19.4.2006   

EL

Επίσημη Εφημερίδα της Ευρωπαϊκής Ένωσης

L 106/14

(1)

Οι πλήρως ολοκληρωμένες και αποδοτικές χρηματοπιστωτικές αγορές είναι θεμελιώδους σημασίας για τη λειτουργία των σύγχρονων οικονομιών. Η ολοκλήρωση της ενιαίας αγοράς ως προς τις χρηματοπιστωτικές υπηρεσίες αποτελεί, ως εκ τούτου, σημαντικότατο μέρος της διαδικασίας της Λισσαβόνας για την οικονομική μεταρρύθμιση και είναι ουσιώδης για τη διεθνή ανταγωνιστικότητα της ΕΕ.

(2)

Η Λευκή Βίβλος για την πολιτική στις χρηματοπιστωτικές υπηρεσίες, 2005-2010 (εφεξής «η Λευκή Βίβλος») (1), παρουσιάζει τις προτεραιότητες της πολιτικής της Ευρωπαϊκής Επιτροπής ως προς τις χρηματοπιστωτικές υπηρεσίες έως το 2010. Ένας από τους στόχους της πολιτικής αυτής είναι η εφαρμογή και η συνεχής αξιολόγηση της ισχύουσας νομοθεσίας, καθώς και η αυστηρή εκτέλεση του καλύτερου δυνατού νομοθετικού προγράμματος για τις μελλοντικές πρωτοβουλίες.

(3)

Η Λευκή Βίβλος προσδιορίζει διάφορες πρακτικές για την καλύτερη κατανόηση του τρόπου εφαρμογής της κοινοτικής νομοθεσίας στην πράξη, καθώς και για την εξασφάλιση της επίτευξης της νομικής συνέπειας που απαιτείται μεταξύ των αγορών, και τούτο σύμφωνα με το καλύτερο δυνατό νομοθετικό πρόγραμμα της Επιτροπής. Επειδή δε ο πρώτος τομεακός έλεγχος της συνέπειας θα γίνει στον τομέα των κινητών αξιών, αποφασίσθηκε να συσταθεί μια ομάδα από παράγοντες και εμπειρογνώμονες στην αγορά των κινητών αξιών, για να συνδράμουν την Επιτροπή στην ανάλυση των κυριότερων προβλημάτων του τομέα αυτού. Τούτο αναγκαστικά συνεπάγεται τη μελέτη της ενσωμάτωσης και της εφαρμογής της κοινοτικής νομοθεσίας σε εθνικό επίπεδο, έτσι ώστε να γίνει καλύτερα κατανοητός ο τρόπος εφαρμογής της κοινοτικής νομοθεσίας στην πράξη και να εξασφαλισθεί εμπράκτως το επίπεδο νομικής συνέπειας που χρειάζεται για τις διασυνοριακές επενδυτικές υπηρεσίες και για τις αγορές των κινητών αξιών.

(4)

Πέρα από τις συμβουλές των παραγόντων της αγοράς σε θέματα που σχετίζονται με τη νομική αξιολόγηση των κοινοτικών οδηγιών περί κινητών αξιών, η Επιτροπή θεωρεί ότι είναι σημαντικό να έχει και την ανάλυση της ομάδας εμπειρογνωμόνων για τις οικονομικές συνέπειες των κοινοτικών οδηγιών περί κινητών αξιών, καθώς και για την έμπρακτη εφαρμογή τους στα κράτη μέλη. Ως εκ τούτου, η ομάδα εμπειρογνωμόνων θα συνδράμει την Επιτροπή και στη σύνταξη των εκθέσεων σχετικά με την εφαρμογή των διαφόρων διατάξεων των οδηγιών 2004/39/ΕΚ του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου, της 21ης Απριλίου 2004, σχετικά με τις αγορές των χρηματοπιστωτικών μέσων, για την τροποποίηση των οδηγιών 85/611/ΕΟΚ και 93/6/ΕΟΚ του Συμβουλίου και της οδηγίας 2000/12/ΕΚ του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου και για την κατάργηση της οδηγίας 93/22/ΕΟΚ του Συμβουλίου (2), 2003/71/ΕΚ του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου, της 4ης Νοεμβρίου 2003, σχετικά με το ενημερωτικό δελτίο που πρέπει να δημοσιεύεται κατά τη δημόσια προσφορά κινητών αξιών ή την εισαγωγή τους προς διαπραγμάτευση και την τροποποίηση της οδηγίας 2001/34/ΕΚ (3), 2003/6/ΕΚ του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου, της 28ης Ιανουαρίου 2003, για τις πράξεις προσώπων που κατέχουν εμπιστευτικές πληροφορίες και τις πράξεις χειραγώγησης της αγοράς (κατάχρηση αγοράς) (4) και 2004/109/ΕΚ του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου, της 15ης Δεκεμβρίου 2004, για την εναρμόνιση των προϋποθέσεων διαφάνειας αναφορικά με την πληροφόρηση σχετικά με εκδότες των οποίων οι κινητές αξίες έχουν εισαχθεί προς διαπραγμάτευση σε ρυθμιζόμενη αγορά και για την τροποποίηση της οδηγίας 2001/34/ΕΚ (5). Ακόμη, η ομάδα εμπειρογνωμόνων θα παρέχει, μετά από σχετικό αίτημα της Επιτροπής, τεχνικές συμβουλές για θέματα τρέχοντος ενδιαφέροντος στις κοινοτικές αγορές των κινητών αξιών, όπως για τους φορείς κατάταξης των χρηματοπιστωτικών οργανισμών και για τους χρηματοοικονομικούς αναλυτές.

(5)

Η ομάδα εμπειρογνωμόνων θα πρέπει να αποτελείται από πρόσωπα με νομική εμπειρογνωμοσύνη ή άμεση επαγγελματική εμπειρία στα ζητήματα που θα καλύπτονται από την εντολή που θα τους δοθεί. Προβλέπεται και η συμμετοχή εμπειρογνωμόνων ή παρατηρητών από άλλες ομάδες εμπειρογνωμόνων ή ενώσεις καταναλωτών/επενδυτών.

(6)

Η παρούσα απόφαση υλοποιεί τη δέσμευση που ανέλαβε η Επιτροπή στη Λευκή Βίβλο, να συστήσει ομάδα εμπειρογνωμόνων, και προσδιορίζει τις διαδικασίες σύνθεσης της ομάδας αυτής και τις μεθόδους λειτουργίας της.

(7)

Με γνώμονα το ότι η διάρκεια άσκησης των δραστηριοτήτων της ομάδας εμπειρογνωμόνων θα πρέπει να είναι περιορισμένη, η ομάδα αυτή θα αρχίσει τις εργασίες της το 2006 και θα τις συνεχίσει έως το τέλος του 2009, εκτός εάν η Επιτροπή αποφασίσει να παρατείνει την εντολή της ομάδας εμπειρογνωμόνων,

—

παρέχει στην Επιτροπή συμβουλές για τις ανάγκες της ανάλυσης της νομικής συνέπειας του κοινοτικού πλαισίου και, εφόσον συντρέχει περίπτωση, για την εφαρμογή του σε εθνικό επίπεδο, πραγματοποιώντας τομεακούς ελέγχους συνέπειας των κοινοτικών οδηγιών περί κινητών αξιών, διατρέχοντας την οικεία νομοθεσία με σκοπό τον εντοπισμό –σε ό,τι αφορά όσους εμπίπτουν σε αυτήν και τους παράγοντες των αγορών των κινητών αξιών– σημεία νομικής αβεβαιότητας στο νομικό πλαίσιο τα οποία παραβλάπτουν τη λειτουργία των αγορών αυτών,

—

συνδράμει την Επιτροπή παρέχοντάς της συμβουλές που συνεισφέρουν στη σύνταξη των εκθέσεων της Επιτροπής σχετικά με την εφαρμογή των διαφόρων διατάξεων των οδηγιών 2004/39/ΕΚ, 2003/71/ΕΚ, 2004/109/ΕΚ και 2003/6/ΕΚ. Για την παροχή των συμβουλών της ομάδας θα απαιτείται και ανάλυση των οικονομικών επιπτώσεων των ως άνω οδηγιών,

—

παρέχει, μετά από σχετικό αίτημα της Επιτροπής, τεχνικές συμβουλές για θέματα τρέχοντος ενδιαφέροντος στις κοινοτικές αγορές των κινητών αξιών, όπως για τους φορείς κατάταξης των χρηματοπιστωτικών οργανισμών και για τους χρηματοοικονομικούς αναλυτές. Όσον αφορά τους φορείς κατάταξης των χρηματοπιστωτικών οργανισμών, η Επιτροπή προτίθεται να καταγράφει τις γνώμες των παραγόντων της αγοράς, και ιδίως εκείνων που αγοράζουν περίπλοκα χρηματοοικονομικά προϊόντα, ζητώντας τη συμβουλή της ομάδας για συγκεκριμένα ζητήματα σχετικά με τη λειτουργία των φορέων κατάταξης των χρηματοπιστωτικών οργανισμών. Σε ό,τι αφορά τους χρηματοοικονομικούς αναλυτές, θα μπορούσε να ζητείται από την ομάδα να διατυπώνει τις απόψεις της για την επάρκεια των υφιστάμενων κανονιστικών απαιτήσεων.

—

αποδεδειγμένη εμπειρογνωμοσύνη και πρόσφατη πρακτική εμπειρία, και σε ευρωπαϊκό ή διεθνές επίπεδο, σε τομείς που έχουν σχέση με τις επενδυτικές υπηρεσίες και τις κινητές αξίες, καθώς ή/και ως προς τις επιπτώσεις των κοινοτικών οδηγιών περί κινητών αξιών στους τομείς αυτούς,

—

ικανότητα του κάθε εμπειρογνώμονα να διαμορφώνει τις απόψεις της επαγγελματικής, ακαδημαϊκής και πολιτικής κοινότητας στα θέματα που καλύπτονται από την προς ανάθεση εντολή,

—

οι αιτήσεις στο πλαίσιο πρόσκλησης εκδήλωσης ενδιαφέροντος θα πρέπει να συνοδεύονται από δικαιολογητικά για το ότι ο κάθε υποψήφιος ικανοποιεί τα προαναφερόμενα κριτήρια,

—

ο κάθε υποψήφιος θα πρέπει να γνωρίζει μια γλώσσα που χρησιμοποιείται συνήθως στον χρηματοπιστωτικό τομέα, και σε επίπεδο που να του επιτρέπει να συμμετέχει σε συζητήσεις και να συντάσσει εκθέσεις στη γλώσσα αυτή.

—

τα μέλη της ομάδας διορίζονται προσωποπαγώς, αποκλειόμενης της δυνατότητας εναλλαγής ή αντικατάστασης κατά τις εργασίες της ομάδας, οφείλουν δε να παρέχουν στην Επιτροπή συμβουλές ανεξάρτητα από τυχόν επαγγελματικές σχέσεις ή εξωτερική επιρροή,

—

τα μέλη της ομάδας διορίζονται για θητεία δύο ετών, με δυνατότητα ανανέωσης,

—

τα μέλη της ομάδας οφείλουν να συμμετέχουν ενεργά στις συσκέψεις της ομάδας και τουλάχιστον μιας από τις υποομάδες στις οποίες αναφέρεται το άρθρο 4 παράγραφος 2,

—

τα μέλη της ομάδας που δεν είναι πλέον σε θέση να συμμετέχουν αποτελεσματικά στις εργασίες της ομάδας, που παραιτούνται ή που δεν τηρούν τους όρους του παρόντος άρθρου ή του άρθρου 287 της συνθήκης για την ίδρυση της Ευρωπαϊκής Κοινότητας, είναι δυνατόν να αντικατασταθούν από την Επιτροπή για το υπόλοιπο της θητείας τους,

—

τα ονόματα των μελών της ομάδας που διορίζονται από την Επιτροπή δημοσιεύονται στον δικτυακό τόπο της ΓΔ Εσωτερικής Αγοράς και Υπηρεσιών. Τα ονόματα των μελών της ομάδας συγκεντρώνονται, υφίστανται επεξεργασία και δημοσιεύονται σύμφωνα με τις διατάξεις του κανονισμού (ΕΚ) αριθ. 45/2001 του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου, της 18ης Δεκεμβρίου 2000, σχετικά με την προστασία των φυσικών προσώπων έναντι της επεξεργασίας δεδομένων προσωπικού χαρακτήρα από τα όργανα και τους οργανισμούς της Κοινότητας και σχετικά με την ελεύθερη κυκλοφορία των δεδομένων αυτών (6).