25.4.2009   

SV

Europeiska unionens officiella tidning

C 96/10

1.

Den 31 oktober 2008 tog kommissionen emot en anmälan om en föreslagen koncentration enligt artikel 4 i rådets förordning (EG) nr 139/2004 av den 20 januari 2004 (koncentrationsförordningen), genom vilken företaget Arjowiggins SAS (nedan kallat Arjowiggins, Frankrike) på det sätt som avses i artikel 3.1 b i koncentrationsförordningen förvärvar fullständig kontroll över företaget M-Real Zanders pappersbruk Reflex (nedan kallad Reflex, Tyskland) genom förvärv av tillgångar.

2.

Arjowiggins är ett helägt dotterbolag till Sequana Capital (tidigare Worms & Cie). Arjowiggins är en av de största tillverkarna i världen av specialpapper, främst grafiskt papper eller papper för konstnärliga ändamål, papper för kommunikationsändamål, bland annat självkopierande papper, och säkerhets- och teknikpapper (t.ex. sedelpapper)

3.

Reflex är ett pappersbruk beläget i Düren i Tyskland. Vid bruket i Düren tillverkas självkopierande papper och olika slags specialpapper, bland annat högkvalitativt obestruket träfritt papper för bildtryck och kontorsbruk, och bestruket träfritt papper för digitala ändamål (bläckstrålepapper).

4.

I anmälan angavs även att Arjowiggins skulle förvärva 25 % av aktierna i samriskföretaget Zhejiang Minfeng Zanders Paper Company Ltd (nedan kallat ZMZ) som är ett företag som tillverkar genomskinligt ritpapper. Till följd av en ändring av transaktionen kommer Arjowiggins inte att förvärva denna andel av ZMZ och detta förvärv ingår därmed inte längre i den föreslagna koncentrationen.

5.

Reflex ägs för närvarande av M-real Zanders GmbH, Tyskland, som i sin tur kontrolleras av den finska koncernen Metsäliitto. Efter transaktionen kommer M-real Zanders GmbH att ha kvar ett annat pappersbruk, Gohrsmühle, som är beläget i Bergisch Gladbach, Tyskland.

6.

Den föreslagna transaktionen innebär att Reflex tillgångar förvärvas av Arjowiggins. Reflex tillgångar omfattar pappersbruket i Düren, Tyskland, och vissa andra tillgångar, bland annat varumärken och licenser.

7.

Arjowiggins förvärv av Reflex utgör en koncentration enligt artikel 3.1 b i koncentrationsförordningen.

8.

Följaktligen har den föreslagna koncentrationen inte en gemenskapsdimension i den mening som avses i artikel 1 i koncentrationsförordningen. Med hänsyn till anmälningsplikten i sju medlemsstater och den föreslagna transaktionens gränsöverskridande karaktär lämnade den anmälande parten den 21 maj 2007 en motiverad skrivelse för hänskjutande till kommissionen i enlighet med artikel 4.5 i koncentrationsförordningen. Kommissionen översände i sin tur denna skrivelse till alla medlemsstater. Ingen medlemsstat invände mot hänskjutandet inom den tidsfrist som fastställs i koncentrationsförordningen. Koncentrationen anses därför ha en gemenskapsdimension i enlighet med artikel 4.5 i koncentrationsförordningen.

9.

Båda parter i koncentrationen tillverkar självkopierande papper. Karbonfritt papper (även kallat självkopierande papper) används för att göra kopior utan att använda karbonpapper t.ex. för fakturor (en tredjedel av den totala förbrukningen), interna formulär (kostnadsrapporter, lagerhållning), transportdokument (fraktsedlar), inköpsorder och kontrakt. Det är en särskild papperskvalitet av bestruket träfritt papper framställt av ett baspapper överdraget med ett skikt av kemiska produkter. Bilden skapas genom en kemisk reaktion mellan en färgbildare och en framkallare.

10.

Arjowiggins anser att den relevanta produktmarknaden för självkopierande papper utgörs av både självkopierande papper i rullar och självkopierande papper i ark.

11.

Kommissionen fann i sin undersökning belägg för att rullar och ark utgör två olika produktmarknader. Kommissionen grundade emellertid sin bedömning av transaktionens konkurrenspåverkan både på de två separata produktmarknaderna för rullar respektive ark och på den totala marknaden för självkopierande papper. Den exakta marknadsdefinitionen kan lämnas öppen, eftersom den anmälda transaktionen är av en sådan natur att den påtagligt kan hämma en effektiv konkurrens oavsett vilken av marknadsdefinitionerna som väljs.

12.

När det gäller definitionen av den geografiska marknaden i anmälan anser Arjowiggins att marknaden minst omfattar hela EES-området. I sitt svar på meddelandet om invändningar hävdar Arjowiggins att den geografiska marknaden omfattar världsmarknaden i dess helhet.

13.

Kommissionen fann tydliga tecken på att konkurrensvillkoren på marknaden för självkopierande papper varierar betydligt mellan medlemsstaterna. Sammantaget tyder fakta på att det finns nationella marknader och inte en EES-marknad. Eftersom transaktionen påtagligt kan hämma en effektiv konkurrens på den gemensamma marknaden oavsett om marknaden bedöms omfatta hela EES-området eller endast olika nationella marknader kan den exakta definitionen av marknaden lämnas öppen.

14.

Genomskinligt ritpapper framställs genom att pappersmassa bearbetas så långt att pappret blir genomskinligt. Det finns två slags genomskinligt ritpapper med olika användningsområden, nämligen

15.

Arjowiggins anser att genomskinligt ritpapper för industriella ändamål utgör en separat produktmarknad, under det att genomskinligt ritpapper för grafiska ändamål ingår i en bredare produktmarknad. Inledningsvis ansåg Arjowiggins att genomskinligt ritpapper för grafiska ändamål ingick i marknaden för högkvalitativt finpapper. I sitt svar på meddelandet om invändningar hävdade Arjowiggins att genomskinligt ritpapper för grafiska ändamål ingår i marknaden för finpapper för grafiska ändamål.

16.

Kommissionen har dragit slutsatsen att genomskinligt ritpapper för industriella ändamål utgör en separat produktmarknad. När det gäller genomskinligt ritpapper för grafiska ändamål anser kommissionen att denna produkt utgör en separat produktmarknad. Det framgick tydligt av kommissionens marknadsundersökning att en prisökning på mellan 5 och 10 % inte skulle leda till att användarna av genomskinligt ritpapper för grafiska ändamål övergick till en alternativ produkt. De uppgifter som lämnats av Arjowiggins vederlägger inte detta. På grundval av de uppgifter som inhämtats vid marknadsundersökningen och de uppgifter som lämnats av parterna drar kommissionen slutsatsen att i) genomskinligt ritpapper för industriella ändamål utgör en separat produktmarknad och att ii) genomskinligt ritpapper för grafiska ändamål utgör en separat produktmarknad.

17.

När det gäller definitionen av den geografiska marknaden hävdade den anmälande parten att marknaden för båda slagen av genomskinligt ritpapper borde omfatta minst EES-området eller till och med hela världsmarknaden, eftersom inköpssystemet och varumärkena är europeiska/globala och priserna är ungefär desamma världen över.

18.

Kommissionen har dragit slutsatsen att definitionen av den geografiska marknaden för genomskinligt ritpapper för industriella ändamål och för genomskinligt ritpapper för grafiska ändamål kan lämnas öppen, eftersom transaktionen inte påtagligt kommer att hämma en effektivt konkurrens oavsett vilken marknadsdefinition som väljs.

19.

Båda parter i koncentrationen tillverkar högkvalitativt finpapper. Den anmälande parten anser att högkvalitativt finpapper är träfritt papper av hög kvalitet som t.ex. papper med brevhuvud, visitkort, hälsningskort, menyer, företags- eller reklambroschyrer, foldrar, inbjudningar, högkvalitativt omslagspapper och genomskinligt papper. Den anmälande parten anser att alla slag av högkvalitativt finpapper, inbegripet papper med brevhuvud och genomskinligt ritpapper, ingår i den större produktmarknaden finpapper som utgörs av både finpapper av standardkvalitet och högkvalitativt finpapper. Obestruket finpapper av standardkvalitet är DIN A4 tryckpapper, baspapper med brevhuvud och baskuvert.

20.

Kommissionen anser att det finns tydliga belägg för att det finns en marknad för högkvalitativt finpapper, vilken inte omfattar genomskinligt ritpapper. Några av de som svarade på marknadsundersökningen påpekade att det fanns ett delsegment av marknaden för högkvalitativt finpapper som utgörs av högkvalitativt finpapper med brevhuvud. Marknaden för högkvalitativt finpapper med brevhuvud kan antingen definieras som i) alla kvaliteter av finpapper mellan 80 och 130 gram, ii) högkvalitativt finpapper som endast används för utföranden med brevhuvud, eller iii) finpapper av standardkvalitet och högkvalitativt finpapper med brevhuvud.

21.

Kommissionen har undersökt alla dessa potentiella produktmarknader. Den exakta marknadsdefinitionen kan lämnas öppen, eftersom det inte kommer att uppstå några konkurrensproblem för någon av de potentiella marknaderna, dvs. högkvalitativt finpapper eller delsegmentet högkvalitativt finpapper med brevhuvud (oavsett hur detta sistnämnda definieras).

22.

När det gäller definitionen av den geografiska marknaden hävdade den anmälande parten att både marknaden för högkvalitativt finpapper och marknaden för högkvalitativt finpapper med brevhuvud omfattar hela EES-området. Marknadsundersökningen bekräftar i stort sett den anmälande partens definition. Kommissionen drar därför slutsatsen att marknaden för högkvalitativt finpapper respektive marknaden för högkvalitativt finpapper med brevhuvud omfattar hela EES-området.

23.

Den anmälande parten hävdar att marknaden för pappersdistribution bör omfatta alla distributionskanaler, inte bara grossistförsäljning utan även direktförsäljning från papperstillverkarna. Definitionen av marknaden kan lämnas öppen, eftersom sammanslagningen inte påtagligt kommer att hämma en effektiv konkurrens oavsett vilken marknadsdefinition som används.

24.

När det gäller definitionen av den geografiska marknaden anger parterna att marknaden för pappersdistribution kan anses omfatta mer än endast den nationella marknaden. I detta fall är det inte nödvändigt att fastsälla om den geografiska marknaden är lika med den nationella marknaden eller om den omfattar hela EES-området, eftersom sammanslagningen inte kommer att påtagligt hämma en effektiv konkurrens oavsett vilken marknadsdefinition som väljs.

25.

Enligt Arjowiggins kommer den sammanslagna nya enhetens marknadsandel att uppgå till [50–60] % av försäljningen och [40–50] % av den totala kapaciteten inom EES-området under 2006. Arjowiggins skulle helt klart bli marknadsledande med en marknadsandel på över halva marknaden. Den sammanslagna enhetens viktigaste konkurrenter har väsentligt mindre marknadsandelar (Mitsubishi 16 %, Koehler 14 % och Torraspapel 11 %). Det finns dessutom ett antal marginella aktörer med en marknadsandel på under 2 %. Mätt med HHI-indexet innebär detta att den redan höga koncentrationsnivån ökar från [900–1 600] punkter till [2 500–3600 punkter] (1).

26.

Kommissionens analys av de ekonomiska förhållandena på marknaden för självkopierande papper, utfrågningen av kunder och konkurrenter, de kvantitativa uppgifter som samlats in från de viktigaste tillverkarna och Arjowiggins interna dokument och affärsplaner ledde sammantaget till slutsatsen att den anmälda koncentrationen kommer att påtagligt hämma en effektiv konkurrens i och med att den ger Arjowiggins både möjlighet och incitament att begränsa sin tillverkning, vilket i sin tur leder till att priserna till konsumenterna höjs. Denna slutsats gäller oavsett om transaktionen bedöms på grundval av marknaden för självkopierande papper i EES-området, marknaden för rullar och ark i EES-området, de nationella marknaderna för självkopierande papper eller de nationella marknaderna för rullar och ark.

27.

När det gäller den nationella nivån är kommissionens slutsats att den anmälda transaktionen påtagligt kommer att hämma en effektiv konkurrens på den totala marknaden för självkopierande papper (både rullar och ark) i Belgien, Cypern, Danmark, Frankrike, Förenade kungariket, Italien, Luxemburg, Nederländerna, Polen, Slovakien, Sverige, Tyskland och Österrike.

28.

Om det görs åtskillnad på marknaderna för rullar och ark blir kommissionens slutsats att transaktionen påtagligt kommer att hämma en effektiv konkurrens i Belgien (rullar och ark), Bulgarien (ark), Cypern (rullar och ark), Danmark (rullar och ark), Frankrike (rullar och ark), Förenade kungariket (rullar och ark), Italien (rullar och ak), Luxemburg (rullar och ark), Nederländerna (rullar och ark), Polen (rullar), Slovakien (rullar och ark), Sverige (rullar), Tyskland (rullar och ark) och Österrike (rullar och ark).

29.

Om man utgår från att det finns en global marknad för genomskinligt ritpapper för industriella ändamål uppgår marknadsandelen för Arjowiggins och Reflex till [40–50] % volymmässigt och [50–60] % värdemässigt. I EES-området är deras sammanlagda marknadsandel [50–60] % både volym- och värdemässigt.

30.

Eftersom parterna beslutat att ändra den föreslagna koncentrationen på så sätt att Arjowiggins inte längre kommer att förvärva en andel på 25 % i den kinesiska tillverkaren av genomskinligt ritpapper, ZMZ, kommer emellertid den konkurrensöverlappning på marknaden som Reflex försäljning ger upphov till att endast att bli obetydlig, både i absoluta tal och mätt som marknadsandel. Reflex försäljning uppgår till ca [0–1] miljoner euro, vilket motsvarar en marknadsandel på [0–5] %. Detta innebär således att tillägget till den marknadsandel som Arjowiggins hade före sammanslagningen inte kommer att leda till någon nämnvärd förändring av konkurrenssituationen vare sig inom EES-området eller på världsmarknaden.

31.

Kommissionen drar således slutsatsen att den föreslagna koncentrationen inte påtagligt kommer att hämma en effektiv konkurrens på marknaden för genomskinligt ritpapper för industriella ändamål.

32.

Den sammantagna marknadsandelen för Arjowiggins och Reflex uppgår till [50–60] % volymmässigt och [50–60] % värdemässigt på världsmarknaden, och till [60–70] % volymmässigt och [70–80] % värdemässigt på marknaden i EES-området. Tilläggsmarknadsandelen kan anses vara liten i förhållande till världsmarknaden med tanke på att Reflex endast har en marknadsandel på ca [5–10] % både volym- och värdemässigt, men på EES-nivå är den dock mer kännbar i och med att Reflex här har en marknadsandel på [10–20] % volymmässigt och [10–20] % värdemässigt.

33.

Marknaden för genomskinligt ritpapper för grafiska ändamål är emellertid liten och uppgår endast till ca 61 miljoner euro globalt sett och till 28 miljoner euro inom EES-området (volymmässigt uppgår den till 15 900 ton på världsmarknaden och till 6 600 ton på EES-marknaden).

34.

Såsom tidigare nämnts gör det faktum att marknaden är liten att marknadsandelen inte nödvändigtvis är ett tillförlitligt mått på marknadsinflytande, eftersom en enda varusändning kan påverka marknadsandelarna i betydande utsträckning. Till exempel motsvaras Reflex andel på [5–10] % av världsmarknaden av en försäljning på [2–5] miljoner euro och dess andel på [10–20] % av EES-marknaden motsvaras av en försäljning på [2–5] miljoner euro. Dessutom har Arjowiggins och säljaren gjort en ändring av transaktionen. Detta innebär att ZMZ kommer att bli ytterligare en konkurrent på marknaden. Detta gäller inte bara för världsmarknaden utan även för EES-marknaden, särskilt om man tar hänsyn till dess band till Zanders som ju har ett utbrett distributionsnät i EES-området. Även om Arjowiggins inte kunde lägga fram tillräcklig bevisning för att andra papperstyper för grafiska ändamål tillhör samma produktmarknad som genomskinligt ritpapper för grafiska ändamål godtar dock kommissionen att andra typer av papper för grafiska ändamål kan utöva ett konkurrenstryck på marknaden för genomskinligt papper för grafiska ändamål.

35.

Kommissionen har följaktligen dragit slutsatsen att transaktionen inte kommer att leda till några konkurrensproblem på marknaden för genomskinligt ritpapper för grafiska ändamål.

36.

Om man utgår från att det finns en EES-marknad för högkvalitativt finpapper generellt (utom genomskinligt ritpapper) uppgick Arjowiggins marknadsandel för 2007 volymmässigt till [20–30] %. Reflex marknadsandel uppgick till [0–5] %. Den sammantagna marknadsandelen för Arjowiggins och Reflex uppgick till [20–30] %. Det finns dessutom ett betydande antal konkurrenter även efter det att transaktionen genomförts. Om man i definitionen av den relevanta marknaden inte tar med papper med brevhuvud blir den sammantagna marknadsandelen ännu lägre, dvs. [20–30] %. På den potentiella marknaden för högkvalitativt finpapper med brevhuvud skulle den sammantagna marknadsandelen hursomhelst komma att ligga på under 30 % och det skulle finnas ett antal ekonomisk bärkraftiga konkurrenter i dessa segment.

37.

Mot denna bakgrund drar kommissionen i sitt beslut slutsatsen att den föreslagna koncentrationen inte påtagligt kommer att hämma en effektiv konkurrens på marknaden för högkvalitativt finpapper eller högkvalitativt finpapper med brevhuvud.

38.

Målföretaget Reflex är verksamt på området pappersdistribution endast genom en relativt liten direktförsäljning. Arjowiggins är ett helägt dotterbolag till Sequana Capital som även har det helägda dotterbolaget Antalis, som är en pappersdistributör. Det efterföljande marknadsledet för pappersdistribution påverkas vertikalt av sammanslagningen.

39.

I kommissionens beslut dras slutsatsen att det inte finns någon risk för utträngning på grund av den föreslagna transaktionen, vilket beror på att Arjowiggins och Antalis inte har tillräckligt marknadsinflytande på de berörda marknaderna och att pappersproducenterna har tillräckligt med alternativa distributionskanaler.

40.

I beslutet dras slutsatsen att den anmälda koncentrationen kommer att påtagligt hämma en effektiv konkurrens på den gemensamma marknaden när det gäller självkopierande papper. Denna slutsats gäller oavsett om transaktionen bedöms på grundval av marknaden för självkopierande papper i EES-området, marknaden för rullar och ark i EES-området, de nationella marknaderna för självkopierande papper eller de nationella marknaderna för rullar och ark.

41.

I syfte att åtgärda de tidigare nämnda konkurrensproblemen på marknaden för självkopierande papper har Arjowiggins gjort åtaganden enligt vilka de förbinder sig att avyttra den tillverkning av självkopierande papper och papper för digitala ändamål som finns vid Reflexbruket (den avyttrade verksamheten) till en ekonomiskt bärkraftig köpare. Arjowiggins föreslår att den föreslagna koncentrationen slutförs först sedan ett avtal ingåtts mellan en bärkraftig köpare och den avyttrade verksamheten (en s.k. upfront buyer).

42.

Genom avyttringen försvinner konkurrensöverlappningen mellan Arjowiggins och Reflex på marknaden för självkopierande papper. Kommissionen har undersökt Arjowiggins åtaganden på marknaden både med kunder och konkurrenter för att bedöma om dessa kan återupprätta en effektiv konkurrens på marknaden för självkopierande papper. Majoriteten av de tillfrågade bekräftade att den föreslagna åtgärden leder till att konkurrensöverlappningen försvinner och därmed, vilket i sin tur innebär att den är ägnad att lösa konkurrensproblemen. Med hänsyn till att man måste hitta en lämplig köpare (upfront buyer) innan Arjowiggins kan förvärva Reflex anser kommissionen således att den föreslagna åtgärden kommer att åtgärda konkurrensproblemen.

43.

I sitt beslut drar kommissionen därför slutsatsen att de åtaganden som gjorts är tillräckliga för att avhjälpa de konkurrensproblem som orsakas av koncentrationen.

44.

Av de skäl som nämns ovan, och under förutsättning att åtagandena fullgörs, dras i beslutet slutsatsen att den föreslagna koncentrationen inte påtagligt kommer att hämma en effektiv konkurrens på den gemensamma marknaden eller en betydande del av den.

45.

Koncentrationen bör därför förklaras förenlig med den gemensamma marknaden och med EES-avtalet i enlighet med artiklarna 2.2 och 8.2 i EG:s koncentrationsförordning och artikel 57 i EES-avtalet.