или група от осигурени по ПЕПП лица в съответствие с условията, определени в член 47, параграф 2 от Регламент (ЕС) 2019/1238.

2.   Доставчикът на ПЕПП определя техниката за намаляване на риска, така че да се постигне целта за осигуряване на стабилен и подходящ индивидуален бъдещ пенсионен доход от ПЕПП, вземайки под внимание очакваната оставаща продължителност на индивидуалната фаза на натрупване на осигуреното по ПЕПП лице или на групата осигурени по ПЕПП лица и избрания от осигуреното по ПЕПП лице вариант за изплащане. За постигане на тази цел техниката за намаляване на риска се определя по следния начин:

3.   За Основния ПЕПП, когато доставчикът на ПЕПП не предлага капиталова гаранция, както е посочено член 13, той използва инвестиционна стратегия, която, при отчитане на резултатите от стохастичното моделиране, осигурява възвръщане на капитала в началото на фазата на изплащане и по време на фазата на изплащане с вероятност най-малко 92,5 %. Когато обаче при сключването на договора за Основния ПЕПП оставащата фаза на натрупване е десет или по-малко от десет години, може да се използва вероятност най-малко 80 % при прилагането на инвестиционната стратегия.

4.   Когато определя техника за намаляване на риска за група осигурени по ПЕПП лица, доставчикът на ПЕПП разработва тази техника по такъв начин, че да осигури справедлива и еднаква защита за всяко отделно осигурено по ПЕПП лице в групата и да възпира опортюнистично поведение на отделни осигурени по ПЕПП лица в групата.

5.   Доставчиците на ПЕПП гарантират, че всяко обвързано с резултати възнаграждение на лица, действащи от негово име и прилагащи техниките за намаляване на риска, допринася за целите на техниките за намаляване на риска.

6.   Доставчиците на ПЕПП гарантират уместността, ефикасността и ефективността на техниката за намаляване на риска чрез специална процедура и разпоредби, предвидени в рамката за контрол и управление на продукта съгласно изискванията на член 25 от Регламент (ЕС) 2019/1238. Посочената рамка подлежи на надзорен преглед и надзорна отчетност.

7.   Когато осигуреното по ПЕПП лице избере друг инвестиционен вариант съгласно член 44 от Регламент (ЕС) 2019/1238 или промени своя доставчик на ПЕПП съгласно член 20, параграф 5 или член 52 от същия регламент, доставчикът на ПЕПП разпределя на напускащото осигурено по ПЕПП полагащата се част от резервите, ако има такива, и възвръщаемостта на инвестициите. Доставчикът на ПЕПП гарантира, че разпределението е еднакво справедливо за напускащото осигурено по ПЕПП лице и за останалите осигурени по ПЕПП лица.

8.   В случай на неблагоприятни икономически условия през трите години, непосредствено предхождащи очаквания край на оставащата част от фазата на натрупване на осигуреното по ПЕПП лице, доставчикът на ПЕПП удължава последната фаза от жизнения цикъл или прилаганата техника за намаляване на риска с подходящ допълнителен период с максимална продължителност до три години след първоначално очаквания край на фазата на натрупване. Такова удължаване става при изрично съгласие от страна на осигуреното по ПЕПП лице и се извършва в съответствие с условията, посочени в член 47 от Регламент (ЕС) 2019/1238.

1.   Когато използва техника за намаляване на риска, която адаптира разпределението на инвестициите с цел да се намалят финансовите рискове при инвестициите, съответстващи на оставащия срок, доставчикът на ПЕПП определя средните експозиции на капиталови и дългови инструменти, като осигури съобразност с член 41 от Регламент (ЕС) 2019/1238 за всички потенциални подпортфейли, съответстващи на фазите на жизнения цикъл.

2.   Доставчикът на ПЕПП проектира жизнения цикъл по такъв начин, че да гарантира, че осигурените по ПЕПП лица, които са най-далеч от очаквания край на фазата на натрупване, инвестират до определена в договора степен в дългосрочни инвестиции, които се ползват от по-висока възвръщаемост поради специфичните си по-високи рискове и характеристики на възвръщаемостта, включително характеристики, свързани с ликвидността или с капиталовите инструменти. За осигурените по ПЕПП лица, които са най-близо до очаквания край на фазата на натрупване, доставчикът на ПЕПП гарантира, че инвестициите са преобладаващо ликвидни, с високо качество и с фиксирана доходност.

1.   Когато използват техника за намаляване на риска, включваща формиране на резерви от вноските на осигурените по ПЕПП лица или от възвръщаемостта на инвестициите, доставчиците на ПЕПП посочват в договора за ПЕПП по прозрачен и разбираем начин правилата за разпределяне на натрупания капитал и на възвръщаемостта на инвестициите по индивидуалната сметка на осигуреното по ПЕПП лице към и от резервите, и ако е приложимо — към съответната група осигурени по ПЕПП лица.

2.   Доставчикът на ПЕПП разпределя по прозрачен и разбираем начин вноските и възвръщаемостта на инвестициите в обособените активи към резервите с цел в периоди на положителна възвръщаемост на инвестициите да формира адекватни резерви. Също така в периоди на отрицателна възвръщаемост на инвестициите доставчикът на ПЕПП насочва по справедлив и прозрачен начин част от резервите към сметката на осигуреното по ПЕПП лице и ако е приложимо — към съответната група осигурени по ПЕПП лица.

3.   Доставчикът на ПЕПП ясно определя и обособява инвестираните активи за осигурените по ПЕПП лица. Доставчикът на ПЕПП не може да търгува за своя сметка с активите, обособени за осигурените по ПЕПП лица.

4.   През първите десет години след създаването на нов ПЕПП доставчикът на ПЕПП може да участва във формирането на резерви, като предостави заем или капиталова инвестиция в активите на осигурените по ПЕПП лица. В такъв случай доставчикът на ПЕПП посочва и представя по ясен и разбираем начин в договора за ПЕПП редът и условията за своето участие и участието в печалбата, както и схемата за постепенното изтегляне на инвестициите през максималния период от десет години.

1.   Когато доставчикът на ПЕПП предлага гаранции за минимална възвръщаемост, той ясно описва характеристиките на гаранцията, включително ограничения и прагове, и посочва дали тя се отнася за възвръщаемост, коригирана за отразяване на инфлацията, или за номинална възвръщаемост.

2.   В ПЕПП КИД и впоследствие в извлечението от индивидуалната партида за ПЕПП доставчикът на ПЕПП изрично посочва дали размерът на гаранцията е или не е коригиран за годишния процент на инфлация.