COMISIA EUROPEANĂ
Bruxelles, 31.5.2021
COM(2021) 268 final
2021/0131(NLE)
Propunere de
DECIZIE A CONSILIULUI
privind poziția care urmează să fie adoptată în numele Uniunii Europene în ceea ce privește decizia avută în vedere a participanților la Acordul privind creditele la export care beneficiază de susținere oficială
EXPUNERE DE MOTIVE
1.Obiectul propunerii
Prezenta propunere se referă la o decizie de stabilire a poziției care urmează să fie adoptată în numele Uniunii Europene de către Comisie în contextul Acordului privind creditele la export care beneficiază de susținere oficială (denumit în continuare „acordul”) în ceea ce privește o decizie avută în vedere de modificare a dispozițiilor acordului privind rata dobânzilor. Aceste dispoziții stabilesc ratele minime de referință ale dobânzii comerciale (denumite în continuare „RRDC”) care se aplică susținerii financiare oficiale pentru creditele la export. Decizia avută în vedere ar armoniza practicile între aderenții la acord și ar asigura termeni și condiții care să reflecte cele ale piețelor financiare private.
2.Contextul propunerii
2.1.Acordul privind creditele la export care beneficiază de susținere oficială
Acordul este unul tacit, realizat între UE, SUA, Canada, Japonia, Coreea, Norvegia, Elveția, Australia, Noua Zeelandă și Turcia, având ca scop punerea la dispoziție a unui cadru pentru utilizarea ordonată a creditelor la export care beneficiază de susținere oficială. În practică, aceasta înseamnă stabilirea unor condiții echitabile (în baza cărora concurența să fie bazată pe prețul și pe calitatea produselor și serviciilor exportate, și nu pe condițiile financiare oferite) și acționarea în sensul eliminării subvențiilor și a denaturărilor comerțului asociate creditelor la export care beneficiază de susținere oficială. Acordul a intrat în vigoare în aprilie 1978, are o durată nedeterminată și, cu toate că se bucură de sprijinul administrativ al Secretariatului OCDE, nu este un act al OCDE 1 .
Acordul face obiectul unor actualizări periodice, care țin seama de evoluțiile pieței financiare și ale politicilor care afectează acordarea de credite la export care beneficiază de susținere oficială. Acesta a fost transpus, devenind astfel obligatoriu din punct de vedere juridic în UE, prin Regulamentul (UE) nr. 1233/2011 al Parlamentului European și al Consiliului 2 3 . Revizuirile clauzelor și condițiilor acordului sunt încorporate în legislația UE prin acte delegate în conformitate cu articolul 2 din prezentul regulament.
2.2.Participanții la Acordul privind creditele la export care beneficiază de susținere oficială
Comisia Europeană reprezintă Uniunea în cadrul reuniunilor participanților (denumiți în continuare „participanții”) la acord, precum și în cadrul procedurilor scrise de luare a deciziilor de către participanții la acord. Deciziile privind toate modificările acordului se iau prin consens. Poziția Uniunii este adoptată de Consiliu și este discutată de statele membre în cadrul Grupului de lucru al Consiliului privind creditele la export 4 .
Articolul 63 litera (a) din acord prevede că „Participanții revizuiesc periodic sistemul de stabilire a RRDC pentru a se asigura că ratele notificate reflectă condițiile actuale ale pieței și îndeplinesc obiectivele care stau la baza stabilirii ratelor acestui sistem. De asemenea, astfel de revizuiri se referă și la marja care trebuie adăugată în momentul aplicării acestor rate.”
2.3.Actul avut în vedere al participanților la Acordul privind creditele la export care beneficiază de susținere oficială
O revizuire a sistemului RRDC este în curs de desfășurare de la începutul anului 2014. RRDC sunt rate minime fixe ale dobânzii care pot fi oferite ca parte a unui contract de finanțare a exporturilor sprijinit de guvern. RRDC sunt stabilite pentru fiecare monedă a participanților la acord. În cadrul celei de-a 127-a reuniuni a participanților, care a avut loc în iunie 2014, participanții au încredințat Experților tehnici pe lângă participanți sarcina de a revizui disciplinele acordului privind RRDC.
Reforma RRDC ar constitui o reformă cuprinzătoare care ar include aspecte operaționale (de exemplu, modalități precum deținerea și fixarea ratelor dobânzii), precum și aspecte structurale (de exemplu, ratele de bază, marjele și suprataxele). Scopul reformei RRDC este de a armoniza practicile de creditare în rândul participanților și de a apropia RRDC de ratele pieței. Dispozițiile avute în vedere privind RRDC ar fi aplicabile tuturor tranzacțiilor, cu excepția tranzacțiilor care fac obiectul înțelegerii sectoriale pentru nave și al înțelegerii sectoriale pentru aeronavele civile.
În cadrul celei de-a 141-a reuniuni a participanților, care a avut loc în iunie 2019, președintele Experților tehnici pe lângă participanți a prezentat un proiect de propunere a președintelui privind reforma RRDC, care urmărește să găsească un echilibru între interesele și punctele de vedere divergente exprimate în cursul lucrărilor tehnice. Proiectul de propunere a președintelui a primit un sprijin general larg din partea participanților, în timp ce o serie de chestiuni minore încă mai urmau să fie soluționate. În cadrul reuniunii participanților din noiembrie anul trecut, punctele de vedere ale participanților au fost convergente. Participanții la acord urmează să adopte prin procedură scrisă o decizie privind proiectul de propunere de compromis.
3.Poziția care urmează să fie adoptată în numele Uniunii
Acordul OMC privind subvențiile și măsurile compensatorii (denumit în continuare „Acordul SMC”) prevede o derogare pentru acord în lista exemplificativă a subvențiilor la export, cu condiția ca o practică de creditare la export care este în conformitate cu dispozițiile acordului să nu fie considerată o subvenție la export interzisă de Acordul SMC. Aceasta înseamnă că, în cazul în care un membru al OMC este parte la acord și practica sa în materie de credit la export este în conformitate cu acordul sau dacă, în practică, un membru al OMC aplică practici privind rata dobânzii în conformitate cu dispozițiile acordului, practica în materie de credit la export nu este considerată subvenție la export. Aceasta conferă o importanță deosebită dispozițiilor acordului privind ratele dobânzilor.
Dispozițiile privind RRDC au rămas neschimbate de mult timp și necesită o reformă cuprinzătoare. Finanțarea comerțului a devenit din ce în ce mai decisivă în deciziile privind aprovizionarea în cadrul comerțului mondial, ceea ce a condus la oferirea unei game largi de produse financiare și de structuri contractuale pe piețele financiare private. Pentru a asigura conformitatea, dispozițiile privind ratele dobânzii din acord trebuie să fie adaptate periodic la evoluția practicilor de piață. Acordul se limitează să sublinieze principiile generale în ceea ce privește acordarea de împrumuturi garantate de guvern la rate fixe ale dobânzii și se axează pe aspecte structurale. Întrucât statele membre furnizează RRDC într-o măsură mai mare decât majoritatea celorlalți participanți și pentru a converge practicile în cadrul UE, statele membre au convenit în mod informal asupra unui set de norme care acoperă aspectele operaționale ale sistemului RRDC, ca o completare a dispozițiilor acordului. Pe lângă acord și orientările informale ale UE, majoritatea statelor membre au adoptat reglementări naționale privind RRDC.
Decizia avută în vedere privind reforma RRDC ar urma să prevadă o actualizare mai detaliată și mai cuprinzătoare a ANEXEI XVI la acord. Aceasta ar acoperi atât costurile suportate de creditor înainte de semnarea unui contract de export de către un cumpărător (de exemplu, normele privind comisioanele minime percepute pentru oferirea și stabilirea ratei dobânzii), cât și normele privind modul de calculare a ratei dobânzii, care corespunde randamentului unei obligațiuni de stat plus o marjă care acoperă alte costuri de finanțare. Prin încorporarea componentelor care afectează costurile de finanțare, reforma RRDC urmărește să asigure o mai mare coerență a termenilor și condițiilor oferite de agențiile de creditare a exportului și, astfel, să asigure condiții de concurență echitabile între participanții la acord. Procedând astfel, reforma ar restrânge posibilitățile statelor membre ale UE de a adapta dispozițiile RRDC la nivel național la nevoile specifice ale industriei naționale. Se are în vedere o perioadă de tranziție de doi ani pentru a acorda timp agențiilor de creditare a exportului care oferă împrumuturi directe să se adapteze la noile orientări.
În concluzie, decizia avută în vedere cu privire la reforma RRDC implică norme privind atât aspectele operaționale, cât și cele structurale, care ar asigura o mai mare coerență a politicilor și ar îmbunătăți condițiile de concurență echitabile între participanți. Prin urmare, se recomandă ca poziția Uniunii să fie pentru aprobarea prin procedură scrisă a deciziei avute în vedere a participanților la acord de a adopta noi orientări privind RRDC.
4.Temei juridic
4.1.Temeiul juridic procedural
4.1.1.Principii
Articolul 218 alineatul (9) din Tratatul privind funcționarea Uniunii Europene (TFUE) prevede posibilitatea adoptării unor decizii de stabilire „a pozițiilor care trebuie adoptate în numele Uniunii în cadrul unui organism creat printr-un acord, în cazul în care acest organism trebuie să adopte acte cu efecte juridice, cu excepția actelor care modifică sau completează cadrul instituțional al acordului.”
Conceptul de „acte cu efecte juridice” include actele care au efecte juridice în temeiul normelor de drept internațional aplicabile organismului în cauză. Acesta include, de asemenea, instrumentele care nu au un caracter obligatoriu în temeiul dreptului internațional, dar care „au vocația de a influența în mod decisiv conținutul reglementării adoptate de legiuitorul Uniunii” 5 .
4.1.2.Aplicarea la cazul în discuție
Actul avut în vedere are vocația de a influența în mod decisiv conținutul legislației UE, și anume Regulamentul (UE) nr. 1233/2011 al Parlamentului European și al Consiliului din 16 noiembrie 2011 privind aplicarea anumitor orientări în domeniul creditelor la export care beneficiază de susținere oficială și de abrogare a Deciziilor 2001/76/CE și 2001/77/CE. Acest lucru se întâmplă deoarece articolul 2 din regulamentul menționat prevede că „Comisia este împuternicită să adopte acte delegate, în conformitate cu articolul 3, pentru a modifica anexa II ca urmare a modificării orientărilor convenite între participanții la acord”.
În consecință, temeiul juridic procedural al propunerii de decizie este articolul 218 alineatul (9) din TFUE.
4.2.Temeiul juridic material
4.2.1.Principii
Temeiul juridic material al unei decizii adoptate în temeiul articolului 218 alineatul (9) din TFUE depinde în principal de obiectivul și de conținutul actului avut în vedere care face obiectul adoptării unei poziții în numele Uniunii. În cazul în care actul avut în vedere urmărește două obiective sau include două elemente, iar unul dintre aceste obiective sau elemente poate fi identificat ca fiind obiectivul sau elementul principal, iar celălalt obiectiv sau element are mai degrabă un caracter accesoriu, decizia adoptată în temeiul articolului 218 alineatul (9) din TFUE trebuie să se întemeieze pe un singur temei juridic material, respectiv pe cel impus de obiectivul sau de elementul principal sau predominant.
4.2.2.Aplicarea la cazul în discuție
Obiectivul principal și conținutul actului avut în vedere se referă la creditele la export, care se încadrează în domeniul de aplicare al politicii comerciale comune. Prin urmare, temeiul juridic material al deciziei propuse este articolul 207 din TFUE.
4.3.Concluzie
Temeiul juridic al deciziei propuse trebuie să fie articolul 207 alineatul (4) primul paragraf din TFUE coroborat cu articolul 218 alineatul (9) din TFUE.
2021/0131 (NLE)
Propunere de
DECIZIE A CONSILIULUI
privind poziția care urmează să fie adoptată în numele Uniunii Europene în ceea ce privește decizia avută în vedere a participanților la Acordul privind creditele la export care beneficiază de susținere oficială
CONSILIUL UNIUNII EUROPENE,
având în vedere Tratatul privind funcționarea Uniunii Europene, în special articolul 207 alineatul (4) primul paragraf coroborat cu articolul 218 alineatul (9),
având în vedere propunerea Comisiei Europene,
întrucât:
(1)Orientările cuprinse în Acordul privind creditele la export care beneficiază de susținere oficială (denumit în continuare „acordul”) au fost transpuse și, prin urmare, au devenit obligatorii din punct de vedere juridic în UE în temeiul Regulamentului (UE) nr. 1233/2011 al Parlamentului European și al Consiliului 6 .
(2)În conformitate cu articolul 63 din acord, participanții la acord (denumiți în continuare „participanții”) ar trebui să revizuiască periodic sistemul de stabilire a ratelor minime de referință ale dobânzii comerciale (denumite în continuare („RRDC”) pentru a se asigura că ratele notificate reflectă condițiile actuale ale pieței și îndeplinesc obiectivele care stau la baza stabilirii ratelor acestui sistem. De asemenea, astfel de revizuiri trebuie să se refere și la marja care trebuie adăugată în momentul aplicării acestor rate.
(3)Participanții trebuie să decidă prin procedură scrisă cu privire la o decizie avută în vedere de modificare a dispozițiilor acordului privind RRDC.
(4)Decizia avută în vedere de a reforma dispozițiile privind RRDC ar trebui să asigure o mai mare coerență a politicilor și să armonizeze practicile de creditare, sporind astfel condițiile de concurență echitabile între participanți. În plus, aceasta ar trebui să aducă ratele fixe ale dobânzii oferite în operațiunile de credit la export care beneficiază de susținere oficială mai aproape de ratele pieței și să asigure o mai bună adaptare a acestora la termenii și condițiile oferite pe piața financiară privată. O perioadă de tranziție de doi ani ar trebui să permită agențiilor de creditare a exportului să adopte și să comunice noile orientări.
(5)Este oportun să se stabilească poziția care urmează să fie adoptată în numele Uniunii în cadrul procedurii scrise a participanților la acord, având în vedere că decizia avută în vedere va fi de natură să influențeze în mod decisiv conținutul legislației Uniunii, în temeiul articolului 2 din Regulamentul (UE) nr. 1233/2011,
ADOPTĂ PREZENTA DECIZIE:
Articolul 1
Poziția care urmează să fie adoptată în numele Uniunii în cadrul unei proceduri scrise a participanților la Acordul privind creditele la export care beneficiază de susținere oficială cu privire la decizia avută în vedere de a modifica dispozițiile privind RRDC se bazează pe anexa la prezenta decizie.
Articolul 2
Prezenta decizie se adresează Comisiei.
Adoptată la Bruxelles,
Pentru Consiliu
Președintele
COMISIA EUROPEANĂ
Bruxelles, 31.5.2021
COM(2021) 268 final
ANEXĂ
la
Propunerea de Decizie a Consiliului
privind poziția care urmează să fie adoptată în numele Uniunii Europene în ceea ce privește decizia avută în vedere a participanților la Acordul privind creditele la export care beneficiază de susținere oficială
ANEXĂ
PROPUNERE
ANEXA XVII
SECȚIUNEA 1:STABILIREA RRDC
1.Se stabilește o RRDC pentru moneda fiecărui participant, cu condiția ca datele necesare să fie puse la dispoziția secretariatului. Un participant sau un neparticipant poate solicita stabilirea RRDC pentru moneda unui neparticipant. Cu consultarea neparticipantului interesat, participantul sau secretariatul, în numele acestui neparticipant, poate face o propunere de stabilire a RRDC pentru moneda respectivă.
2.Alți participanți utilizează RRDC stabilită pentru o anumită monedă în cazul în care decid să ofere finanțări în această monedă.
3.RRDC este compusă dintr-o rată de bază și o marjă.
4.RRDC minimă pentru orice monedă nu trebuie să fie mai mică de 15 puncte de bază.
I.STABILIREA RATEI DE BAZĂ
5.Ratele RRDC se calculează lunar și intră în vigoare în a 15-a zi a fiecărei luni.
6.Ratele de bază ale RRDC sunt calculate pe baza randamentelor obligațiunilor de stat.
7.Scadența obligațiunii de stat care trebuie să fie utilizată pentru fiecare tranzacție se determină în conformitate cu următoarea formulă: Perioada de tragere + 0,5 Perioada de rambursare + 0,5 Frecvența rambursării în ani 1 (pentru profilurile standard de rambursare). Pentru tranzacțiile cu un profil de rambursare non-standard, se aplică următoarea formulă: DP + [∑ (𝑡𝑙𝑖 − 𝑡𝑠𝑝) ∗ 𝐷𝑙𝑖] / ∑ 𝐷𝑙𝑖 𝑛 𝑖=1 𝑛 𝑖=1 ∗ 1/365] 2 . Rezultatul va fi rotunjit la cel mai apropiat an, plafonat la maximum zece ani și la minimum trei ani.
8.Participanții calculează randamentele obligațiunilor utilizând media aritmetică a tuturor randamentelor zilnice ale obligațiunilor de stat pe 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9 și 10 ani din luna calendaristică precedentă pentru monedele lor respective. Aceste randamente se raportează secretariatului în termen de cel mult cinci zile de la sfârșitul fiecărei luni și se pun la dispoziția publicului lunar.
9.Participanții pot utiliza interpolarea liniară pentru a obține randamentele necesare atât timp cât se află în intervalul de interpolare cuprins între obligațiunile de stat cu scadența la 2 ani și obligațiunile de stat cu scadența la 15 ani, inclusiv. Extrapolarea la un randament al obligațiunilor mai mic sau mai mare nu este permisă.
10.În cazul în care datele pentru una sau mai multe dintre obligațiunile de stat necesare nu au putut fi obținute (în conformitate cu articolele 8 și 9), nu va exista o RRDC în moneda respectivă pentru tranzacțiile care necesită astfel de scadențe (articolul 7), cu excepția cazului în care datele lipsă se referă la scadențe mai scurte și au fost furnizate date pentru scadențe mai mari (până la 10 ani). În acest caz, randamentele obligațiunii de stat celei mai apropiate superioare se utilizează pentru calcularea ratelor de bază care necesită astfel de scadențe mai scurte.
II.STABILIREA MARJEI
11.Marja se calculează trimestrial (la 15 ianuarie, 15 aprilie, 15 iulie și, respectiv, 15 octombrie în fiecare an) în funcție de randamentele marjei de swap pe cinci ani (diferența dintre rata obligațiunilor de stat pe cinci ani și rata de swap pe cinci ani).
12.Marja se calculează folosind următoarea formulă: 0,5 * (media pe trei luni a randamentelor zilnice ale marjei de swap pe cinci ani) + 80 de puncte de bază. Rezultatul se rotunjește la cel mai apropiat punct de bază și se plafonează la maximum 120 de puncte de bază și la minimum 80 de puncte de bază.
13.Media pe trei luni a marjelor de swap zilnice pe cinci ani care trebuie utilizate se obține prin calcularea mediei aritmetice a marjei zilnice de swap pe cinci ani din ultimele trei luni calendaristice în monedele relevante. Acestea se raportează secretariatului în termen de cel mult cinci zile de la încheierea fiecărui trimestru.
14.În cazul în care marja de swap pe cinci ani nu este disponibilă pe piață pentru o anumită monedă, marja se stabilește la 100 de puncte de bază.
15.Marjele rezultate sunt puse la dispoziția publicului la începutul fiecărui trimestru.
SECȚIUNEA 2:APLICAREA RRDC
16.Atunci când se acordă susținere financiară oficială pentru împrumuturi cu o rată variabilă de dobândă, nu se permite băncilor și altor instituții finanțatoare să ofere posibilitatea de a alege rata cea mai mică dintre RRDC (aflată în vigoare în momentul semnării contractului inițial) și rata pieței la împrumuturile pe termen scurt valabilă pe durata împrumutului.
I.PERIOADA DE VALABILITATE A RRDC
17.O RRDC poate fi blocată înainte, la sau după data contractului financiar (DFC).
18.În cazul în care o RRDC este blocată și deținută înainte de DFC, perioada de deținere nu depășește 12 luni consecutive 3 , durata perioadei de deținere se stabilește cel târziu la data cotației (DoQ) și se adaugă o marjă suplimentară la RRDC aplicabilă, în conformitate cu tabelul de mai jos.
|
Perioada de deținere (în luni) |
Costul perioadei de deținere |
|
deținere timp de 1 lună |
20 de puncte de bază |
|
deținere timp de 2 luni |
20 de puncte de bază |
|
deținere timp de 3 luni |
20 de puncte de bază |
|
deținere timp de 4 luni |
20 de puncte de bază |
|
deținere timp de 5 luni |
20 de puncte de bază |
|
deținere timp de 6 luni |
20 de puncte de bază |
|
deținere timp de 7 luni |
23 de puncte de bază |
|
deținere timp de 8 luni |
26 de puncte de bază |
|
deținere timp de 9 luni |
30 de puncte de bază |
|
deținere timp de 10 luni |
34 de puncte de bază |
|
deținere timp de 11 luni |
39 de puncte de bază |
|
deținere timp de 12 luni |
44 de puncte de bază |
19.În cazul în care perioada de deținere expiră înainte de DFC, rata RRDC poate fi resetată imediat sau la un moment ulterior și deținută pentru o nouă perioadă de deținere. În cazul în care semnarea contractului comercial (SCC) a avut loc înainte de resetare, rata de resetare nu trebuie să fie mai mică decât cea mai recentă rată blocată anterior. Nu există nicio limită în ceea ce privește numărul de resetări ale unei RRDC.
20.Orice modificare a perioadei de acumulare aferentă dobânzii înainte de sau la DFC declanșează o recalculare a ratei de bază a RRDC. Această recalculare se bazează pe noua perioadă de acumulare aferentă dobânzii, utilizând ratele de bază în vigoare la DoQ inițială; nu se consideră ca fiind o resetare sau o anulare a ratei RRDC.
II.COMISION DE ANGAJAMENT
21.Pentru creditele directe se percepe un comision de angajament. În cazul în care RRDC a fost blocată înainte de sau la DFC, comisionul de angajament se percepe imediat după DFC. În cazul în care RRDC a fost blocată după DFC, aceasta se percepe imediat după DoQ.
22.Participanții percep un comision de angajament la practicile comerciale de pe piață sau la niveluri superioare acestora, cu condiția ca aceste informații să fie disponibile.
III.ANULARE VOLUNTARĂ ȘI PLĂȚI ANTICIPATE VOLUNTARE
23.În cazul în care o rată RRDC este anulată în mod voluntar, orice rată ulterioară RRDC care este cotată pentru aceeași tranzacție și același exportator nu trebuie să fie mai mică decât cea mai recentă RRDC cotată anterior.
24.Înainte de DFC, nu există niciun cost pentru anularea unei rate RRDC sau trecerea la o rată variabilă de dobândă.
25.Odată ce DFC a avut loc și indiferent de momentul în care a fost stabilită RRDC, în cazul unei anulări voluntare sau al plății anticipate voluntare a unui împrumut sau a oricărei părți din acesta, debitorul despăgubește instituția guvernamentală care acordă susținere oficială pentru toate costurile și pierderile suferite ca urmare a unei astfel de plăți anticipate în avans sau a anulării voluntare. Aceasta include costurile suportate de instituția guvernamentală pentru înlocuirea acelei părți din intrările preconizate de numerar cu rată fixă, întreruptă de plata anticipată sau de anularea voluntară.
SECȚIUNEA 3:REVIZUIRE ȘI ACORDURI TRANZITORII
26.Dispozițiile prezentei anexe intră în vigoare la doi ani de la data acordului privind reforma pentru operațiunile angajate începând cu acea dată.
27.Participanții efectuează o revizuire cuprinzătoare a dispozițiilor RRDC detaliate în prezenta anexă în termen de cel mult patru ani de la data acordului privind reforma.
II.ADĂUGĂRI LA ANEXA xv (LISTA DEFINIȚIILOR)
·Data contractului financiar (DFC): data de la care toate părțile la contractul financiar convin să respecte obligațiile contractului, ținând seama de orice obligații juridice care decurg din acestea.
·Data cotației (DoQ): data la care RRDC este blocată.
·Perioada de deținere: perioada care începe la DoQ și se încheie la DFC.
·Perioadă de acumulare aferentă dobânzii: perioada în care dobânda se acumulează (și anume, de la prima plată până la ultima rambursare a principalului: perioada de tragere + perioada de rambursare).
III.MODIFICAREA ARTICOLUL 20 LA INTRAREA ÎN VIGOARE A REFORMEI
20.STABILIREA ȘI APLICAREA RRDC
(a)RRDC pentru susținerea financiară oficială acordată în temeiul Acordului și al tuturor anexelor la acesta cu excepția Înțelegerii sectoriale privind creditele la export pentru nave aeronave civile (anexa III) se stabilește și se aplică în conformitate cu dispozițiile anexei XVI.
(b)RRDC pentru susținerea financiară oficială acordată în temeiul Acordului și al tuturor anexelor la acesta, cu excepția Înțelegerii sectoriale privind creditele la export pentru nave (anexa I) și a Înțelegerii sectoriale privind creditele la export pentru aeronavele civile (anexa III), se stabilește și se aplică în conformitate cu dispozițiile anexei XVII.