Paneuropski osobni mirovinski proizvod

KLJUČNE TOČKE

Uredbom o PEPP-u utvrđuju se jedinstvena pravila o temeljnim značajkama PEPP-a, posebno o sljedećim ključnim točkama.

Pružatelji PEPP-a²

PEPP-ove može ponuditi niz financijskih institucija, uključujući društva za osiguranje, upravitelje imovinom, banke, određena investicijska društva i određene strukovne mirovinske fondove.

Ugovor o PEPP-u

Uredbom se utvrđuju minimalni zahtjevi za sadržaj ugovora dogovoreni između pružatelja PEPP-a i štediša PEPP-a³.

Registracija PEPP-ova

• Pružatelji koji žele ponuditi PEPP moraju slijediti postupak registracije. Europsko nadzorno tijelo za osiguranje i strukovno mirovinsko osiguranje registrira nove PEPP-ove u središnjem registru, na temelju odluke nacionalnih nadležnih tijela. Nakon registracije, proizvod se može isporučiti i distribuirati u cijelom EU-u.
• U Uredbi su detaljno opisani postupci registracije PEPP-a, okolnosti brisanja iz registra PEPP-a te ovlasti nadležnih tijela zemlje domaćina i država članica EU-a.

Putovnica EU-a

Pružatelji i distributeri PEPP-a koriste pogodnosti putovnice EU-a, koja im omogućuje da prodaju PEPP-ove u različitim državama članicama. Putovnica im omogućuje pristup cijelom tržištu EU-a na temelju jedinstvene registracije proizvoda koja se odobrava na temelju jedinstvenog skupa pravila.

Prenosivost

• Kada nude PEPP, pružatelji ili distributeri moraju potencijalnim štedišama PEPP-a pružiti informacije o usluzi prenosivosti⁴ i o tome koji su im podračuni⁵ odmah dostupni.
• Ako štediše PEPP-a promijene boravište u drugu državu članicu, mogu nastaviti uplaćivati sredstava istom PEPP-u ili otvaranjem podračuna PEPP-a kod istog pružatelja PEPP-a u njihovoj novoj zemlji boravišta (ako je ta opcija dostupna kod njihova pružatelja PEPP-a) ili nastavljaju uplaćivati sredstava na postojeći podračun PEPP-a. U slučaju da njihov pružatelj PEPP-a ne omogući takvu opciju u svojoj novoj zemlji boravišta, štediše PEPP-a imaju pravo odmah i besplatno promijeniti pružatelja PEPP-a. Pružatelji PEPP-a moraju otvoriti najmanje dva podračuna nakon prijelaznog razdoblja od tri godine.

Promjena

Štediše PEPP-a mogu zamijeniti pružatelja PEPP-a nakon najmanje pet godina od zaključenja ugovora o PEPP-u i u slučaju naknadne promjene, nakon pet godina od posljednje promjene. Pružatelj PEPP-a može dopustiti štedišama PEPP-a da mijenjaju pružatelje PEPP-a češće. Naknade i pristojbe za uslugu promjene moraju biti ograničene na stvarne administrativne troškove pružatelja PEPP-a i ograničene na 0,5 % vrijednosti prenesene imovine.

Ulagačke opcije

• Pružatelji PEPP-a mogu pružiti do šest mogućnosti ulaganja, uključujući standardnu ulagačku opciju, koja se naziva osnovni PEPP⁶. Sve opcije ulaganja moraju izraditi pružatelji PEPP-a na temelju jamstva ili tehnike smanjenja rizika kojima se osigurava dovoljna zaštita štedišama PEPP-a.
• Za osnovni PEPP, pružatelji PEPP-a moraju štititi kapital štediša PEPP-a bilo jamstvom ili tehnikama smanjenja rizika u skladu s ciljem omogućavanja štedišama PEPP-a da povrate kapital. Naknade i pristojbe za osnovni PEPP ne smiju prelaziti 1 % akumuliranog kapitala godišnje.
• Štediše PEPP-a imaju pravo redovito mijenjati ulagačku opciju da bi prilagodili svoju strategiju ulaganja. Ovo je pravo besplatno i može se ostvariti nakon najmanje 5 godina od zaključenja ugovora o PEPP-u, a u slučaju naknadnih promjena nakon 5 godina od posljednje promjene ulagačke opcije. Pružatelji PEPP-a mogu dopustiti štedišama PEPP-a da češće mijenjaju svoje ulagačke opcije.

Vrste isplate

• Pružatelji PEPP-a mogu štedišama PEPP-a ponuditi jednu ili više vrsta isplata (renta, jednokratna isplata, slobodno povlačenje sredstava ili njihova kombinacija).
• Štediše PEPP-a mogu odabrati oblik isplate za fazu isplate⁷ po zaključenju ugovora i pri otvaranju novog podračuna. Oblik isplate može se razlikovati od podračuna do podračuna. Ako pružatelji PEPP-a pružaju različite oblike isplate, štediše PEPP-a mogu izmijeniti oblik isplate za svaki podračun jednu godinu prije početka faze isplate, na početku faze isplate i u trenutku promjene.

Distribucija PEPP-ova

• Uredbom se utvrđuju uvjeti pod kojima pružatelji i distributeri PEPP-a⁸ mogu distribuirati PEPP-ove.
• Distribucijska pravila za PEPP-ove slijede pristup po sektorima. Osiguravajuća društva i posrednici u osiguranju koji distribuiraju PEPP podliježu Direktivi o distribuciji osiguranja (Direktiva (EU) 2016/97), a investicijska društva i ostali pružatelji i distributeri PEPP-a morat će primjenjivati pravila u Direktivi o tržištima financijskih instrumenata (Direktiva 2014/65/EU).

Savjet

• Pružatelji i distributeri PEPP-a dužni su potencijalnim štedišama PEPP-a pružiti sveobuhvatne savjete prije potpisivanja ugovora o PEPP-u da bi im se omogućilo da na temelju tih informacija donesu odluku i odaberu proizvod koji najbolje odgovara njihovim potrebama. Savjet mora obuhvaćati i izbor ulagačke opcije i personalizirane projekcije mirovinskih primanja. Prije potpisivanja ugovora pružatelji i distributeri PEPP-a moraju osigurati da štediše EPP-a provedu test o njihovim zahtjevima i potrebama u vezi umirovljenja da bi se odredilo koji bi PEPP-ovi njima odgovarali, ako takvi postoje. Taj test također mora uključivati posebnu provjeri radi određivanja treba li štedišama PEPP-a PEPP koji nudi rente, radi osiguranja odgovarajuće zaštite u pogledu rizika dugovječnosti.
• Usto, za osnovni PEPP pružatelji PEPP-a moraju osigurati štedišama PEPP-a obvezni personalizirani savjet o planiranju mirovina na početku faze isplate, uz osobnu preporuku o optimalnom obliku isplate.

Informiranje

• Da bi se osigurala visoka razina transparentnosti, Uredbom se predviđa da štediše PEPP-a moraju primiti:
  • ključne informacije o proizvodu putem standardiziranog dokumenta (tj. dokument s ključnim informacijama o PEPP-u);
  • svake godine, izvještaj o primanjima u okviru PEPP-a s ključnim informacijama o razvoju njihove štednje.

• Da bi se osigurao visok stupanj zaštite potrošača, štediše PEPP-a neće imati nikakvu mogućnost odbaciti savjet prije sklapanja ugovora.
• Konkretno, naknade i pristojbe moraju biti u potpunosti transparentne.
• Europska komisija mora regulatornim tehničkim standardima dodatno utvrditi pojedinosti prikaza informacija koje se moraju dostaviti u dokumentu s ključnim informacijama o PEPP-u i izvještaju o primanjima u okviru PEPP-a.

Čimbenici održivosti

• Pružatelji PEPP-a potiču se da uzimaju u obzir okolišne, socijalne i upravljačke čimbenike (ESG)⁹.
• Pružatelji PEPP-a trebali bi pružati štedišama PEPP-a informacije, ako su dostupne, koje se odnose na uspješnost ulaganja pružatelja PEPP-a u smislu čimbenika ESG.
• Oni bi također u izvještaju o primanjima u okviru PEPP-a trebali pružiti štedišama PEPP-a u informacije o tome kako politika ulaganja uzima u obzir čimbenike ESG. U skladu s načelom razboritosti pružatelji PEPP-a moraju voditi računa o rizicima koji su povezani s mogućim dugoročnim utjecajem odluka o ulaganjima na čimbenike ESG.

Nadzor

Sukladnost s Uredbom o PEPP-u moraju nadzirati nacionalna nadležna tijela pružateljâ i distributerâ PEPP-a. Međutim, Europsko nadzorno tijelo za osiguranje i strukovno mirovinsko osiguranje ima intervencijske ovlasti u pogledu proizvoda koje mu omogućuju poduzimanje učinkovitih mjera na razini EU-a ako postoji značajan rizik u vezi sa zaštitom štediša PEPP-a. Također može djelovati u slučaju prijetnje urednom funkcioniranju i integritetu financijskih tržišta ili stabilnosti cijelog ili dijela financijskog sustava EU-a koju nacionalna nadležna tijela nisu odgovarajuće riješila.