SECȚIUNEA 1

PERSOANE RESPONSABILE, INFORMAȚII PRIVIND TERȚII, RAPOARTE ALE EXPERȚILOR ȘI APROBAREA AUTORITĂȚII COMPETENTE

Punctul 1.1

Se identifică toate persoanele responsabile pentru informații sau pentru anumite părți ale acestora incluse în documentul de înregistrare, indicând, în cel de al doilea caz, părțile în cauză. În cazul în care persoanele responsabile sunt persoane fizice, inclusiv membri ai organelor de administrare, conducere sau supraveghere ale emitentului, se indică numele și funcția acestora; în cazul persoanelor juridice, se indică denumirea și sediul social.

Punctul 1.2

O declarație a persoanelor responsabile pentru documentul de înregistrare din care să reiasă că informațiile incluse în documentul de înregistrare sunt, după cunoștințele lor, conforme cu realitatea și că documentul de înregistrare nu conține omisiuni susceptibile să îi afecteze semnificația.

După caz, o declarație a persoanelor responsabile pentru anumite părți din documentul de înregistrare din care să reiasă că informațiile incluse în părțile din documentul de înregistrare pentru care sunt responsabile sunt, după cunoștințele lor, conforme cu realitatea și că respectivele părți din documentul de înregistrare nu conțin omisiuni susceptibile să îi afecteze semnificația.

Punctul 1.3

În cazul în care documentul de înregistrare conține o declarație sau un raport atribuite unei persoane care acționează în calitate de expert, se indică următoarele detalii ale persoanei în cauză:

Dacă declarația sau raportul a fost întocmit la cererea emitentului, se precizează că respectiva declarație sau respectivul raport a fost inclus în documentul de înregistrare cu consimțământul persoanei care a autorizat conținutul respectivei părți din documentul de înregistrare în scopul prospectului.

Punctul 1.4

În cazul în care informațiile provin de la o terță parte, se furnizează o confirmare a faptului că informațiile în cauză au fost reproduse cu acuratețe și că, după cunoștințele emitentului și în măsura în care acesta poate să confirme având în vedere datele publicate de terța parte în cauză, nu au fost omise fapte care ar face ca informațiile reproduse să fie incorecte sau să inducă în eroare. Se menționează, de asemenea, sursa (sursele) informațiilor în cauză.

Punctul 1.5

O declarație din care să reiasă că:

SECȚIUNEA 2

AUDITORII STATUTARI

Punctul 2.1

Numele și adresele auditorilor emitentului pentru perioada vizată de informațiile financiare istorice (împreună cu detaliile privind apartenența lor la un organism profesional).

Punctul 2.2

În cazul în care auditorii financiari au demisionat, au fost demiși sau nu au fost realeși în perioada vizată de informațiile financiare istorice, se furnizează informații detaliate despre aceste situații, dacă informațiile în cauză sunt semnificative.

SECȚIUNEA 3

FACTORII DE RISC

Punctul 3.1

O descriere a riscurilor semnificative care sunt specifice emitentului, într-un număr limitat de categorii, într-o secțiune intitulată „Factorii de risc”.

În fiecare categorie, se stabilesc mai întâi riscurile cele mai semnificative în evaluarea efectuată de emitent, de ofertant sau de persoana care solicită admiterea la tranzacționare pe o piață reglementată, ținând seama de impactul negativ asupra emitentului și de probabilitatea apariției acestora. Riscurile sunt coroborate în funcție de conținutul documentului de înregistrare.

SECȚIUNEA 4

INFORMAȚII DESPRE EMITENT

Punctul 4.1

Denumirea legală și denumirea comercială a emitentului.

Punctul 4.2

Locul de înregistrare a emitentului, numărul său de înregistrare și identificatorul entității juridice (LEI).

Punctul 4.3

Data de constituire și durata existenței emitentului, cu excepția cazului în care perioada este nedeterminată.

Punctul 4.4

Sediul și forma juridică a emitentului, legislația în temeiul căreia își desfășoară activitatea emitentul, țara de înregistrare, adresa, numărul de telefon al sediului social (sau al sediului principal, dacă este diferit de sediul social) și site-ul emitentului, dacă este cazul, împreună cu o declarație de declinare a responsabilității din care să reiasă că informațiile de pe site nu fac parte din prospect, cu excepția cazului în care aceste informații sunt incluse, prin trimitere, în prospect.

SECȚIUNEA 5

PREZENTARE GENERALĂ A ACTIVITĂȚILOR

Punctul 5.1

Activitățile principale

Punctul 5.1.1

O descriere a naturii operațiunilor efectuate de către emitent și a principalelor sale activități, inclusiv a factorilor-cheie aferenți acestora, cu menționarea principalelor categorii de produse vândute și/sau servicii furnizate în fiecare exercițiu din perioada vizată de informațiile financiare istorice;

Punctul 5.1.2

Se indică toate produsele și/sau serviciile noi semnificative lansate pe piață și, în măsura în care dezvoltarea noilor produse sau servicii a fost făcută publică, stadiul lor de dezvoltare.

Punctul 5.2

Piețele principale

O descriere a principalelor piețe pe care concurează emitentul, inclusiv o defalcare a veniturilor totale pe segmente de activitate și piețe geografice, pentru fiecare exercițiu financiar din perioada vizată de informațiile financiare istorice.

Punctul 5.3

Evenimentele importante în evoluția activităților emitentului.

Punctul 5.4

Strategia și obiectivele

O descriere a strategiei și a obiectivelor de afaceri ale emitentului, atât financiare, cât și nefinanciare (dacă există). Această descriere ține seama de viitoarele provocări și perspective ale emitentului.

Punctul 5.5

În măsura în care acestea au o influență semnificativă asupra activității comerciale sau a rentabilității emitentului, informații sintetice privind măsura în care emitentul este dependent de brevete sau licențe, de contracte industriale, comerciale sau financiare sau de procedee noi de fabricație.

Punctul 5.6

Elementele pe care se bazează orice declarație a emitentului privind poziția sa concurențială.

Punctul 5.7

Investițiile

Punctul 5.7.1

O descriere a investițiilor semnificative ale emitentului (inclusiv valoarea acestora) pentru fiecare exercițiu financiar din perioada vizată de informațiile financiare istorice, până la data documentului de înregistrare.

Punctul 5.7.2

O descriere a investițiilor semnificative ale emitentului aflate în derulare sau pentru care au fost deja asumate angajamente ferme, inclusiv mențiuni privind distribuția geografică a acestor investiții (pe teritoriul național și în străinătate) și sursele de finanțare a acestora (internă sau externă).

Punctul 5.7.3

Informații privind asocierile în participație și întreprinderile la care emitentul deține o proporție a capitalului social susceptibile de a avea un impact semnificativ asupra evaluării activelor și datoriilor, poziției financiare sau profiturilor și pierderilor emitentului.

Punctul 5.7.4

O descriere a oricărei probleme de mediu care poate afecta utilizarea de către emitent a imobilizărilor sale corporale.

SECȚIUNEA 6

STRUCTURA ORGANIZATORICĂ

Punctul 6.1

Dacă emitentul face parte dintr-un grup, o scurtă descriere a grupului și a poziției emitentului în cadrul acestuia. Aceasta poate lua forma unei organigrame sau poate fi însoțită de o astfel de organigramă, în cazul în care acest lucru contribuie la clarificarea structurii.

Punctul 6.2

O listă a filialelor importante ale emitentului, inclusiv denumirea lor, țara lor de înregistrare, cota participațiilor lor în capitalurile proprii și, dacă este diferit, procentul din drepturile de vot deținute de emitent.

SECȚIUNEA 7

EXAMINAREA REZULTATELOR ACTIVITĂȚII ȘI A SITUAȚIEI FINANCIARE

Punctul 7.1

Situația financiară

Punctul 7.1.1

În măsura în care aceasta nu este inclusă în altă parte în documentul de înregistrare și în măsura în care acest lucru este necesar pentru înțelegerea activității comerciale a emitentului în ansamblu, o examinare corectă a evoluției și a performanțelor activității emitentului și a poziției sale pentru fiecare exercițiu și fiecare perioadă interimară pentru care sunt necesare informații financiare istorice, precizându-se inclusiv cauzele modificărilor semnificative.

Această examinare este o analiză echilibrată și cuprinzătoare a evoluției și a performanțelor activității emitentului și a poziției sale, corelată cu dimensiunea și complexitatea activității.

În măsura în care acest lucru este necesar pentru înțelegerea evoluției activităților, performanțelor sau a poziției emitentului, analiza conține indicatori-cheie de performanță financiari și, după caz, nefinanciari, relevanți pentru activitatea specifică a societății. Analiza include, după caz, trimiteri la sumele raportate în situațiile financiare anuale și explicații suplimentare în acest sens.

Punctul 7.1.2

În măsura în care nu este inclusă în altă parte în documentul de înregistrare și în măsura în care acest lucru este necesar pentru înțelegerea activității emitentului în ansamblu, examinarea indică, de asemenea:

Cerințele prevăzute la punctul 7.1 pot fi îndeplinite prin includerea raportului administratorilor menționat la articolele 19 și 29 din Directiva 2013/34/UE a Parlamentului European și a Consiliului (1).

Punctul 7.2

Profitul din exploatare

Punctul 7.2.1

Informații privind factorii semnificativi, inclusiv evenimentele neobișnuite sau rare, sau evoluțiile noi, care afectează semnificativ veniturile din exploatare ale emitentului, indicând măsura în care acestea sunt afectate.

Punctul 7.2.2

În cazul în care informațiile financiare istorice evidențiază modificări semnificative ale vânzărilor sau veniturilor nete, se include o descriere a motivelor care au generat aceste modificări.

SECȚIUNEA 8

RESURSELE DE CAPITAL

Punctul 8.1

Informații privind resursele de capital ale emitentului (pe termen scurt și pe termen lung).

Punctul 8.2

O explicație privind sursele și valoarea fluxurilor de numerar ale emitentului și o descriere a fluxurilor de numerar.

Punctul 8.3

Informații privind condițiile de creditare și structura de finanțare a emitentului.

Punctul 8.4

Informații privind orice restricție de utilizare a resurselor de capital care a influențat sau poate influența semnificativ, direct sau indirect, operațiunile emitentului.

Punctul 8.5

Informații privind sursele de finanțare estimate a fi necesare pentru onorarea angajamentelor prevăzute la punctul 5.7.2.

SECȚIUNEA 9

CADRUL DE REGLEMENTARE

Punctul 9.1

O descriere a cadrului de reglementare în care funcționează emitentul și care poate afecta în mod semnificativ activitatea acestuia, împreună cu informații despre orice politică sau factor de natură guvernamentală, economică, bugetară, monetară sau politică ce a afectat sau ar putea afecta în mod semnificativ, direct sau indirect, operațiunile emitentului.

SECȚIUNEA 10

INFORMAȚII PRIVIND TENDINȚELE

Punctul 10.1

O descriere a:

Punctul 10.2

Informații privind orice tendință, incertitudine, cerință, angajament sau eveniment cunoscut(ă) care prezintă o probabilitate rezonabilă de a afecta semnificativ perspectivele emitentului, cel puțin pentru exercițiul financiar în curs.

SECȚIUNEA 11

PREVIZIUNI SAU ESTIMĂRI PRIVIND PROFITUL

Punctul 11.1

În cazul în care un emitent a publicat o previziune sau o estimare privind profitul (care este încă în vigoare și valabilă), respectiva previziune sau estimare este inclusă în documentul de înregistrare. În cazul în care o previziune sau o estimare privind profitul a fost publicată și este încă în vigoare, dar nu mai este valabilă, se furnizează o declarație în acest sens și o explicație a motivelor pentru care respectiva previziune sau estimare nu mai este valabilă. O astfel de previziune sau estimare nevalabilă nu face obiectul cerințelor de la punctele 11.2 și 11.3.

Punctul 11.2

În cazul în care un emitent alege să includă o nouă previziune privind profitul ori o nouă estimare privind profitul sau o previziune privind profitul publicată anterior sau o estimare privind profitul publicată anterior în temeiul punctului 11.1, previziunea sau estimarea privind profitul trebuie să fie clară și lipsită de ambiguitate și să conțină o declarație care să prezinte principalele ipoteze pe care emitentul și-a bazat previziunea sau estimarea.

Previziunea sau estimarea trebuie să respecte următoarele principii:

Punctul 11.3

Prospectul include o declarație conform căreia previziunea sau estimarea privind profitul a fost elaborată și pregătită pe o bază care este atât:

SECȚIUNEA 12

ORGANELE DE ADMINISTRARE, CONDUCERE ȘI SUPRAVEGHERE ȘI CONDUCEREA SUPERIOARĂ

Punctul 12.1

Numele, adresa de la locul de muncă și funcția în cadrul societății emitente ale următoarelor persoane și principalele activități desfășurate de acestea în afara societății emitente, dacă activitățile în cauză sunt semnificative pentru societatea emitentă:

Detalii privind natura oricărei relații de rudenie între persoanele menționate la literele (a)-(d).

Pentru fiecare membru al organelor de administrare, de conducere sau de supraveghere și pentru fiecare persoană prevăzută la primul paragraf literele (b) și (d), detalii privind pregătirea și experiența sa în gestionarea afacerilor, precum și următoarele informații:

Dacă nu există astfel de informații care trebuie prezentate, se întocmește o declarație precizând acest lucru.

Punctul 12.2

Conflicte de interese la nivelul organelor de administrare, conducere și supraveghere și al conducerii superioare

Informații clare privind orice potențial conflict de interese între obligațiile față de emitent ale oricăreia dintre persoanele menționate la punctul 12.1 și interesele sale private și alte obligații. În cazul în care nu există astfel de conflicte de interese, trebuie făcută o declarație în acest sens.

Informații privind orice înțelegere sau acord cu acționarii principali, clienții, furnizorii sau alte persoane, în temeiul cărora oricare dintre persoanele menționate la punctul 12.1 a fost aleasă ca membru al unui organ de administrare, conducere sau supraveghere sau membru al conducerii superioare.

Detalii privind orice restricție acceptată de persoanele menționate la punctul 12.1 privind cesionarea, într-o anumită perioadă de timp, a valorilor mobiliare ale emitentului deținute de acestea.

SECȚIUNEA 13

REMUNERAȚII ȘI BENEFICII

Pentru ultimul exercițiu financiar încheiat și pentru toate persoanele menționate la punctul 12.1 primul paragraf literele (a) și (d):

Punctul 13.1

Cuantumul remunerației plătite (inclusiv orice remunerație condiționată sau amânată) și beneficiile în natură acordate de către emitent și filialele sale pentru serviciile de orice fel prestate în beneficiul lor de persoana în cauză.

Aceste informații se furnizează individual, cu excepția cazului în care țara de origine a emitentului nu impune comunicarea de informații individualizate și acestea nu sunt publicate în alt fel de către emitent.

Punctul 13.2

Cuantumul total al sumelor alocate sau acumulate de emitent sau de filialele sale pentru plata pensiilor sau a altor beneficii.

SECȚIUNEA 14

FUNCȚIONAREA ORGANELOR DE ADMINISTRARE ȘI CONDUCERE

Pentru ultimul exercițiu financiar încheiat al emitentului, cu excepția cazului în care se specifică altfel, se prezintă următoarele informații pentru fiecare dintre persoanele menționate la punctul 12.1 primul paragraf litera (a).

Punctul 14.1

Data expirării actualului mandat al persoanei în cauză, după caz, și perioada în care a ocupat funcția respectivă.

Punctul 14.2

Informații privind contractele de prestare de servicii încheiate între membrii organelor de administrare, conducere și supraveghere și emitent sau oricare dintre filialele sale, în care este prevăzută acordarea de beneficii la expirarea contractului, sau o declarație adecvată din care să reiasă că nu există astfel de beneficii.

Punctul 14.3

Informații privind comitetul de audit și comitetul de remunerare al emitentului, inclusiv numele membrilor acestor comitete, și un rezumat al mandatului în temeiul căruia funcționează comitetele.

Punctul 14.4

O declarație din care să reiasă dacă emitentul respectă sau nu regimul (regimurile) de guvernanță corporativă aplicabil(e) emitentului. În cazul în care emitentul nu respectă un astfel de regim, se include o declarație în acest sens, precum și o explicație a motivelor pentru care emitentul nu respectă un astfel de regim.

Punctul 14.5

Efectele potențiale semnificative asupra guvernanței corporative, inclusiv modificările viitoare ale componenței consiliului de administrație și a comitetelor (în măsura în care acest lucru a fost deja decis de consiliu și/sau de adunarea acționarilor).

SECȚIUNEA 15

ANGAJAȚII

Punctul 15.1

Numărul de angajați la sfârșitul perioadei vizate de informațiile financiare istorice sau numărul mediu de angajați pentru fiecare exercițiu financiar din perioada în cauză, până la data documentului de înregistrare (precum și modificările acestor cifre, dacă sunt semnificative) și, dacă este posibil și dacă aceste informații sunt semnificative, o defalcare a angajaților pe principalele categorii de activități și locații geografice. În cazul în care emitentul utilizează un număr semnificativ de angajați temporari, se includ, de asemenea, informații privind numărul mediu de angajați temporari pentru cel mai recent exercițiu financiar.

Punctul 15.2

Participațiile și opțiunile pe acțiuni

Cele mai recente informații posibile privind participațiile deținute în capitalurile proprii ale emitentului și eventualele opțiuni pe acțiunile emitentului de către fiecare dintre persoanele menționate la punctul 12.1 primul paragraf literele (a) și (d).

Punctul 15.3

O descriere a oricărui acord care prevede participarea angajaților la capitalul emitentului.

SECȚIUNEA 16

ACȚIONARII PRINCIPALI

Punctul 16.1

În măsura în care aceste informații sunt cunoscute de emitent, numele oricărei persoane care nu este membru al vreunui organ de administrare, conducere și supraveghere al emitentului și care deține, direct sau indirect, un procentaj din capitalul social sau din drepturile de vot ale emitentului care trebuie notificat în temeiul legislației interne aplicabile emitentului, precum și valoarea participației în cauză, la data documentului de înregistrare, sau, în absența unor astfel de persoane, o declarație adecvată din care să reiasă că nu există astfel de persoane.

Punctul 16.2

Informații din care să rezulte dacă acționarii principali ai emitentului au drepturi de vot diferite sau o declarație adecvată din care să reiasă că nu există astfel de drepturi de vot.

Punctul 16.3

În măsura în care aceste informații sunt cunoscute de emitent, se precizează dacă emitentul este deținut sau controlat, direct sau indirect, și de către cine și se descrie natura controlului și măsurile adoptate pentru ca acest control să nu fie exercitat în mod abuziv.

Punctul 16.4

O descriere a acordurilor, cunoscute de emitent, a căror aplicare poate genera, la o dată ulterioară, o schimbare a controlului asupra emitentului.

SECȚIUNEA 17

TRANZACȚIILE CU PĂRȚI AFILIATE

Punctul 17.1

Trebuie comunicate detalii privind tranzacțiile cu părți afiliate [care, în acest sens, sunt cele prevăzute în standardele adoptate în conformitate cu Regulamentul (CE) nr. 1606/2002 al Parlamentului European și al Consiliului (2)], încheiate de emitent în perioada vizată de informațiile financiare istorice, până la data documentului de înregistrare, în conformitate cu standardul relevant adoptat în temeiul Regulamentului (CE) nr. 1606/2002, dacă este aplicabil.

Dacă standardele în cauză nu i se aplică emitentului, se publică următoarele informații:

SECȚIUNEA 18

INFORMAȚII FINANCIARE PRIVIND ACTIVELE ȘI DATORIILE, POZIȚIA FINANCIARĂ ȘI PROFITURILE ȘI PIERDERILE EMITENTULUI

Punctul 18.1

Informații financiare istorice

Punctul 18.1.1

Informații financiare istorice auditate pentru ultimele trei exerciții financiare (sau pentru orice perioadă mai scurtă de când funcționează emitentul) și raportul de audit corespunzător fiecărui exercițiu.

Punctul 18.1.2

Modificarea datei de referință contabilă

Dacă emitentul și-a modificat data de referință contabilă în intervalul pentru care îi sunt solicitate informațiile financiare istorice, informațiile istorice auditate vor acoperi cel puțin 36 de luni sau întreaga perioadă în care emitentul a fost activ, respectiv perioada cea mai scurtă dintre cele menționate.

Punctul 18.1.3

Standardele de contabilitate

Informațiile financiare trebuie elaborate în conformitate cu Standardele Internaționale de Raportare Financiară, astfel cum au fost aprobate în Uniune pe baza Regulamentului (CE) nr. 1606/2002.

În cazul în care Regulamentul (CE) nr. 1606/2002 nu se aplică, informațiile financiare trebuie să fie elaborate în conformitate cu:

Punctul 18.1.4

Modificarea cadrului contabil

Ultimele informații financiare istorice auditate, care conțin informații comparative pentru exercițiul precedent, trebuie prezentate și elaborate într-o formă compatibilă cu cadrul standardelor contabile care va fi adoptat în următoarele situații financiare anuale publicate ale emitentului, ținând cont de standardele și politicile contabile și de legislația aplicabilă situațiilor financiare anuale respective.

Modificările cadrului contabil aplicabil unui emitent nu impun retratarea situațiilor financiare auditate exclusiv în scopul prospectului. Cu toate acestea, dacă emitentul intenționează să adopte, în următoarele sale situații financiare publicate, un nou cadru privind standardele contabile, trebuie să fie prezentat cel puțin un set complet de situații financiare [conform definiției din IAS 1 Prezentarea situațiilor financiare, astfel cum este prevăzut în Regulamentul (CE) nr. 1606/2002], inclusiv cifrele comparative, într-o formă compatibilă cu cea care va fi adoptată în următoarele situații financiare anuale publicate ale emitentului, ținând cont de standardele și politicile contabile și de legislația aplicabile situațiilor financiare anuale respective.

Punctul 18.1.5

În cazul în care informațiile financiare auditate sunt elaborate în conformitate cu standardele naționale de contabilitate, acestea trebuie să includă cel puțin următoarele elemente:

Punctul 18.1.6

Situațiile financiare consolidate

Dacă emitentul întocmește atât situații financiare anuale de sine stătătoare, cât și consolidate, se vor include în documentul de înregistrare cel puțin situațiile financiare anuale consolidate.

Punctul 18.1.7

Data informațiilor financiare

Bilanțul ultimului exercițiu financiar pentru care informațiile financiare au fost auditate trebuie să se fi încheiat cu cel mult:

Punctul 18.2

Informații financiare interimare și alte informații financiare

Punctul 18.2.1

Dacă emitentul a publicat informații financiare trimestriale sau semestriale de la data ultimelor situații financiare auditate, informațiile financiare în cauză trebuie incluse în documentul de înregistrare. Dacă informațiile financiare trimestriale sau semestriale în cauză au fost auditate sau revizuite, trebuie inclus, de asemenea, raportul de revizuire sau de audit. Dacă informațiile financiare trimestriale sau semestriale nu sunt auditate sau nu au fost revizuite, se precizează acest lucru.

Dacă a fost întocmit cu mai mult de nouă luni după data ultimelor situații financiare auditate, documentul de înregistrare trebuie să conțină informații financiare interimare, care pot să nu fie auditate (caz în care se precizează acest lucru), pentru cel puțin primele șase luni ale exercițiului financiar.

Informații financiare interimare elaborate în conformitate cu cerințele Regulamentului (CE) nr. 1606/2002.

Pentru emitenții care nu fac obiectul Regulamentului (CE) nr. 1606/2002, informațiile financiare interimare trebuie să includă declarații comparative pentru aceeași perioadă a exercițiului financiar anterior, cu excepția faptului că cerința privind informațiile comparative din bilanț poate fi îndeplinită prin prezentarea bilanțului final al exercițiului în conformitate cu cadrul de raportare financiară aplicabil.

Punctul 18.3

Auditarea informațiilor financiare anuale istorice

Punctul 18.3.1

Informațiile financiare anuale istorice trebuie să facă obiectul unui audit independent. Raportul de audit se elaborează în conformitate cu Directiva 2014/56/UE a Parlamentului European și a Consiliului (3) și cu Regulamentul (UE) nr. 537/2014 al Parlamentului European și al Consiliului (4).

În cazul în care Directiva 2014/56/UE și Regulamentul (UE) nr. 537/2014 nu se aplică:

Punctul 18.3.2

Indicarea celorlalte informații din documentul de înregistrare care au fost auditate de auditori.

Punctul 18.3.3

În cazul în care informațiile financiare din documentul de înregistrare nu au fost extrase din situațiile financiare auditate ale emitentului, se menționează sursa acestora și faptul că informațiile nu sunt auditate.

Punctul 18.4

Informații financiare pro forma

Punctul 18.4.1

În cazul unei modificări semnificative a valorilor brute, se include o descriere a modului în care tranzacția ar fi putut afecta activele, datoriile și rezultatul emitentului, dacă tranzacția ar fi avut loc la începutul perioadei care face obiectul raportării sau la data indicată.

Această cerință va fi în mod normal îndeplinită prin includerea de informații financiare pro forma. Informațiile financiare pro forma trebuie prezentate în conformitate cu anexa 20 și trebuie să includă toate datele menționate în anexa în cauză.

Informațiile financiare pro forma trebuie să fie însoțite de un raport întocmit de contabili sau auditori independenți.

Punctul 18.5

Politica de distribuire a dividendelor

Punctul 18.5.1

O descriere a politicii emitentului privind distribuirea dividendelor și a oricărei restricții în acest sens. Dacă emitentul nu dispune de o astfel de politică, trebuie inclusă o declarație negativă adecvată.

Punctul 18.5.2

Pentru fiecare exercițiu financiar din perioada vizată de informațiile financiare istorice, valoarea dividendelor per acțiune, eventual ajustată pentru a permite efectuarea unor comparații, în cazul în care numărul de acțiuni ale emitentului s-a modificat.

Punctul 18.6

Proceduri judiciare și de arbitraj

Punctul 18.6.1

Informații privind orice procedură guvernamentală, judiciară sau de arbitraj (inclusiv orice astfel de procedură în derulare sau potențială de care emitentul are cunoștință) din ultimele 12 luni, cel puțin, care ar putea avea sau a avut recent efecte semnificative asupra poziției financiare sau a profitabilității emitentului și/sau a grupului, sau o declarație negativă adecvată.

Punctul 18.7

Modificări semnificative ale poziției financiare a emitentului

Punctul 18.7.1

O descriere a oricărei modificări semnificative a poziției financiare a grupului care s-a produs de la sfârșitul ultimului exercițiu financiar pentru care au fost publicate situații financiare auditate sau informații financiare interimare, sau o declarație negativă adecvată.

SECȚIUNEA 19

INFORMAȚII SUPLIMENTARE

Punctul 19.1

Capitalul social

Informațiile de la punctele 19.1.1-19.1.7 din informațiile financiare istorice de la data celui mai recent bilanț:

Punctul 19.1.1

Cuantumul capitalului emis și, pentru fiecare categorie de acțiuni:

Se precizează dacă peste 10 % din capitalul social a fost vărsat prin intermediul altor active decât numerarul în perioada vizată de informațiile financiare istorice.

Punctul 19.1.2

Numărul și caracteristicile principale ale acțiunilor care nu reprezintă capital, dacă există.

Punctul 19.1.3

Numărul, valoarea contabilă și valoarea nominală a acțiunilor emitentului deținute de emitent sau în numele emitentului ori de către filialele acestuia.

Punctul 19.1.4

Cuantumul valorilor mobiliare convertibile, preschimbabile sau însoțite de bonuri de subscriere, cu indicarea condițiilor și a procedurilor de conversie, schimb sau subscriere.

Punctul 19.1.5

Informații despre orice drept de achiziție și/sau obligație aferent(ă) capitalului autorizat, dar neemis, sau despre orice angajament de majorare a capitalului social, precum și condițiile acestora.

Punctul 19.1.6

Informații privind capitalul social al oricărui membru al grupului care face obiectul unei opțiuni sau al unui acord condiționat sau necondiționat care prevede acordarea unor opțiuni asupra capitalului și detalii privind opțiunile respective, inclusiv identitatea persoanelor la care se referă.

Punctul 19.1.7

Evoluția capitalului social în perioada vizată de informațiile financiare istorice, cu evidențierea oricărei modificări survenite.

Punctul 19.2

Actul constitutiv și statutul

Punctul 19.2.1

După caz, registrul și numărul de înregistrare în registru, o descriere a obiectului de activitate al emitentului și locul în care acesta este prevăzut în actul constitutiv și statut.

Punctul 19.2.2

În cazul în care există mai mult de o clasă de acțiuni existente, o descriere a drepturilor, preferințelor și restricțiilor aferente fiecărei clase.

Punctul 19.2.3

O descriere sumară a oricărei prevederi din actul constitutiv, statut, cartă sau un regulament care ar putea avea ca efect amânarea, suspendarea sau împiedicarea schimbării controlului asupra emitentului.

SECȚIUNEA 20

CONTRACTE IMPORTANTE

Punctul 20.1

Rezumatul fiecărui contract important (altele decât cele încheiate în cadrul normal al activității) încheiat de către emitent sau orice alt membru al grupului, în cursul celor doi ani imediat anteriori publicării documentului de înregistrare.

Rezumatul oricărui alt contract (altele decât cele încheiate în cadrul normal al activității) încheiat de către orice membru al grupului și conținând dispoziții care atribuie oricărui membru al grupului o obligație sau un angajament important(ă) pentru întregul grup, la data documentului de înregistrare.

SECȚIUNEA 21

DOCUMENTELE DISPONIBILE

Punctul 21.1

O declarație prin care se confirmă faptul că, în perioada de valabilitate a documentului de înregistrare, pot fi consultate, după caz, următoarele documente:

Indicarea site-ului pe care pot fi consultate documentele.

SECȚIUNEA 1

INFORMAȚII CARE TREBUIE PREZENTATE CU PRIVIRE LA EMITENT

Punctul 1.1

Emitentul trebuie să prezinte informații în conformitate cu cerințele privind comunicarea informațiilor aplicabile documentului de înregistrare pentru titluri de capital prevăzute în anexa 1.

Punctul 1.2

La aprobarea documentului de înregistrare universal, punctul 1.5 din anexa 1 este completat cu o declarație conform căreia documentul de înregistrare universal poate fi utilizat în scopul unei oferte publice de valori mobiliare sau al admiterii de valori mobiliare la tranzacționare pe o piață reglementată dacă este completat cu modificările, după caz, precum și cu o notă privind valorile mobiliare și un rezumat aprobate în conformitate cu Regulamentul (UE) 2017/1129.

În cazul în care documentul de înregistrare universal este depus și publicat fără aprobare prealabilă, punctul 1.5 din anexa 1 se înlocuiește cu o declarație conform căreia:

SECȚIUNEA 1

PERSOANE RESPONSABILE, INFORMAȚII PRIVIND TERȚII, RAPOARTE ALE EXPERȚILOR ȘI APROBAREA AUTORITĂȚII COMPETENTE

Punctul 1.1

Se identifică toate persoanele responsabile pentru informații sau pentru anumite părți ale acestora incluse în documentul de înregistrare, indicând, în cel de al doilea caz, părțile în cauză. În cazul în care persoanele responsabile sunt persoane fizice, inclusiv membri ai organelor de administrare, conducere sau supraveghere ale emitentului, se indică numele și funcția acestora; în cazul persoanelor juridice, se indică denumirea și sediul social.

Punctul 1.2

O declarație a persoanelor responsabile pentru documentul de înregistrare din care sã reiasã cã informațiile incluse în documentul de înregistrare sunt, dupã cunoștințele lor, conforme cu realitatea și cã documentul de înregistrare nu conține omisiuni susceptibile sã îi afecteze semnificația.

După caz, o declarație a persoanelor responsabile pentru anumite părți din documentul de înregistrare din care să reiasă că informațiile incluse în părțile din documentul de înregistrare pentru care sunt responsabile sunt, după cunoștințele lor, conforme cu realitatea și că respectivele părți din documentul de înregistrare nu conțin omisiuni susceptibile să îi afecteze semnificația.

Punctul 1.3

În cazul în care documentul de înregistrare conține o declarație sau un raport atribuite unei persoane care acționează în calitate de expert, se indică următoarele detalii ale persoanei în cauză:

Dacă declarația sau raportul a fost întocmit la cererea emitentului, se precizează că respectiva declarație sau respectivul raport a fost inclus în documentul de înregistrare cu consimțământul persoanei care a autorizat conținutul respectivei părți din documentul de înregistrare în scopul prospectului.

Punctul 1.4

În cazul în care informațiile provin de la o terțã parte, se furnizeazã o confirmare a faptului cã informațiile în cauzã au fost reproduse cu acuratețe și cã, dupã cunoștințele emitentului și în mãsura în care acesta poate sã confirme având în vedere datele publicate de terța parte în cauzã, nu au fost omise fapte care ar face ca informațiile reproduse sã fie incorecte sau sã inducã în eroare. Se menționeazã, de asemenea, sursa (sursele) informațiilor în cauzã.

Punctul 1.5

O declarație din care sã reiasã cã:

SECȚIUNEA 2

AUDITORII STATUTARI

Punctul 2.1

Numele auditorilor emitentului pentru perioada vizată de informațiile financiare istorice (împreună cu apartenența lor la un organism profesional).

SECȚIUNEA 3

FACTORII DE RISC

Punctul 3.1

O descriere a riscurilor semnificative care sunt specifice emitentului, într-un număr limitat de categorii, într-o secțiune intitulată „Factorii de risc”.

În fiecare categorie, se stabilesc mai întâi riscurile cele mai semnificative în evaluarea efectuată de emitent, de ofertant sau de persoana care solicită admiterea la tranzacționare pe o piață reglementată, ținând seama de impactul negativ asupra emitentului și de probabilitatea apariției acestora. Riscurile sunt coroborate în funcție de conținutul documentului de înregistrare.

SECȚIUNEA 4

INFORMAȚII DESPRE EMITENT

Punctul 4.1

Denumirea legală și denumirea comercială a emitentului.

Punctul 4.2

Sediul și forma juridică a emitentului, identificatorul entității juridice, legislația în temeiul căreia își desfășoară activitatea emitentul, țara de înregistrare, adresa, numărul de telefon al sediului social (sau al sediului principal, dacă este diferit de sediul social) și site-ul emitentului, dacă este cazul, împreună cu o declarație de declinare a responsabilității din care să reiasă că informațiile de pe site nu fac parte din prospect, cu excepția cazului în care aceste informații sunt incluse, prin trimitere, în prospect.

SECȚIUNEA 5

PREZENTARE GENERALĂ A ACTIVITĂȚILOR

Punctul 5.1

O scurtă descriere a:

Punctul 5.2

Investițiile

Punctul 5.2.1

O descriere a investițiilor semnificative ale emitentului realizate de la data ultimelor situații financiare publicate, aflate în curs și/sau pentru care au fost deja asumate angajamente ferme, împreună cu sursa anticipată de fonduri.

SECȚIUNEA 6

INFORMAȚII PRIVIND TENDINȚELE

Punctul 6.1

O descriere a:

SECȚIUNEA 7

PREVIZIUNI SAU ESTIMĂRI PRIVIND PROFITUL

Punctul 7.1

În cazul în care un emitent a publicat o previziune privind beneficiul sau o estimare a beneficiului (care este încă în vigoare și valabilă), respectiva previziune sau estimare este inclusă în documentul de înregistrare. În cazul în care o previziune sau o estimare privind profitul a fost publicată și este încă în vigoare, dar nu mai este valabilă, se furnizează o declarație în acest sens și o explicație a motivelor pentru care respectiva previziune sau estimare nu mai este valabilă. O astfel de previziune sau estimare nevalabilă nu face obiectul cerințelor de la punctele 7.2 și 7.3.

Punctul 7.2

În cazul în care un emitent alege să includă o nouă previziune privind profitul ori o nouă estimare privind profitul sau în cazul în care emitentul include o previziune privind profitul publicată anterior sau o estimare privind profitul publicată anterior în temeiul punctului 7.1, previziunea sau estimarea privind profitul trebuie să fie clară și lipsită de ambiguitate și să conțină o declarație care să prezinte principalele ipoteze pe care emitentul și-a bazat previziunea sau estimarea.

Previziunea sau estimarea trebuie să respecte următoarele principii:

Punctul 7.3

Prospectul include o declarație conform căreia previziunea sau estimarea privind profitul a fost elaborată și pregătită pe o bază care este atât:

SECȚIUNEA 8

ORGANELE DE ADMINISTRARE, CONDUCERE ȘI SUPRAVEGHERE ȘI CONDUCEREA SUPERIOARĂ

Punctul 8.1

Numele, adresa de la locul de muncã și funcția în cadrul societãții emitente ale urmãtoarelor persoane și principalele activitãți desfãșurate de acestea în afara societãții emitente, dacã activitãțile în cauzã sunt semnificative pentru societatea emitentã:

Detalii privind natura oricãrei relații de rudenie între persoanele menționate la literele (a)-(d).

În mãsura în care nu au fost deja prezentate, pentru noii membri ai organelor administrative, de conducere sau de supraveghere ale emitentului (de la data ultimelor situații financiare anuale auditate) și pentru fiecare persoanã menționatã la primul paragraf literele (b) și (d), urmãtoarele informații:

Dacã nu existã astfel de informații care trebuie prezentate, se întocmește o declarație precizând acest lucru.

Punctul 8.2

Trebuie precizate în mod clar potențialele conflicte de interese între orice obligație îndeplinitã în numele emitentului de cãtre persoanele menționate la punctul 8.1 și interesele lor private sau alte obligații. În cazul în care nu existã astfel de conflicte de interese, trebuie fãcutã o declarație în acest sens.

Informații privind orice înțelegere, acord cu acționarii principali, clienții, furnizorii sau alte persoane, în temeiul cãrora oricare dintre persoanele menționate la punctul 8.1 a fost aleasã ca membru al unui organ de administrare, conducere sau supraveghere sau membru al conducerii superioare.

Detalii privind orice restricție acceptatã de persoanele menționate la punctul 8.1 privind cesionarea, într-o anumitã perioadã de timp, a participãrilor lor la capitalul social al emitentului.

SECȚIUNEA 9

ACȚIONARII PRINCIPALI

Punctul 9.1

În mãsura în care aceste informații sunt cunoscute de emitent, numele oricãrei persoane care nu este membru al vreunui organ de administrare, conducere și supraveghere al emitentului și care deține, direct sau indirect, un procentaj din capitalul social sau din drepturile de vot ale emitentului care trebuie notificat în temeiul legislației interne aplicabile emitentului, precum și valoarea participației în cauzã, la data documentului de înregistrare, sau, în absența unor astfel de persoane, o declarație adecvatã din care sã reiasã cã nu existã astfel de persoane.

Punctul 9.2

Informații din care sã rezulte dacã acționarii principali ai emitentului au drepturi de vot diferite sau o declarație adecvatã din care sã reiasã cã nu existã astfel de drepturi de vot.

Punctul 9.3

În mãsura în care aceste informații sunt cunoscute de emitent, se precizeazã dacã emitentul este deținut sau controlat, direct sau indirect, și de cãtre cine și se descrie natura controlului și mãsurile adoptate pentru ca acest control sã nu fie exercitat în mod abuziv.

Punctul 9.4

O descriere a acordurilor, cunoscute de emitent, a cãror aplicare poate genera, la o datã ulterioarã, o schimbare a controlului asupra emitentului.

SECȚIUNEA 10

TRANZACȚIILE CU PÃRȚI AFILIATE

Punctul 10.1

Trebuie comunicate detalii privind tranzacțiile cu pãrți afiliate [care, în acest sens, sunt cele prevãzute în standardele adoptate în conformitate cu Regulamentul (CE) nr. 1606/2002], încheiate de emitent dupã data ultimelor situații financiare, în conformitate cu standardul relevant adoptat în temeiul Regulamentului (CE) nr. 1606/2002, dacã este aplicabil.

Dacã standardele în cauzã nu i se aplicã emitentului, se publicã urmãtoarele informații:

SECȚIUNEA 11

INFORMAȚII FINANCIARE PRIVIND ACTIVELE ȘI DATORIILE, POZIȚIA FINANCIARÃ ȘI PROFITURILE ȘI PIERDERILE EMITENTULUI

Punctul 11.1

Situații financiare

Situațiile financiare (anuale și semestriale) trebuie publicate pentru perioada de 12 luni anterioarã aprobãrii prospectului.

În cazul în care au fost publicate atât situații financiare anuale, cât și semestriale, sunt necesare numai situațiile anuale, în cazul în care acestea sunt ulterioare situațiilor financiare semestriale.

Punctul 11.2

Auditarea informațiilor financiare anuale

Punctul 11.2.1

Raportul de audit

Situațiile financiare anuale trebuie sã facã obiectul unui audit independent. Raportul de audit este elaborat în conformitate cu Directiva 2014/56/UE și cu Regulamentul (UE) nr. 537/2014.

În cazul în care Directiva 2014/56/UE și Regulamentul (UE) nr. 537/2014 nu se aplicã:

Punctul 11.2.2

Indicarea celorlalte informații din documentul de înregistrare care au fost auditate de auditori.

Punctul 11.2.3

În cazul în care informațiile financiare din documentul de înregistrare nu au fost extrase din situațiile financiare auditate ale emitentului, se menționeazã sursa datelor și faptul cã datele nu sunt auditate.

Punctul 11.3

Proceduri judiciare și de arbitraj

Informații privind orice procedurã guvernamentalã, judiciarã sau de arbitraj (inclusiv orice astfel de procedurã în derulare sau potențialã de care emitentul are cunoștințã) din ultimele 12 luni, cel puțin, care ar putea avea sau a avut recent efecte semnificative asupra poziției financiare sau a profitabilitãții emitentului și/sau a grupului, sau o declarație negativă adecvată.

Punctul 11.4

Modificãri semnificative ale poziției financiare a emitentului

O descriere a oricãrei modificãri semnificative a poziției financiare a grupului care s-a produs de la sfârșitul ultimului exercițiu financiar pentru care au fost publicate situații financiare auditate sau informații financiare interimare, sau o declarație negativă adecvată.

Punctul 11.5

Informații financiare pro forma

În cazul unei modificãri semnificative a valorilor brute, se face o descriere a modului în care tranzacția ar fi putut afecta activele, pasivele și rezultatul emitentului, dacã tranzacția ar fi avut loc la începutul perioadei care face obiectul raportãrii sau la data indicatã.

Aceastã cerințã va fi în mod normal îndeplinitã prin includerea de informații financiare pro forma. Informațiile financiare pro forma trebuie prezentate în conformitate cu anexa 20 și trebuie sã includã toate datele menționate în anexa în cauzã.

Informațiile financiare pro forma trebuie sã fie însoțite de un raport întocmit de contabili sau auditori independenți.

Punctul 11.6

Politica de distribuire a dividendelor

O descriere a politicii emitentului privind distribuirea dividendelor și a oricãrei restricții în acest sens.

Punctul 11.6.1

Pentru ultimul exercițiu financiar, valoarea dividendelor per acțiune, eventual ajustatã pentru a permite efectuarea unor comparații, în cazul în care numãrul de acțiuni ale emitentului s-a modificat.

SECȚIUNEA 12

INFORMAȚII SUPLIMENTARE

Punctul 12.1

Capitalul social

Informațiile de la punctele 12.1.1 și 12.1.2 din situațiile financiare anuale de la data celui mai recent bilanț.

Punctul 12.1.1

Cuantumul valorilor mobiliare convertibile, preschimbabile sau însoțite de bonuri de subscriere, cu indicarea condițiilor și a procedurilor de conversie, schimb sau subscriere.

Punctul 12.1.2

Informații despre orice drept de achiziție și/sau obligație aferent(ã) capitalului autorizat, dar neemis, sau despre orice angajament de majorare a capitalului social, precum și condițiile acestora.

SECȚIUNEA 13

DIVULGÃRI ALE INFORMAȚIILOR IMPUSE PRIN REGLEMENTÃRI

Punctul 13.1

Un rezumat al informațiilor divulgate în temeiul Regulamentului (UE) nr. 596/2014 în cursul ultimelor 12 luni care sunt relevante la data prospectului. Rezumatul este prezentat într-o formă ușor de analizat, concisă și ușor de înțeles și nu constituie o reproducere a informațiilor publicate deja în temeiul Regulamentului (UE) nr. 596/2014.

Rezumatul este prezentat într-un numãr limitat de categorii, în funcție de obiectul acestora.

SECȚIUNEA 14

CONTRACTE IMPORTANTE

Punctul 14.1

Un scurt rezumat al fiecãrui contract important (altele decât cele încheiate în cadrul normal al activitãții) încheiat de cãtre emitent sau orice alt membru al grupului, în cursul celor doi ani imediat anteriori publicãrii documentului de înregistrare.

Un scurt rezumat al oricărui alt contract (altele decât cele încheiate în cadrul normal al activității) încheiat de către orice membru al grupului și conținând dispoziții care atribuie oricărui membru al grupului o obligație sau un angajament important(ă) pentru întregul grup, la data documentului de înregistrare.

SECȚIUNEA 15

DOCUMENTELE DISPONIBILE

Punctul 15.1

O declarație prin care se confirmã faptul cã, în perioada de valabilitate a documentului de înregistrare, pot fi consultate, dupã caz, urmãtoarele documente:

Indicarea site-ului pe care pot fi consultate documentele.

În plus față de informațiile solicitate în prezenta anexă, un organism de plasament colectiv trebuie să furnizeze informațiile menționate în secțiunile/punctele 1, 2, 3, 4, 6, 7.1, 7.2.1, 8.4, 9 (cu precizarea că descrierea cadrului de reglementare în care funcționează emitentul trebuie să se refere numai la mediul de reglementare relevant pentru investițiile emitentului), 11, 12, 13, 14, 15.2, 16, 17, 18 (cu excepția informațiilor financiare pro forma), 19, 20, 21 din anexa 1 sau, dacă organismul de plasament colectiv îndeplinește cerințele de la articolul 14 alineatul (1) din Regulamentul (UE) 2017/1129, următoarele informații, astfel cum se prevede la alineatele și în secțiunile/la punctele 1, 2, 3, 4, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14 din anexa 3.

În cazul în care unitățile sunt emise de un organism de plasament colectiv constituit ca fond comun gestionat de un administrator de fond, informațiile menționate în secțiunile/la punctele 6, 12, 13, 14, 15.2, 16 și 20 din anexa 1 sunt prezentate cu privire la administratorul fondului, în timp ce informațiile menționate la punctele 2, 4 și 18 din anexa 1 sunt prezentate atât cu privire la fond, cât și cu privire la administratorului fondului.

SECȚIUNEA 1

OBIECTIVUL ȘI POLITICA DE INVESTIȚII

Punctul 1.1

Punctul 1.2

O descriere a procedurilor prin care organismul de plasament colectiv își poate schimba strategia de investiții sau politica de investiții ori ambele.

Punctul 1.3

Limitele efectului de levier al organismului de plasament colectiv. În absența unor astfel de limite, se include o declarație în acest sens.

Punctul 1.4

Statutul juridic al organismului de plasament colectiv, împreună cu denumirea autorității de reglementare din țara în care a fost constituit acest organism.

Punctul 1.5

Un profil tip al investitorului pentru care a fost creat organismul de plasament colectiv.

Punctul 1.6

O declarație care sã confirme urmãtoarele:

SECȚIUNEA 2

RESTRICȚII ÎN MATERIE DE INVESTIȚII

Punctul 2.1

O declarație privind eventualele restricții în materie de investiții aplicabile organismelor de plasament colectiv și modul în care deținãtorii de unitãți ale organismelor de plasament colectiv vor fi informați asupra mãsurilor pe care administratorul de investiții le va lua în cazul încãlcãrii acestor restricții.

Punctul 2.2

Anumite informații trebuie divulgate în cazul în care mai mult de 20 % din activele brute ale unui organism de plasament colectiv (cu excepția cazului în care documentul de înregistrare este elaborat pentru o entitate ca urmare a aplicãrii punctului 2.3 sau 2.5) pot fi:

Informațiile menționate în teza introductivã cuprind urmãtoarele elemente, în oricare dintre situațiile urmãtoare:

Cerința privind comunicarea informațiilor menționatã la punctele (i) și (ii) nu se aplicã în cazul în care plafonul de 20 % este depãșit din unul din urmãtoarele motive: apreciere sau depreciere, variații ale cursurilor de schimb valutar, obținerea de drepturi, prime sau beneficii de natura capitalului sau orice altã acțiune care îi influențeazã pe toți deținãtorii investiției respective, cu condiția ca administratorul de investiții sã ținã seama de plafonul prevãzut în momentul în care are în vedere modificarea portofoliului de investiții.

În cazul în care organismul de plasament colectiv poate demonstra în mod rezonabil autoritãții competente cã nu poate accesa, parțial sau integral, informațiile prevãzute la punctul (i), organismul de plasament colectiv trebuie sã comunice toate informațiile la care are acces, de care are cunoștințã și/sau pe care este în mãsurã sã le determine pe baza informațiilor publicate de emitentul/organismul de plasament colectiv/contrapartea-suport pentru a îndeplini, în mãsura posibilului, cerințele prevãzute la punctul (i). În acest caz, prospectul trebuie sã includã un avertisment clar din care sã rezulte cã organismul de plasament colectiv nu a putut avea acces la anumite informații care, în alte condiții, ar fi trebuit sã fie incluse în prospect și, prin urmare, a fost furnizat un nivel redus de informații în legãturã cu un emitent, un organism de plasament colectiv sau o contraparte-suport specificat(ã).

Punctul 2.3

În cazul în care un organism de plasament colectiv investește peste 20 % din activele sale brute în alte organisme de plasament colectiv (de tip deschis și/sau închis), se include o descriere a investiției și a modului în care este repartizat riscul asociat investițiilor respective. Punctul 2.2 se aplicã, în plus, tuturor investițiilor-suport ale organismului de plasament colectiv, ca și cum acestea ar fi investiții directe.

Punctul 2.4

În ceea ce privește punctul 2.2 litera (c), se precizeazã detaliile acordurilor de garanție, dacã sunt constituite garanții pentru acoperirea pãrții corespunzãtoare expunerii la orice contraparte care depãșește 20 % din activele brute ale organismului de plasament colectiv.

Punctul 2.5

În cazul în care un organism de plasament colectiv investește peste 40 % din activele sale brute într-un alt organism de plasament colectiv, trebuie comunicat unul dintre urmãtoarele elemente:

În cazul în care organismul de plasament colectiv poate demonstra în mod rezonabil autoritãții competente cã nu poate accesa, parțial sau integral, informațiile prevãzute la punctul (i), organismul de plasament colectiv trebuie sã comunice toate informațiile la care are acces, de care are cunoștințã și/sau pe care este în mãsurã sã le determine pe baza informațiilor publicate de emitentul/organismul de plasament colectiv/contrapartea-suport pentru a îndeplini, în mãsura posibilului, cerințele prevãzute la punctul (a). În acest caz, prospectul trebuie sã includã un avertisment clar din care sã rezulte cã organismul de plasament colectiv nu a putut avea acces la anumite informații care, în alte condiții, ar fi trebuit sã fie incluse în prospect și, prin urmare, a fost furnizat un nivel redus de informații în legãturã cu un emitent, un organism de plasament colectiv sau o contraparte-suport specificat(ã).

Punctul 2.6

Mãrfuri fizice

În cazul în care un organism de plasament colectiv investește direct în mãrfuri fizice, se precizeazã acest lucru și procentajul din activele brute care vor fi investite în acest fel.

Punctul 2.7

Organisme de plasament colectiv imobiliare

În cazul în care organismul de plasament colectiv deține bunuri imobiliare ca parte a obiectivului sãu de investiții, se precizeazã procentajul din portofoliu investit în bunuri imobiliare, o descriere a bunurilor imobiliare în cauzã, precum și a tuturor cheltuielilor semnificative conexe achiziționãrii și deținerii bunurilor respective. Se anexeazã, în plus, un raport de evaluare a bunurilor imobiliare în cauzã.

Cerințele privind comunicarea informațiilor prevãzute la punctul 4.1 se aplicã:

Punctul 2.8

Instrumente financiare derivate/instrumente ale pieței monetare/valute

În cazul în care un organism de plasament colectiv investește în instrumente financiare derivate, instrumente financiare, instrumente ale pieței monetare sau valute în alte scopuri decât pentru gestionarea eficientã a portofoliului sãu, și anume, exclusiv în scopul reducerii, transferului sau eliminãrii riscului de investiții aferent investițiilor-suport într-un organism de plasament colectiv – inclusiv prin tehnici sau instrumente de acoperire a riscurilor de schimb și de credit – se include o declarație din care sã reiasã dacã investițiile în cauzã sunt utilizate pentru acoperirea împotriva riscurilor sau în scopuri de investiții și se precizeazã dacã și în ce fel sunt repartizate riscurile asociate acestor investiții.

Punctul 2.9

Punctul 2.2 nu se aplicã investițiilor în valori mobiliare emise sau garantate de guvernul, organele sau organismele publice ale unui stat membru, de cãtre autoritãțile sale regionale sau locale sau de un stat membru al OCDE.

Punctul 2.10

Punctul 2.2 litera (a) nu se aplicã unui organism de plasament colectiv al cãrui obiectiv de investiții constã în reproducerea, fãrã modificãri semnificative, a unui indice publicat, bazat pe o gamã largã de valori mobiliare și beneficiind de o largã recunoaștere. Se include o declarație care precizeazã sursele din care se pot obține informații despre indice.

SECȚIUNEA 3

FURNIZORII DE SERVICII AI SOLICITANTULUI

Punctul 3.1

Cuantumul maxim, real sau estimat, al tuturor comisioanelor semnificative datorate, direct sau indirect, de cãtre organismul de plasament colectiv pentru orice serviciu de care a beneficiat în temeiul unor contracte încheiate la data documentului de înregistrare sau înainte de aceastã datã și o descriere a modului de calcul al comisioanelor în cauzã.

Punctul 3.2

O descriere a oricărui comision, semnificativ sau potențial semnificativ, datorat, direct sau indirect, de către organismul de plasament colectiv, care nu poate fi cuantificat în conformitate cu punctul 3.1.

Punctul 3.3

În cazul în care un furnizor de servicii al organismului de plasament colectiv primește de la o terță parte (alta decât organismul de plasament colectiv în cauză) un avantaj în contul serviciilor furnizate organismului de plasament colectiv, iar avantajul respectiv nu poate fi atribuit organismului de plasament colectiv, se include o declarație în acest sens și se comunică denumirea terței părți în cauză, dacă este disponibilă, și o descriere a naturii avantajului oferit.

Punctul 3.4

Identitatea furnizorilor de servicii și o descriere a obligațiilor acestora și a drepturilor investitorului.

Punctul 3.5

O descriere a oricărui potențial conflict de interese semnificativ cu care s-ar putea confrunta oricare dintre furnizorii de servicii ai organismului de plasament colectiv între obligațiile sale față de organismul de plasament colectiv și obligațiile terților față de furnizor și celelalte interese ale acestuia. O descriere a mecanismelor instituite pentru soluționarea potențialelor conflicte de interese.

SECȚIUNEA 4

ADMINISTRATORII/CONSILIERII DE INVESTIȚII

Punctul 4.1

Pentru fiecare administrator de investiții se furnizează informațiile solicitate la punctele 4.1-4.4 și, după caz, la punctul 5.3 din anexa 1, precum și o descriere a statutului juridic și a experienței sale.

Punctul 4.2

Numele și o scurtă descriere a fiecărei entități care oferă consultanță de investiții în legătură cu activele organismului de plasament colectiv.

SECȚIUNEA 5

CUSTODIA

Punctul 5.1

O descriere detaliată a modalităților de custodie a activelor organismului de plasament colectiv, precizarea custodelui și o descriere a oricărei relații, fiduciare sau de altă natură, între organismul de plasament colectiv și un terț în legătură cu custodia:

În cazul în care este desemnat un depozitar sau un administrator fiduciar, se furnizează următoarele informații:

Punctul 5.2

În cazul în care o entitate, alta decât cele menționate la punctul 5.1, are în custodie active ale organismului de plasament colectiv, o descriere a condițiilor de custodie a activelor în cauză și a oricărui risc suplimentar.

SECȚIUNEA 6

EVALUAREA

Punctul 6.1

O descriere a procedurii de evaluare și a metodologiei de stabilire a prețurilor pentru evaluarea activelor.

Punctul 6.2

O descriere detaliată a tuturor circumstanțelor în care evaluările pot fi suspendate și o declarație privind modalitatea de comunicare a suspendării către investitori sau modul în care aceștia pot să se informeze cu privire la suspendare.

SECȚIUNEA 7

OBLIGAȚIILE ÎNCRUCIȘATE

Punctul 7.1

În cazul unui organism de plasament colectiv de tip umbrelă, o declarație privind eventualele obligații încrucișate între diversele clase de investiții în alte organisme de plasament colectiv și măsurile adoptate pentru limitarea obligațiilor încrucișate.

SECȚIUNEA 8

INFORMAȚII FINANCIARE

Punctul 8.1

În cazul în care un organism de plasament colectiv nu și-a început activitatea și de la data constituirii sau a înființării organismului până la data documentului de înregistrare nu a fost întocmită nicio situație financiară, se include o declarație în acest sens.

În cazul în care un organism de plasament colectiv și-a început activitatea, se aplică, după caz, dispozițiile din secțiunea 18 din anexa 1 sau din secțiunea 11 din anexa 3.

Punctul 8.2

O analiză completă și pertinentă a portofoliului organismului de plasament colectiv. În cazul în care portofoliul nu este auditat, acest lucru trebuie să fie marcat în mod clar.

Punctul 8.3

Indicarea celei mai recente valori a activului net a organismului de plasament colectiv sau a celui mai recent preț de piață al unităților sau acțiunilor organismului de plasament colectiv. În cazul în care valoarea activului net sau cel mai recent preț de piață al unităților sau al acțiunilor nu este auditat(ă), acest lucru trebuie să fie marcat în mod clar.

SECȚIUNEA 1

INFORMAȚII PRIVIND EMITENTUL ACȚIUNILOR-SUPORT

Pentru certificatele de depozit emise pentru acțiuni, informațiile despre emitentul acțiunilor-suport sunt furnizate în conformitate cu anexa 1 la prezentul regulament.

Pentru certificatele de depozit emise pentru acțiuni care îndeplinesc cerințele de la articolul 14 alineatul (1) din Regulamentul (UE) 2017/1129, informațiile despre emitentul acțiunilor-suport sunt furnizate în conformitate cu anexa 3 la prezentul regulament.

SECȚIUNEA 2

INFORMAȚII PRIVIND EMITENTUL CERTIFICATELOR DE DEPOZIT

Emisiune primară

Emisiuni secundare

Punctul 2.1

Denumirea, sediul social, identificatorul entității juridice (LEI) și principalul sediu administrativ, dacă este diferit de sediul social.

√

√

Punctul 2.2

Data de constituire și durata existenței emitentului, cu excepția cazului în care perioada este nedeterminată.

√

√

Punctul 2.3

Legislația în temeiul căreia emitentul își desfășoară activitatea și forma juridică pe care a adoptat-o în temeiul legislației în cauză.

√

√

SECȚIUNEA 1

PERSOANE RESPONSABILE, INFORMAȚII PRIVIND TERȚII, RAPOARTE ALE EXPERȚILOR ȘI APROBAREA AUTORITĂȚII COMPETENTE

Punctul 1.1

Se identifică toate persoanele responsabile pentru informații sau pentru anumite părți ale acestora incluse în documentul de înregistrare, indicând, în cel de al doilea caz, părțile în cauză. În cazul în care persoanele responsabile sunt persoane fizice, inclusiv membri ai organelor de administrare, conducere sau supraveghere ale emitentului, se indică numele și funcția acestora; în cazul persoanelor juridice, se indică denumirea și sediul social.

Punctul 1.2

O declarație a persoanelor responsabile pentru documentul de înregistrare din care să reiasă că informațiile incluse în documentul de înregistrare sunt, după cunoștințele lor, conforme cu realitatea și că documentul de înregistrare nu conține omisiuni susceptibile să îi afecteze semnificația.

După caz, o declarație a persoanelor responsabile pentru anumite părți din documentul de înregistrare din care să reiasă că informațiile incluse în părțile din documentul de înregistrare pentru care sunt responsabile sunt, după cunoștințele lor, conforme cu realitatea și că respectivele părți din documentul de înregistrare nu conțin omisiuni susceptibile să îi afecteze semnificația.

Punctul 1.3

În cazul în care documentul de înregistrare conține o declarație sau un raport atribuite unei persoane care acționează în calitate de expert, se indică următoarele detalii ale persoanei în cauză:

Dacă declarația sau raportul a fost întocmit la cererea emitentului, se precizează că respectiva declarație sau respectivul raport a fost inclus în documentul de înregistrare cu consimțământul persoanei care a autorizat conținutul respectivei părți din documentul de înregistrare în scopul prospectului.

Punctul 1.4

În cazul în care informațiile provin de la o terță parte, se furnizează o confirmare a faptului că informațiile în cauză au fost reproduse cu acuratețe și că, după cunoștințele emitentului și în măsura în care acesta poate să confirme având în vedere datele publicate de terța parte în cauză, nu au fost omise fapte care ar face ca informațiile reproduse să fie incorecte sau să inducă în eroare. Se menționează, de asemenea, sursa (sursele) informațiilor în cauză.

Punctul 1.5

O declarație din care să reiasă că:

SECȚIUNEA 2

AUDITORII STATUTARI

Punctul 2.1

Numele și adresele auditorilor emitentului pentru perioada vizată de informațiile financiare istorice (împreună cu detaliile privind apartenența lor la un organism profesional).

Punctul 2.2

În cazul în care auditorii financiari au demisionat, au fost demiși sau nu au fost realeși în perioada vizată de informațiile financiare istorice, se furnizează informații detaliate despre aceste situații, dacă informațiile în cauză sunt semnificative.

SECȚIUNEA 3

FACTORII DE RISC

Punctul 3.1

O descriere a riscurilor semnificative care sunt specifice emitentului și care ar putea afecta capacitatea emitentului de a-și îndeplini obligațiile impuse de valorile sale mobiliare, prezentate într-un număr limitat de categorii, într-o secțiune intitulată „Factorii de risc”.

În fiecare categorie, se stabilesc mai întâi riscurile cele mai semnificative în evaluarea emitentului, a ofertantului sau a persoanei care solicită admiterea la tranzacționare pe o piață reglementată, ținând seama de impactul negativ asupra emitentului și de probabilitatea apariției acestora. Factorii de risc sunt coroborați în funcție de conținutul documentului de înregistrare.

SECȚIUNEA 4

INFORMAȚII DESPRE EMITENT

Punctul 4.1

Istoricul și evoluția emitentului

Punctul 4.1.1

Denumirea legală și denumirea comercială a emitentului

Punctul 4.1.2

Locul de înregistrare a emitentului, numărul său de înregistrare și identificatorul entității juridice (LEI).

Punctul 4.1.3

Data de constituire și durata existenței emitentului, cu excepția cazului în care perioada este nedeterminată.

Punctul 4.1.4

Sediul și forma juridică a emitentului, legislația în temeiul căreia își desfășoară activitatea emitentul, țara de înregistrare, adresa, numărul de telefon al sediului social (sau al sediului principal, dacă este diferit de sediul social) și site-ul emitentului, dacă este cazul, împreună cu o declarație de declinare a responsabilității din care să reiasă că informațiile de pe site nu fac parte din prospect, cu excepția cazului în care aceste informații sunt incluse, prin trimitere, în prospect.

Punctul 4.1.5

Detalii privind orice eveniment recent specific emitentului care este, într-o mare măsură, relevant pentru evaluarea solvabilității sale.

Punctul 4.1.6

Ratingurile de credit atribuite unui emitent la cererea acestuia sau cu cooperarea acestuia în procesul de atribuire a ratingului. O scurtă explicație a semnificației ratingurilor, dacă aceasta a fost publicată anterior de agenția de rating.

Punctul 4.1.7

Informații privind modificările semnificative ale structurii de împrumut și de finanțare a emitentului de la încheierea ultimului exercițiu financiar;

Punctul 4.1.8

Descrierea modalităților de finanțare preconizate ale activităților emitentului

SECȚIUNEA 5

PREZENTARE GENERALĂ A ACTIVITĂȚILOR

Punctul 5.1

Activitățile principale

Punctul 5.1.1

O descriere a principalelor activități ale emitentului, inclusiv:

Punctul 5.2

Elementele pe care se bazează orice declarație a emitentului privind poziția sa concurențială.

SECȚIUNEA 6

STRUCTURA ORGANIZATORICĂ

Punctul 6.1

Dacă emitentul face parte dintr-un grup, o scurtă descriere a grupului și a poziției emitentului în cadrul acestuia. Aceasta poate lua forma unei organigrame sau poate fi însoțită de o astfel de organigramă, în cazul în care acest lucru contribuie la clarificarea structurii.

Punctul 6.2

Dacă emitentul este dependent de alte entități din cadrul grupului, se indică explicit acest lucru și se descrie legătura de dependență.

SECȚIUNEA 7

INFORMAȚII PRIVIND TENDINȚELE

Punctul 7.1

O descriere a:

În cazul în care niciunul dintre elementele de mai sus nu este aplicabil, emitentul include o declarație adecvată din care să reiasă că nu există astfel de modificări.

Punctul 7.2

Informații privind orice tendință, incertitudine, cerință, angajament sau eveniment cunoscut(ă) care prezintă o probabilitate rezonabilă de a afecta semnificativ perspectivele emitentului, cel puțin pentru exercițiul financiar în curs.

SECȚIUNEA 8

PREVIZIUNI SAU ESTIMĂRI PRIVIND PROFITUL

Punctul 8.1

În cazul în care un emitent include în mod voluntar o previziune sau o estimare privind profitul (care este încă în vigoare și valabilă), respectiva previziune sau estimare inclusă în documentul de înregistrare trebuie să conțină informațiile prevăzute la punctele 8.2 și 8.3. În cazul în care o previziune sau o estimare privind profitul a fost publicată și este încă în vigoare, dar nu mai este valabilă, se furnizează o declarație în acest sens și o explicație a motivelor pentru care respectiva previziune sau estimare privind profitul nu mai este valabilă. O astfel de previziune sau estimare nevalabilă nu face obiectul cerințelor de la punctele 8.2 și 8.3.

Punctul 8.2

În cazul în care un emitent alege să includă o nouă previziune privind profitul ori o nouă estimare privind profitul sau în cazul în care emitentul include o previziune privind profitul publicată anterior sau o estimare privind profitul publicată anterior în temeiul punctului 8.1, previziunea sau estimarea privind profitul trebuie să fie clară și lipsită de ambiguitate și să conțină o declarație care să prezinte principalele ipoteze pe care emitentul și-a bazat previziunea sau estimarea.

Previziunea sau estimarea trebuie să respecte următoarele principii:

Punctul 8.3

Prospectul include o declarație conform căreia previziunea sau estimarea privind profitul a fost elaborată și pregătită pe o bază care este atât:

SECȚIUNEA 9

ORGANE DE ADMINISTRARE, CONDUCERE ȘI SUPRAVEGHERE

Punctul 9.1

Numele, adresa de la locul de muncă și funcția în cadrul societății emitente ale următoarelor persoane și principalele activități desfășurate de acestea în afara societății emitente, dacă activitățile în cauză sunt semnificative pentru societatea emitentă:

Punctul 9.2

Conflicte de interese la nivelul organelor de administrare, conducere și supraveghere

Informații clare privind orice potențial conflict de interese între obligațiile față de emitent ale oricăreia dintre persoanele menționate la punctul 9.1 și interesele sale private și alte obligații. În cazul în care nu există astfel de conflicte de interese, trebuie făcută o declarație în acest sens.

SECȚIUNEA 10

ACȚIONARII PRINCIPALI

Punctul 10.1

În măsura în care aceste informații sunt cunoscute de emitent, se precizează dacă emitentul este deținut sau controlat, direct sau indirect, și de către cine și se descrie natura controlului și măsurile adoptate pentru ca acest control să nu fie exercitat în mod abuziv.

Punctul 10.2

O descriere a acordurilor, cunoscute de emitent, a căror aplicare poate genera, la o dată ulterioară, o schimbare a controlului asupra emitentului.

SECȚIUNEA 11

INFORMAȚII FINANCIARE PRIVIND ACTIVELE ȘI DATORIILE, POZIȚIA FINANCIARĂ ȘI PROFITURILE ȘI PIERDERILE EMITENTULUI

Punctul 11.1

Informații financiare istorice

Punctul 11.1.1

Informații financiare istorice auditate pentru ultimele două exerciții financiare (sau pentru orice perioadă mai scurtă de când funcționează emitentul) și raportul de audit corespunzător fiecărui exercițiu.

Punctul 11.1.2

Modificarea datei de referință contabilă

Dacă emitentul și-a modificat data de referință contabilă în intervalul pentru care îi sunt solicitate informațiile financiare istorice, informațiile financiare istorice auditate vor acoperi cel puțin 24 de luni sau întreaga perioadă în care emitentul a fost activ, respectiv perioada cea mai scurtă dintre cele menționate.

Punctul 11.1.3

Standardele de contabilitate

Informațiile financiare trebuie elaborate în conformitate cu Standardele Internaționale de Raportare Financiară, astfel cum au fost aprobate în Uniune pe baza Regulamentului (CE) nr. 1606/2002.

În cazul în care Regulamentul (CE) nr. 1606/2002 nu se aplică, informațiile financiare trebuie să fie elaborate în conformitate cu:

Punctul 11.1.4

Modificarea cadrului contabil

Ultimele informații financiare istorice auditate, care conțin informații comparative pentru anul precedent, trebuie prezentate și elaborate într-o formă compatibilă cu cadrul standardelor contabile care va fi adoptat în următoarele situații financiare anuale publicate ale emitentului.

Modificările cadrului contabil existent al emitentului nu impun retratarea situațiilor financiare auditate. Cu toate acestea, dacă emitentul intenționează să adopte un nou cadru privind standardele contabile în următoarele sale situații financiare publicate, situațiile financiare pentru ultimul exercițiu financiar trebuie elaborate și auditate în conformitate cu noul cadru.

Punctul 11.1.5

În cazul în care sunt întocmite în conformitate cu standardele naționale de contabilitate, informațiile financiare auditate, prevăzute la prezenta rubrică, trebuie să includă cel puțin:

Punctul 11.1.6

Situațiile financiare consolidate

Dacă emitentul întocmește atât situații financiare anuale de sine stătătoare, cât și consolidate, se vor include în documentul de înregistrare cel puțin situațiile financiare anuale consolidate.

Punctul 11.1.7

Data informațiilor financiare

Bilanțul ultimului exercițiu financiar pentru care situațiile financiare au fost auditate trebuie să se fi încheiat cu cel mult 18 luni înainte de data documentului de înregistrare.

Punctul 11.2

Informații financiare interimare și alte informații financiare

Punctul 11.2.1

Dacă emitentul a publicat informații financiare trimestriale sau semestriale de la data ultimelor situații financiare auditate, informațiile financiare în cauză trebuie incluse în documentul de înregistrare. Dacă informațiile financiare trimestriale sau semestriale în cauză au fost revizuite sau auditate, trebuie inclus, de asemenea, raportul de revizuire sau de audit. Dacă informațiile financiare trimestriale sau semestriale nu sunt auditate sau nu au fost revizuite, se precizează acest lucru.

Dacă a fost întocmit cu mai mult de nouă luni după data ultimelor situații financiare auditate, documentul de înregistrare trebuie să conțină informații financiare interimare, care pot să nu fie auditate (caz în care se precizează acest lucru), pentru cel puțin primele șase luni ale exercițiului financiar.

Informații financiare interimare întocmite în conformitate cu cerințele Directivei 2013/34/UE sau ale Regulamentului (CE) nr. 1606/2002, după caz.

Pentru emitenții care nu fac obiectul Directivei 2013/34/UE sau al Regulamentului (CE) nr. 1606/2002, informațiile financiare interimare trebuie să includă situații comparative pentru aceeași perioadă a exercițiului financiar anterior, cu excepția faptului că cerința privind informațiile comparative din bilanț poate fi îndeplinită prin prezentarea bilanțului final al exercițiului.

Punctul 11.3

Auditarea informațiilor financiare anuale istorice

Punctul 11.3.1

Informațiile financiare anuale istorice trebuie să facă obiectul unui audit independent. Raportul de audit este elaborat în conformitate cu Directiva 2014/56/UE și cu Regulamentul (UE) nr. 537/2014.

În cazul în care Directiva 2014/56/UE și Regulamentul (UE) nr. 537/2014 nu se aplică:

Punctul 11.3.2

Indicarea celorlalte informații din documentul de înregistrare care au fost auditate de auditori.

Punctul 11.3.3

În cazul în care informațiile financiare din documentul de înregistrare nu au fost extrase din situațiile financiare auditate ale emitentului, se menționează sursa datelor și faptul că datele nu sunt auditate.

Punctul 11.4

Proceduri judiciare și de arbitraj

Punctul 11.4.1

Informații privind orice procedură guvernamentală, judiciară sau de arbitraj (inclusiv orice astfel de procedură în derulare sau potențială de care emitentul are cunoștință) din ultimele 12 luni, cel puțin, care ar putea avea sau a avut recent efecte semnificative asupra poziției financiare sau a profitabilității emitentului și/sau a grupului, sau o declarație negativă adecvată.

Punctul 11.5

Modificări semnificative ale poziției financiare a emitentului

Punctul 11.5.1

O descriere a oricărei modificări semnificative a poziției financiare a grupului care s-a produs de la sfârșitul ultimului exercițiu financiar pentru care au fost publicate informații financiare auditate sau informații financiare interimare, sau o declarație negativă adecvată.

SECȚIUNEA 12

INFORMAȚII SUPLIMENTARE

Punctul 12.1

Capitalul social

Valoarea capitalului emis, precum și numărul și clasele de acțiuni din care este format (cu detalii privind principalele caracteristici ale acestora), proporția capitalului emis și nevărsat, cu menționarea numărului sau a valorii nominale totale și a tipului acțiunilor neachitate integral, în funcție, după caz, de măsura în care ele au fost achitate.

Punctul 12.2

Actul constitutiv și statutul

După caz, registrul și numărul de înregistrare în registru, o descriere a obiectului de activitate al emitentului și locul în care acesta este prevăzut în actul constitutiv și statut.

SECȚIUNEA 13

CONTRACTE IMPORTANTE

Punctul 13.1

Un scurt rezumat al tuturor contractelor importante (altele decât cele încheiate în cursul obișnuit al activității emitentului) care ar putea atribui oricărui membru al grupului un drept sau o obligație cu consecințe semnificative asupra capacității emitentului de a-și îndeplini obligațiile care îi revin în legătură cu valorile mobiliare emise față de deținătorii acestora.

SECȚIUNEA 14

DOCUMENTELE DISPONIBILE

Punctul 14.1

O declarație prin care se confirmă faptul că, în perioada de valabilitate a documentului de înregistrare, pot fi consultate, după caz, următoarele documente:

Indicarea site-ului pe care pot fi consultate documentele.

SECȚIUNEA 1

PERSOANE RESPONSABILE, INFORMAȚII PRIVIND TERȚII, RAPOARTE ALE EXPERȚILOR ȘI APROBAREA AUTORITĂȚII COMPETENTE

Punctul 1.1

Se identifică toate persoanele responsabile pentru informații sau pentru anumite părți ale acestora incluse în documentul de înregistrare, indicând, în cel de al doilea caz, părțile în cauză. În cazul în care persoanele responsabile sunt persoane fizice, inclusiv membri ai organelor de administrare, conducere sau supraveghere ale emitentului, se indică numele și funcția acestora; în cazul persoanelor juridice, se indică denumirea și sediul social.

Punctul 1.2

O declarație a persoanelor responsabile pentru documentul de înregistrare din care să reiasă că informațiile incluse în documentul de înregistrare sunt, după cunoștințele lor, conforme cu realitatea și că documentul de înregistrare nu conține omisiuni susceptibile să îi afecteze semnificația.

După caz, o declarație a persoanelor responsabile pentru anumite părți din documentul de înregistrare din care să reiasă că informațiile incluse în părțile din documentul de înregistrare pentru care sunt responsabile sunt, după cunoștințele lor, conforme cu realitatea și că respectivele părți din documentul de înregistrare nu conțin omisiuni susceptibile să îi afecteze semnificația.

Punctul 1.3

În cazul în care documentul de înregistrare conține o declarație sau un raport atribuite unei persoane care acționează în calitate de expert, se indică următoarele informații în legătură cu persoana în cauză:

Dacă declarația sau raportul a fost întocmit la cererea emitentului, se precizează că respectiva declarație sau respectivul raport a fost inclus în documentul de înregistrare cu consimțământul persoanei care a autorizat conținutul respectivei părți din documentul de înregistrare în scopul prospectului.

Punctul 1.4

În cazul în care informațiile provin de la o terță parte, se furnizează o confirmare a faptului că informațiile în cauză au fost reproduse cu acuratețe și că, după cunoștințele emitentului și în măsura în care acesta poate să confirme având în vedere datele publicate de terța parte în cauză, nu au fost omise fapte care ar face ca informațiile reproduse să fie incorecte sau să inducă în eroare. Se menționează, de asemenea, sursa (sursele) informațiilor în cauză.

Punctul 1.5

O declarație din care să reiasă că:

SECȚIUNEA 2

AUDITORII STATUTARI

Punctul 2.1

Numele și adresele auditorilor emitentului pentru perioada vizată de informațiile financiare istorice (împreună cu detaliile privind apartenența lor la un organism profesional).

Punctul 2.2

În cazul în care auditorii financiari au demisionat, au fost demiși sau nu au fost realeși în perioada vizată de informațiile financiare istorice, se furnizează informații detaliate despre aceste situații, dacă informațiile în cauză sunt semnificative.

SECȚIUNEA 3

FACTORII DE RISC

Punctul 3.1

O descriere a riscurilor semnificative care sunt specifice emitentului și care ar putea afecta capacitatea emitentului de a-și îndeplini obligațiile impuse de valorile sale mobiliare, prezentate într-un număr limitat de categorii, într-o secțiune intitulată „Factorii de risc”.

În fiecare categorie, se stabilesc mai întâi riscurile cele mai semnificative în evaluarea emitentului, a ofertantului sau a persoanei care solicită admiterea la tranzacționare pe o piață reglementată, ținând seama de impactul negativ asupra emitentului și de probabilitatea apariției acestora. Factorii de risc sunt coroborați în funcție de conținutul documentului de înregistrare.

SECȚIUNEA 4

INFORMAȚII DESPRE EMITENT

Punctul 4.1

Istoricul și evoluția emitentului

Punctul 4.1.1

Denumirea legală și denumirea comercială a emitentului

Punctul 4.1.2

Locul de înregistrare a emitentului, numărul său de înregistrare și identificatorul entității juridice (LEI).

Punctul 4.1.3

Data de constituire și durata existenței emitentului, cu excepția cazului în care perioada este nedeterminată.

Punctul 4.1.4

Sediul și forma juridică a emitentului, legislația în temeiul căreia își desfășoară activitatea emitentul, țara de înregistrare, adresa, numărul de telefon al sediului social (sau al sediului principal, dacă este diferit de sediul social) și site-ul emitentului, dacă este cazul, împreună cu o declarație de declinare a responsabilității din care să reiasă că informațiile de pe site nu fac parte din prospect, cu excepția cazului în care aceste informații sunt incluse, prin trimitere, în prospect.

Punctul 4.1.5

Orice eveniment recent specific emitentului care este, într-o mare măsură, relevant pentru evaluarea solvabilității sale.

Punctul 4.1.6

Ratingurile de credit atribuite emitentului la cererea acestuia sau cu cooperarea acestuia în procesul de atribuire a ratingului.

SECȚIUNEA 5

PREZENTARE GENERALĂ A ACTIVITĂȚILOR

Punctul 5.1

Activitățile principale

Punctul 5.1.1

O descriere a principalelor activități ale emitentului, cu menționarea principalelor categorii de produse vândute și servicii furnizate.

Punctul 5.1.2

Elementele pe care se bazează orice declarație a emitentului privind poziția sa concurențială.

SECȚIUNEA 6

STRUCTURA ORGANIZATORICĂ

Punctul 6.1

Dacă emitentul face parte dintr-un grup, o scurtă descriere a grupului și a poziției emitentului în cadrul acestuia. Aceasta poate lua forma unei organigrame sau poate fi însoțită de o astfel de organigramă, în cazul în care acest lucru contribuie la clarificarea structurii.

Punctul 6.2

Dacă emitentul este dependent de alte entități din cadrul grupului, se indică explicit acest lucru și se descrie legătura de dependență.

SECȚIUNEA 7

INFORMAȚII PRIVIND TENDINȚELE

Punctul 7.1

O descriere a:

În cazul în care niciunul dintre elementele de mai sus nu este aplicabil, emitentul ar trebui să includă una sau mai multe declarații negative adecvate.

SECȚIUNEA 8

PREVIZIUNI SAU ESTIMĂRI PRIVIND PROFITUL

Punctul 8.1

În cazul în care un emitent include în mod voluntar o previziune privind profitul ori o estimare privind profitul, respectiva previziune sau estimare privind profitul trebuie să fie clară și lipsită de ambiguitate și să conțină o declarație care să prezinte principalele ipoteze pe care emitentul și-a bazat previziunea sau estimarea.

Previziunea sau estimarea trebuie să respecte următoarele principii:

Punctul 8.2

Prospectul include o declarație conform căreia previziunea sau estimarea privind profitul a fost elaborată și pregătită pe o bază care este atât:

SECȚIUNEA 9

ORGANE DE ADMINISTRARE, CONDUCERE ȘI SUPRAVEGHERE

Punctul 9.1

Numele, adresa de la locul de muncă și funcția în cadrul societății emitente ale următoarelor persoane și principalele activități desfășurate de acestea în afara societății emitente, dacă activitățile în cauză sunt semnificative pentru societatea emitentă:

Punctul 9.2

Conflicte de interese la nivelul organelor de administrare, conducere și supraveghere

Informații clare privind orice potențial conflict de interese între obligațiile față de emitent ale oricăreia dintre persoanele menționate la punctul 9.1 și interesele sale private și alte obligații. În cazul în care nu există astfel de conflicte de interese, trebuie făcută o declarație în acest sens.

SECȚIUNEA 10

ACȚIONARII PRINCIPALI

Punctul 10.1

În măsura în care aceste informații sunt cunoscute de emitent, se precizează dacă emitentul este deținut sau controlat, direct sau indirect, și de către cine și se descrie natura controlului și măsurile adoptate pentru ca acest control să nu fie exercitat în mod abuziv.

Punctul 10.2

O descriere a acordurilor, cunoscute de emitent, a căror aplicare poate genera, la o dată ulterioară, o schimbare a controlului asupra emitentului.

SECȚIUNEA 11

INFORMAȚII FINANCIARE PRIVIND ACTIVELE ȘI DATORIILE, POZIȚIA FINANCIARĂ ȘI PROFITURILE ȘI PIERDERILE EMITENTULUI

Punctul 11.1

Informații financiare istorice

Punctul 11.1.1

Informații financiare istorice pentru ultimele două exerciții financiare (cel puțin 24 de luni) sau pentru orice perioadă mai scurtă de când emitentul funcționează și raportul de audit corespunzător fiecărui exercițiu.

Punctul 11.1.2

Modificarea datei de referință contabilă

Dacă emitentul și-a modificat data de referință contabilă în intervalul pentru care îi sunt solicitate informațiile financiare istorice, informațiile financiare istorice auditate vor acoperi cel puțin 24 de luni sau întreaga perioadă în care emitentul a fost activ, respectiv perioada cea mai scurtă dintre cele menționate.

Punctul 11.1.3

Standardele de contabilitate

Informațiile financiare trebuie elaborate în conformitate cu Standardele Internaționale de Raportare Financiară, astfel cum au fost aprobate în Uniune pe baza Regulamentului (CE) nr. 1606/2002.

În cazul în care Regulamentul (CE) nr. 1606/2002 nu se aplică, situațiile financiare trebuie să fie elaborate în conformitate cu:

În caz contrar, în documentul de înregistrare trebuie incluse următoarele informații:

Punctul 11.1.4

În cazul în care informațiile financiare auditate sunt elaborate în conformitate cu standardele naționale de contabilitate, informațiile financiare trebuie să includă cel puțin următoarele elemente:

Punctul 11.1.5

Situațiile financiare consolidate

Dacă emitentul întocmește atât situații financiare anuale de sine stătătoare, cât și consolidate, se vor include în documentul de înregistrare cel puțin situațiile financiare anuale consolidate.

Punctul 11.1.6

Data informațiilor financiare

Bilanțul ultimului exercițiu financiar pentru care informațiile financiare au fost auditate trebuie să se fi încheiat cu cel mult 18 luni înainte de data documentului de înregistrare.

Punctul 11.2

Auditarea informațiilor financiare istorice

Punctul 11.2.1

Informațiile financiare istorice trebuie să facă obiectul unui audit independent. Raportul de audit este elaborat în conformitate cu Directiva 2014/56/UE și cu Regulamentul (UE) nr. 537/2014.

În cazul în care Directiva 2014/56/UE și Regulamentul (UE) nr. 537/2014 nu se aplică:

Punctul 11.2.2

Indicarea celorlalte informații din documentul de înregistrare care au fost auditate de auditori.

Punctul 11.2.3

În cazul în care informațiile financiare din documentul de înregistrare nu au fost extrase din situațiile financiare auditate ale emitentului, se menționează sursa datelor și faptul că datele nu sunt auditate.

Punctul 11.3

Proceduri judiciare și de arbitraj

Punctul 11.3.1

Informații privind orice procedură guvernamentală, judiciară sau de arbitraj (inclusiv orice astfel de procedură în derulare sau potențială de care emitentul are cunoștință) din ultimele 12 luni, cel puțin, care ar putea avea sau a avut recent efecte semnificative asupra poziției financiare sau a profitabilității emitentului și/sau a grupului, sau o declarație negativă adecvată.

Punctul 11.4

Modificări semnificative ale poziției financiare a emitentului

Punctul 11.4.1

O descriere a oricărei modificări semnificative a poziției financiare a grupului care s-a produs de la sfârșitul ultimului exercițiu financiar pentru care au fost publicate informații financiare auditate sau informații financiare interimare, sau o declarație negativă adecvată.

SECȚIUNEA 12

CONTRACTE IMPORTANTE

Punctul 12.1

Un scurt rezumat al tuturor contractelor importante (altele decât cele încheiate în cursul obișnuit al activității emitentului) care ar putea atribui oricărui membru al grupului un drept sau o obligație cu consecințe semnificative asupra capacității emitentului de a-și îndeplini obligațiile care îi revin în legătură cu valorile mobiliare emise față de deținătorii acestora.

SECȚIUNEA 13

DOCUMENTELE DISPONIBILE

Punctul 13.1

O declarație prin care se confirmă faptul că, în perioada de valabilitate a documentului de înregistrare, pot fi consultate, după caz, următoarele documente:

Indicarea site-ului pe care pot fi consultate documentele.

SECȚIUNEA 1

PERSOANE RESPONSABILE, INFORMAȚII PRIVIND TERȚII, RAPOARTE ALE EXPERȚILOR ȘI APROBAREA AUTORITĂȚII COMPETENTE

Punctul 1.1

Se identifică toate persoanele responsabile pentru informații sau pentru anumite părți ale acestora incluse în documentul de înregistrare, indicând, în cel de al doilea caz, părțile în cauză. În cazul în care persoanele responsabile sunt persoane fizice, inclusiv membri ai organelor de administrare, conducere sau supraveghere ale emitentului, se indică numele și funcția acestora; în cazul persoanelor juridice, se indică denumirea și sediul social.

Punctul 1.2

O declarație a persoanelor responsabile pentru documentul de înregistrare din care să reiasă că informațiile incluse în documentul de înregistrare sunt, după cunoștințele lor, conforme cu realitatea și că documentul de înregistrare nu conține omisiuni susceptibile să îi afecteze semnificația.

După caz, o declarație a persoanelor responsabile pentru anumite părți din documentul de înregistrare din care să reiasă că informațiile incluse în părțile din documentul de înregistrare pentru care sunt responsabile sunt, după cunoștințele lor, conforme cu realitatea și că respectivele părți din documentul de înregistrare nu conțin omisiuni susceptibile să îi afecteze semnificația.

Punctul 1.3

În cazul în care documentul de înregistrare conține o declarație sau un raport atribuite unei persoane care acționează în calitate de expert, se indică următoarele detalii ale persoanei în cauză:

Dacă declarația sau raportul a fost întocmit la cererea emitentului, se precizează că respectiva declarație sau respectivul raport a fost inclus în documentul de înregistrare cu consimțământul persoanei care a autorizat conținutul respectivei părți din documentul de înregistrare în scopul prospectului.

Punctul 1.4

În cazul în care informațiile provin de la o terță parte, se furnizează o confirmare a faptului că informațiile în cauză au fost reproduse cu acuratețe și că, după cunoștințele emitentului și în măsura în care acesta poate să confirme având în vedere datele publicate de terța parte în cauză, nu au fost omise fapte care ar face ca informațiile reproduse să fie incorecte sau să inducă în eroare. Se menționează, de asemenea, sursa (sursele) informațiilor în cauză.

Punctul 1.5

O declarație din care să reiasă că:

SECȚIUNEA 2

AUDITORII STATUTARI

Punctul 2.1

Numele auditorilor emitentului pentru perioada vizată de informațiile financiare istorice (împreună cu apartenența lor la un organism profesional).

SECȚIUNEA 3

FACTORII DE RISC

Punctul 3.1

O descriere a riscurilor semnificative care sunt specifice emitentului și care ar putea afecta capacitatea emitentului de a-și îndeplini obligațiile impuse de valorile sale mobiliare, prezentate într-un număr limitat de categorii, într-o secțiune intitulată „Factorii de risc”.

În fiecare categorie, se stabilesc mai întâi riscurile cele mai semnificative în evaluarea emitentului, a ofertantului sau a persoanei care solicită admiterea la tranzacționare pe o piață reglementată, ținând seama de impactul negativ asupra emitentului și de probabilitatea apariției acestora. Factorii de risc sunt coroborați în funcție de conținutul documentului de înregistrare.

SECȚIUNEA 4

INFORMAȚII DESPRE EMITENT

Punctul 4.1

Denumirea legală și denumirea comercială a emitentului.

Punctul 4.2

Sediul și forma juridică a emitentului, identificatorul entității juridice, legislația în temeiul căreia își desfășoară activitatea emitentul, țara de înregistrare, adresa, numărul de telefon al sediului social (sau al sediului principal, dacă este diferit de sediul social) și site-ul emitentului, dacă este cazul, împreună cu o declarație de declinare a responsabilității din care să reiasă că informațiile de pe site nu fac parte din prospect, cu excepția cazului în care aceste informații sunt incluse, prin trimitere, în prospect.

SECȚIUNEA 5

PREZENTARE GENERALĂ A ACTIVITĂȚILOR

Punctul 5.1

O descriere a principalelor activități ale emitentului, cu menționarea principalelor categorii de produse vândute și servicii furnizate.

SECȚIUNEA 6

INFORMAȚII PRIVIND TENDINȚELE

Punctul 6.1

O descriere a:

În cazul în care nu se aplică nici litera (a), nici litera (b), emitentul ar trebui să includă o declarație negativă adecvată.

Punctul 6.2 (Numai pentru investitorii individuali)

Informații privind orice tendință, incertitudine, cerință, angajament sau eveniment cunoscut(ă) care prezintă o probabilitate rezonabilă de a afecta semnificativ perspectivele emitentului, cel puțin pentru exercițiul financiar în curs.

SECȚIUNEA 7

PREVIZIUNI SAU ESTIMĂRI PRIVIND PROFITUL

Punctul 7.1

În cazul în care un emitent include în mod voluntar o previziune sau o estimare privind profitul (care este încă în vigoare și valabilă), respectiva previziune sau estimare inclusă în documentul de înregistrare trebuie să conțină informațiile prevăzute la punctele 7.2 și 7.3. În cazul în care o previziune sau o estimare privind profitul a fost publicată și este încă în vigoare, dar nu mai este valabilă, se furnizează o declarație în acest sens și o explicație a motivelor pentru care respectiva previziune sau estimare privind profitul nu mai este valabilă. O astfel de previziune sau estimare nevalabilă nu face obiectul cerințelor de la punctele 7.2 și 7.3.

Includerea previziunii sau a estimării privind profitul este la latitudinea emitentului. În cazul în care se include o previziune sau o estimare, documentul de înregistrare trebuie să includă informațiile prevăzute la punctele 7.2 și 7.3.

Punctul 7.2

În cazul în care un emitent alege să includă o nouă previziune privind profitul ori o nouă estimare privind profitul sau în cazul în care emitentul include o previziune privind profitul publicată anterior sau o estimare privind profitul publicată anterior în temeiul punctului 7.1, previziunea sau estimarea privind profitul trebuie să fie clară și lipsită de ambiguitate și să conțină o declarație care să prezinte principalele ipoteze pe care emitentul și-a bazat previziunea sau estimarea.

Previziunea sau estimarea trebuie să respecte următoarele principii:

Punctul 7.3

Prospectul include o declarație conform căreia previziunea sau estimarea privind profitul a fost elaborată și pregătită pe o bază care este atât:

SECȚIUNEA 8

ORGANELE DE ADMINISTRARE, CONDUCERE ȘI SUPRAVEGHERE ȘI CONDUCEREA SUPERIOARĂ

Punctul 8.1

Numele, adresa de la locul de muncă și funcția în cadrul societății emitente ale următoarelor persoane și principalele activități desfășurate de acestea în afara societății emitente, dacă activitățile în cauză sunt semnificative pentru societatea emitentă:

Punctul 8.2

Trebuie precizate în mod clar potențialele conflicte de interese între orice obligație îndeplinită în numele emitentului de către persoanele menționate la punctul 8.1 și interesele lor private sau alte obligații. În cazul în care nu există astfel de conflicte de interese, trebuie făcută o declarație în acest sens.

SECȚIUNEA 9

ACȚIONARII PRINCIPALI

Punctul 9.1

În măsura în care aceste informații sunt cunoscute de emitent, se precizează dacă emitentul este deținut sau controlat, direct sau indirect, și de către cine și se descrie natura controlului și măsurile adoptate pentru ca acest control să nu fie exercitat în mod abuziv.

Punctul 9.2

O descriere a acordurilor, cunoscute de emitent, a căror aplicare poate genera, la o dată ulterioară, o schimbare a controlului asupra emitentului.

SECȚIUNEA 10

INFORMAȚII FINANCIARE PRIVIND ACTIVELE ȘI DATORIILE, POZIȚIA FINANCIARĂ ȘI PROFITURILE ȘI PIERDERILE EMITENTULUI

Punctul 10.1

Situații financiare

Situațiile financiare (anuale și semestriale) care trebuie publicate pentru perioada de 12 luni anterioară aprobării prospectului.

În cazul în care au fost publicate atât situații financiare anuale, cât și semestriale, sunt necesare numai situațiile anuale, în cazul în care acestea sunt ulterioare situațiilor financiare semestriale.

Punctul 10.2

Auditarea informațiilor financiare anuale

Punctul 10.2.1

Raportul de audit

Situațiile financiare anuale trebuie să facă obiectul unui audit independent. Raportul de audit este elaborat în conformitate cu Directiva 2014/56/UE și cu Regulamentul (UE) nr. 537/2014.

În cazul în care Directiva 2014/56/UE și Regulamentul (UE) nr. 537/2014 nu se aplică:

Punctul 10.2.2

Indicarea celorlalte informații din documentul de înregistrare care au fost auditate de auditori.

Punctul 10.2.3

În cazul în care informațiile financiare din documentul de înregistrare nu au fost extrase din situațiile financiare auditate ale emitentului, se menționează sursa datelor și se identifică datele care nu au fost auditate.

Punctul 10.3

Proceduri judiciare și de arbitraj

Informații privind orice procedură guvernamentală, judiciară sau de arbitraj (inclusiv orice astfel de procedură în derulare sau potențială de care emitentul are cunoștință) din ultimele 12 luni, cel puțin, care ar putea avea sau a avut recent efecte semnificative asupra poziției financiare sau a profitabilității emitentului și/sau a grupului, sau o declarație negativă adecvată.

Punctul 10.4

Modificări semnificative ale poziției financiare a emitentului

O descriere a oricărei modificări semnificative a poziției financiare a grupului care s-a produs de la sfârșitul ultimului exercițiu financiar pentru care au fost publicate situații financiare auditate sau informații financiare interimare, sau o declarație negativă adecvată.

SECȚIUNEA 11

DIVULGĂRI ALE INFORMAȚIILOR IMPUSE PRIN REGLEMENTĂRI

Punctul 11.1

Un rezumat al informațiilor divulgate în temeiul Regulamentului (UE) nr. 596/2014 în cursul ultimelor 12 luni care sunt relevante la data prospectului. Rezumatul este prezentat într-o formă ușor de analizat, concisă și ușor de înțeles și nu constituie o reproducere a informațiilor publicate deja în temeiul Regulamentului (UE) nr. 596/2014.

Rezumatul este prezentat într-un număr limitat de categorii, în funcție de obiectul acestora.

SECȚIUNEA 12

CONTRACTE IMPORTANTE

Punctul 12.1

Un scurt rezumat al tuturor contractelor importante (altele decât cele încheiate în cursul obișnuit al activității emitentului) care ar putea atribui oricărui membru al grupului un drept sau o obligație cu consecințe semnificative asupra capacității emitentului de a-și îndeplini obligațiile care îi revin în legătură cu valorile mobiliare emise față de deținătorii acestora.

SECȚIUNEA 13

DOCUMENTELE DISPONIBILE

Punctul 13.1

O declarație prin care se confirmă faptul că, în perioada de valabilitate a documentului de înregistrare, pot fi consultate, după caz, următoarele documente:

Indicarea site-ului pe care pot fi consultate documentele.

SECȚIUNEA 1

PERSOANE RESPONSABILE, INFORMAȚII PRIVIND TERȚII, RAPOARTE ALE EXPERȚILOR ȘI APROBAREA AUTORITĂȚII COMPETENTE

Punctul 1.1

Se identifică toate persoanele responsabile pentru informații sau pentru anumite părți ale acestora incluse în documentul de înregistrare, indicând, în cel de al doilea caz, părțile în cauză. În cazul în care persoanele responsabile sunt persoane fizice, inclusiv membri ai organelor de administrare, conducere sau supraveghere ale emitentului, se indică numele și funcția acestora; în cazul persoanelor juridice, se indică denumirea și sediul social.

Punctul 1.2

O declarație a persoanelor responsabile pentru documentul de înregistrare din care să reiasă că informațiile incluse în documentul de înregistrare sunt, după cunoștințele lor, conforme cu realitatea și că documentul de înregistrare nu conține omisiuni susceptibile să îi afecteze semnificația.

După caz, o declarație a persoanelor responsabile pentru anumite părți din documentul de înregistrare din care să reiasă că informațiile incluse în părțile din documentul de înregistrare pentru care sunt responsabile sunt, după cunoștințele lor, conforme cu realitatea și că respectivele părți din documentul de înregistrare nu conțin omisiuni susceptibile să îi afecteze semnificația.

Punctul 1.3

În cazul în care documentul de înregistrare conține o declarație sau un raport atribuite unei persoane care acționează în calitate de expert, se indică următoarele detalii ale persoanei în cauză:

Dacă declarația sau raportul a fost întocmit la cererea emitentului, se precizează că respectiva declarație sau respectivul raport a fost inclus în documentul de înregistrare cu consimțământul persoanei care a autorizat conținutul respectivei părți din documentul de înregistrare în scopul prospectului.

Punctul 1.4

În cazul în care informațiile provin de la o terță parte, se furnizează o confirmare a faptului că informațiile în cauză au fost reproduse cu acuratețe și că, după cunoștințele emitentului și în măsura în care acesta poate să confirme având în vedere datele publicate de terța parte în cauză, nu au fost omise fapte care ar face ca informațiile reproduse să fie incorecte sau să inducă în eroare. În plus, emitentul trebuie să identifice sursa (sursele) informațiilor.

Punctul 1.5

O declarație din care să reiasă că:

SECȚIUNEA 2

AUDITORII STATUTARI

Punctul 2.1

Numele și adresele auditorilor emitentului pentru perioada vizată de informațiile financiare istorice (împreună cu detaliile privind eventuala apartenență a acestora la un organism profesional).

SECȚIUNEA 3

FACTORII DE RISC

Punctul 3.1

O descriere a riscurilor semnificative care sunt specifice emitentului, prezentate într-un număr limitat de categorii, într-o secțiune intitulată „Factorii de risc”.

În fiecare categorie, se stabilesc mai întâi riscurile cele mai semnificative în evaluarea emitentului, a ofertantului sau a persoanei care solicită admiterea la tranzacționare pe o piață reglementată, ținând seama de impactul negativ asupra emitentului și de probabilitatea apariției acestora. Factorii de risc sunt coroborați în funcție de conținutul documentului de înregistrare.

SECȚIUNEA 4

INFORMAȚII DESPRE EMITENT

Punctul 4.1

O declarație din care să reiasă dacă emitentul a fost constituit ca entitate cu scop special sau ca entitate având ca scop emiterea de titluri garantate cu active.

Punctul 4.2

Denumirea legală și denumirea comercială a emitentului, precum și identificatorul entității juridice (LEI).

Punctul 4.3

Locul și numărul de înregistrare al emitentului.

Punctul 4.4

Data de constituire și durata existenței emitentului, cu excepția cazului în care perioada este nedeterminată.

Punctul 4.5

Sediul și forma juridică a emitentului, legislația în temeiul căreia își desfășoară activitatea emitentul, țara de înregistrare, adresa, numărul de telefon al sediului social (sau al sediului principal, dacă este diferit de sediul social) și site-ul emitentului, dacă este cazul, sau site-ul unei părți terțe sau al unui garant, împreună cu o declarație de declinare a responsabilității din care să reiasă că informațiile de pe site nu fac parte din prospect, cu excepția cazului în care aceste informații sunt incluse, prin trimitere, în prospect.

Punctul 4.6

Valoarea capitalului autorizat și emis al emitentului, precum și a oricărei emisiuni de capital convenite, numărul și clasele de valori mobiliare din care este format.

SECȚIUNEA 5

PREZENTARE GENERALĂ A ACTIVITĂȚILOR

Punctul 5.1

O scurtă descriere a principalelor activități ale emitentului.

SECȚIUNEA 6

ORGANE DE ADMINISTRARE, CONDUCERE ȘI SUPRAVEGHERE

Punctul 6.1

Numele, adresa de la locul de muncă și funcția în cadrul societății emitente ale următoarelor persoane și principalele activități desfășurate de acestea în afara societății emitente, dacă activitățile în cauză sunt semnificative pentru societatea emitentă:

SECȚIUNEA 7

ACȚIONARII PRINCIPALI

Punctul 7.1

În măsura în care aceste informații sunt cunoscute de emitent, se precizează dacă emitentul este deținut sau controlat, direct sau indirect, și de către cine și se descrie natura controlului și a măsurilor adoptate pentru ca acest control să nu fie exercitat în mod abuziv.

SECȚIUNEA 8

INFORMAȚII FINANCIARE PRIVIND ACTIVELE ȘI DATORIILE, POZIȚIA FINANCIARĂ ȘI PROFITURILE ȘI PIERDERILE EMITENTULUI

Punctul 8.1

În cazul în care un emitent nu și-a început activitatea și de la data constituirii sau a înființării emitentului până la data documentului de înregistrare nu a fost întocmită nicio situație financiară, în documentul de înregistrare se include o declarație în acest sens.

Punctul 8.2

Informații financiare istorice

În cazul în care, de la data constituirii sau a înființării sale, un emitent și-a început activitatea și au fost întocmite situații financiare, documentul de înregistrare trebuie să conțină informații financiare istorice auditate pentru ultimele două exerciții financiare (cel puțin 24 de luni sau perioada în care a funcționat emitentul, dacă este mai scurtă) și raportul de audit pentru fiecare an.

Punctul 8.2.1

Modificarea datei de referință contabilă

Dacă emitentul și-a modificat data de referință contabilă în intervalul pentru care îi sunt solicitate informațiile financiare istorice, informațiile financiare istorice vor acoperi cel puțin 24 de luni sau întreaga perioadă în care emitentul a fost activ, respectiv perioada cea mai scurtă dintre cele menționate.

Punctul 8.2.2

Standardele de contabilitate

Informațiile financiare trebuie elaborate în conformitate cu Standardele Internaționale de Raportare Financiară, astfel cum au fost aprobate în Uniune pe baza Regulamentului (CE) nr. 1606/2002.

În cazul în care Regulamentul (CE) nr. 1606/2002 nu se aplică, situațiile financiare trebuie să fie elaborate în conformitate cu:

Punctul 8.2.3

Modificarea cadrului contabil

Informațiile financiare istorice pentru ultimul exercițiu, care conțin informații comparative pentru exercițiul precedent, trebuie prezentate și elaborate într-o formă compatibilă cu cadrul standardelor contabile care va fi adoptat în următoarele situații financiare anuale publicate ale emitentului, ținând cont de standardele și politicile contabile și de legislația aplicabilă situațiilor financiare anuale respective.

Modificările cadrului contabil existent al emitentului nu impun retratarea situațiilor financiare auditate. Cu toate acestea, dacă emitentul intenționează să adopte, în următoarele sale situații financiare publicate, un nou cadru privind standardele contabile, trebuie să fie prezentat cel puțin un set complet de situații financiare (astfel cum sunt definite în IAS 1 Prezentarea situațiilor financiare), inclusiv cifrele comparative, într-o formă conformă cu cea care va fi adoptată în următoarele situații financiare anuale publicate ale emitentului, ținând cont de standardele și politicile contabile și de legislația aplicabile situațiilor financiare anuale respective.

Punctul 8.2.4

În cazul în care sunt întocmite în conformitate cu standardele naționale de contabilitate, informațiile financiare auditate, prevăzute la prezenta rubrică, trebuie să includă cel puțin:

Punctul 8.2.a

Acest paragraf (punctele 8.2.a, 8.2.a.1, 8.2.a.2 și 8.2.a.3) poate fi utilizat numai pentru emisiunile de titluri garantate cu active care au o valoare nominală unitară de cel puțin 100 000 EUR sau urmează să fie tranzacționate exclusiv pe o piață reglementată și/sau pe un segment specific al unei astfel de piețe, la care doar investitorii calificați pot avea acces în scopul tranzacționării valorilor mobiliare respective.

Informații financiare istorice

În cazul în care, de la data constituirii sau a înființării sale, un emitent și-a început activitatea și au fost întocmite situații financiare, documentul de înregistrare trebuie să conțină informații financiare istorice pentru ultimele două exerciții financiare (cel puțin 24 de luni sau perioada în care a funcționat emitentul, dacă este mai scurtă) și raportul de audit pentru fiecare an.

Punctul 8.2.a.1

Standardele de contabilitate

Informațiile financiare trebuie elaborate în conformitate cu Standardele Internaționale de Raportare Financiară, astfel cum au fost adoptate de Uniune pe baza Regulamentului (CE) nr. 1606/2002.

În cazul în care Regulamentul (CE) nr. 1606/2002 nu se aplică, situațiile financiare trebuie să fie elaborate în conformitate cu:

În caz contrar, în documentul de înregistrare trebuie incluse următoarele informații: