Páneurópai egyéni nyugdíjtermék

FŐBB PONTOK

A PEPP-rendelet egységes szabályokat állapít meg a PEPP alapvető jellemzői tekintetében, különös tekintettel a következő kulcsfontosságú kérdésekre:

PEPP-szolgáltatók²

A PEPP-eket pénzügyi intézmények széles köre kínálhatja, ideértve a biztosítótársaságokat, eszközkezelőket, bankokat, egyes befektetési vállalkozásokat és foglalkoztatói nyugellátást szolgáltató intézményeket.

PEPP-szerződés

A rendelet meghatározza a PEPP-szolgáltatók és a PEPP-megtakarítók³ közötti megállapodás tartalmának minimumkövetelményeit.

A PEPP-ek nyilvántartásba vétele

• Azoknak a szolgáltatóknak, amelyek PEPP-et akarnak kínálni, követniük kell a nyilvántartásba vételi folyamatot. Az Európai Biztosítás- és Foglalkoztatóinyugdíj-hatóság egy központi nyilvántartásban veszi nyilvántartásba az új PEPP-eket az illetékes nemzeti hatóságok döntése alapján. A nyilvántartásba vétel után a termék az Unió egész területén rendelkezésre bocsátható és forgalmazható.
• A rendelet részletesen ismerteti a PEPP nyilvántartásba vételének folyamatát, a PEPP nyilvántartásból való törlésének körülményeit, valamint a székhely szerinti és a fogadó tagállamok illetékes hatóságainak hatásköreit.

Uniós útlevél

A PEPP-szolgáltatók és -forgalmazók élhetnek az uniós útlevél jelentette előnyökkel, amely lehetővé teszi számukra, hogy a PEPP-eket különböző tagállamokban értékesítsék. Az útlevél birtokában egységes szabályrendszer alapján kibocsátott egyetlen terméknyilvántartási engedéllyel hozzáférést kaphatnak a teljes uniós piachoz.

Hordozhatóság

• A PEPP-re vonatkozó ajánlattételkor a szolgáltatóknak vagy a forgalmazóknak tájékoztatniuk kell a leendő PEPP-megtakarítókat a hordozhatósági szolgáltatásra⁴, valamint arra vonatkozóan, hogy mely alszámlák⁵ állnak azonnal rendelkezésre.
• Amennyiben a PEPP-megtakarítók lakóhelyüket egy másik tagállamba helyezik át, továbbra is hozzájárulhatnak ugyanahhoz a PEPP-hez, úgy, hogy ugyanazon PEPP-szolgáltatónál PEPP-alszámlát nyitnak az új lakóhelyük szerinti országban (amennyiben erre lehetőség van a PEPP-szolgáltatójuknál), vagy úgy, hogy továbbra is hozzájárulnak a meglévő PEPP-alszámlájukhoz. Abban az esetben, ha a PEPP-szolgáltató nem biztosít ilyen lehetőséget az új lakóhelyük szerinti országban, a PEPP-megtakarítóknak joguk van azonnal és ingyenesen PEPP-szolgáltatót váltani. A PEPP-szolgáltatóknak legalább két alszámlát kell kínálniuk egy hároméves átmeneti időszak után.

Szolgáltatóváltás

A PEPP-megtakarítók legalább öt évvel a PEPP-szerződés megkötését követően, későbbi váltás esetén pedig a legutolsó váltás után öt évvel válthatnak PEPP-szolgáltatót. A PEPP-szolgáltató lehetővé teheti a PEPP-megtakarítók számára, hogy gyakrabban váltsanak PEPP-szolgáltatót. A szolgáltatóváltás díjainak és költségeinek az átadó PEPP-szolgáltató által felmerült tényleges adminisztratív költségekre kell korlátozódniuk, és azokat a transzferált eszközök értékének 0,5 %-ában kell maximalizálni.

Befektetési lehetőségek

• A PEPP-szolgáltatók legfeljebb hat befektetési lehetőséget kínálhatnak, beleértve az alapértelmezett befektetési lehetőséget, vagyis a PEPP-alapterméket⁶. A PEPP-szolgáltatóknak valamennyi befektetési lehetőséget a PEPP-megtakarítók számára kellő védelmet biztosító garancia vagy kockázatcsökkentési technika alapján kell kialakítaniuk.
• A PEPP-alaptermék esetében a PEPP-szolgáltatóknak garanciával vagy olyan kockázatcsökkentési technikákkal kell védeniük a PEPP-megtakarítók tőkéjét, amelyek lehetővé teszik a PEPP-megtakarítók számára, hogy a tőkéjüket visszakapják. A PEPP-alaptermékhez kapcsolódó költségek és díjak nem haladhatják meg az évente felhalmozott tőke 1 %-át.
• A PEPP-megtakarítóknak joguk van arra, hogy befektetési stratégiájuk kiigazítása érdekében a befektetési lehetőséget rendszeresen módosítsák. Ez a jog ingyenes, és a PEPP-szerződés megkötésétől számított legalább öt év, későbbi módosítások esetén pedig a befektetési lehetőség legutolsó módosításától számított legalább öt év elteltével gyakorolható. A PEPP-szolgáltató lehetővé teheti a PEPP-megtakarító számára, hogy gyakrabban módosítsa a választott befektetési lehetőséget.

A kifizetések módja

• A PEPP-szolgáltatók a PEPP-megtakarítók számára egy vagy több kifizetési módot biztosíthatnak (járadék, egyösszegű kifizetés, lehívásos fizetés, vagy ezek kombinációja).
• A PEPP-megtakarítóknak a szerződés megkötésekor, valamint új alszámla nyitásakor kell kiválasztaniuk a kifizetési szakaszban⁷ teljesítendő kifizetés módját. A kifizetések módja alszámlánként különbözhet. Amennyiben a PEPP-szolgáltató különböző kifizetési módokat kínál, a PEPP-megtakarítók minden egyes alszámlára vonatkozóan módosíthatják a kifizetések módját egy évvel a kifizetési szakasz kezdete előtt, a kifizetési szakasz kezdetén és a szolgáltatóváltás pillanatában.

A PEPP-ek forgalmazása

• A rendelet megállapítja azon feltételeket, amelyek mellett a PEPP-szolgáltatók és a PEPP-forgalmazók⁸ forgalmazhatják a PEPP-eket.
• A PEPP-forgalmazás szabályozási rendszere ágazatonkénti megközelítést követ. A PEPP-et forgalmazó biztosítótársaságok és biztosításközvetítők a biztosítási értékesítésről szóló irányelv ((EU) 2016/97) hatálya alá tartoznak, míg a befektetési vállalkozásoknak és más PEPP-szolgáltatóknak és -forgalmazóknak a pénzügyi eszközök piacairól szóló irányelvben (2014/65/EU irányelv) foglalt szabályokat kell alkalmazniuk.

Tanácsadás

• A PEPP-szolgáltatónak vagy a PEPP-forgalmazónak a PEPP-szerződés megkötése előtt tanácsot kell adnia a leendő PEPP-megtakarítónak, hogy az teljes mértékben megalapozott döntést tudjon hozni és az igényeinek és szükségleteinek leginkább megfelelő terméket tudja választani. A tanácsadásnak ki kell terjednie a befektetési lehetőség megválasztására és a személyre szabott nyugdíjprognózisra is. A szerződés megkötését megelőzően valamennyi PEPP-szolgáltatónak vagy a PEPP-forgalmazónak gondoskodnia kell arról, hogy a PEPP-megtakarítók megvizsgálják a nyugdíjjal összefüggő igényeiket és szükségleteiket annak meghatározása céljából, hogy mely PEPP-ek felelnek meg a számukra (ha vannak ilyen PEPP-ek). E vizsgálatnak magában kell foglalnia annak meghatározását, hogy a PEPP-megtakarítóknak a magas életkor eléréséhez kapcsolódó kockázatokkal szembeni védelem érdekében szükségük van-e járadékot kínáló PEPP-re.
• Ezenkívül PEPP-alaptermék esetében a PEPP-szolgáltatóknak a PEPP-megtakarítók számára kötelező, egyéni nyugdíjtervezési tanácsadást kell biztosítaniuk a kifizetési szakasz kezdetén, amely személyes ajánlást is magában foglal a kifizetések optimális módjára vonatkozóan.

Tájékoztatás

• A nagyfokú átláthatóság biztosítása érdekében a rendelet előírja, hogy a PEPP-megtakarítóknak meg kell kapniuk a következőket:
  • a termékre vonatkozó kiemelt információkat szabványosított dokumentum formájában (azaz a PEPP-re vonatkozó kiemelt információkat tartalmazó dokumentum);
  • évente a megtakarítás alakulására vonatkozóan kiemelt információkat tartalmazó PEPP-számlaértesítőt és intézményi tájékoztatót.

• A magas szintű fogyasztóvédelem biztosítása érdekében a PEPP-megtakarítóknak nincs lehetőségük arra, hogy a szerződés megkötése előtt lemondjanak a tájékoztatásról.
• Különösen a költségeknek és a díjaknak kell teljes mértékben átláthatónak lenniük.
• Az Európai Bizottságnak szabályozástechnikai standardok útján kell meghatároznia a PEPP-re vonatkozó kiemelt információkat tartalmazó dokumentumban, valamint a PEPP-számlaértesítő és intézményi tájékoztató dokumentumban foglalt információk bemutatásának részleteit.

Fenntarthatósági tényezők

• A PEPP-szolgáltatókat arra ösztönzik, hogy vegyék figyelembe a környezeti, társadalmi és irányítási tényezőket (ESG-tényezők)⁹.
• A PEPP-szolgáltatóknak, amennyiben rendelkezésre áll, tájékoztatást kell nyújtaniuk a PEPP-megtakarítók számára a PEPP-szolgáltató befektetéseinek teljesítményéről az ESG-tényezők tekintetében.
• A PEPP-megtakarítókat tájékoztatniuk kell továbbá a PEPP-számlaértesítőben és intézményi tájékoztatóban arra vonatkozóan, hogy a befektetési politika hogyan veszi figyelembe az ESG-tényezőket. Az óvatosság elvével összhangban a PEPP-szolgáltatóknak figyelembe kell venniük a befektetési döntéseknek az ESG-tényezőkkel kapcsolatos kockázatait és azok lehetséges hosszú távú hatásait.

Felügyelet

A PEPP-rendeletnek való megfelelést a PEPP-szolgáltatók és -forgalmazók nemzeti illetékes hatóságai felügyelik. Azonban az Európai Biztosítás- és Foglalkoztatóinyugdíj-hatóság rendelkezik termékkel kapcsolatos beavatkozási hatáskörrel, amely lehetővé teszi, hogy a hatóság hatékony, az egész Unióra kiterjedő intézkedéseket hozzon a PEPP-megtakarítók védelmével kapcsolatos jelentős aggályok esetén. Felléphet továbbá a pénzügyi piacok megfelelő működését és integritását, illetve az Unió pénzügyi rendszere egészének vagy egy részének stabilitását fenyegető olyan veszély esetén, amelyet az illetékes nemzeti hatóságok nem kezelnek megfelelően.