52014DC0686

Kazalo

UVOD.. 3

I. UVOD.. 4

II. INFORMACIJE O FINANČNIH INSTRUMENTIH.. 4

1.       Lastniški instrumenti: 5

2.       Jamstveni instrumenti: 6

3.       Instrumenti za porazdelitev tveganja: 8

Namenski naložbeni nosilci: 10

4.       Finančni instrumenti v državah širitve: 13

5.       Finančni instrumenti v sosednjih državah in državah, za katere se uporablja instrument za financiranje razvojnega sodelovanja: 18

III. SKLEPNE UGOTOVITVE.. 21

UVOD

Komisija predloži to poročilo o vseh centralno upravljanih finančnih instrumentih za notranje in zunanje politike Unije, ki se financirajo iz splošnega proračuna v skladu s členom 140(8) finančne uredbe z dne 31. decembra 2013.

Finančni instrumenti, vključno s posojili in jamstvi, ki imajo večjo sposobnost prevzemanja tveganja, predstavljajo pameten način financiranja realnega gospodarstva ter spodbujanje rasti in zaposlovanja. Lahko dosežejo učinek finančnega vzvoda (povečanje skromnih proračunskih virov s privabljanjem zasebnih in javnih sredstev za podporo ciljev politike EU), učinek političnega vzvoda (spodbujanje pooblaščenih subjektov in finančnih posrednikov za uresničevanje ciljev politike EU prek uskladitve interesov) ter učinek institucionalnega vzvoda (izkoriščanje strokovnega znanja akterjev, ki sodelujejo v verigi izvajanja). Poleg tega ti instrumenti, ki se izvajajo v partnerstvu z javnimi in zasebnimi institucijami, rešujejo vprašanja nedelovanja trga z zagotavljanjem zunanjega financiranja (na primer za MSP) in preprečujejo vsakršno izrivanje zasebnega financiranja.

Pomembni rezultati so bili doseženi z uporabo finančnih instrumentov v obdobju 2007–2013, imeli pa bodo še pomembnejšo vlogo v večletnem finančnem okviru 2014– 2020 (MFF). Proračunski organi so izrazili svojo politično zavezanost in povečali potrebna sredstva. Poleg tega je bila finančna uredba razširjena s posebnim poglavjem, ki določa ustrezen ureditveni okvir za zasnovo, upravljanje in poročanje finančnih instrumentov.

To je prvo poročilo, pripravljeno v skladu z zahtevami nove finančne uredbe. Namen je zagotoviti informativni pregled porabe denarja davkoplačevalcev in napredka, ki je bil dosežen pri izvajanju finančnih instrumentov po 31. decembru 2013.

I. UVOD

To poročilo vključuje centralno upravljane finančne instrumente EU na področjih notranje in zunanje politike Unije. Gre za prvo poročilo te vrste v okviru revidirane finančne uredbe, ki zagotavlja celovit pregled napredka, ki je bil do zdaj dosežen pri izvajanju finančnih instrumentov, ter zagotavlja pregledno in odgovorno porabo denarja davkoplačevalcev. Poročilo dokazuje, da so centralno upravljani finančni instrumenti dosegli znaten učinek finančnega vzvoda, in na podlagi trenutno razpoložljivih podatkov prikazuje, kako so instrumenti prispevali k doseganju svojih ciljev.

To poročilo dopolnjuje delovni dokument služb Komisije („SWD“), vključno z utemeljitvijo za finančne instrumente ter poglavji o strateških ciljnih skupinah, sektorjih in regijah zunaj EU. Delovni dokument služb Komisije vsebuje vrsto podrobnih preglednic in informacij o finančnih instrumentih, ki se izvajajo z neposrednim in posrednim upravljanjem v programskih obdobjih 2007–2013 in 2014–2020. Instrumenti, ki jih države članice izvajajo v okviru deljenega upravljanja, so predmet posebnega poročila.

Komisija namerava oblikovati to poročilo kot dinamično orodje za proces odločanja in bo zato proučila, kako bi ga dodatno obogatila in/ali prilagodila kot odziv na dogajanja na trgu, informacije, pridobljene pri izvajanju, ter povratne informacije.

II. INFORMACIJE O FINANČNIH INSTRUMENTIH

Naslednji informativni listi vsebujejo povzetke razpoložljivih informacij o vseh 12 postavkah, kakor to zahteva člen 140(8) finančne uredbe za finančne instrumente z referenčnim datumom 31. decembra 2013. Poročanje o dejavnostih finančnih instrumentov znotraj večletnega finančnega okvira 2014 – 2020 bo potekalo naslednje leto, ko bo predloženo poročilo o dejavnostih po 31. decembru 2014.

Opozoriti je treba, da točka (k) člena 140(8) finančne uredbe zahteva primerjavo med ciljnim učinkom vzvoda in doseženim učinkom vzvoda, vendar za večino finančnih instrumentov v večletnem finančnem okviru 2007 – 2013 ni bilo predvidenih ciljnih učinkov vzvoda. Informacije so torej omejene na dosežen učinek vzvoda, katerega izračun je opisan v ustreznem oddelku delovnega dokumenta služb Komisije.[1] V številnih primerih je doseženi učinek vzvoda vmesni znesek, skupni doseženi učinek  vzvoda pa bo bistveno višji.

1. Lastniški instrumenti:

Pomoč za hitro rastoča in inovativna MSP v okviru programa za konkurenčnost in inovativnost (10.1 SWD) || GD, pristojen za politiko: GD ENTR in GD ECFIN

a) Določitev/temeljni akt || Sklep št. 1639/2006/ES

b) Opis || Lastniški instrument za povečano zagotavljanje lastniškega kapitala za inovativna MSP v zgodnji fazi in fazi širitve

c) Udeležene finančne institucije || Evropski investicijski sklad

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 625,197 milijona EUR 338,931 milijona EUR

e) Uspešnost || Sporazumi, podpisani z 41 skladi tveganega kapitala, v podporo 349 končnih prejemnikov Dosežen učinek: n. r.

f) Ocena vrnjenih zneskov || Več kot 90 % ponovno uporabljenih za nadaljnje transakcije

g) Saldo na fiduciarnem računu || 117,342 milijona EUR

h) Prihodki in vračila || Prihodki: 19,474 milijona EUR

i) Vrednost naložb v kapital || 141,4 milijona EUR

j) Oslabitve/unovčena jamstva || Izguba zaradi oslabitve: 2,687 milijona EUR

k) Učinek vzvoda || Doseženo: 5,3

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || Povečano zagotavljanje lastniškega kapitala: podpora 2,768 milijarde EUR za skupni obseg skladov, ki vlagajo v inovativna MSP

2. Jamstveni instrumenti:

|| Jamstveni sklad za MSP v okviru programa za konkurenčnost in inovativnost (11.1 SWD) GD, pristojen za politiko: GD ENTR in GD ECFIN || Evropski mikrofinančni jamstveni instrument Progress (11.2 SWD) GD, pristojen za politiko: GD EMPL in GD ECFIN || Instrument za porazdelitev tveganja (RSI) (11.5 SWD) GD, pristojen za politiko: GD RTD

a) Določitev/temeljni akt || Sklep št. 1639/2006/ES || Sklep št. 283/2010/EU || Sklep št. 1982/2006/ES; Uredba (ES) št. 1906/2006; Odločba Sveta št. 2006/971/ES; Odločba Sveta 2006/974/ES

b) Opis || Jamstveni instrument za izboljšanje dostopa MSP do financiranja || Jamstveni instrument za izboljšanje dostopa do mikrofinanciranja || Jamstveni instrument za izboljšanje dostopa do inovativnih MSP in majhnih podjetij s srednje veliko tržno kapitalizacijo

c) Udeležene finančne institucije || Evropski investicijski sklad || Evropski investicijski sklad || Evropski investicijski sklad

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 649,9 milijona EUR 259,7 milijona EUR || 23,8 milijona EUR 17,5 milijona EUR || 270 milijonov EUR 270 milijonov EUR

e) Uspešnost || podprtih 311 633 MSP in 1 094 609 zaposlenih dosežen učinek v višini 16 100,10 milijona EUR || podprtih 6 716 mikrokreditov in 8 684 zaposlenih dosežen učinek v višini 165,74 milijonov EUR || 602 transakcij MSP v višini 374,8 milijona EUR že odobrenih za končne prejemnike dosežen učinek v višini 9 000,00 milijona EUR

f) Ocena vrnjenih zneskov || Več kot 60 % ponovno uporabljenih za nadaljnje transakcije || celotni znesek ponovno uporabljen za nadaljnje transakcije || n. r.

g) Saldo na fiduciarnem računu || 126,016 milijona EUR || 15,125 milijona EUR || 275,9 milijona EUR

h) Prihodki in vračila || 12,089 milijona EUR || 0,206 milijona EUR || prihodki: 0,502 milijona EUR

i) Vrednost naložb v lastniški kapital || n. r. (jamstveni instrument) || n. r. (jamstveni instrument) || n. r. (jamstveni instrument)

j) Oslabitve/unovčena jamstva || 116,55 milijona EUR || 1,349 milijona EUR || 12,565 milijona EUR za RSI in RSFF

k) Učinek vzvoda || Doseženo: 31 || Doseženo: 4.8 (kot je določeno v delovnem dokumentu služb Komisije) || Doseženo: 5

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || Izboljšanje dostopa MSP do financiranja: podprta nova posojila v višini 16,1 milijarde || Izboljšanje dostopa do mikrofinanciranja: podprta nova posojila v višini 68 milijonov ||

3. Instrumenti za porazdelitev tveganja:

Sklad za financiranje na osnovi delitve tveganja (12.1 SWD) || (GD, pristojen za politiko: GD RTD)

a) Določitev/temeljni akt || Sklep št. 1982/2006/ES; Uredba (ES) št. 1906/2006; Odločba Sveta št. 2006/971/ES; Odločba Sveta 2006/974/ES

b) Opis || (Dolžniški) instrument za porazdelitev tveganja za lažji dostop projektov na področju raziskav in inovacij do financiranja tveganja (velika podjetja, podjetja s srednjo tržno kapitalizacijo itd.)

c) Udeležene finančne institucije || EIB

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 960,73 milijona EUR 960,73 milijona EUR

e) Uspešnost || 117 posojilnih poslov v zvezi z raziskavami, razvojem in inovacijami ter 98 izplačanih poslov (9,556 milijarde EUR). Dosežen učinek v višini 10 000,00 milijonov EUR

f) Ocena vrnjenih zneskov || n. r.

g) Saldo na fiduciarnem računu || 1 307,753 milijona EUR

h) Prihodki in vračila || prihodki: 95,03 milijona EUR

i) Vrednost naložb v lastniški kapital || n. r.

j) Oslabitve/unovčena jamstva || Glej RSI zgoraj

k) Učinek vzvoda || Doseženo: 10 – 11

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || Lažji dostop do financiranja tveganja: podprta nova posojila v višini  11,313 milijarde EUR za projekte na področju raziskav in inovacij

Instrument za posojilna jamstva za projekte vseevropskega prometnega omrežja (12.2 SWD) || GD, pristojen za politiko: GD MOVE

a) Določitev/temeljni akt || Uredba (ES) št. 680/2007; Uredba (EU) št. 670/2012

b) Opis || (Dolžniški) instrument za porazdelitev tveganja v podporo financiranja projektov na področju prometne infrastrukture

c) Udeležene finančne institucije || EIB

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 250 milijonov EUR 155 milijonov EUR +6,88 milijona EUR (neto prihodek)

e) Uspešnost || Jamstva za 6 projektov TEN-T s skupnim jamstvom LGTT v višini 497 milijonov EUR Dosežen učinek v višini 4 000,00 milijona EUR

f) Ocena vrnjenih zneskov || 100 % se uporablja za instrument

g) Saldo na fiduciarnem računu || 163 milijonov EUR

h) Prihodki in vračila || prihodki: 13,988 milijona EUR

i) Vrednost naložb v lastniški kapital || n. r.

j) Oslabitve/unovčena jamstva || nobenih ugotovljenih oslabitev na dan 31.12.2013

k) Učinek vzvoda || 259 (izračunano kot – glej delovni dokument služb Komisije)

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || Podpora financiranja projektov na področju prometne infrastrukture:   podprti novi projekti v vrednosti 11,716 milijarde EUR skupnih stroškov kapitala

Pilotna faza pobude za projektne obveznice (12.3 SWD) || GD, pristojen za politiko: GD MOVE, ENER in GD CNECT

a) Določitev/temeljni akt || Uredba (EU) št. 670/2012

b) Opis || Instrument delitve tveganja za spodbujanje trga kapitala za financiranje infrastrukturnih projektov (promet, energija in širokopasovna povezava)

c) Udeležene finančne institucije || EIB

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 230 milijonov EUR 67 milijonov EUR

e) Uspešnost || En posel v okviru pobude za projektne obveznice (PBI) v sektorju TEN-E je že dosegel finančni dogovor z izboljšanjem kreditne kvalitete projektnih obveznic v višini 54,9 milijona EUR. Dosežen učinek v višini 536,58 milijonov EUR

f) Ocena vrnjenih zneskov || Noben znesek še ni bil vrnjen

g) Saldo na fiduciarnem računu || 68,8 milijona EUR

h) Prihodki in vračila || prihodki: 1,9 milijona EUR

i) Vrednost naložb v lastniški kapital || n. r.

j) Oslabitve/unovčena jamstva || nobenih ugotovljenih oslabitev na dan 31.12.2013

k) Učinek vzvoda || 40 (izračunano kot – glej delovni dokument služb Komisije)

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || Spodbujanje kapitalskega trga za financiranje infrastrukturnih projektov: projekt, podprt v višini 421 milijonov EUR

Namenski naložbeni nosilci:

Evropski mikrofinančni instrument Progress FCP-FIS) – v okviru mikrofinančnega instrumenta Progress (13.1 SWD) || GD, pristojen za politiko: GD EMPL in GD ECFIN

a) Določitev/temeljni akt || Sklep št. 283/2010/EU

b) Opis || Sklad ima obliko nekorporativnega solastništva vrednostnih papirjev in drugih upravičenih sredstev, da bi se povečal dostop do mikrofinanciranja / razpoložljivost produktov

c) Udeležene finančne institucije || EIS (družba za upravljanje), EIB (sovlagatelj)

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 80 milijonov EUR 63,43 milijona EUR

e) Uspešnost || podprtih 7 134 mikrokreditov in 11 487 zaposlenih Doseči učinek v višini 158,60 milijona EUR

f) Ocena vrnjenih zneskov || n. r.

g) Saldo na fiduciarnem računu || n. r. (ni fiduciarnega računa)

h) Prihodki in vračila || Ni na voljo (namenski naložbeni nosilec)

i) Vrednost naložb v lastniški kapital || Ni na voljo (namenski naložbeni nosilec)

j) Oslabitve/unovčena jamstva || Ni na voljo

k) Učinek vzvoda || 1,54 (izračunano kot – glej delovni dokument služb Komisije)

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || Izboljšan dostop do mikrofinanciranja: podpora mikroposojil v višini 64,9 milijona EUR

Evropski sklad 2020 / Marguerite (13.2 SWD) || GD, pristojen za politiko: GD MOVE in GD ECFIN

a) Določitev/temeljni akt || Uredba (ES) št. 680/2007

b) Opis || Vseevropski sklad zasebnega kapitala za podporo uspešnih dolgoročnih naložb v evropsko infrastrukturo na področju prometa, energije in obnovljivih virov energije

c) Udeležene finančne institucije || (struktura SICAV-FIS); glavni sponzorji: CDC (Francija), CdP(Italija), KfW, ICO (Španija), (PKO) Poljska in EIB

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 80 milijonov EUR 28,52 milijona EUR

e) Uspešnost || Prevzeta obveznost za naložbo v dva projekta TEN-T in sedem projektov na področju obnovljivih virov energije v skupni vrednosti 285 milijonov EUR lastniškega kapitala Dosežen učinek n. r.

f) Ocena vrnjenih zneskov || n. r.

g) Saldo na fiduciarnem računu || n. r. (ni fiduciarnega računa)

h) Prihodki in vračila || Do 31.12.2013 ni prišlo do nobene razdelitve

i) Vrednost naložb v lastniški kapital || Poštena vrednost deleža Komisije: 29,405 milijona EUR

j) Oslabitve/unovčena jamstva || Ni na voljo

k) Učinek vzvoda || 158 (izračunano kot – glej delovni dokument služb Komisije)

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || Podpora dolgoročnim naložbam v infrastrukturo: skupna obveznost lastniškega kapitala v višini 285 milijonov EUR v podporo skupnih stroškov kapitala projekta v višini 4,511 milijarde EUR

Evropski sklad za energetsko učinkovitost (13.3 SWD) || GD, pristojen za politiko: GD ENER

a) Določitev/temeljni akt || Uredba (EU) št. 1233/2010

b) Opis || Specializiran investicijski sklad (SICAV) z naložbami na področju energetske učinkovitosti in projektov s področja energije iz obnovljivih virov ter čistega mestnega prevoza

c) Udeležene finančne institucije || EIB (pooblaščeni subjekt), Deutsche Bank (naložbeni upravitelj)

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 146,3 milijona EUR 55,8 milijona EUR

e) Uspešnost || 219 milijonov EUR je bilo dodeljenih za projekte in 17,7 milijona EUR za tehnično pomoč v podporo storitev za razvoj projektov. Dosežen učinek v višini 265,00 milijona EUR

f) Ocena vrnjenih zneskov || Ni na voljo

g) Saldo na fiduciarnem računu || Skrbniški račun sklada: 25 milijonov EUR Skrbniški račun za tehnično pomoč: 1,01 milijona EUR

h) Prihodki in vračila || Še ni na voljo

i) Vrednost naložb v lastniški kapital || Ni na voljo

j) Oslabitve/unovčena jamstva || Ni na voljo

k) Učinek vzvoda || 2,84 (trenutno) in 9 (napovedano) (izračunano kot – glej delovni dokument služb Komisije)

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || Podpiranjem naložb v strateške sektorje: 219 milijonov EUR je bilo dodeljenih projektom

4. Finančni instrumenti v državah širitve:

Jamstveni instrument v okviru instrumenta Svetovne banke za razvoj podjetij in inovacije (EDIF)[2] (14.1 SWD) || GD, pristojen za politiko: GD ELARG

a) Določitev/temeljni akt || Uredba Sveta (ES) št. 1085/2006

b) Opis || Jamstveni instrument za ustvarjanje predpogojev za nastanek in rast inovativnih podjetij z visokim potencialom

c) Udeležene finančne institucije || Evropski investicijski sklad

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 21,9 milijona EUR 21,9 milijona EUR

e) Uspešnost || Trije operativni sporazumi, podpisani z bankami, ki so trenutno v fazi sestavljanja portfelja Dosežen učinek n. r.

f) Ocena vrnjenih zneskov || n. r.

g) Saldo na fiduciarnem računu || 21,2 milijona EUR

h) Prihodki in vračila || Še ni na voljo

i) Vrednost naložb v lastniški kapital || n. r.

j) Oslabitve/unovčena jamstva || n. r.

k) Učinek vzvoda || 5.5 kot cilj (izračunan v delovnem dokumentu služb Komisije)

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || Predvidoma bo zagotovil več kot 110 milijonov EUR novih posojil za MSP

Sklad za financiranje rasti podjetij v okviru EDIF Svetovne banke[3] (14.2 SWD) || GD, pristojen za politiko: GD ELARG

a) Določitev/temeljni akt || Uredba Sveta (ES) št. 1085/2006

b) Opis || Kapitalski instrument za financiranje razvoja in povečanje kapitala MSP, ustanovljenih na Zahodnem Balkanu

c) Udeležene finančne institucije || EIS (skrbnik), EBRD/DEG

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 11 milijonov EUR 10,4 milijona EUR

e) Uspešnost || Formalno prvo zaprtje sklada in začetek dejavnosti sta predvidena v letu 2014. Dosežen učinek: n. r.

f) Ocena vrnjenih zneskov || n. r.

g) Saldo na fiduciarnem računu || 10,4 milijona EUR

h) Prihodki in vračila || Še ni na voljo

i) Vrednost naložb v lastniški kapital || Še ni potrebno.

j) Oslabitve/unovčena jamstva || n. r.

k) Učinek vzvoda || 10 kot cilj (izračunan v delovnem dokumentu služb Komisije)

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || Predvideno oblikovanje investicijskega portfelja s ciljnim kapitalom v višini 55 milijonov EUR, ki jih je mogoče povezati z instrumentom za sofinanciranje EBOR (1:1).

Sklad za financiranje podjetniških inovacij v okviru EDIF Svetovne banke[4] (14.3 SWD) || GD, pristojen za politiko: GD ELARG

a) Določitev/temeljni akt || Uredba Sveta (ES) št. 1085/2006

b) Opis || Kapitalski instrument za financiranje zgodnje faze inovativnih MSP, ustanovljenih na Zahodnem Balkanu

c) Udeležene finančne institucije || EIS (skrbnik), EBRD / KfW

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 21,2 milijona EUR 21,2 milijona EUR

e) Uspešnost || Po pričakovanjih bo ENIF vključen leta 2014. Dosežen učinek n. r.

f) Ocena vrnjenih zneskov || n. r.

g) Saldo na fiduciarnem računu || 21,2 milijona EUR

h) Prihodki in vračila || n. r.

i) Vrednost naložb v lastniški kapital || Še ni potrebno.

j) Oslabitve/unovčena jamstva || Ni na voljo

k) Učinek vzvoda || 2 kot cilj (izračunan v delovnem dokumentu služb Komisije)

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || Predvidoma bo podprl skupno naložbo v višini 40 milijonov EUR.

Evropski sklad za jugovzhodno Evropo (14.4 SWD) || GD, pristojen za politiko: GD ELARG

a) Določitev/temeljni akt || Uredba Sveta (ES) št. 1085/2006

b) Opis || Javno-zasebno partnerstvo za podporo razvoja zasebnega sektorja v regiji

c) Udeležene finančne institucije || EIS (skrbnik)

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 26,2 milijona EUR 26,03 milijona EUR

e) Uspešnost || Znesek v višini 83,9 milijona EUR je zagotovil skupno naložbo v višini 580 milijonov EUR Dosežen učinek n. r.

f) Ocena vrnjenih zneskov || n. r.

g) Saldo na fiduciarnem računu || Ni na voljo

h) Prihodki in vračila || Ni na voljo

i) Vrednost naložb v lastniški kapital || Tržna vrednost deleža Komisije: 110,9 milijona EUR

j) Oslabitve/unovčena jamstva || n. r.

k) Učinek vzvoda || 7 (izračunano v delovnem dokumentu služb Komisije)

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || Podpora za celotno novo naložbo v višini 580 milijonov EUR

Sklad za zeleno rast (14.5 SWD) || GD, pristojen za politiko: GD ELARG

a) Določitev/temeljni akt || Uredba Sveta (ES) št. 1085/2006

b) Opis || Inovativen sklad za zagotavljanje financiranja projektov na področju energetske učinkovitosti in obnovljivih virov energije

c) Udeležene finančne institucije || EIB, KfW, EBRD kot ključni sovlagatelji

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 19,6 milijona EUR 19,6 milijona EUR

e) Uspešnost || 129,4 milijona EUR je bilo izplačanih finančnim posrednikom prek nadrejenih posojil in enega podrejenega posojila. Poleg tega je bilo odobrenih 58,4 milijona EUR naložb. Dosežen učinek n. r.

f) Ocena vrnjenih zneskov || Prihodek, ponovno vložen v skladu z istimi merili, kot za prvotni proračunski prispevek

g) Saldo na fiduciarnem računu || n. r.

h) Prihodki in vračila || n. r.

i) Vrednost naložb v lastniški kapital || Tržna vrednost: 39,2 milijona EUR[5]

j) Oslabitve/unovčena jamstva || Ni na voljo

k) Učinek vzvoda || 5 kot cilj (izračunan v delovnem dokumentu služb Komisije)

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || Predviden za podporo skupne naložbe v višini 200 milijonov EUR

Posojilo za podporo okrevanju MSP za Turčijo (14.6 SWD) || GD, pristojen za politiko: GD ELARG

a) Določitev/temeljni akt || Uredba Sveta (ES) št. 1085/2006

b) Opis || Instrument za ublažitev posledic krize in podporo MSP s konkretnimi donosnimi naložbami

c) Udeležene finančne institucije || EIB, Halkbank, Akbank,

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 30 milijonov EUR 30 milijonov EUR

e) Uspešnost || Znesek v višini 30,0 milijonov EUR je spodbudil skupno naložbo približno 150 milijonov EUR Dosežen učinek v višini 150,00 milijonov EUR

f) Ocena vrnjenih zneskov || Prihodek, ponovno vložen v skladu z istimi merili, kot za prvotni proračunski prispevek

g) Saldo na fiduciarnem računu || n. r.

h) Prihodki in vračila || n. r.

i) Vrednost naložb v lastniški kapital || Tržna vrednost: 39,2 milijona EUR[6]

j) Oslabitve/unovčena jamstva || Ni na voljo

k) Učinek vzvoda || 5 (izračunano v delovnem dokumentu služb Komisije)

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || 265 posojil, dodeljenih na začetku, naj bi ustvarilo 4 881 novih delovnih mest, kar predstavlja 42-odstotno povečanje obstoječih delovnih mest v upravičenih MSP.

5. Finančni instrumenti v sosednjih državah in državah, za katere se uporablja instrument za financiranje razvojnega sodelovanja:

Sklad za spodbujanje naložb v sosedstvo (15.1 SWD) || GD, pristojen za politiko: GD DEVCO

a) Določitev/temeljni akt || Uredba (ES) št. 1638/2006

b) Opis || Instrument prispeva k doseganju ciljev evropske sosedske politike in zagotavlja dodatne naložbe

c) Udeležene finančne institucije || EIB, EBRD, CEB, NIB, AFD, AECID, KfW, SIMEST

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 789,4 milijona EUR 422,5 milijona EUR

e) Uspešnost || Na podlagi prispevka Unije v višini 164 milijonov EUR, ki so bili odobreni leta 2013, je celotni znesek zbranih naložb znašal 2,4 milijarde EUR.

f) Ocena vrnjenih zneskov || Se uporablja od 2015

g) Saldo na fiduciarnem računu || Poseben fiduciarni račun ni bil odprt.

h) Prihodki in vračila || n. r.

i) Vrednost naložb v lastniški kapital || Tržna vrednost: Skladi SANAD: 10 milijonov USD; Sklad EFSE-SICAV: 5,1 milijona EUR

j) Oslabitve/unovčena jamstva || Ni na voljo

k) Učinek vzvoda || 27,6 (izračunano v delovnem dokumentu služb Komisije)

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || Podpora za skupne stroške projekta v višini 20,8 milijarde EUR s prispevkom Unije v višini 753 milijonov EUR

Sklad za spodbujanje naložb v Srednjo Azijo (IFCA) in Sklad za spodbujanje naložb v Azijo (AIF) (15.2 SWD) || GD, pristojen za politiko: GD DEVCO

a) Določitev/temeljni akt || Uredba (ES) št. 1905/2006

b) Opis || Instrument za spodbujanje dodatnih naložb in ključnih infrastruktur (energija, okolje)

c) Udeležene finančne institucije || EIB, EBRD, AFD, KfW, SIMEST

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 145,6 milijona EUR 31 milijonov EUR

e) Uspešnost || Celotni prispevki IFCA v višini 64 milijonov EUR v podporo 11 projektov s skupno vrednostjo 425 milijonov EUR; Celotni prispevki AIS v višini 36 milijonov EUR v podporo 8 projektov v skupni vrednosti 889 milijonov EUR

f) Ocena vrnjenih zneskov || Se uporablja od 2015

g) Saldo na fiduciarnem računu || Ni na voljo

h) Prihodki in vračila || n. r.

i) Vrednost naložb v lastniški kapital || Sklad MIFA: 9,3 milijona USD (delnice C 2 in C 3)

j) Oslabitve/unovčena jamstva || n. r.

k) Učinek vzvoda || IFCA: približno 6,6, AIF: približno 25 (izračunano v delovnem dokumentu služb Komisije)

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || V okviru IFCA: podpora v višini 425 milijonov EUR kot naložbe evropskih finančnih institucij in drugih vlagateljev; V okviru AIF: Podpora v višini 889 milijonov EUR kot naložbe evropskih finančnih institucij in drugih vlagateljev

Sklad za spodbujanje naložb v Latinsko Ameriko (15.3 SWD) || GD, pristojen za politiko: GD DEVCO

a) Določitev/temeljni akt || Uredba (ES) No.1905/2006

b) Opis || Instrument za spodbujanje dodatnih naložb in ključne infrastrukture (kot so promet, energija itd.)

c) Udeležene finančne institucije || EIB, NIB, AFD, AECID itd.

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 196,7 milijona EUR 78,9 milijona EUR

e) Uspešnost || odobrenih je bilo 25 projektov, ki predstavljajo skupen prispevek iz Sklada za spodbujanje naložb v latinsko Ameriko v višini 189,6 milijona EUR. Skupni znesek naložb je bil 5,5 milijarde EUR

f) Ocena vrnjenih zneskov || Ni na voljo

g) Saldo na fiduciarnem računu || 5,9 milijona EUR

h) Prihodki in vračila || Ni na voljo

i) Vrednost naložb v lastniški kapital || Ni na voljo

j) Oslabitve/unovčena jamstva || Ni na voljo

k) Učinek vzvoda || 29 (izračunano v delovnem dokumentu služb Komisije)

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || Podporo za dodatne naložbe v višini 5,5 milijarde EUR v ciljnih sektorjih

Podpora Skladu za evro-sredozemske naložbe in partnerstvo (15.4 SWD) || GD, pristojen za politiko: GD DEVCO

a) Določitev/temeljni akt || Uredba (ES) št. 1638/2006

b) Opis || Instrument za zagotavljanje kapitala zasebnemu sektorju

c) Udeležene finančne institucije || EIB

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 224 milijonov EUR 192 milijonov EUR

e) Uspešnost || 27 milijonov EUR je bilo dodeljenih 16 dejavnostim tehnične pomoči; 163 milijonov EUR je bilo dodeljenih 24 operacijam rizičnega kapitala (20 milijonov EUR so bilo preklicanih in vrnjenih Komisiji).

f) Ocena vrnjenih zneskov || n. r.

g) Saldo na fiduciarnem računu || 75,3 milijona EUR, 19,9 milijona dolarjev,

h) Prihodki in vračila || 3,3 milijona EUR

i) Vrednost naložb v lastniški kapital || Vrednost skladov tveganega kapitala: 30,8 milijona EUR

j) Oslabitve/unovčena jamstva || Oslabitev:  -5,99 milijona EUR 

k) Učinek vzvoda || 21,3 (izračunano v delovnem dokumentu služb Komisije)

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || Podpora s prispevanjem k financiranju zneska 4,6 milijarde EUR, pri čemer  s skupni prispevek Unije znaša 224 milijonov EUR

Globalni sklad za energetsko učinkovitost in obnovljivo energijo (15.5 SWD) || GD, pristojen za politiko: GD DEVCO

a) Določitev/temeljni akt || Uredba (ES) št. 1905/2006

b) Opis || Inovativni subjekt za financiranje, namenjen spodbujanju energetske učinkovitosti in obnovljivih virov energije v državah v razvoju in gospodarstvih v tranziciji

c) Udeležene finančne institucije || A SICAV, sovlagatelji: EIB, Norveška in Nemčija

d) Skupne proračunske obveznosti in plačila || 81,1 milijona EUR 75 milijonov EUR

e) Uspešnost || GEEREF se je zavezal , da bo investiral približno 72 milijonov EUR v regionalne sklade zasebnega kapitala, od tega jih je bilo več kot 18 milijonov EUR izplačanih. Ti skladi so nato investirali v 18 projektov prejemnikov

f) Ocena vrnjenih zneskov || n. r.

g) Saldo na fiduciarnem računu || 2,194 milijona EUR

h) Prihodki in vračila || n. r.

i) Vrednost naložb v lastniški kapital || Vrednost delnic razreda A: 67 milijonov EUR

j) Oslabitve/unovčena jamstva || Ni omejitev

k) Učinek vzvoda || 5 (izračunano v delovnem dokumentu služb Komisije)

l) Prispevek k doseganju ciljev politike || Cilj je zbrati približno 500 milijonov EUR  lastniškega kapitala za projekte na področju obnovljivih virov energije in energetske učinkovitosti v Afriki, Aziji in Latinski Ameriki,

III. SKLEPNE UGOTOVITVE

Izvajanje finančnih instrumentov s centralnim upravljanjem v obdobju 2007–2013 je znatno pomagalo ublažiti težave zaradi nedelovanja trga in spodbudilo pozitivne učinke ukrepov po vsej EU. Na primer, v obdobju 2007–2013 so glavni finančni instrumenti na ravni EU, namenjeni podpori MSP (CIP-GIF, CIP-SMEG 07 in RSI)) in podpori mikro MSP (EPMF), s skupnim prispevkom  (v obliki odobritev za prevzem obveznosti EU) v višini več kot 1,6 milijarde EUR, omogočili posojila v višini skoraj 17,9 milijarde EUR ter podprli tudi kapitalske naložbe v višini približno 2,8 milijarde EUR, s čimer so izboljšali  dostop do financiranja več kot 336 000 MSP.

Dosežen finančni vzvod je enak 5 za lastniške instrumente in se giblje od 4,8 do 31 za jamstvene instrumente, od 10 do 259 za instrumente za porazdelitev tveganja, od 1,54 do 158 za namenske naložbene subjekte, od 5 do 7 za finančne instrumente v državah širitve ter od 5 do 27,6 za finančne instrumente v sosednjih državah in državah, ki jih pokriva instrument za razvojno sodelovanje.

Na podlagi izkušenj, pridobljenih pri izvajanju programa v obdobju 2007–2013, in v okviru ocen in revizij programa je bilo pridobljenega veliko znanja o tem, kako dodatno izboljšati zasnovo in upravljanje finančnih instrumentov. Dobre prakse so se koristno uporabile pri zasnovi in upravljanju finančnih instrumentov nove generacije. Na primer, celovit okvir za izvajanje finančnih instrumentov (vključno z usklajenimi zahtevami za upravljanje, nadzor in preverjanje) je bil razvit na podlagi novega Naslova VIII finančne uredbe. Poleg tega bodo finančni instrumenti sedaj krili vse glavne vrste končnih prejemnikov skozi celoten cikel financiranja in bodo vključevali ponudbe tako procikličnih kot proticikličnih instrumentov, da bi se  prožno odzivali na potrebe trga, pri čemer so bodo izvajali glede na povpraševanje. Okrepljeni sta bili tudi učinkovitost in uspešnost z manjšim številom instrumentov večjih količin ter zagotavljanjem kritične mase v popolni skladnosti s pravili o državni pomoči. Uskladitev interesov s pooblaščenimi subjekti in finančni posredniki bo nadalje dosežena s pristojbinami in spodbudami ter porazdelitvijo tveganja.

Ker je 2013 zadnje leto obveznosti za programsko obdobje 2007–2013, končna ocena o uspešnosti pri doseganju ciljev za več instrumentov še ni zaključena. Bolj kvalitativni in poglobljen odziv na uresničevanje ciljev bo na voljo v enem letu, o njih pa se bo ustrezno poročalo.

[1] Sedanje finančno poročilo/RAP zahteva, da se pri poročanju o finančnem vzvodu uporabi enoten pristop. Ker so členi, ki se nanašajo na finančne instrumente, začeli veljati januarja 2014, se bo ta pristop uporabljal v zvezi s finančni instrumenti za obdobje 2014–2020.

[2] Instrument za razvoj podjetij in inovacije na Zahodnem Balkanu (EDIF)

[3] Instrument za razvoj podjetij in inovacije na Zahodnem Balkanu (EDIF)

[4] Instrument za razvoj podjetij in inovacije na Zahodnem Balkanu (EDIF)

[5] Celotna finančna ovojnica za instrument znaša 38,6 milijona EUR.

[6] Celotna finančna ovojnica za instrument znaša 38,6 milijona EUR.