MEDEDELING VAN DE COMMISSIE AAN HET EUROPEES PARLEMENT, DE RAAD EN DE REKENKAMER JAARREKENINGEN VAN HET ACHTSTE, NEGENDE EN TIENDE EUROPEES ONTWIKKELINGSFONDS - BEGROTINGSJAAR 2012 /* COM/2013/0541 final */
INHOUDSOPGAVE UITVOERING EN
FINANCIËLE VERSLAGLEGGING VAN DE EOF-MIDDELEN.. 4 DEEL I – JAARREKENING
VAN HET EOF: DOOR DE EUROPESE COMMISSIE BEHEERDE MIDDELEN 10 1........... FINANCIËLE STATEN VAN HET 8E, 9E EN 10E EUROPEES
ONTWIKKELINGSFONDS 11 1.1....... 8E, 9E EN 10E EOF: GEAGGREGEERD BALANSTOTAAL,
ECONOMISCHE RESULTATENREKENING, KASSTROOMOVERZICHT EN MUTATIEOVERZICHT VAN DE
NETTOACTIVA.. 11 1.2....... 8e EOF: BALANS, ECONOMISCHE RESULTATENREKENING EN
MUTATIEOVERZICHT VAN DE NETTOACTIVA.. 15 1.3....... 9e EOF: BALANS, ECONOMISCHE RESULTATENREKENING EN
MUTATIEOVERZICHT VAN DE NETTOACTIVA.. 18 1.4....... 10e EOF: BALANS, ECONOMISCHE RESULTATENREKENING EN
MUTATIEOVERZICHT VAN DE NETTOACTIVA.. 21 1.5....... TOELICHTINGEN BIJ DE FINANCIËLE STATEN VAN HET 8e,
9e EN 10e EOF. 24 2........... VERSLAG OVER DE TENUITVOERLEGGING VAN DE MIDDELEN.. 46 2.1....... TOEWIJZINGEN.. 501 2.2....... GECONSOLIDEERDE REKENINGEN.. 512 2.3....... ANDERE BEHEERSINFORMATIE. 57 DEEL II – JAARREKENING
VAN HET EOF: FINANCIËLE STATEN VAN DE INVESTERINGSFACILITEIT 58 3.1 ...... VERMOGENSOVERZICHT PER 31 DECEMBER 2012.. 60 3.2....... OVERZICHT VAN GEREALISEERDE EN NIET-GEREALISEERDE
RESULTATEN VOOR HET OP 31 DECEMBER 2012 AFGESLOTEN JAAR.. 61 3.3....... OVERZICHT VAN DE WIJZIGINGEN IN DE MIDDELEN VAN DE
CONTRIBUANTEN VOOR HET OP 31 DECEMBER 2012 AFGESLOTEN JAAR.. 62 3.4....... OVERZICHT VAN DE KASSTROMEN VOOR HET OP 31 DECEMBER
2012 AFGESLOTEN JAAR 63 3.5....... TOELICHTINGEN BIJ DE FINANCIËLE STATEN PER 31
DECEMBER 2012.. 65 BIJLAGE BIJ DEEL I –
HOOFDSTUK 2 (VERSLAG OVER DE TENUITVOERLEGGING VAN DE MIDDELEN): SITUATIE PER
LAND EN PER INSTRUMENT. 97
CERTIFICERING
VAN DE REKENINGEN De jaarrekeningen van het 8e, 9e en 10e Europees
Ontwikkelingsfonds voor het jaar 2012 zijn opgesteld volgens de bepalingen van
titel VIII van het Financieel Reglement van toepassing op het 10e Europees
Ontwikkelingsfonds en overeenkomstig de in de bijlage bij de financiële staten beschreven
boekhoudbeginselen, -regels en -methoden. Ik verklaar dat ik verantwoordelijk ben om ervoor te
zorgen dat de jaarrekeningen van het 8e, 9e en 10e Europees Ontwikkelingsfonds
worden opgesteld en gepresenteerd overeenkomstig artikel 125 van het Financieel
Reglement van toepassing op het 10e Europees Ontwikkelingsfonds. Ik heb van de ordonnateur en de EIB, die voor de
betrouwbaarheid instaan, alle inlichtingen verkregen die nodig zijn voor het
opstellen van de jaarrekeningen die een beeld van de activa en de passiva van
de Europese Ontwikkelingsfondsen en de uitvoering van de begroting geven. Ik verklaar dat ik op basis van deze inlichtingen en
op basis van de controles die ik noodzakelijk achtte om de jaarrekeningen te
kunnen aftekenen, redelijke zekerheid heb dat de jaarrekeningen in alle
materiële opzichten een getrouw beeld van de financiële positie van de Europese
Ontwikkelingsfondsen geven. (w.g.) Manfred Kraff Rekenplichtige UITVOERING
EN FINANCIËLE VERSLAGLEGGING VAN DE EOF-MIDDELEN 1. ACHTERGROND De Europese Unie heeft samenwerkings- en
ontwikkelingbetrekkingen met een groot aantal ontwikkelingslanden. De
belangrijkste doelstelling is het bevorderen van de economische en sociale
ontwikkeling, waarbij de aandacht specifiek wordt toegespitst op het
terugdringen en bestrijden van armoede op lange termijn door aan de begunstigde
landen ontwikkelingshulp en technische bijstand te verstrekken. Hiertoe stelt
de Unie samen met de partnerlanden ontwikkelingsstrategieën op en besteedt zij
financiële middelen om die strategieën ten uitvoer te leggen. De middelen die
de Unie voor ontwikkeling uittrekt, zijn afkomstig van drie bronnen: – de begroting van de
Europese Unie – het Europees
Ontwikkelingsfonds – de Europese
Investeringsbank. Het Europees Ontwikkelingsfonds (EOF) is het
voornaamste instrument voor het verstrekken van steun van de Unie in het kader
van de ontwikkelingssamenwerking aan de de staten in Afrika, het Caribische
gebied en de Stille Oceaan (de ACS-staten) en de landen en gebieden overzee
(LGO). Het Verdrag van Rome van 1957 voorzag al in de oprichting van dit fonds
om technische en financiële bijstand te verlenen, oorspronkelijk aan de
Afrikaanse landen die toen nog steeds gekoloniseerd waren en waarmee sommige
lidstaten banden uit het verleden hadden. Het EOF wordt niet gefinancierd met middelen uit de
begroting van de Europese Unie. Het wordt door de lidstaten gefinancierd, is
aan eigen financiële regels onderworpen en wordt door een eigen comité geleid.
De Europese Commissie is verantwoordelijk voor de financiële uitvoering van de
verrichtingen die met middelen van het EOF worden uitgevoerd en de Europese
Investeringsbank (EIB) beheert de investeringsfaciliteit. De geografische steun aan de ACS-staten en de LGO
zal voor de periode 2008-2013 verder grotendeels via het EOF worden
gefinancierd. Elk EOF wordt gewoonlijk voor een periode van ongeveer vijf jaar
gesloten. Sinds de sluiting van de eerste partnerschapsovereenkomst in 1964
volgen de EOF-programmeringscycli in het algemeen die van de
partnerschapsovereenkomsten. Op elk EOF is een eigen Financieel Reglement van
toepassing dat het opmaken van financiële staten voor elk afzonderlijk EOF
verplicht stelt. Financiële staten worden bijgevolg afzonderlijk opgemaakt voor
elk EOF met betrekking tot het deel dat door de Europese Commissie wordt
beheerd. Door middel van de gecumuleerde voorstelling van deze financiële
staten komt een totaalbeeld tot stand van de financiële situatie van de
middelen waarvoor de Europese Commissie verantwoordelijk is. De investeringsfaciliteit
is opgericht in het kader van de Overeenkomst van Cotonou. De
investeringsfaciliteit wordt beheerd door de Europese Investeringsbank en wordt
gebruikt om de ontwikkeling van de particuliere sector in de ACS-staten te
ondersteunen door hoofdzakelijk – maar niet uitsluitend – particuliere
investeringen te financieren. De faciliteit is opgezet als een duurzaam fonds,
in die zin dat terugbetalingen opnieuw in andere verrichtingen kunnen worden
geïnvesteerd, waardoor de faciliteit zelfbedruipend en financieel onafhankelijk
is. Aangezien de investeringsfaciliteit niet door de Europese Commissie wordt
beheerd, wordt zij niet geconsolideerd in het eerste deel van de jaarrekening –
de financiële staten van het 8ste, 9de en 10de EOF en het bijhorende financiële
uitvoeringsverslag. De financiële staten van de investeringsfaciliteit zijn
opgenomen als een afzonderlijk onderdeel van de jaarrekening (deel 2) om een
volledig beeld te geven van de ontwikkelingshulp van het EOF. Het 10e EOF heeft
betrekking op de periode 2008-2013. De totale middelen waarover het 10de EOF
beschikt, bedragen 22 682 miljoen EUR. Van dit bedrag is 21 966
miljoen EUR bestemd voor de ACS-staten, 286 miljoen EUR voor de LGO en 430
miljoen EUR voor de Commissie als ondersteuningsuitgaven voor de programmering
en uitvoering van het EOF[1].
2. HOE
WORDT HET EOF GEFINANCIERD? De Europese Raad van 15-16 december 2005 heeft de
financiële perspectieven voor de periode 2007-2013 vastgesteld. In dit kader is
besloten dat de geografische samenwerking met de ACS-staten niet in de
begroting van Europese Unie zou worden opgenomen, maar voor de periode
2008-2013 verder zou worden gefinancierd met de middelen uit het bestaande
intergouvernementele EOF. De begroting van de
Europese Unie wordt jaarlijks opgesteld en volgens het
jaarperiodiciteitsbeginsel in begrotingszaken gelden de raming van en de
machtiging voor de ontvangsten en uitgaven voor één jaar. In tegenstelling tot
de Europese Unie heeft de werking van het EOF een meerjarig karakter. Elk EOF
wordt opgericht door middel van een intern akkoord tussen de lidstaten en is
gekoppeld aan een algemeen fonds voor de tenuitvoerlegging van de
ontwikkelingssamenwerking gedurende een periode van doorgaans vijf jaar. Aangezien
de middelen op meerjarige basis worden toegekend, kunnen de toegewezen middelen
tijdens de looptijd van het EOF worden benut. In de begrotingsverslaggeving,
waar de budgettaire tenuitvoerlegging van de EOF wordt afgemeten aan de totale
middelen, wordt gewezen op het ontbreken van de jaarperiodiciteit. De EOF-middelen zijn ad-hoc bijdragen van de
EU-lidstaten. Ongeveer elke vijf jaar komen vertegenwoordigers van de lidstaten
op intergouvernementeel niveau bijeen om het totale bedrag vast te stellen dat
aan het fonds zal worden toegewezen en om toezicht te houden op de besteding
ervan. Vervolgens worden de middelen door de
Commissie
beheerd overeenkomstig het EU-ontwikkelingsbeleid dat door de Commissie wordt
voorgesteld en door de Raad wordt goedgekeurd. Naast het beleid dat op het
niveau van de Unie wordt gevoerd, hebben de lidstaten hun eigen
ontwikkelingsbeleid en moeten zij met het oog op complementariteit hun eigen
beleid met dat van de Unie coördineren. Tot 2010 zijn bedragen opgevraagd bij
de 15 deelnemende lidstaten. In 2011 zijn de eerste bijdragen voor het 10e EOF
waaraan de 27 lidstaten deelnemen, opgevraagd. Sommige middelen van het 10e EOF zijn weliswaar
gereserveerd voor onvoorziene behoeften, maar de meeste zijn geprogrammeerd in
indicatieve meerjarige kaders, meestal geografisch maar ook thematisch van
aard, die momenteel voor de periode 2008-2013 zijn vastgesteld. Zo heeft de
Commissie landenstrategiedocumenten, regionale strategiedocumenten en
intra-ACS-strategiedocumenten goedgekeurd. De uitvoering van die documenten
wordt jaarlijks gecontroleerd en de strategieën worden tussentijds (afgerond)
en op het einde van de looptijd (lopende) geëvalueerd. Naar aanleiding van deze
tussentijdse of eindevaluaties kan de Commissie namens de Europese Unie de
strategieën en de toewijzing van de middelen herzien in het licht van de
huidige behoeften en de prestaties van de betrokken ACS-staten of regio’s. Naast de bovenvermelde
bijdragen kunnen lidstaten ook medefinancieringsregelingen aangaan of vrijwillige
financiële bijdragen aan het EOF geven. 3. HOE WORDEN DE MIDDELEN VAN HET EOF
BEHEERD EN BESTEED?
3.1 Beleidsuitgaven De beleidsuitgaven van het EOF nemen verschillende
vormen aan, afhankelijk van de wijze waarop de financiële middelen worden uitgekeerd
en beheerd. Overeenkomstig het Financieel Reglement maakt de Commissie voor de
besteding van de EOF-middelen gebruik van de volgende methoden: Gedecentraliseerd beheer: in dit geval delegeert de
Commissie in mindere of meerdere mate, afhankelijk van de plaatselijke situatie
van het desbetreffende begunstigde land, bepaalde taken van de uitvoering van
de begroting aan derde landen. Gecentraliseerd beheer: in dit geval wordt de
begroting hetzij rechtstreeks door de diensten van de Commissie uitgevoerd,
hetzij indirect wanneer de Commissie taken op het vlak van de uitvoering van de
begroting toevertrouwt aan organen naar het recht van de Europese Unie of
nationaal recht, zoals de EU-agentschappen. Gezamenlijk beheer met
internationale organisaties: in het kader van deze methode vertrouwt de Commissie
bepaalde taken tot uitvoering van de begroting toe aan een internationale
organisatie.
3.2. De
verschillende financiële actoren De verantwoordelijkheid van de gedelegeerd
ordonnateur omvat het hele beheersproces, vanaf de bepaling wat er moet
worden gedaan om de vastgestelde beleidsdoelstellingen te realiseren tot het
beheren van de activiteiten die gestart zijn, zowel vanuit operationeel als
budgettair oogpunt, met inbegrip van het ondertekenen van juridische
verbintenissen en/of het bewaken van de resultaten, het verrichten van
betalingen en, indien nodig, zelfs het terugvorderen van geld. Het hoofd van de
delegatie van de Europese Unie is de lokale verbindingsambtenaar tussen de
Commissie en nationale of regionale ACS/LGO-autoriteiten op het terrein. Hij of
zij werkt nauw samen met de nationale of regionale ordonnateurs bij het
uitstippelen van de implementatiestrategie en het sectoraal beleid, het
voorbereiden, bestuderen en evalueren van EOF-programma’s en projecten. De nationale ordonnateur
in het ontvangende land is een hogere ambtenaar die door de regering van
elke ACS-staat/LGO is aangesteld. Hij of zij vertegenwoordigt de autoriteiten
van zijn/haar land voor alle activiteiten die door het Fonds worden
gefinancierd en door de Commissie en de EIB worden beheerd. In de meeste
gevallen worden deze functies uitgeoefend door een regeringslid, doorgaans een
minister van planning of financiën. De nationale ordonnateur is belast met het
uitvoeren van administratieve, technische en financiële taken bij het beheer
van de EOF-programma's en –projecten. De rekenplichtige van de Commissie voert de
betalings- en invorderingsopdrachten uit die zijn opgesteld door de
ordonnateurs van de Commissie en hij is verantwoordelijk voor het beheer van de
kasmiddelen. Hij schrijft de boekhoudkundige principes en methodes voor,
valideert de boekhoudsystemen, voert de boekhouding en stelt de overeenkomstige
jaarrekening op. Bovendien moet de rekenplichtige de rekeningen ondertekenen en
verklaren dat zij een getrouw beeld van de financiële positie geven. 3.3 Besteding van de
EOF-middelen Het grootste deel van de financiële middelen die via
het EOF aan de ACS-staten en LGO worden toegekend, zijn subsidies. Bij de
aanvang van elk EOF stelt de Europese Unie de ACS-staten en de LGO in kennis
van de indicatieve toewijzingen die in de looptijd van het fonds aan hen ter
beschikking kunnen worden gesteld. Middelen worden toegewezen op basis van de
behoeften van het land en prestatiecriteria. Op nationaal niveau is het landenstrategiedocument
(LSD) een document dat door de desbetreffende ACS-staat en de Commissie wordt opgesteld.
Het wordt opgesteld na voorafgaand overleg met een groot aantal actoren,
waaronder niet-overheidsactoren, lokale overheden en in voorkomend geval
ACS-parlementen. Met het landenstrategiedocument wordt een prioriteitsrangorde
aangebracht in de activiteiten en wordt de eigen plaatselijke inbreng in de
samenwerkingsprogramma's versterkt. Een nationaal indicatief
programma (NIP) wordt vervolgens opgesteld op basis van en in overeenstemming
met de ontwikkelingsdoelstellingen en -prioriteiten die in het
landenstrategiedocument zijn opgenomen. Het NIP is toegespitst op de sectoren
en gebieden die in aanmerking komen voor de steun. In het NIP wordt uiteengezet
hoe de doelstellingen die met de steun worden beoogd, kunnen worden
verwezenlijkt en is er een tijdschema opgenomen voor de uitvoering. Het LSD en
het NIP worden jaarlijks, tussentijds en op het einde van de looptijd van het
EOF geëvalueerd. Indien nodig worden tijdens de operationele periode
verbeteringen en wijzigingen aangebracht.
3.4. Verbintenis
tot besteding van de EOF-middelen Er kunnen dus geen EOF-middelen worden besteed
tenzij en totdat de Commissie en de beoogde ontvanger van de EOF-middelen een
schriftelijke juridische verbintenis hebben gesloten. Een schriftelijke
juridische verbintenis kan een (subsidie-, diensten- of andere) overeenkomst
zijn die is gesloten met entiteiten die aansprakelijk zijn krachtens het
privaatrecht, zoals ngo’s of marktdeelnemers, of kan bestaan uit
administratieve en/of financiële regelingen die zijn gesloten door de Commissie
met entiteiten die aansprakelijk zijn krachtens het internationaal
publiekrecht, zoals staten en hun overheidsorganen of internationale
organisaties met rechtspersoonlijkheid en rechtsbevoegdheid. Voor men een juridische verbintenis met een derde
kan aangaan, moet er een begrotingsonderdeel met toereikende middelen zijn
waarin toestemming wordt verleend voor de desbetreffende activiteit. Wanneer
aan deze voorwaarde is voldaan, moeten de nodige middelen in de begroting
gereserveerd worden met behulp van een begrotingsvastlegging in het
boekhoudsysteem. Doch dit heeft geen invloed op de algemene boekhouding (of het
grootboek), aangezien er nog geen kosten zijn gemaakt. Het boekhoudsysteem van
het EOF bestaat namelijk uit twee afzonderlijke, maar gekoppelde onderdelen: (a)
de
begrotingsboekhouding, die het mogelijk maakt om de uitvoering van de begroting
in detail te volgen; en, (b)
de
algemene boekhouding, die gebruikt wordt om de balans en de economische
resultatenrekening op te stellen. De begrotingsboekhouding geeft een overzicht van de
vastleggingen en betalingen. Zij is gebaseerd op het kasbeginsel, waarbij een
post pas in de boekhouding wordt opgenomen op het ogenblik dat het geld is
vastgelegd, uitbetaald of ontvangen. Deze boekhoudmethode is typisch voor de
openbare sector, die een traditie heeft waarbij de klemtoon ligt op de
begroting en de uitvoering daarvan. In de algemene boekhouding (gebaseerd op het
periodetoerekeningsbeginsel) worden alle uitgaven en ontvangsten van het
begrotingsjaar (en dus het economische resultaat) weergegeven en wordt de
financiële positie van het EOF vastgelegd in de vorm van een balans van de
activa en passiva per 31 december van een bepaald jaar. 3.5 Het verrichten van een
betaling Er kan geen enkele betaling worden verricht tenzij
er een begrotingsvastlegging is goedgekeurd door de ordonnateur. Voorfinanciering heeft ten doel de begunstigde te
voorzien van een voorschot, dus van contante middelen. Zij kan worden
opgesplitst in een aantal tranches gedurende een periode die in de
desbetreffende voorfinancieringsovereenkomst is vastgesteld. De contante
middelen of het voorschot moeten worden gebruikt voor het doel waarvoor die
middelen tijdens de in de overeenkomst vastgestelde periode zijn verstrekt,
ofwel worden terugbetaald–. Indien de begunstigde geen subsidiabele uitgaven
doet, moet hij de voorfinanciering terugbetalen aan het EOF.
Voorfinancieringsbetalingen zijn dus geen definitieve uitgaven zolang niet aan
de desbetreffende contractuele voorwaarden is voldaan en worden daarom in de
balans als activa opgenomen wanneer de eerste betaling is verricht. Het bedrag van
dit actief wordt (geheel of gedeeltelijk) verminderd wanneer subsidiabele
uitgaven worden goedgekeurd (deze uitgaven worden als uitgaven opgenomen in de
economische resultatenrekening) of wanneer bedragen worden terugbetaald. Aan het einde van het jaar dient een raming te
worden gemaakt van de subsidiabele uitgaven die door begunstigden van
EOF-middelen zijn gedaan, maar nog niet zijn gedeclareerd. Naar aanleiding van
deze afsluitende berekeningen worden de geraamde subsidiabele bedragen als
toegerekende lasten geboekt, terwijl de geraamde niet-subsidiabele bedragen
overblijven op "subsidiabiliteit te controleren". Deze bedragen
worden getoond onder de vlottende passiva, teneinde de activa en de passiva
niet te overschatten.
3.6 Terugvordering
van onverschuldigd betaalde bedragen De subsidiabiliteit van uitgaven die ten laste komen
van het EOF wordt gecontroleerd aan de hand van de bewijsstukken die in de
toepasselijke regels of in de voorwaarden van de desbetreffende subsidie zijn
opgelegd. Teneinde de verhouding tussen de kosten en de baten van
controlesystemen te optimaliseren, zijn de controles van de bewijsstukken bij
verzoeken om saldobetaling doorgaans grondiger dan de controles van de
bewijsstukken bij verzoeken om tussentijdse betaling. Bij de controles van de
bewijsstukken bij verzoeken om saldobetaling kunnen dus fouten in de
tussentijdse betalingen worden vastgesteld, die worden rechtgezet door de
saldobetaling aan te passen. Voorts heeft de Commissie het recht de juistheid
van de bewijsstukken te verifiëren door tijdens of na (ex post) de
tenuitvoerlegging van de gefinancierde maatregel ter plaatse bij de aanvrager
controles te verrichten. Wanneer er tijdens de periode van tenuitvoerlegging
fouten worden ontdekt, kunnen deze gecorrigeerd worden door een aanpassing van
de latere declaraties. Voor achteraf vastgestelde fouten wordt een
invorderingsopdracht afgegeven.
4. JAARRAPPORTAGE
4.1 Jaarrekeningen De rekenplichtige heeft de verantwoordelijkheid om
de jaarrekening op te stellen en ervoor te zorgen dat zij een getrouw beeld
geeft van de vermogenspositie van de EDF. De jaarrekening is als volgt opgebouwd: Deel I: De door de Europese Commissie
beheerde middelen – Financiële staten van het
8e, 9e en 10e Europees Ontwikkelingsfonds – Verslag over de financiële
uitvoering van het 8e, 9e en 10e Europees Ontwikkelingsfonds Deel II: Door de Europese
Investeringsbank beheerde middelen – Financiële staten van de
investeringsfaciliteit De financiële staten van de
investeringsfaciliteit zijn als afzonderlijk deel bij de jaarrekening gevoegd
om een volledig beeld te geven van de ontwikkelingshulp van het EOF. Na controle door de Rekenkamer wordt de jaarrekening
uiterlijk op 31 juli van het volgende jaar door de Commissie goedgekeurd en ter
kwijting aan de Raad en het Parlement voorgelegd.
4.2 Jaarlijks
verslag van de werkzaamheden De ordonnateur dient een jaarlijks
activiteitenverslag op te stellen over de activiteiten die onder zijn
verantwoordelijkheid vallen. In dit jaarlijkse activiteitenverslag brengt de
ordonnateur verslag uit over de beleidsresultaten en verschaft hij redelijke
zekerheid dat de middelen die zijn toegekend voor de activiteiten die in zijn
verslag zijn beschreven, voor het gestelde doel zijn aangewend overeenkomstig
de beginselen van goed financieel beheer en dat de ingestelde
controleprocedures de nodige garanties bieden wat betreft de wettigheid en de
regelmatigheid van de onderliggende verrichtingen. 5. CONTROLE EN KWIJTING
5.1 Controle De jaarrekening en het beheer van de middelen van
het EOF staan onder toezicht van de externe controleur van het fonds, zijnde de
Europese Rekenkamer, die een jaarverslag opstelt voor de Raad en het Europees
Parlement. De belangrijkste taak van de Rekenkamer is een externe,
onafhankelijke controle te verrichten van de jaarrekening van het EOF. In het
kader van haar werkzaamheden stelt de Rekenkamer de volgende documenten op: (1)
een
jaarverslag, met gedetailleerde opmerkingen bij de jaarrekening en de
onderliggende verrichtingen; (2)
een
advies, dat gebaseerd is op de door haar uitgevoerde controles en in het
jaarverslag weergegeven wordt in de vorm van een verklaring over i) de
betrouwbaarheid van de rekeningen en ii) de wettigheid en de regelmatigheid van
de onderliggende verrichtingen; (3)
bijzondere
verslagen over de resultaten van controles van specifieke punten van beheer. De Rekenkamer heeft recht op toegang tot alle
documenten die zij nodig heeft tijdens haar controle. De Rekenkamer controleert
alle terreinen die door het EOF worden bestreken en gaat daarbij tot op het
niveau van de wettigheid en de regelmatigheid van afzonderlijke verrichtingen
en betalingen. Zij voert ook een controle uit van de jaarrekening zelf,
inspecteert de afzonderlijke balans en de economische resultatenrekening,
evenals de algemene presentatie van de financiële staten. Zo kan de Rekenkamer
niet alleen een oordeel uitspreken over de voorgestelde cijfers, maar ook over
het systeem en de ingestelde controles. 5.2 Kwijting De eindcontrole is de kwijting van de financiële
tenuitvoerlegging van de EOF-middelen voor een bepaald begrotingsjaar. Het
Europees Parlement is de met kwijting belaste autoriteit van het EOF. Dit
betekent dat na de controle en de voltooiing van de jaarrekening de Raad een
aanbeveling dient te doen en het Parlement daarna dient te beslissen of het
kwijting verleent aan de Commissie voor de financiële tenuitvoerlegging van de
EOF-middelen voor het vorige begrotingsjaar. Deze beslissing is gebaseerd op
een controle van de rekeningen, het jaarverslag van de Rekenkamer (dat een
officiële betrouwbaarheidsverklaring bevat) en de antwoorden van de Commissie,
alsook op de antwoorden van de Commissie op aanvullende vragen en verzoeken om
meer informatie. De kwijting is het politieke facet van de externe
controle van de financiële tenuitvoerlegging. Het is de beslissing waarmee het
Europees Parlement op aanbeveling van de Raad de Commissie "ontslaat"
van haar verantwoordelijkheid voor het beheer van de financiële
tenuitvoerlegging van een bepaald begrotingsjaar. De uitkomst van de
kwijtingsprocedure is tweeledig: ofwel wordt kwijting verleend, ofwel wordt
deze uitgesteld. Wanneer het Parlement kwijting verleent, kan het opmerkingen
maken over aangelegenheden die het belangrijk acht, waarbij het vaak
maatregelen aanbeveelt en die de Commissie terzake dient te nemen. De Commissie
beschrijft de genomen maatregelen in een follow-upverslag en een actieplan, dat
zij zowel aan het Parlement als aan de Raad toezendt. DEEL I –
JAARREKENING VAN HET EOF: DOOR DE EUROPESE COMMISSIE BEHEERDE MIDDELEN[2] 1. FINANCIËLE
STATEN VAN HET 8E, 9E EN 10E EUROPEES ONTWIKKELINGSFONDS
1.1 8E,
9E EN 10E EOF: GEAGGREGEERD BALANSTOTAAL, ECONOMISCHE
RESULTATENREKENING, KASSTROOMOVERZICHT EN MUTATIEOVERZICHT VAN DE NETTOACTIVA
GEAGGREGEERD
BALANSTOTAAL VAN HET 8E, 9E EN 10E EOF
|| || || || in miljoen EUR || Toelichting || 31.12.2012 || 31.12.2011 || NIET-VLOTTENDE ACTIVA || || || || Voorfinanciering || 2.1 || 438 || 380 || || || || || VLOTTENDE ACTIVA || || || || Voorfinanciering || 2.2 || 1 334 || 1 175 || Vorderingen || 2.3 || 70 || 111 || Geldmiddelen en kasequivalenten || 2.5 || 690 || 1 224 || || || || || TOTAAL ACTIVA || || 2 532 || 2 891 || || || || || NIET-VLOTTENDE PASSIVA || || || || Schulden || 2.6 || (40) || - || || || || || VLOTTENDE PASSIVA || || || || Schulden || 2.7 || (1 057) || (1 033) || || || || || TOTAAL PASSIVA || || (1 097) || (1 033) || || || || || NETTOACTIVA || || 1 435 || 1 858 || || || || || MIDDELEN EN RESERVES || || || || Afgeroepen middelen van het fonds || 2.8 || 29 579 || 26 979 || Overige reserves || 2.9 || 2 252 || 2 252 || Van vorige jaren overgedragen economisch resultaten || || (27 374) || (24 674) || Economisch resultaat van het begrotingsjaar || || (3 023) || (2 700) || NETTOACTIVA || || 1 435 || 1 858 GEAGGREGEERDE ECONOMISCHE
RESULTATENREKENING VAN HET 8E, 9E EN 10E EOF
|| || in miljoen EUR || Toelichting || 2012 || 2011 || || || BELEIDSONTVANGSTEN || 3.1 || 124 || 99 || || || BELEIDSUITGAVEN || || || Beleidsuitgaven || 3.2 || (3 017) || (2 702) Administratieve uitgaven || 3.3 || (107) || (75) || || || OVERSCHOT/(TEKORT) VAN BELEIDSACTIVITEITEN || || (3 001) || (2 679) || || || Financiële ontvangsten || 3.4 || (22) || (20) OVERSCHOT/(TEKORT) VAN FINANCIËLE ACTIVITEITEN || || (22) || (21) || || || ECONOMISCH RESULTAAT VAN HET BEGROTINGSJAAR || || (3 023) || (2 700) GEAGGREGEERD KASSTROOMOVERZICHT
VAN HET 8E, 9E EN 10E EOF
|| || in miljoen EUR || Toelichting || 2012 || 2011 || || || Economisch resultaat van het begrotingsjaar || || (3 023) || (2 700) || || || BELEIDSACTIVITEITEN || 4.2 || || Gewone bijdragen van de lidstaten || || 2 606 || 3 238 Cofinancieringsbijdragen || || 19 || 7 (Terugboeking van) waardeverminderingen op vorderingen || || 4 || 6 || || || (Toename)/afname voorfinancieringen op lange termijn || || (58) || (28) (Toename)/afname voorfinancieringen op korte termijn || || (159) || (79) (Toename)/afname vorderingen op korte termijn[3] || || 31 || 14 Toename/(afname) van langlopende verplichtingen || || 40 || - Toename/(afname) van kortlopende verplichtingen[4] || || 6 || (42) || || || Nettokasstroom || || (534) || 417 || || || NETTOTOENAME/(-AFNAME) VAN KASMIDDELEN EN DAARMEE GELIJK TE STELLEN MIDDELEN || || (534) || 417 Kasmiddelen en daarmee gelijk te stellen middelen bij het begin van het jaar || 2.5 || 1 224 || 808 Kasmiddelen en daarmee gelijk te stellen middelen bij het einde van het jaar || 2.5 || 690 || 1 224 GEAGGREGEERD MUTATIEOVERZICHT VAN
DE NETTOACTIVA VAN HET 8E, 9E EN 10E EOF
|| || || || || || || in miljoen EUR || Vermogen van het fonds (a) || Niet-afgeroepen middelen (b) || Afgeroepen middelen van het Fonds (c)=(a)-(b) || Gecumuleerde reserves (d) || Overige reserves (e) || Totaal nettoactiva (c)+(d)+(e) SALDO PER 31 DECEMBER 2010 || 45 691 || 21 812 || 23 879 || (24 674) || 2 252 || 1 458 Kapitaalverhoging – gewone bijdragen || - || (3 100) || 3 100 || - || - || 3 100 Economisch resultaat van het begrotingsjaar || - || - || - || (2 700) || - || (2 700) SALDO PER 31 DECEMBER 2011 || 45 691 || 18 712 || 26 979 || (27 374) || 2 252 || 1 858 Kapitaalverhoging – gewone bijdragen || - || (2 600) || 2 600 || - || - || 2 600 Economisch resultaat van het begrotingsjaar || - || - || - || (3 023) || - || (3 023) SALDO PER 31 DECEMBER 2012 || 45 691 || 16 112 || 29 579 || (30 396) || 2 252 || 1 435 1.2 8e
EOF: BALANS, ECONOMISCHE RESULTATENREKENING EN MUTATIEOVERZICHT VAN DE
NETTOACTIVA
BALANS VAN
HET 8E EOF || || || || in miljoen EUR || Toelichting || 31.12.2012 || 31.12.2011 || VLOTTENDE ACTIVA || || || || Voorfinanciering || 2.2 || 38 || 70 || Vorderingen || 2.3 || 1 || 4 || Verbindingsrekeningen || 2.4 || 345 || 387 || || || || || TOTAAL ACTIVA || || 384 || 461 || || || || || VLOTTENDE PASSIVA || || || || Schulden || 2.7 || (22) || (29) || || || || || TOTAAL PASSIVA || || (22) || (29) || || || || || NETTOACTIVA || || 361 || 432 || || || || || MIDDELEN EN RESERVES || || || || Afgeroepen middelen van het fonds || 2.8 || 12 840 || 12 840 || Overige reserves || 2.9 || (2 354) || (2 276) || Van vorige jaren overgedragen economisch resultaten || || (10 132) || (10 042) || Economisch resultaat van het begrotingsjaar || || 7 || (90) || NETTOACTIVA || || 361 || 432 ECONOMISCHE RESULTATENREKENING VAN
HET 8E EOF || || in miljoen EUR || Toelichting || 2012 || 2011 || || || BELEIDSONTVANGSTEN || 3.1 || 58 || 40 || || || BELEIDSUITGAVEN || 3.2 || (49) || (128) || || || || || || OVERSCHOT/(TEKORT) VAN BELEIDSACTIVITEITEN || || 9 || (88) || || || Financiële ontvangsten || 3.4 || (2) || (1) OVERSCHOT/(TEKORT) VAN FINANCIËLE ACTIVITEITEN || || (2) || (2) || || || ECONOMISCH RESULTAAT VAN HET BEGROTINGSJAAR || || 7 || (90) MUTATIEOVERZICHT VAN DE
NETTOACTIVA VAN HET 8E EOF || || || || || || || in miljoen EUR || Vermogen van het fonds (a) || Niet-afgeroepen middelen (b) || Afgeroepen middelen van het Fonds (c)=(a)-(b) || Gecumuleerde reserves (d) || Overige reserves (e) || Totaal nettoactiva (c)+(d)+(e) SALDO PER 31 DECEMBER 2010 || 12 840 || - || 12 840 || (10 042) || (2 237) || 560 Kapitaalverhoging – gewone bijdragen || - || - || - || - || - || - Overdrachten naar en van het 10e EOF || - || - || - || - || (38) || (38) Economisch resultaat van het begrotingsjaar || - || - || - || (90) || - || (90) SALDO PER 31 DECEMBER 2011 || 12 840 || - || 12 840 || (10 132) || (2 276) || 432 Kapitaalverhoging – gewone bijdragen || - || - || - || - || - || - Overdrachten naar en van het 10e EOF || - || - || - || - || (78) || (78) Economisch resultaat van het begrotingsjaar || - || - || - || 7 || - || 7 SALDO PER 31 december 2012 || 12 840 || - || 12 840 || (10 125) || (2 354) || 361 1.3 9e
EOF: BALANS, ECONOMISCHE RESULTATENREKENING EN MUTATIEOVERZICHT VAN DE
NETTOACTIVA
BALANS VAN
HET 9E EOF || || || || in miljoen EUR || Toelichting || 31.12.2012 || 31.12.2011 || NIET-VLOTTENDE ACTIVA || || || || Voorfinanciering || 2.1 || 119 || 191 || || || || || VLOTTENDE ACTIVA || || || || Voorfinanciering || 2.2 || 447 || 569 || Vorderingen || 2.3 || 58 || 87 || Verbindingsrekeningen || 2.4 || 1 919 || 2 557 || Geldmiddelen en kasequivalenten || 2.5 || - || 6 || || || || || TOTAAL ACTIVA || || 2 543 || 3 410 || || || || || VLOTTENDE PASSIVA || || || || Schulden || 2.7 || (375) || (315) || || || || || TOTAAL PASSIVA || || (375) || (315) || || || || || NETTOACTIVA || || 2 168 || 3 096 || || || || || MIDDELEN EN RESERVES || || || || Afgeroepen middelen van het fonds || 2.8 || 11 699 || 11 699 || Overige reserves || 2.9 || 4 126 || 4 227 || Van vorige jaren overgedragen economisch resultaten || || (12 830) || (11 932) || Economisch resultaat van het begrotingsjaar || || (827) || (898) || NETTOACTIVA || || 2 168 || 3 096 ECONOMISCHE RESULTATENREKENING VAN
HET 9E EOF || || in miljoen EUR || Toelichting || 2012 || 2011 || || || BELEIDSONTVANGSTEN || 3.1 || 49 || 49 || || || BELEIDSUITGAVEN || || || Beleidsuitgaven || 3.2 || (856) || (924) Administratieve uitgaven || 3.3 || (1) || (3) || || || || || || OVERSCHOT/(TEKORT) VAN BELEIDSACTIVITEITEN || || (809) || (879) || || || Financiële ontvangsten || 3.4 || (18) || (19) OVERSCHOT/(TEKORT) VAN FINANCIËLE ACTIVITEITEN || || (18) || (19) || || || ECONOMISCH RESULTAAT VAN HET BEGROTINGSJAAR || || (827) || (898) MUTATIEOVERZICHT VAN DE
NETTOACTIVA VAN HET 9E EOF || || || || || || || in miljoen EUR || Vermogen van het fonds (a) || Niet-afgeroepen middelen (b) || Afgeroepen middelen van het Fonds (c)=(a)-(b) || Gecumuleerde reserves (d) || Overige reserves (e) || Totaal nettoactiva (c)+(d)+(e) SALDO PER 31 DECEMBER 2010 || 11 699 || 660 || 11 039 || (11 932) || 4 157 || 3 263 Kapitaalverhoging – gewone bijdragen || - || (660) || 660 || - || - || 660 Overdrachten naar en van het 10e EOF || - || - || - || - || 70 || 70 Economisch resultaat van het begrotingsjaar || - || - || - || (898) || - || (898) SALDO PER 31 DECEMBER 2011 || 11 699 || - || 11 699 || (12 830) || 4 227 || 3 096 Kapitaalverhoging – gewone bijdragen || - || - || - || - || - || - Overdrachten naar en van het 10e EOF || - || - || - || - || (100) || (100) Economisch resultaat van het begrotingsjaar || - || - || - || (827) || - || (827) SALDO PER 31 DECEMBER 2012 || 11 699 || - || 11 699 || (13 657) || 4 126 || 2 168 1.4 10e
EOF: BALANS, ECONOMISCHE RESULTATENREKENING EN MUTATIEOVERZICHT VAN DE
NETTOACTIVA
BALANS VAN
HET 10E EOF || || || || in miljoen EUR || Toelichting || 31.12.2012 || 31.12.2011 || NIET-VLOTTENDE ACTIVA || || || || Voorfinanciering || 2.1 || 319 || 189 || || || || || VLOTTENDE ACTIVA || || || || Voorfinanciering || 2.2 || 849 || 536 || Vorderingen || 2.3 || 11 || 20 || Geldmiddelen en kasequivalenten || 2.5 || 690 || 1 218 || || || || || TOTAAL ACTIVA || || 1 869 || 1 963 || || || || || NIET-VLOTTENDE PASSIVA || || || || Schulden || 2.6 || (40) || - || || || || || VLOTTENDE PASSIVA || || || || Schulden || 2.7 || (660) || (689) || Verbindingsrekeningen || 2.4 || (2 264) || (2 944) || || || || || TOTAAL PASSIVA || || (2 963) || (3 633) || || || || || NETTOACTIVA || || (1 095) || (1 670) || || || || || MIDDELEN EN RESERVES || || || || Afgeroepen middelen van het fonds || 2.8 || 5 040 || 2 440 || Overige reserves || 2.9 || 479 || 301 || Van vorige jaren overgedragen economisch resultaten || || (4 411) || (2 699) || Economisch resultaat van het begrotingsjaar || || (2 203) || (1 712) || NETTOACTIVA || || (1 095) || (1 670) ECONOMISCHE RESULTATENREKENING VAN
HET 10E EOF || || in miljoen EUR || Toelichting || 2012 || 2011 || || || BELEIDSONTVANGSTEN || 3.1 || 18 || 10 || || || BELEIDSUITGAVEN || || || Beleidsuitgaven || 3.2 || (2 112) || (1 650) Administratieve uitgaven || 3.3 || (106) || (72) || || || || || || OVERSCHOT/(TEKORT) VAN BELEIDSACTIVITEITEN || || (2 201) || (1 712) || || || Financiële ontvangsten || 3.4 || (2) || 0 OVERSCHOT/(TEKORT) VAN FINANCIËLE ACTIVITEITEN || || (2) || (1) || || || ECONOMISCH RESULTAAT VAN HET BEGROTINGSJAAR || || (2 203) || (1 712) MUTATIEOVERZICHT VAN DE
NETTOACTIVA VAN HET 10E EOF || || || || || || || in miljoen EUR || Vermogen van het fonds (a) || Niet-afgeroepen middelen (b) || Afgeroepen middelen van het Fonds (c)=(a)-(b) || Gecumuleerde reserves (d) || Overige reserves (e) || Totaal nettoactiva (c)+(d)+(e) SALDO PER 31 DECEMBER 2010 || 21 152 || 21 152 || - || (2 699) || 333 || (2 366) Kapitaalverhoging – gewone bijdragen || - || (2 440) || 2 440 || - || - || 2 440 Overdrachten van het 8e en 9e EOF || - || - || - || - || (32) || (32) Economisch resultaat van het begrotingsjaar || - || - || - || (1 712) || - || (1 712) SALDO PER 31 december 2011 || 21 152 || 18 712 || 2 440 || (4 411) || 301 || (1 670) Kapitaalverhoging – gewone bijdragen || - || (2 600) || 2 600 || - || - || 2 600 Overdrachten van/naar het 8e en 9e EOF || - || - || - || - || 178 || 178 Economisch resultaat van het begrotingsjaar || - || - || - || (2 203) || - || (2 203) SALDO PER 31 DECEMBER 2012 || 21 152 || 16 112 || 5 040 || (6 614) || 479 || (1 095) 1.5 TOELICHTINGEN
BIJ DE FINANCIËLE STATEN VAN HET 8e, 9e EN 10e EOF 1. GRONDSLAGEN VOOR
FINANCIËLE VERSLAGLEGGING 1.1. WETTELIJKE BEPALINGEN EN
HET FINANCIEEL REGLEMENT
De financiële
staten zijn opgesteld overeenkomstig het Financieel Reglement van toepassing op
het 10e EOF. Overeenkomstig de bepalingen van artikel 121 van het
Financieel Reglement van toepassing op het 10e EOF worden de financiële staten
volgens het beginsel van de periodetoerekening opgesteld. Deze financiële staten werden opgemaakt
overeenkomstig boekhoudregels en -methoden voor het EOF, die werden vastgesteld
op basis van de internationaal aanvaarde normen voor de openbare sector (IPSAS
- International Public Sector Accounting Standards) en waar deze ontbreken, de
internationale normen voor de financiële verslaggeving (IFRS - International
Financial Reporting Standards), die respectievelijk door de International
Public Sector Accounting Standard Board (IPSASB) en de International Accounting
Standard Board (IASB) zijn uitgevaardigd. De door de rekenplichtige van het EOF
aangenomen boekhoudregels zijn toegepast voor het deel van de middelen van het
EOF waarvoor de Europese Commissie belast is met het financieel beheer. De rekenplichtige van het EOF moet de voorlopige
rekening uiterlijk op 31 maart van het volgende jaar bij de Rekenkamer
indienen. Uiterlijk op 15 juni stelt de Rekenkamer de Commissie in kennis van
haar opmerkingen over het ontwerp van de rekeningen (artikel 125). Op basis van
deze opmerkingen keurt de Commissie de definitieve rekeningen uiterlijk op 31
juli goed en zendt deze aan het Europees Parlement, de Raad en de Rekenkamer
toe. De rekeningen worden tegen 15 november in het Publicatieblad
bekendgemaakt, vergezeld van de betrouwbaarheidsverklaring die door de
Rekenkamer wordt verstrekt voor het deel van de middelen van het EOF waarvoor
de Europese Commissie belast is met het financieel beheer.
1.2. BOEKHOUDBEGINSELEN Het doel van de financiële staten bestaat erin
informatie te verschaffen over de financiële positie, financiële prestaties en
kasstromen van een entiteit, die voor een groot aantal gebruikers nuttig is.
Voor een organisatie in de openbare sector, zoals het EOF, moeten deze staten
meer in het bijzonder informatie verschaffen die nuttig is voor de
besluitvorming en getuigen van de controleerbaarheid van de organisatie met
betrekking tot de middelen die aan haar zijn toevertrouwd. Om een getrouw beeld te geven, moeten de financiële
staten niet alleen relevante informatie verschaffen over de aard en de omvang
van de activiteiten van een organisatie, verklaren hoe die organisatie wordt
gefinancierd en sluitende informatie over de verrichtingen ervan verstrekken,
maar dit alles ook op een duidelijke en begrijpelijke manier doen die
vergelijking met andere begrotingsjaren mogelijk maakt. Het spreekt voor zich
dat dit document in deze geest is opgesteld. De boekhouding van het EOF bestaat uit een algemene
boekhouding en een begrotingsboekhouding. Aan de hand van de
begrotingsboekhouding kan de uitvoering van de begroting nauwkeurig worden gevolgd.
De begrotingsboekhouding is gebaseerd op het kasbeginsel. Op basis van de
algemene boekhouding kunnen de financiële staten worden opgemaakt, aangezien in
de boekhouding alle uitgaven en ontvangsten voor het begrotingsjaar worden
geboekt op basis van de boekhoudregels op transactiebasis, teneinde in de vorm
van een balans per 31 december de financiële positie vast te stellen. Artikel 120 van het Financieel Reglement van
toepassing op het 10e EOF vermeldt de boekhoudbeginselen aan de hand waarvan de
financiële staten moeten worden opgemaakt: – continuïteit van de
activiteiten; – voorzichtigheid; – bestendigheid van de
boekhoudmethoden; – vergelijkbaarheid van de
informatie; – relatief belang; – niet-compensatie; – voorrang van werkelijkheid
boven schijn; – periodetoerekening per
begrotingsjaar.
1.3. OPSTELLINGSGRONDSLAG
1.3.1. Functionele en rapporteringsvaluta De financiële staten zijn uitgedrukt in miljoen
euro, aangezien de euro de functionele en rapporteringsvaluta van het EOF is.
1.3.2. Munteenheid
en omrekeningsbeginselen Verrichtingen in vreemde valuta worden omgerekend
naar euro tegen de wisselkoersen die golden op de data van de onderliggende
verrichting. Wisselkoersbaten en -verliezen die voortvloeien uit de afwikkeling
van verrichtingen in vreemde valuta's en uit de omrekening aan het einde van
het jaar van in vreemde valuta's luidende monetaire activa en passiva worden in
de economische resultatenrekening opgenomen. De omzetting in euro van de in vreemde valuta
luidende saldi van monetaire activa en passiva aan het einde van het boekjaar
vindt plaats tegen de op 31 december geldende wisselkoersen:
Munteenheid || 31.12.2012 || 31.12.2011 || Munteenheid || 31.12.2012 || 31.12.2011 XOF || 655.957 || 655.957 || KES || 113.460 || 109.362 XAF || 655.957 || 655.957 || BIF || 2037.95 || 1780.23 NGN || 206.074 || 204.185 || SLL || 5709.56 || 5663.54 PGK || 2.76702 || 2.81057 || TZS || 2077.48 || 2058.31 HTG || 56.2987 || 53.2461 || UGX || 3508.51 || 3181.89 GNF || 9250.40 || 9155.86 || MGA || 2981.70 || 2870.88 MWK || 439.917 || 213.286 || SZL || 11.1727 || 10.4830 1.3.3. Gebruik van ramingen Overeenkomstig de IPSAS en algemeen aanvaarde
boekhoudbeginselen bevatten de financiële staten onvermijdelijk bedragen die
steunen op ramingen en veronderstellingen die op basis van de meest betrouwbare
beschikbare informatie door het management zijn gedaan. Belangrijke ramingen betreffen
onder andere, maar niet uitsluitend bedragen voor voorzieningen,
waardeverminderingsverliezen op vorderingen en toegerekende lasten. De
werkelijke bedragen kunnen van deze ramingen afwijken. Veranderingen in
ramingen worden weergegeven in de periode waarin zij bekend worden. 1.4. BALANS
1.4.1 Voorfinanciering Voorfinanciering heeft ten doel de begunstigde te
voorzien van een voorschot, dus van contante middelen. Zij kan worden
opgesplitst in een aantal betalingen gedurende een periode die in de desbetreffende
voorfinancieringsovereenkomst is vastgesteld. Het voorschot wordt terugbetaald
of gebruikt voor het doel waarvoor het gedurende de in de overeenkomst
vastgestelde periode is verstrekt. Indien de begunstigde geen subsidiabele
uitgaven doet, moet hij de voorfinanciering aan het EOF terugbetalen. Het
voorfinancieringsbedrag wordt (geheel of gedeeltelijk) verminderd naarmate
subsidiabele kosten worden aanvaard of bedragen worden teruggestort. Aan het einde van het jaar uitstaande
voorfinancieringen worden gewaardeerd tegen het oorspronkelijk uitbetaalde
bedrag minus: terugbetaalde bedragen, afgewikkelde subsidiabele bedragen,
geraamde subsidiabele bedragen die aan het einde van het jaar nog niet zijn
afgewikkeld en waardeverminderingen. Rente op voorfinancieringen wordt opgenomen wanneer
zij verworven is volgens de bepalingen van de desbetreffende overeenkomst. Aan
het einde van het jaar wordt op basis van de meest betrouwbare informatie een
raming van de aan de periode toerekenbare renteopbrengsten gemaakt. 1.4.2 Vorderingen Vorderingen worden gewaardeerd tegen het
oorspronkelijke bedrag minus waardeverminderingen. Er wordt een
waardevermindering op vorderingen geboekt wanneer er objectieve aanwijzingen
voorhanden zijn dat het volledige verschuldigde bedrag niet volgens de
oorspronkelijke voorwaarden van de vordering geïnd kan worden. De
waardevermindering is het verschil tussen de boekwaarde van het actief en het
realiseerbare bedrag, zijnde de contante waarde van de verwachte toekomstige
kasstromen, verdisconteerd tegen de marktrente die aan vergelijkbare
leningnemers in rekening wordt gebracht. Daarnaast wordt een algemene
waardevermindering opgenomen voor uitstaande invorderingsopdrachten waarvoor
nog geen specifieke waardevermindering is toegepast. Deze algemene
waardevermindering is gebaseerd op historische verliescijfers. De
waardevermindering wordt opgenomen in de economische resultatenrekening.
1.4.3 Geldmiddelen
en kasequivalenten Geldmiddelen en kasequivalenten zijn
financiële instrumenten en worden gedefinieerd als vlottende activa. Zij
omvatten liquide middelen, bij banken opvraagbare deposito’s, andere
kortlopende, zeer liquide beleggingen met een oorspronkelijke looptijd van ten
hoogste drie maanden. 1.4.4 Schulden Een aanzienlijk bedrag van de schulden van het EOF heeft geen betrekking op de
aanschaf van goederen of diensten.– Het gaat daarentegen om onbetaalde
kostendeclaraties van begunstigden van subsidies of andere financiering. Zij
worden als te betalen posten voor het gevraagde bedrag geregistreerd wanneer de
kostendeclaratie wordt ontvangen en, na verificatie, door de bevoegde
financiële functionarissen subsidiabel wordt bevonden. In dit stadium worden
zij gewaardeerd tegen het subsidiabel bevonden bedrag. Schulden die voortvloeien uit de aanschaf van
goederen en diensten worden bij ontvangst van de factuur opgenomen voor het
oorspronkelijke bedrag en de overeenkomstige uitgaven worden in de boeken
opgenomen wanneer de goederen of diensten worden geleverd en aanvaard.
1.4.5 Voorzieningen Voorzieningen worden opgenomen wanneer het EOF een
bestaande in rechte afdwingbare of feitelijke verplichting tegenover derden
heeft als gevolg van gebeurtenissen in het verleden; het is zeer waarschijnlijk
is dat een uitstroom van middelen nodig zal zijn om de verplichting af te
wikkelen en het bedrag kan op betrouwbare wijze worden geraamd. Het bedrag van
de voorziening is de beste raming van de uitgaven die naar verwachting nodig
zullen zijn om de huidige verplichting op de verslagdatum af te wikkelen.
1.4.6 Overlopende
posten Een essentieel aspect in een transactieboekhouding
is het waarborgen dat verrichtingen worden toegerekend aan de boekhoudkundige
periode waarop zij betrekking hebben. Dit wordt de afsluiting van het boekjaar
genoemd. In het bijzonder dient een raming te worden gemaakt van de
subsidiabele uitgaven die door begunstigden van EOF-middelen zijn gedaan, maar
nog niet bij het EOF zijn gedeclareerd (toegerekende lasten). Omgekeerd worden
sommige uitgaven in de lopende periode geregistreerd hoewel zij betrekking
hebben op latere periodes (uitgestelde lasten). Die uitgaven dienen
geïdentificeerd te worden en opgenomen in de latere periode(s). Overeenkomstig de boekhoudregels van het EOF worden
verrichtingen en gebeurtenissen in de financiële staten opgenomen in de periode
waarop zij betrekking hebben. Aan het einde van de boekhoudkundige periode
worden de toegerekende uitgaven opgenomen tegen het geraamde bedrag van de voor
de periode verschuldigde overdracht. De berekening van de toegerekende uitgaven
gebeurt volgens gedetailleerde operationele en praktische richtsnoeren die zijn
gepubliceerd door de Commissie en die tot doel hebben te waarborgen dat de
financiële staten een getrouw beeld geven. Ook baten worden geboekt in de periode waarop zij
betrekking hebben. Wanneer aan het einde van het jaar nog geen factuur is
opgesteld, maar de dienst is verstrekt, de goederen zijn geleverd door het EOF
of er een contractuele overeenkomst bestaat (bv. op grond van een verdrag), worden
de aan de periode toerekenbare inkomsten in de financiële staten opgenomen. Wanneer er bovendien aan het einde van het jaar een
factuur is opgesteld, maar de dienst nog niet is verstrekt of de goederen nog
niet zijn geleverd, worden de ontvangsten uitgesteld en in de volgende
boekhoudkundige periode geboekt. 1.5. ECONOMISCHE
RESULTATENREKENING
1.5.1 Ontvangsten Voor het Europees Ontwikkelingsfonds zijn er geen
ontvangsten in de begroting opgenomen. De gewone bijdragen van de lidstaten
worden beschouwd als vermogen van het fonds. Ontvangsten omvatten
teruggevorderde uitgaven en rentebaten. Teruggevorderde uitgaven Indien een eindbegunstigde of een derde land
uitgaven moet terugbetalen die eerder door het EOF zijn betaald, worden
invorderingsopdrachten en inhoudingen op latere betalingen opgesteld die als
volgt wordt geboekt: – Teruggevorderde uitgaven:
de invorderingsopdracht resulteert in een vordering die in de economische
resultatenrekening voor dat jaar als een ontvangst wordt geboekt; of, – Teruggevorderde
voorfinancieringen: in dit geval wordt het bedrag in de rubriek
voorfinanciering op de balans opgenomen. Rentebaten Rentebaten worden in de economische
resultatenrekening opgenomen volgens de effectieve-rentemethode. De rentebaten
zijn ontvangen of te ontvangen rente op liquide middelen en opvraagbare
deposito's bij commerciële banken en bij laattijdige betaling van
schuldvorderingen aan het EOF. De rentebaten worden in aanmerking genomen
naarmate zij worden gevormd.
1.5.2 Uitgaven Handelsuitgaven die voortvloeien uit de aanschaf van
goederen en diensten worden opgenomen wanneer de goederen zijn geleverd en
aanvaard. Zij worden gewaardeerd tegen het oorspronkelijke factuurbedrag. Niet-handelsuitgaven maken het merendeel van de
uitgaven van het EOF uit. Het gaat om overdrachten aan begunstigden, die van
drieërlei aard kunnen zijn: rechten, overdrachten bij overeenkomst en
subsidies, of bijdragen en giften. Overdrachten worden als uitgaven opgenomen in de
periode waarin de gebeurtenissen die aanleiding geven tot de overdracht zich
voordoen, mits de overdracht bij besluit (Financieel Reglement of ander
besluit) is toegestaan of een overeenkomst is ondertekend waarbij de overdracht
wordt toegestaan, de begunstigde heeft voldaan aan eventuele subsidiabiliteitscriteria,
van het verschuldigde bedrag een redelijke raming kan worden gemaakt. Verzoeken om betaling of kostendeclaraties die aan
de voorwaarden voor erkenning voldoen, worden als uitgave opgenomen voor het in
aanmerking komende bedrag. Aan het einde van het jaar worden in aanmerking
komende bedragen die aan de begunstigden verschuldigd zijn, maar waarvoor nog
geen declaratie heeft plaatsgevonden, geraamd en geboekt als toegerekende
uitgaven. Rentelasten Rentelasten worden in de economische resultatenrekening
opgenomen volgens de effectieve-rentemethode. De rentelasten omvatten betaalde
of aangerekende rente en worden in aanmerking genomen naarmate zij worden
gevormd. 1.6. VOORWAARDELIJKE ACTIVA EN
VERPLICHTINGEN
1.6.1 Voorwaardelijke
activa Een voorwaardelijk actief is een mogelijk actief dat
voortvloeit uit gebeurtenissen in het verleden en waarvan het bestaan alleen
wordt bevestigd door het al dan niet plaatsvinden van één of meer onzekere
toekomstige gebeurtenissen waarover het EOF niet de volledige controle heeft.
Een voorwaardelijk actief wordt opgenomen wanneer een instroom van economische
baten of dienstenpotentieel waarschijnlijk is. Voorwaardelijke activa worden op elke balansdatum
beoordeeld om te garanderen dat ontwikkelingen correct in de financiële staten
tot uitdrukking worden gebracht. Indien het virtueel zeker is geworden dat er
zich een instroom van economische baten of dienstenpotentieel zal voordoen en
de waarde van het activum op betrouwbare wijze kan worden gemeten, worden het
activum en de gerelateerde baten opgenomen in de financiële staten van de
periode waarin de verandering zich voordoet. Garanties zijn potentiële activa die voortvloeien
uit gebeurtenissen in het verleden en waarvan het bestaan zal worden bevestigd
door het al dan niet plaatsvinden van het voorwerp van de garantie. Garanties
kunnen bijgevolg als voorwaardelijke activa worden aangemerkt. Een garantie is
afgewikkeld wanneer het voorwerp van de garantie niet langer bestaat. De
garantie wordt reëel wanneer de voorwaarden zijn vervuld waaronder de garant om
betaling kan worden gevraagd.
1.6.2 Voorwaardelijke
verplichtingen Een voorwaardelijke verplichting is een mogelijke
verplichting die voortvloeit uit gebeurtenissen in het verleden en waarvan het
bestaan alleen zal worden bevestigd door het al dan niet plaatsvinden van een
of meer onzekere toekomstige gebeurtenissen waarover het EOF niet de volledige
controle heeft; of een bestaande verplichting die voortvloeit uit
gebeurtenissen in het verleden, maar die niet is opgenomen omdat: het niet
waarschijnlijk is dat een uitstroom van middelen die economische voordelen of
dienstenpotentieel in zich bergen vereist zal zijn om de verplichting af te
wikkelen of, in zeldzame omstandigheden, omdat het bedrag van de verplichting
onvoldoende betrouwbaar kan worden bepaald. Een voorwaardelijke verplichting
wordt opgenomen tenzij een uitstroom van middelen die economische voordelen of
dienstenpotentieel in zich bergen onwaarschijnlijk is. Voorwaardelijke verplichtingen worden op elke
balansdatum beoordeeld om te bepalen of een uitstroom van middelen die
economische voordelen of dienstenpotentieel in zich bergen, waarschijnlijk is
geworden. Indien het waarschijnlijk wordt dat een uitstroom van middelen die
economische voordelen of dienstenpotentieel in zich bergen vereist zal zijn
voor een post die voorheen werd behandeld als een voorwaardelijke verplichting,
wordt een voorziening opgenomen in de financiële staten van de verslagperiode
waarin de wijziging in de waarschijnlijkheid zich voordoet. 2. TOELICHTINGEN BIJ DE
BALANS
NIET-VLOTTENDE
ACTIVA 2.1 VOORFINANCIERINGEN || || || || in miljoen EUR || 8e EDF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Voorfinanciering || - || 119 || 319 || 438 || 380 TOTAAL || - || 119 || 319 || 438 || 380 Talrijke contracten voorzien in de betaling van
voorschotten voor de aanvang van werken, de levering van voorraden of de
verrichting van diensten. Soms wordt in de betalingsregeling van contracten
bepaald dat de betalingen op basis van voortgangsverslagen zullen plaatsvinden.
Voorfinanciering wordt normaal gesproken uitbetaald in de munteenheid van het
land of gebied waar het project wordt uitgevoerd. De termijn waarbinnen de voorfinanciering kan worden
teruggevorderd of gebruikt, bepaalt of zij wordt opgenomen als voorfinanciering
op korte of lange termijn. Het gebruik is vastgelegd in de onderliggende
overeenkomst van het project. Indien de terugbetaling of het gebruik binnen de
twaalf maanden na de verslagdatum moet plaatsvinden, gaat het om een
voorfinanciering op korte termijn. Omdat uit het EOF veel langetermijnprojecten
worden gefinancierd, moeten de desbetreffende voorfinancieringen langer dan een
jaar beschikbaar zijn. Daarom worden deze voorfinancieringen geboekt als activa
op lange termijn. De stijging van de voorfinanciering op lange termijn
met 58 miljoen EUR ten opzichte van 31.12.2011 is voornamelijk toe te schrijven
aan een stijging van de voorfinanciering op lange termijn met betrekking tot
projecten op het vlak van regionale indicatieve programma's (RIP)[5] (97 miljoen EUR), de
intra-ACS-projecten (42 miljoen EUR) en NIP[6] subsidies (10 miljoen EUR),
gecompenseerd door een afname van de voorfinanciering voor intra-ACS-projecten
(73 miljoen EUR) en administratieve uitgaven (29 miljoen EUR). VLOTTENDE ACTIVA 2.2 VOORFINANCIERINGEN || || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Voorfinanciering (bruto) || 70 || 1 207 || 2 316 || 3 593 || 3 415 Min geraamde verrekening van voorfinanciering || (32) || (760) || (1 468) || (2 259) || (2 240) TOTAAL || 38 || 447 || 849 || 1 334 || 1 175 De toename van de nettovoorfinanciering op korte
termijn met 159 miljoen EUR is grotendeels toe te schrijven aan een
stijging van de voorfinanciering voor de steuninstrumenten die betrekking
hebben op de subsidies voor de nationaal indicatieve programma's (NIP)
(147 miljoen EUR), de projecten op het vlak van regionale indicatieve
programma's (RIP) (68 miljoen EUR) en schuldverlichting tussen
ACS-staten (39 miljoen EUR). Deze stijging is gedeeltelijk tenietgedaan
door een daling van de nettovoorfinanciering met betrekking tot het sectoraal
beleid (65 miljoen EUR) en projecten voor sociale sectoren tussen
ACS-staten (32 miljoen EUR).
2.2.1
Waarborgen met betrekking tot voorfinanciering Er worden waarborgen aangehouden om de voorfinancieringen
te garanderen. Deze worden vrijgegeven wanneer de laatste kostendeclaratie voor
een project is betaald. Een waarborg heeft twee verschillende waarden
die de "nominale" en de "lopende" waarde worden genoemd.
Voor de "nominale" waarde houdt de gebeurtenis die de waarborg doet
ontstaan, verband met het bestaan van de waarborg. Voor de "lopende"
waarde is de gebeurtenis die de waarborg doet ontstaan de betaling van
voorfinanciering en/of latere verrekeningen. Op 31 december 2012 bedroeg
de "nominale waarde" van de door het EOF verkregen waarborgen met
betrekking tot voorfinanciering 566 miljoen EUR. De "lopende
waarde" van deze waarborgen bedraagt 391 miljoen EUR. Op
31 december 2011 beliepen deze waarden respectievelijk
637 miljoen EUR en 394 miljoen EUR.
2.3 VORDERINGEN || || || || || in miljoen EUR || Toelichting || 8e EDF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Vorderingen op afnemers || 2.3.1 || 1 || 6 || 2 || 10 || 13 Vorderingen op de lidstaten || 2.3.2 || - || - || 3 || 3 || 9 Overlopende posten || 2.3.3 || 0 || 51 || 6 || 57 || 89 TOTAAL || || 1 || 58 || 11 || 70 || 111 2.3.1 Vorderingen op
afnemers || || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Vorderingen op afnemers || 5 || 19 || 3 || 26 || 27 -Waardevermindering || (3) || (12) || (1) || (16) || (13) TOTAAL || 1 || 6 || 2 || 10 || 13 Dit zijn invorderingsopdrachten die per 31 december
2012 als nog te innen vastgestelde rechten zijn geboekt en die nog niet in een
andere balansrubriek zijn opgenomen. Het eindsaldo van de
invorderingsopdrachten komt overeen met de waarde van de aan het einde van het
jaar afgegeven, maar nog niet betaalde invorderingsopdrachten. De mutaties in de openstaande invorderingsopdrachten
tijdens de periode worden hierna vermeld. || || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 2012 || TOTAAL 2011 Openstaande invorderingsopdrachten bij de aanvang van het jaar || 6 || 19 || 1 || 25 || 18 Opgestelde invorderingsopdrachten || 12 || 64 || 63 || 139 || 130 Afgesloten invorderingsopdrachten || (13) || (64) || (61) || (138) || (123) Geïnd || (12) || (43) || (43) || (97) || (108) Afzien van invordering (art 73 FR) || - || (1) || - || (1) || (1) Geschrapt || 0 || (3) || 0 || (4) || (2) Saldering || (2) || (17) || (18) || (36) || (13) Openstaande invorderingsopdrachten bij het einde van het jaar || 5 || 19 || 3 || 26 || 25 2.3.2. Vorderingen op de lidstaten Het van lidstaten te ontvangen bedrag van
3 miljoen EUR in het 10e EOF omvat cofinancieringsbijdragen van
België, Spanje en Zweden. 2.3.3 Overlopende posten Overlopende posten omvatten voornamelijk opgelopen
rente op voorfinancieringsbedragen. Voorts is opgelopen rente voor te late
betaling van bijdragen in deze rubriek opgenomen. De afname bij de overlopende posten is het gevolg
van een geringere opgelopen rente op voorfinancieringsbedragen (zie toelichting
3.4). 2.4 VERBINDINGSREKENINGEN || || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 naar/van 6e EOF || (2 065) || (214) || - || (2 279) || (2 279) naar/van 7e EOF || - || 2 279 || - || 2 279 || 2 279 naar/van 8e EOF || - || (3 038) || 628 || (2 410) || (2 453) naar/van 9e EOF || 3 038 || - || (2 892) || 146 || (491) naar/van 10e EOF || (628) || 2 892 || - || 2 264 || 2 944 TOTAAL || 345 || 1 919 || (2 264) || 0 || 0 Om redenen van doelmatigheid is de enige kas voor
alle EOF ondergebracht bij het 10e EOF; dit leidt tot wederzijdse verrichtingen
tussen de verschillende EOF; deze worden gesaldeerd door middel van
verbindingsrekeningen tussen de verschillende EOF-balansen. De belangrijkste mutaties die zich in 2012 in de
verbindingsrekeningen voordeden, hebben betrekking op betalingen door het 10e
EOF voor de uitvoering van het 8e en 9e EOF. 2.5 GELDMIDDELEN EN
KASEQUIVALENTEN [7] || || || || || in miljoen EUR || Toelichting || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Banksaldi || 2.5.1 || - || - || 687 || 687 || 1 211 Stabex-garantierekeningen. || 2.5.2 || - || - || 2 || 2 || 5 Bankrekeningen cofinanciering || 2.5.3 || - || - || - || - || 8 Speciaal fonds voor de Democratische Republiek Congo[8] || - || - || - || 1 || 1 || 1 TOTAAL || || - || - || 690 || 690 || 1 224 2.5.1 Banksaldi || || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Speciale rekeningen – financiële instellingen van lidstaten || - || - || 633 || 633 || 1 129 Lopende rekeningen – commerciële banken || || || 54 || 54 || 80 Plaatselijke betalingsgemachtigden || - || - || 0 || 0 || 2 TOTAAL || - || - || 687 || 687 || 1 211 De algemene daling van banksaldi is voornamelijk te
verklaren door het niveau van de verrichte betalingen en een hoger
uitvoeringspercentage van de begroting dan in de vorige verslagperiode het
geval was. De tegoeden van plaatselijke betalingsgemachtigden
zijn de tegoeden op bankrekeningen in de ACS-staten en de LGO die worden
gebruikt voor betalingen in de lokale munteenheid binnen de begunstigde staat.
De rekeningen luiden in euro of in een munteenheid van een lidstaat van de
Europese Unie. Om in 2012 een meer gecentraliseerd beheer van de betalingen tot
stand te brengen, zijn van 3 van de 4 resterende rekeningen van de plaatselijke
betalingsgemachtigden gesloten. 2.5.2 STABEX-garantierekeningen || in miljoen EUR || Saldo op 31.12.2012 || Saldo op 31.12.2011 Ivoorkust || 2 || 2 Malawi || - || 1 Overige landen || 0 || 2 TOTAAL || 2 || 5 STABEX is het acroniem voor het compensatoire
financieringsmechanisme van de Europese Unie om de exportopbrengsten van de
ACS-landen te stabiliseren. Het werd voor het eerst ingevoerd in de
Overeenkomst van Lomé (1975) en had tot doel de nadelige gevolgen van de
onstabiliteit van de exportopbrengsten uit landbouwproducten op te vangen. Het
saldo van de Stabex-garantierekeningen komt overeen met de totale beschikbare
Stabex-middelen die op een later tijdstip aan de desbetreffende begunstigde
ACS-staten zullen worden overgemaakt. Dit saldo is bestemd voor het 10e EOF. In
2012 zijn acht Stabex-garantierekeningen gesloten als gevolg van de opheffing
van het Stabex-steuninstrument. Naast deze middelen zijn er andere Stabex-middelen
waarover de begunstigde ACS-staten beschikken. Zodra de Commissie en de
begunstigde ACS-staat een overeenkomst hebben bereikt over de aanwending van de
Stabex-middelen, wordt door beide partijen een overdrachtsovereenkomst
ondertekend. Overeenkomstig de bepalingen van artikel 211 van de vierde
Overeenkomst van Lomé[9] (zoals
herzien) worden de bedragen op een op naam van de ACS-staat geopende
rentedragende rekening gestort, waarvoor twee handtekeningen (Europese
Commissie en begunstigde staat) vereist zijn. De middelen blijven op deze
rekeningen waarvoor twee handtekeningen vereist zijn, tot een PWV (Protocol van
Wederzijdse Verplichtingen) een overdracht voor een project rechtvaardigt. De ordonnateur van de Commissie behoudt de
ondertekeningsbevoegdheid over de rekening om erop toe te zien dat de middelen
worden uitgekeerd zoals gepland. De middelen op de rekeningen waarvoor twee
handtekeningen vereist zijn, zijn eigendom van de ACS-staat en worden dus niet
als activa in de jaarrekening van het EOF opgenomen. De overdrachten naar deze
rekeningen worden als Stabex-betalingen geboekt. In 2012 is 49 miljoen EUR teruggestort aan
het EOF vanop rekeningen met dubbele handtekening in ACS-landen volgens de
bepalingen van artikel 1, lid 4, van het Intern Akkoord over het 10e EOF[10]. Deze middelen werden hoofdzakelijk
overgedragen van de Salomonseilanden Salomonseilanden (12 miljoen EUR),
Ivoorkust (11 miljoen EUR), Burundi ( 5 miljoen EUR), Saint Vincent
en de Grenadines (3 miljoen EUR), Senegal (3 miljoen EUR), Malawi (3 miljoen
EUR), Uganda (3 miljoen EUR) en Burkina Faso (2 miljoen EUR). Deze ontvangsten
worden geboekt als beleidsontvangsten (STABEX–steuninstrument) in de economische
resultatenrekening van het 8e EOF. 2.5.3 Bankrekeningen
cofinanciering || || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Bankrekeningen cofinanciering || - || - || - || - || 8 TOTAAL || - || - || - || - || 8 De bankrekeningen-cofinanciering werden gesloten. Na
instructies van de ordonnateur werden deze middelen - met uitzondering van de
middelen voor administratieve aangelegenheden - aan de lidstaten teruggestort.
NIET-VLOTTENDE PASSIVA 2.6 SCHULDEN || || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Cofinanciering — schulden || - || - || 40 || 40 || - TOTAAL || - || - || 40 || 40 || - De schulden op het vlak van cofinanciering hebben
eind 2012 betrekking op het 10e EOF. De ontvangen cofinancieringsbijdragen worden als aan
de lidstaten en niet-lidstaten te betalen bedragen geboekt, aangezien zij
voldoen aan de criteria van ontvangsten uit voorwaardelijke
niet-wisseltransacties. Het EOF moet de bijdragen gebruiken voor
dienstverlening aan derden. Anders moet het EOF de activa (de ontvangen
bijdragen) aan de lidstaten teruggeven. De openstaande schuld voor
cofinancieringsovereenkomsten is de ontvangen cofinancieringsbijdrage
verminderd met de uitgaven die met betrekking tot het project zijn gedaan. Dit
heeft geen effect op de nettoactiva. Met het oog op een betere weergave van de in het
kader van de cofinanciering te betalen bedragen zijn de bedragen in 2012
opgesplitst tussen kortlopende en langlopende verplichtingen. Een verklaring
voor de stijging van de totale in het kader van de cofinanciering te betalen
bedragen is in de toelichting 2.7.1.2 opgenomen. VLOTTENDE PASSIVA
2.7 SCHULDEN || || || || || in miljoen EUR || Toelichting || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Schulden op korte termijn || 2.7.1 || 4 || 67 || 138 || 209 || 399 Toegerekende lasten || 2.7.2 || 19 || 308 || 228 || 555 || 339 Uitgestelde bijdrage aan de middelen van het fonds || 2.7.3 || - || - || 293 || 293 || 295 TOTAAL || || 22 || 375 || 660 || 1 057 || 1 033 2.7.1 Schulden op korte termijn || || || || || in miljoen EUR || Toelichting || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Leveranciers en overige || 2.7.1.1 || 4 || 67 || 81 || 152 || 308 Cofinanciering — schulden || 2.7.1.2 || - || - || 46 || 46 || 81 Diverse schulden || 2.7.1.3 || 0 || 0 || 12 || 12 || 10 TOTAAL || || 4 || 67 || 138 || 209 || 399 Schulden omvatten door het EOF ontvangen
kostendeclaraties met betrekking tot de subsidieverlening. Zij worden geboekt
voor het gevraagde bedrag op het moment dat de declaratie wordt ontvangen.
Dezelfde procedure wordt gevolgd voor facturen en kredietnota's bij opdrachten.
Bij de afsluitprocedure aan het einde van het jaar is rekening gehouden met de
betrokken kostendeclaraties. Bij de afsluitboekingen zijn de geraamde
subsidiabele bedragen opgenomen in de economische resultatenrekening. 2.7.1.1 Leveranciers en overige In deze rubriek zijn bedragen opgenomen die
verschuldigd zijn aan leveranciers alsook bedragen die aan openbare organen en
derde landen verschuldigd zijn. De daling met 157 miljoen EUR in vergelijking met de
vorige rapportageperiode heeft hoofdzakelijk betrekking op een daling ten
belope van 75 miljoen EUR van de schulden aan derde staten en een daling
ten belope van 37 miljoen EUR van de schulden bij niet-openbare leveranciers. 2.7.1.2 Cofinanciering — schulden Met het oog op een betere weergave van de in het
kader van de cofinanciering te betalen bedragen zijn de bedragen in 2012
opgesplitst tussen kortlopende en langlopende verplichtingen. De daling van de
kortlopende cofinancieringsschulden is voornamelijk het gevolg van een
herindeling van 40 miljoen EUR bij de schulden op lange termijn. In totaal zijn de kortlopende en langlopende cofinancieringsschulden
gestegen met 5 miljoen EUR. In 2012 zijn nieuwe cofinancieringsbijdragen
ontvangen van Duitsland (2 miljoen EUR) en Canada
(2 miljoen EUR). De stijging van de Zweedse cofinancieringsschulden
(8 miljoen EUR) werd gedeeltelijk gecompenseerd door een daling van
de Spaanse en Britse cofinancieringsschulden (2 miljoen EUR elk) en
de verrekening van de Italiaanse cofinancieringsschulden binnen het negende
EOF. De te betalen cofinancieringsbijdragen zijn
verminderd met 8 miljoen EUR om rekening te houden met de uitgaven
die zijn gemaakt in het kader van de cofinancieringsprojecten (zie 3.1.3
en 3.2.2). 2.7.1.3 Diverse schulden Diverse schulden omvatten grotendeels
niet-toegewezen kasmiddelen en teruggestorte bedragen. 2.7.2 Toegerekende lasten || || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Toegerekende lasten || 19 || 308 || 228 || 555 || 339 TOTAAL || 19 || 308 || 228 || 555 || 339 Aan het einde van het jaar wordt een raming gemaakt
van de subsidiabele uitgaven die door begunstigden van EOF-middelen zijn
gedaan, maar nog niet zijn gedeclareerd. Naar aanleiding van deze
afsluitberekeningen worden de geraamde subsidiabele bedragen als toegerekende
lasten geboekt. De geraamde benuttiging van de voorfinanciering
wordt voorgesteld als een geraamde verrekening van voorfinanciering (zie 2.2).
2.7.3 Uitgestelde bijdrage aan
middelen van het fonds || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Verenigd Koninkrijk || - || - || 274 || 274 || 289 Ierland || - || - || 9 || 9 || 5 Litouwen || - || - || - || - || 1 Hongarije || - || - || 10 || 10 || - TOTAAL || - || - || 293 || 293 || 295 Dit omvat de vooraf betaalde bijdragen van de
lidstaten. NETTOACTIVA 2.8 AFGEROEPEN MIDDELEN VAN
HET FONDS || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL Middelen van het fonds || 12 840 || 11 699 || 21 152 || 45 691 Niet-afgeroepen middelen van het fonds || - || - || (18 712) || (18 712) Afgeroepen middelen van het fonds per 31.12.2011 || 12 840 || 11 699 || 2 440 || 26 979 || || || || Middelen van het fonds || 12 840 || 11 699 || 21 152 || 45 691 Niet-afgeroepen middelen van het fonds || - || - || (16 112) || (16 112) Afgeroepen middelen van het fonds per 31.12.2012 || 12 840 || 11 699 || 5 040 || 29 579 Het vermogen van het fonds is het totale bedrag van
bijdragen van de lidstaten voor het desbetreffende EOF zoals in elk van de
Interne Akkoorden is vastgelegd. De niet-afgeroepen middelen vertegenwoordigen de
aanvankelijke toewijzing die nog niet bij de lidstaten is opgevraagd. De afgeroepen middelen van het fonds komen overeen
met de door de lidstaten naar de rekeningen bij de schatkist over te maken
tranches van de aanvankelijke toewijzingen die werden afgeroepen overeenkomstig
de procedure van artikel 16 van het Financieel Reglement van toepassing op het
10e Europees Ontwikkelingsfonds. Het kapitaal van het 8e en 9e EOF is opgevraagd en
volledig ontvangen. Opgevraagd en niet-afgeroepen
kapitaal van het Fonds over de lidstaten || || || || in miljoen EUR Bijdragen || % || niet-afgeroepen 10e EDF 31.12.2011 || afgeroepen in 2012 || niet-afgeroepen 10e EDF 31.12.2012 Oostenrijk || 2.41 || (451) || 63 || (388) België || 3.53 || (661) || 92 || (569) Denemarken || 2.00 || (374) || 52 || (322) Finland || 1.47 || (275) || 38 || (237) Frankrijk || 19.55 || (3 658) || 508 || (3 150) Duitsland || 20.50 || (3 836) || 533 || (3 303) Griekenland || 1.47 || (275) || 38 || (237) Ierland || 0.91 || (170) || 24 || (147) Italië || 12.86 || (2 406) || 334 || (2 072) Luxemburg || 0.27 || (51) || 7 || (44) Nederland || 4.85 || (908) || 126 || (781) Portugal || 1.15 || (215) || 30 || (185) Spanje || 7.85 || (1 469) || 204 || (1 265) Zweden || 2.74 || (513) || 71 || (441) Verenigd Koninkrijk || 14.82 || (2 773) || 385 || (2 388) Cyprus || 0.09 || (17) || 2 || (15) Tsjechië || 0.51 || (95) || 13 || (82) Estland || 0.05 || (9) || 1 || (8) Hongarije || 0.55 || (103) || 14 || (89) Litouwen || 0.12 || (22) || 3 || (19) Letland || 0.07 || (13) || 2 || (11) Malta || 0.03 || (6) || 1 || (5) Polen || 1.3 || (243) || 34 || (209) Slovenië || 0.18 || (34) || 5 || (29) Slowakije || 0.21 || (39) || 5 || (34) Bulgarije || 0.14 || (26) || 4 || (23) Roemenië || 0.37 || (69) || 10 || (60) TOTAAL || 100.00 || (18 712) || 2 600 || (16 112) In 2012 zijn bijdragen in het kader van het 10e EOF afgeroepen.
De eerste tranche van de bijdragen van de lidstaten voor 2013 is in november
2012 afgeroepen.
2.9 Overige
reserves in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL Saldo op 31.12.2010 || (2 237) || 4 157 || 333 || 2 252 Overdracht van vrijgemaakte bedragen van het 8e en 9e EOF naar het 10e EOF || (38) || (80) || 118 || 0 Overdracht van het 10e EOF naar het 9e EOF om middelen uit te trekken voor Zuid-Sudan naar aanleiding van Besluit 2010/406/EU van de Raad || - || 150 || (150) || 0 Saldo op 31.12.2011 || (2 276) || 4 227 || 301 || 2 252 Overdracht van vrijgemaakte bedragen van het 8e en 9e EOF naar het 10e EOF || (78) || (300) || 378 || 0 Overdracht van het 10e EOF naar het 9e EOF om middelen uit te trekken voor Zuid-Sudan naar aanleiding van Besluit 2011/315/EU van de Raad || - || 200 || (200) || 0 Saldo op 31.12.2012 || (2 354) || 4 126 || 479 || 2 252 Saldo op 31.12.2012 omvat: || || || || - Aan Zuid-Sudan toegekende middelen || - || 350 || - || 350 Sinds de inwerkingtreding van het 10e EOF in 2008
zijn alle geannuleerde middelen van vorige EOF overgedragen naar de reserve van
het 10e EOF. Deze reserve mag alleen worden vastgelegd volgens de voorwaarden
van artikel 1, lid 4, van het Intern Akkoord over het 10e EOF. In 2012 zijn 78 miljoen EUR en 300 miljoen EUR van
geannuleerde middelen overgedragen van respectievelijk het 8e en 9e EOF naar de
prestatiereserve van het 10e EOF en is 200 miljoen EUR overgedragen van de
prestatiereserve van het 10e EOF naar het 9e EOF om middelen vrij te maken voor
Zuid-Sudan.[11]
3. TOELICHTINGEN
BIJ DE ECONOMISCHE RESULTATENREKENING
3.1 BELEIDSONTVANGSTEN in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 2012 || TOTAAL 2011 Teruggevorderde uitgaven || 2 || 14 || 2 || 17 || 16 Teruggevorderde Stabex-middelen || 49 || - || - || 49 || 26 Wisselkoersbaten || 7 || 35 || 8 || 51 || 54 Beleidsontvangsten cofinanciering || - || - || 8 || 8 || 2 TOTAAL || 58 || 49 || 18 || 124 || 99 3.1.1 Teruggevorderde uitgaven Deze rubriek omvat de door het EOF opgestelde
invorderingsopdrachten en verminderingen van volgende betalingen die in het
boekhoudsysteem van het EOF zijn opgenomen, waarmee uitgaven die vroeger zijn
betaald, op basis van controles, afgesloten audits of subsidiabiliteitsanalyse
worden teruggevorderd. Er wordt opgemerkt dat de terugvordering van
voorfinancieringen niet als ontvangsten is opgenomen, maar in de rubriek
voorfinanciering in de balans is gecrediteerd. Terugvordering van onverschuldigd
betaalde bedragen In 2012 zijn invorderingsopdrachten ten belope van
27 miljoen EUR (ten opzichte van 12 miljoen EUR in 2011) opgesteld voor
onverschuldigd betaalde bedragen. Hiervan heeft 11 miljoen EUR betrekking
op teruggevorderde uitgaven. Dit bedrag is als beleidsontvangsten geboekt. De
terugvordering van voorfinanciering heeft 16 miljoen EUR opgeleverd en is op de
balans bij de voorfinanciering geboekt. Hierna volgt een overzicht van de terugvordering van
onverschuldigd betaalde bedragen: in miljoen EUR || Ontvangsten || Voorfinanciering || TOTAAL 2012 || Ontvangsten || Voorfinanciering || TOTAAL 2011 Fouten || 1 || 1 || 2 || 2 || 1 || 3 Onregelmatigheid || 9 || 15 || 25 || 6 || 3 || 8 Kennisgeving OLAF || 1 || - || 1 || 1 || - || 1 TOTAAL || 11 || 16 || 27 || 8 || 4 || 12 3.1.2 Teruggevorderde
Stabex-middelen In 2012 is 49 miljoen EUR teruggestort aan het EOF
vanop rekeningen met dubbele handtekening in ACS-landen volgens de bepalingen
van artikel 1, lid 4, van het Intern Akkoord over het 10e EOF[12]. Deze middelen werden hoofdzakelijk
overgedragen van de Salomonseilanden Salomonseilanden (12 miljoen EUR),
Ivoorkust (11 miljoen EUR), Burundi ( 5 miljoen EUR), Saint Vincent
en de Grenadines (3 miljoen EUR), Senegal (3 miljoen EUR), Malawi (3 miljoen
EUR), Uganda (3 miljoen EUR) en Burkina Faso (2 miljoen EUR). Deze ontvangsten
worden geboekt als beleidsontvangsten (STABEX–steuninstrument) in de
economische resultatenrekening van het 8e EOF. 3.1.3 Beleidsontvangsten
cofinanciering De beleidsontvangsten met betrekking tot
cofinanciering zijn de benutte bijdragen (zie 3.2.2).
Aangezien deze bijdragen voldoen aan de criteria van inkomsten uit
voorwaardelijke niet-wisseltransacties, wordt de bijdrage geboekt op basis van
de uitvoering van het cofinancieringsproject. 3.2 BELEIDSUITGAVEN in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 2012 || TOTAAL 2011 Beleidsuitgaven – steuninstrumenten || 41 || 812 || 2 085 || 2 938 || 2 633 Beleidsontvangsten cofinanciering || - || - || 8 || 8 || 2 Wisselkoersverliezen || 8 || 39 || 20 || 66 || 61 Waardevermindering van vorderingen || 0 || 6 || - || 6 || 7 TOTAAL || 49 || 856 || 2 112 || 3 017 || 2 702 In 2012 heeft de Commissie haar methode voor de
raming van de toegerekende lasten verfijnd. Was deze verfijning niet tot stand
gekomen, dan bedroegen de beleidsuitgaven 2 849 miljoen EUR in plaats van
3 017 miljoen EUR. Het effect op de netto activa zou hetzelfde bedrag zijn
(een daling van 168 miljoen EUR), hoofdzakelijk toe te schrijven aan een
toename van de rekeningen toegerekende lasten (zie punt 2.7.2). 3.2.1 Beleidsuitgaven –
steuninstrumenten || || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 2012 || TOTAAL 2011 Programmeerbare steun || 17 || 93 || 1 366 || 1 476 || 1 251 Macro-economische steun || - || 8 || - || 8 || 51 Sectoraal beleid || 0 || 322 || 3 || 326 || 371 Rentesubsidies || 5 || - || - || 5 || 0 Intra-ACS-projecten || - || 311 || 409 || 720 || 650 Spoedhulp || - || 60 || 274 || 333 || 212 Hulp aan vluchtelingen || 6 || - || - || 6 || 0 Risicokapitaal || 1 || - || - || 1 || 19 Stabex || 4 || - || - || 4 || 12 Sysmin || 0 || - || - || 0 || (8) Overige steunprogramma's van eerdere EOF || - || 10 || - || 10 || 24 Institutionele steun || - || (1) || 33 || 32 || 8 Compensatie exportopbrengsten || 7 || 10 || - || 18 || 42 Totaal || 41 || 812 || 2 085 || 2 938 || 2 633 De beleidsuitgaven van het EOF hebben
betrekking op meerdere steuninstrumenten en nemen verschillende vormen aan,
afhankelijk van de wijze waarop de financiële middelen worden uitgekeerd en
beheerd. 3.2.2 Beleidsontvangsten
cofinanciering Deze uitgaven worden gemaakt voor
cofinancieringsprojecten in 2012. Aangezien de ontvangen
cofinancieringsbijdragen voldoen aan de criteria van inkomsten uit
voorwaardelijke niet-wisseltransacties, wordt een overeenkomstig bedrag aan
bijdragen geboekt als beleidsontvangsten (zie 3.1.3 ). 3.2.3 Waardevermindering van
vorderingen Deze rubriek bevat hoofdzakelijk
voorfinancieringscorrecties en bedragen die zijn afgeschreven/verloren bij
realisering met betrekking tot vorderingen.
3.3 ADMINISTRATIEVE
UITGAVEN in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 2012 || TOTAAL 2011 Administratieve uitgaven || - || 1 || 106 || 107 || 75 TOTAAL || - || 1 || 106 || 107 || 75 Deze rubriek omvat ondersteuningsuitgaven; d.w.z.
administratieve kosten voor de programmering en tenuitvoerlegging van de EOF.
Dit omvat uitgaven voor de voorbereiding, opvolging, controle en evaluatie van
projecten alsook uitgaven voor computernetwerken, technische bijstand enz. 3.4 FINANCIËLE ONTVANGSTEN in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 2012 || TOTAAL 2011 Rentebaten – Europese banken || - || 6 || 4 || 9 || 1 Renteopbrengsten uit voorfinanciering || (2) || (24) || (6) || (32) || (21) TOTAAL || (2) || (18) || (2) || (22) || (20) Rente op voorfinancieringen wordt verwerkt
overeenkomstig de bepalingen van artikel 7, lid 3, en artikel 8 van
het Financieel Reglement van het 10e EOF. De terugboeking van rentevergoedingen
2011 op voorfinanciering resulteerde in 2012 in negatieve renteopbrengsten. 4. TOELICHTING BIJ HET
KASSTROOMOVERZICHT
4.1 DOEL
EN SAMENSTELLING VAN HET KASSTROOMOVERZICHT Informatie over de kasstroom wordt
gebruikt om een basis te verschaffen voor het beoordelen van het vermogen van
het EOF om geldmiddelen en kasequivalenten te genereren, en van de behoeften
van het EOF om deze kasstromen te gebruiken. Voor het opstellen van het
kasstroomoverzicht is gebruik gemaakt van de indirecte methode. Dat betekent
dat de nettowinst of het nettoverlies van het begrotingsjaar wordt aangepast om
rekening te houden met de gevolgen van verrichtingen van niet-contante aard,
latenties of voorzieningen voor reeds of nog te ontvangen of betalen kasstromen
uit de beleidsactiviteiten. Kasstromen die voortkomen uit
verrichtingen in vreemde valuta moeten worden gepresenteerd in de
rapporteringsvaluta van het EOF (de euro) door op het bedrag in vreemde valuta
de wisselkoers toe te passen die op de datum van de kasstroom geldt tussen de euro
en de vreemde valuta. 4.2 BELEIDSACTIVITEITEN In het kasstroomoverzicht van het EOF
zijn alleen kasstromen van de beleidsactiviteiten opgenomen, aangezien het EOF
geen investerings- of financieringsactiviteiten heeft. Het doel van de
beleidsactiviteiten is bij te dragen tot de verwezenlijking van beleidsgerichte
resultaten. 5. VOORWAARDELIJKE ACTIVA
EN PASSIVA EN OVERIGE INFORMATIEVERSCHAFFING
5.1 VOORWAARDELIJKE
ACTIVA in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Uitvoeringsgaranties || 13 || 171 || 120 || 304 || 325 Inhoudingsgaranties || 6 || 107 || 74 || 188 || 197 Voorwaardelijke activa met betrekking tot rechtszaken || - || - || - || - || 1 TOTAAL || 19 || 279 || 194 || 492 || 523 5.1.1 Uitvoeringsgaranties
Soms worden
uitvoeringsgaranties verlangd om ervoor te zorgen dat de begunstigden van
EOF-middelen voldoen aan de verplichtingen van hun contracten met het EOF. De vermindering met 21
miljoen EUR uitvoeringsgaranties is het verschil tussen de vrijgegeven
garanties en de nieuwe ontvangen garanties. De meeste waarborgen werden
vrijgegeven in het kader van het 9e EOF en de nieuwe waarborgen werden ook
grotendeels ontvangen in het kader van het 9e EOF. 5.1.2 Inhoudingsgaranties Inhoudingsgaranties hebben
alleen betrekking op contracten voor de uitvoering van werken. Meestal wordt
10% van de tussentijdse betalingen aan begunstigden ingehouden om ervoor te
zorgen dat de aannemer zijn verplichtingen nakomt. Deze ingehouden bedragen
worden als te betalen bedragen opgenomen. Met instemming van de opdrachtgever
kan de aannemer de inhoudingen op de tussentijdse betalingen desgewenst
vervangen door een inhoudingsgarantie. Deze verkregen garanties worden
opgenomen als voorwaardelijke activa. De vermindering met 9
miljoen EUR inhoudingsgaranties is het verschil tussen de vrijgegeven garanties
en de nieuwe ontvangen garanties. De meeste waarborgen werden vrijgegeven in
het kader van het 9e EOF en de nieuwe waarborgen werden ook grotendeels
ontvangen in het kader van het 9e EOF. 5.2 OVERIGE
INFORMATIEVERSCHAFFING
5.2.1
Nog niet verwerkte begrotingsvastleggingen in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Niet-afgewikkelde begrotingsvastleggingen die nog niet betaald zijn || 103 || 938 || 4 601 || 5 642 || 5 594 Hiermee verband houdende bedragen die in de economische resultatenrekening zijn opgenomen || (22) || (382) || (310) || (714) || (646) TOTAAL || 81 || 557 || 4 291 || 4 928 || 4 948 De niet-afgewikkelde begrotingsvastleggingen
vertegenwoordigen de open vastleggingen waarvoor betalingen en/of vrijmakingen
nog niet zijn gedaan. Dit is het normale gevolg van het bestaan van
meerjarenprogramma's. Op 31 december 2012 was met de
niet-afgewikkelde begrotingsvastleggingen een bedrag van in totaal
5 642 miljoen EUR gemoeid. Het als een toekomstige te
financieren verplichting gepresenteerde bedrag is deze niet-afgewikkelde
begrotingsvastlegging, verminderd met de daarmee verband houdende bedragen die
in de economische resultatenrekening 2012 zijn opgenomen als uitgaven, hetgeen
een totaalbedrag van 4 928 miljoen EUR geeft.
6. FINANCIEEL
RISICOBEHEER De hieronder verschafte informatie met betrekking
tot het financieel risicobeheer van het EOF betreft de kasverrichtingen die
door de Europese Commissie werden verricht namens het EOF met het oog op de
besteding van EOF-middelen.
6.1 BELEID
INZAKE RISICOBEHEER EN AFDEKKINGSACTIVITEITEN De voorschriften en beginselen voor het beheer van
de kasverrichtingen van het EOF zijn vastgelegd in
Verordening (EG) nr. 215/2008 van de Raad inzake het Financieel
Reglement van toepassing op het 10e EOF, en in het Intern Akkoord. Als gevolg van de bovenvermelde regelgeving zijn de
volgende hoofdprincipes van toepassing: – De EOF-bijdragen worden
door elke lidstaat gestort op een speciale rekening die bij de centrale bank
van de betrokken lidstaat of bij de door hem aangewezen financiële instelling
is geopend. Deze bijdragen blijven op die speciale rekeningen totdat de
betalingen van het EOF moeten worden uitgevoerd. – EOF-bijdragen worden door
de lidstaten in EUR betaald, terwijl de EOF-betalingen in EUR en in andere
valuta, inclusief minder bekende, luiden. – Bankrekeningen die door de
Commissie namens het EOF zijn geopend, mogen geen negatief saldo vertonen. Naast de speciale rekeningen heeft de Commissie
namens het EOF nog andere bankrekeningen geopend bij financiële instellingen
(centrale banken en commerciële banken) om andere betalingen te verrichten en
te ontvangen dan de bijdragen van de lidstaten aan de begroting overeenkomstig
artikel 44 van Verordening nr. 215/2008 van de Raad (zie punt 6.4). Alle commerciële banken waar andere rekeningen dan
de hierboven vermelde "speciale rekeningen" voor het EOF zijn
geopend, worden door de Commissie via openbare aanbestedingen geselecteerd. De kasverrichtingen en de betalingen zijn sterk
geautomatiseerd en maken gebruik van moderne informaticasystemen. Er worden
specifieke procedures toegepast om de veiligheid van het systeem te waarborgen
en om te garanderen dat de taken gescheiden worden conform het Financieel
Reglement, de interne controlenormen van de Commissie en de controleprincipes. Een op schrift gestelde reeks richtsnoeren en
procedures regelt het beheer van de kasverrichtingen en betalingen met als doel
het operationele en financiële risico te beperken en een gepast controleniveau te
waarborgen. Zij betreffen de verschillende werkingsgebieden en de naleving van
de richtsnoeren en procedures wordt periodiek gecontroleerd.
6.2 MARKTRISICO'S
6.2.1 Valutarisico Alle bijdragen luiden in euro en andere valuta
worden slechts aangekocht wanneer zij noodzakelijk zijn voor de uitvoering van
betalingen. Bijgevolg zijn de kasverrichtingen van het EOF niet blootgesteld
aan een valutarisico.
6.2.2 Het
renterisico Het EOF ontleent geen geldmiddelen; bijgevolg is het
EOF niet blootgesteld aan een renterisico. Het EOF krijgt evenwel rente op de saldi die het op
zijn verschillende bankrekeningen aanhoudt. Namens het EOF heeft de Commissie
dus maatregelen genomen om ervoor te zorgen dat de op gezette tijd verworven
rente in overeenstemming is met de marktrentevoeten en hun mogelijke
fluctuatie. Overnightsaldi op commerciële bankrekeningen worden
dagelijks vergoed. De vergoeding voor saldi op dergelijke rekeningen is
gebaseerd op variabele marktrentevoeten waarop een contractuele marge (positief
of negatief) wordt toegepast. Voor de meeste rekeningen is de renteberekening
gekoppeld aan de EONIA (Euro Over Night Index Average) en wordt zij aangepast
aan de schommelingen van deze rentevoet. Voor enkele andere rekeningen is de
renteberekening gekoppeld aan de marginale rentevoet die de ECB hanteert voor
haar herfinancieringsverrichtingen. Bijgevolg loopt het EOF geen risico dat
haar saldi tegen een lager tarief dan de marktrentevoeten worden vergoed. 6.3 KREDIETRISICO
(TEGENPARTIJRISICO) De meeste kasmiddelen van het EOF worden conform
Verordening (EG, Euratom) nr. 215/2008 aangehouden op de "speciale
rekeningen" die geopend zijn door de lidstaten voor de betaling van hun
bijdragen. De meeste van deze rekeningen worden aangehouden bij de schatkist of
de nationale centrale bank van de lidstaten. Deze instellingen houden voor het
EOF het laagste tegenpartijrisico in (risico ligt bij de lidstaten). Wat betreft het deel van de kasmiddelen van het EOF
die worden aangehouden bij commerciële banken ter dekking van betalingen,
worden deze rekeningen precies op tijd aangevuld. Deze aanvulling wordt
automatisch beheerd door het kasbeheersysteem van de thesaurie van de
Commissie. Minimumkassaldi, evenredig met het gemiddelde bedrag van de
uitgevoerde dagelijkse betalingen, worden op elke rekening aangehouden.
Bijgevolg zijn de bedragen die overnight op deze rekeningen staan, voortdurend
laag. Hierdoor is het EOF slechts in beperkte mate aan risico blootgesteld. Bovendien worden specifieke richtsnoeren toegepast
voor de selectie van de commerciële banken om het tegenpartijrisico waaraan het
EOF is blootgesteld, nog verder te minimaliseren. Alle commerciële banken worden via openbare
aanbestedingen geselecteerd. Om toegelaten te worden tot de
aanbestedingsprocedures, dienen de banken minimaal over een kredietrating op
korte termijn te beschikken van Moody's P-1 of gelijkwaardig (S&P A-1 of
Fitch F1). In bepaalde en naar behoren gemotiveerde omstandigheden kan een
lager niveau geëist worden. 6.4 LIQUIDITEITSRISICO Voor het EOF geldende begrotingsbeginselen zorgen
ervoor dat de totale kasmiddelen voor de begrotingsperiode steeds toereikend
zijn voor de uitvoering van alle desbetreffende betalingen. De totale bijdragen
van de lidstaten stemmen immers overeen met het totale bedrag van de betalingskredieten
voor de desbetreffende begrotingsperiode. De bijdragen van de lidstaten aan het EOF worden
evenwel betaald in drie tranches per jaar, terwijl de betalingen in zekere mate
seizoensgebonden zijn. Om ervoor te zorgen dat de kasmiddelen steeds toereikend
zijn om de in een bepaalde maand uit te voeren betalingen te dekken, worden op
gezette tijden gegevens over de kassituatie uitgewisseld tussen de thesaurie
van de Commissie en de desbetreffende uitgevende diensten om ervoor te zorgen
dat de in een bepaalde periode uitgevoerde betalingen de beschikbare
kasmiddelen niet overschrijden. Naast het bovenstaande zorgen geautomatiseerde
kasbeheerinstrumenten er in het kader van de dagelijkse kasverrichtingen van
het EOF voor dat dagelijks voldoende liquiditeit beschikbaar is op elke
bankrekening van het EOF.
7. INFORMATIEVERSCHAFFING
OVER VERBONDEN PARTIJEN In deze rubriek zijn er geen verrichtingen met
verbonden partijen waarover specifieke informatie moet worden verschaft.
8. GEBEURTENISSEN
NA DE BALANSDATUM Op de datum van overdracht van de rekeningen zijn
geen relevante punten onder de aandacht gekomen van de rekenplichtige van het
EOF die een afzonderlijke vermelding in deze rubriek zouden vereisen. Evenmin
waren dergelijke punten bij hem aangemeld. Bij het opstellen van de
jaarrekeningen en de bijbehorende toelichtingen werd gebruik gemaakt van de
recentste beschikbare gegevens en dit komt tot uiting in de hierboven opgenomen
informatie. 9. AFSTEMMING TUSSEN
ECONOMISCH RESULTAAT – BEGROTINGSRESULTAAT Het economisch resultaat van het jaar is berekend op
transactiebasis. Het begrotingsresultaat is evenwel gebaseerd op de beginselen
van de kasboekhouding. Aangezien beide resultaten het gevolg zijn van dezelfde
onderliggende verrichtingen, is het nuttig om na te gaan of zij op elkaar
afstembaar zijn. In onderstaande tabel is deze afstemming opgenomen, met
vermelding van de belangrijkste afgestemde bedragen, opgesplitst in ontvangsten
en uitgaven. || || in miljoen EUR || 2012 || 2011 || || ECONOMISCH RESULTAAT VAN HET BEGROTINGSJAAR || (3 023) || (2 700) || || ONTVANGSTEN || || Rechten die het begrotingsresultaat niet beïnvloeden || (47) || (52) Rechten die in het lopende jaar zijn vastgesteld, maar nog niet geïnd zijn || (8) || (3) Rechten die in vorige jaren zijn vastgesteld en in het lopende jaar geïnd zijn || 14 || 10 Netto-effect van voorfinanciering || 62 || 46 Netto toegerekende ontvangsten || (40) || (13) || || UITGAVEN || || Nog niet betaalde uitgaven van het lopende jaar || 38 || 98 Uitgaven van het vorige jaar betaald in het lopende jaar || (101) || (249) Betalingsannuleringen || 7 || 17 Netto-effect van voorfinanciering || (316) || (346) Netto toegerekende ontvangsten || 204 || 317 || || BEGROTINGSRESULTAAT VAN HET JAAR || (3 209) || (2 874) 9.1 Afstemmingsposten –
ontvangsten De begrotingsontvangsten van een begrotingsjaar zijn
gelijk aan de bedragen die worden geïnd van tijdens het begrotingsjaar
vastgestelde rechten en de bedragen die worden geïnd van rechten die zijn
vastgesteld tijdens voorafgaande begrotingsjaren. De rechten die het begrotingsresultaat niet
beïnvloeden, worden geboekt in de economische resultatenrekening. Vanuit
begrotingsoogpunt kunnen zij evenwel niet als ontvangsten worden beschouwd,
aangezien het ontvangen bedrag naar de reserve wordt overgeheveld en zonder een
besluit van de Raad niet opnieuw kan worden vastgelegd. De rechten die in het huidige jaar zijn
vastgesteld maar nog niet geïnd, moeten ten behoeve van de afstemming van
het economisch resultaat worden afgetrokken, aangezien zij geen deel uitmaken
van de begrotingsontvangsten. Daarentegen moeten de rechten die tijdens
vorige jaren zijn vastgesteld en in het huidige jaar geïnd, ten behoeve van
de afstemming bij het economische resultaat worden opgeteld. Het netto-effect van voorfinanciering is de
vereffening van de teruggevorderde voorfinancieringen. Dit is een kasontvangst
die geen gevolgen heeft voor de economische resultaten. De netto toegerekende uitgaven bestaan
hoofdzakelijk uit uitgaven die toegerekend zijn met het oog op afsluiting aan
het einde van het jaar. Alleen het netto-effect, dat wil zeggen de toegerekende
baten voor het lopende jaar minus de terugboekte toegerekende baten van vorig
jaar, wordt in aanmerking genomen. 9.2 Afstemmingsposten – uitgaven Uitgaven van het lopende jaar die
nog niet zijn betaald, moeten ten behoeve van de afstemming worden toegevoegd,
aangezien zij in het economisch resultaat zijn opgenomen maar geen deel
uitmaken van de begrotingsontvangsten. Daarentegen moeten de uitgaven van
vorige jaren die in het huidige jaar betaald, ten behoeve van de afstemming
van het economische resultaat worden afgetrokken, aangezien zij deel uitmaken
van de begrotingsuitgaven van het lopende jaar, maar zij het economische
resultaat niet beïnvloeden of in het geval van correcties de uitgaven
verminderen. De kasmiddelen van betalingsannuleringen
hebben geen invloed op de economische resultaten, maar wel op het
begrotingsresultaat. Het netto-effect van voorfinanciering is de
combinatie van de nieuwe voorfinancieringsbedragen die tijdens het lopende jaar
zijn betaald (geboekt als begrotingsuitgaven van het jaar en de vereffening van
de voorfinancieringen die tijdens het lopende jaar of vorige jaren werden
betaald via de aanvaarding van subsidiabele kosten. De laatste zijn wel
toegerekende uitgaven, doch geen uitgave in de begrotingsboekhouding, aangezien
de aanvankelijke voorfinanciering reeds als een begrotingsuitgave werd
beschouwd op het ogenblik van de betaling. De netto toegerekende uitgaven bestaan
hoofdzakelijk uit uitgaven die toegerekend zijn met het oog op afsluiting aan
het einde van het jaar, dat wil zeggen subsidiabele uitgaven die begunstigden
van EOF-middelen hebben gedaan, maar nog niet aan het EOF hebben gedeclareerd.
Alleen het netto-effect, dat wil zeggen de toegerekende uitgaven voor het
lopende jaar minus de terugboekte toegerekende uitgaven van vorig jaar, wordt
in aanmerking genomen.
2. VERSLAG
OVER DE TENUITVOERLEGGING VAN DE MIDDELEN INLEIDENDE
OPMERKINGEN
Vorige
EOF ·
Bij
Besluit nr. 1/2000 van de ACS-EG-Raad van 27 juli 2000
betreffende overgangsmaatregelen is bepaald dat een deel van de niet-toegewezen
middelen van de eerdere EOF wordt aangewend overeenkomstig de desbetreffende
bepalingen van de Overeenkomst van Cotonou, die op grond van de
overgangsmaatregelen vervroegd van toepassing zijn. ·
Bij
Besluit nr. 410/2001 van de Commissie van 16 maart 2001, dat
strekt tot vaststelling van de toewijzingen aan de indicatieve programma’s voor
de ACS-landen uit hoofde van de ACS-EG-partnerschapsovereenkomst, is bepaald
dat de niet-toegewezen middelen van de eerdere EOF voor een maximumbedrag van
1,2 miljard EUR worden aangewend voor de tenuitvoerlegging
overeenkomstig de regels en procedures van de respectieve EOF, dit tot de
inwerkingtreding van het financieel protocol van toepassing op het 9e EOF. ·
Bij
Besluit nr. 1033/2001 van de Commissie van 15 juni 2001 werden
de middelen voor de regionale programma’s en de intra-ACS-samenwerking in het
kader van het financieel protocol bij de ACS-EG-partnerschapsovereenkomst
toegewezen. ·
Bij
Besluit nr. 1252/2002 van de Commissie van 11 juli 2002 werd
enerzijds het budget voor de intra-ACS-samenwerking met
60 miljoen EUR verhoogd met middelen uit de algemene reserve van het
6e en het 7e EOF en anderzijds voorzien in de aanwending van deze extra
middelen tot de inwerkingtreding van het financieel protocol van toepassing op
het 9e EOF overeenkomstig de toepasselijke regels en procedures van het fonds
van oorsprong. ·
Tot
slot werd bij Besluit nr. 3/2002 van de ACS-EG-Raad van 23 december 2002 een
bedrag van 25 miljoen EUR, afkomstig van de niet-toegewezen middelen van het 8e
EOF (algemene reserve), voor regionale samenwerking krachtens de
ACS-EG-partnerschapsovereenkomst bestemd. ·
Aangezien
het 6e EOF in 2006 en het 7e EOF in 2008 zijn afgesloten, bevat de jaarrekening
niet langer uitvoeringstabellen voor deze EOF. De uitvoering van de
overgedragen saldi valt daarentegen in het 9e EOF te vinden. ·
Met het
oog op een transparante presentatie van de rekeningen van het jaar 2012
werd in de navolgende tabellen, net zoals de vorige jaren, voor het 8e EOF
apart aangegeven welke middelen werden aangewend volgens de programmering van
de Overeenkomsten van Lomé en welke middelen werden aangewend volgens de
programmering van de Overeenkomst van Cotonou. In laatstgenoemd geval werden de
rekeningen, wat de landen betreft, opgesteld en ingediend overeenkomstig
artikel 3, lid 2, van bijlage IV bij de
ACS-EG-partnerschapsovereenkomst. Dat artikel voorziet voor de ACS-landen in
middelen voor macro-economische steunmaatregelen en steun aan programma's en
projecten (A-enveloppe) en in middelen voor onvoorziene behoeften zoals
noodhulp, initiatieven voor schuldverlichting en steun ter vermindering van de
gevolgen van instabiliteit van de exportopbrengsten (B-enveloppe)[13]. Wat de regio's betreft, werd de
presentatie gebaseerd op de regionale programmering overeenkomstig hoofdstuk 2
van de ACS-EG-partnerschapsovereenkomst (regionale indicatieve programma's en
intra-ACS samenwerking). ·
Overeenkomstig
punt 4 van bijlage Iter (het financiële meerjarenkader voor de periode
2008-2013) bij de ACS-EG-partnerschapsovereenkomst werden de resterende saldi
en de uit hoofde van die fondsen tussen 31 december 2007 en de inwerkingtreding
van het 10e EOF vrijgemaakte bedragen overgedragen naar het 9e EOF om ervoor te
zorgen dat de EU-administratie kon blijven werken en om de kosten te dekken van
de lopende projecten tot de inwerkingtreding van het 10e EOF. ·
Op
grond van Besluit 2010/406/EU van de Raad is besloten ten voordele van Sudan
een bedrag van 150 miljoen EUR uit de in het kader van het 9e en
vorige EOF vrijgemaakte middelen te besteden ten behoeve van de meest kwetsbare
bevolkingsgroepen. Dit bedrag is in 2011 toegewezen. ·
Op
grond van Besluit 2011/315/EU van de Raad is besloten ten voordele van
Zuid-Sudan een bedrag van 200 miljoen EUR uit de in het kader van het 9e
en vorige EOF vrijgemaakte middelen te besteden om de tenuitvoerlegging van het
driejarig ontwikkelingsplan voor Zuid-Sudan te steunen. Dit bedrag is in 2012
toegewezen. 10e
EOF De ACS-EG-partnerschapsovereenkomst, die de
lidstaten van de Europese Gemeenschap en de landen in Afrika, het Caribisch
gebied en de Stille Oceaan (ACS) op 23 juni 2000 in Cotonou hebben ondertekend,
is op 1 april 2003 in werking getreden. De overeenkomst van Cotonou is gewijzigd
door de overeenkomst die door dezelfde staten op 25 juni 2005 in Luxemburg is
ondertekend. Het besluit betreffende de associatie van de landen
en gebieden overzee (LGO) met de Europese Gemeenschap
(Besluit 2001/822/EG), dat op 27 november 2001 door de Raad van
de Europese Unie is aangenomen, is op 2 december 2001 in werking
getreden. Dit besluit is op 19 maart 2007 gewijzigd bij Besluit 2007/249/EG. Het Intern Akkoord inzake de financiering van de
steun van de Gemeenschap binnen het financiële meerjarenkader voor de periode
2008-2013, overeenkomstig de herziene overeenkomst van Cotonou, goedgekeurd
door de Vertegenwoordigers van de regeringen van de Lidstaten van de Europese
Gemeenschap op 17 juli 2006, is op 1 juli 2008 in werking getreden. In het kader van de Overeenkomst van Cotonou wordt
de tweede periode (2008-2013) van steun van de Unie aan de ACS-Staten en de LGO
gefinancierd door het 10e EOF, dat over een bedrag van 22 682 miljoen EUR
aan middelen beschikt, waarvan: ·
21 966 miljoen EUR
bestemd is voor de ACS-staten overeenkomstig het meerjarig financieel kader in
Bijlage Iter bij de herziene overeenkomst van Cotonou, waarvan
20 466 miljoen EUR door de Europese Commissie wordt beheerd; ·
286 miljoen EUR
bestemd is voor de LGO overeenkomstig Bijlage IIAa van het herziene besluit van
de Raad betreffende de associatie de LGO met de Europese Gemeenschap, waarvan
256 miljoen EUR door de Europese Commissie wordt beheerd; ·
430 miljoen EUR
voor de Commissie voor de financiering van de kosten die voortvloeien uit de
programmering en besteding van de middelen van het 10e EOF, overeenkomstig
artikel 6 van het Intern akkoord. Op de datum van de inwerkingtreding van het 10e EOF
werden deze bedragen aangevuld met vrijgemaakte bedragen uit vorige EOF,
rentebaten en niet-bestede liquide middelen uit hoofde van het stelsel voor de
stabilisatie van de exportopbrengsten van landbouwgrondstoffen (Stabex) in het
kader van fondsen voorafgaand aan het 9e EOF. Alle middelen worden beheerd in
overeenstemming met hun specifieke voorschriften zoals bepaald in de herziene
Overeenkomst van Cotonou en het Intern Akkoord.
Van de bovenvermelde toewijzingen
van het 10e EOF wordt het bedrag van 21 152 miljoen EUR als volgt door
de Europese Commissie beheerd: – 15 300 miljoen
EUR voor de nationale indicatieve programma's, waarvan: ·
13 500
miljoen EUR voor de A-enveloppe, waarvan 13 345 miljoen EUR euro is
vrijgegeven. Daarnaast namen de middelen in de A-enveloppe toe met
341 miljoen EUR als gevolg van de overdracht van reserves en met
91 miljoen EUR als gevolg van de afsluiting van de
Stabex-vrijmakingen en verminderden zij met 33 miljoen EUR als gevolg
van de overdracht naar regionale toewijzingen (multiregionaal PALOP). Bijgevolg
bedragen de totale beschikbare middelen bedragen EUR 13 744 miljoen EUR
(vrijgegeven toewijzingen) en 155 miljoen EUR (vrij te geven toewijzingen). ·
1 800
miljoen EUR voor de B-enveloppes, volledig vrijgegeven. Daarnaast is de
B-enveloppe verhoogd met vrijgegeven reserves ten belope van
148 miljoen EUR, waardoor de totale vrijgegeven middelen 1 948
miljoen EUR bedragen. – 1 783 miljoen EUR
voor de regionale indicatieve programma’s, samen met een overdracht van
33 miljoen EUR van de A-enveloppe en een overdracht naar de reserves
van 19 miljoen EUR, hetgeen neerkomt op 1 797 miljoen EUR
vrijgegeven toewijzingen; – 2 700 miljoen EUR
intra-ACS-toewijzingen, alle toewijzingen zijn vrijgegeven, en samen met een
overdracht van 195 miljoen EUR uit de reserves, een totaal van
2 895 miljoen EUR vrijgegeven toewijzingen; – 683 miljoen EUR als
reserve, waarvan 664 miljoen EUR is overgedragen, hetgeen resulteert in een
saldo van 19 miljoen EUR. – 430 EUR voor de
uitvoeringskosten, volledig vrijgegeven; – 256 miljoen EUR
LGO-toewijzingen waarvan hoofdzakelijk: ·
A-enveloppe
middelen ten belope van 195 miljoen EUR, waarvan
140 miljoen EUR is vrijgegeven; ·
B-enveloppe
middelen ten belope van 15 miljoen EUR, waarvan 7 miljoen EUR is
vrijgegeven; ·
middelen
regionale toewijzingen ten belope van 40 miljoen EUR, volledig
vrijgegeven; ·
middelen
voor onderzoek/technische bijstand ten belope van 6 miljoen EUR,
volledig vrijgegeven. - Niet-besteedbare prestatiereserve
van het 10e EOF Sedert de inwerkingtreding van het 10e EOF op 1 juli
2008 zijn de resterende saldi en de uit projecten in het kader van het 9e EOF en
vorige EOF vrijgemaakte bedragen overgedragen naar de prestatiereserve voor het
10e EOF, met uitzondering van de Stabex-middelen en middelen voor
administratieve uitgaven van het 9e EOF. Deze reserve mag worden benut volgens
de voorwaarden van artikel 1, lid 4, van het Intern Akkoord over het 10e EOF. Hierna volgen gedetailleerde gegevens over deze
reserve per 31.12.2012 (miljoen EUR): Totaal middelen overgedragen naar niet-besteedbare reserve 10e EOF: || 815 verminderd met de middelen die op grond van Besluit 2010/406/EU van de Raad van 12.7.2010 aan het 9e EOF ten gunste van Sudan zijn toegewezen || -150 verminderd met de middelen die op grond van Besluit 2011/315/EU van de Raad van 23.5.2011 aan het 9e EOF ten gunste van Sudan zijn toegewezen || -200 Totaal beschikbaar in de reserve (ACP+OCT): || 465 -
Stabex-reserve van het 10e EOF Na de afsluiting van de Stabex-rekeningen zijn de
niet-bestede/vrijgemaakte bedragen overgedragen naar de reserve van de
A-enveloppe van het 10e EOF (artikel 1, lid 4, van het Intern Akkoord 10e EOF)
en vervolgens naar de nationale indicatieve programma's van de desbetreffende
landen. De
situatie op 31.12.2012 van de reserve is als volgt (in miljoen EUR): Land || Reserve A-enveloppe Stabex Ivoorkust || 11.43 Kaapverdië || 0.01 Guinee-Bissau || 0.30 Sierra Leone || 0.22 Senegal || 0.90 Totaal || 12.86 -
10e EOF cofinanciering In het kader van het 10e EOF werden
overdrachtovereenkomsten voor cofinanciering van lidstaten ondertekend voor
116 miljoen EUR en werden vastleggingskredieten geopend voor een
totaalbedrag van 99 miljoen EUR, terwijl betalingskredieten werden
geopend voor de ontvangen bedragen van 93 miljoen EUR. In
de onderstaande tabel is een overzicht opgenomen van de
cofinancieringskredieten per 31.12.2012 (miljoen EUR): || Vastleggingskredieten || Betalingskredieten Cofinanciering – A-enveloppe || 84 || 78 Cofinanciering – Intra ACS || 12 || 12 Cofinanciering – Administratieve uitgaven || 3 || 3 || 99 || 93 In
de onderstaande tabel in verband met de vastgelegde bedragen, de bedragen
waarvoor een overeenkomst is gesloten en de betaalde bedragen, zijn nettobedragen
opgenomen. De
tabellen met een overzicht van de situatie per land en per instrument zijn in
de bijlage opgenomen. 2.1 TOEWIJZINGEN 2.2 GECONSOLIDEERDE
REKENINGEN 2.3. ANDERE
BEHEERSINFORMATIE Italiaanse
cofinanciering (1985) De Italiaanse cofinanciering, die sinds 1985 van
kracht is en in 2011 nog altijd beschikbaar was als het nog lopende
"Vierde rehabilitatieprogramma Somalië"– kon ten slotte in 2012
worden afgesloten. Beschikbare saldo bij de afsluiting zijn terugbetaald aan
Italië. DEEL II –
JAARREKENING VAN HET EOF: FINANCIËLE STATEN VAN DE INVESTERINGSFACILITEIT EUROPESE INVESTERINGSBANK || CA/463/13 || 14 maart 2013 || Document 13/072 || || RAAD VAN BESTUUR Investeringsfaciliteit Financiële staten geconsolideerd per 31 december 2012 || || || - Overzicht van de financiële positie - Overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten - Overzicht van de wijzigingen in de middelen van de contribuanten - Kasstroomoverzicht - Toelichtingen bij de financiële staten || ORG.: E || 3. FINANCIËLE STATEN VAN DE
INVESTERINGSFACILITEIT 3.1 VERMOGENSOVERZICHT
PER 31 december 2012 (x 1 000 EUR) || Toelichting || 31.12.2012 || 31.12.2011 || || || ACTIVA || || || Geldmiddelen en kasequivalenten || 5 || 466 568 || 452 279 Afgeleide financiële instrumenten || 6 || 115 || 434 Leningen en vorderingen || 7 || 1 146 280 || 1 033 160 Voor verkoop beschikbare financiële activa || 8 || 333 001 || 251 660 Door contribuanten te storten bedragen || 9/15 || 87 310 || 87 310 Voor verkoop beschikbare financiële activa || 10 || 99 029 || - Overige activa || 11 || 224 || 416 || || || Totaal activa || || 2 132 527 || 1 825 259 || || || || || || PASSIVA EN MIDDELEN VAN CONTRIBUANTEN || || || || || || PASSIVA || || || Afgeleide financiële instrumenten || 6 || 7 035 || 12 702 Uitgestelde baten || 12 || 37 808 || 33 003 Aan derde partijen verschuldigde bedragen || 13 || 312 086 || 329 660 Overige passiva || 14 || 1 153 || 1 113 || || || Totaal passiva || || 358 082 || 376 478 || || || MIDDELEN CONTRIBUANTEN || || || Afgeroepen bijdrage van de lidstaten || 15 || 1 561 309 || 1 281 309 Reëlewaardereserve || || 68 434 || 41 750 Ingehouden winsten || || 144 702 || 125 722 || || || Totaal middelen contribuanten || || 1 774 445 || 1 448 781 || || || Totaal passiva en middelen contribuanten || || 2 132 527 || 1 825 259 De begeleidende nota’s vormen een
integrerend onderdeel van deze financiële staten. 3.2 OVERZICHT VAN
GEREALISEERDE EN NIET-GEREALISEERDE RESULTATEN VOOR HET OP 31 DECEMBER 2012
AFGESLOTEN JAAR (x 1 000 EUR) || Toelichting || Vanaf 01.01.2012 || Vanaf 01.01.2011 || || tot 31.12.2012 || tot 31.12.2011 || || || || || Rente en soortgelijke baten || 17 || 67 503 || 59 561 || Rente en soortgelijke uitgaven || 17 || -1 114 || -940 || || || || || Nettorente en soortgelijke baten || || 66 389 || 58 621 || || || || || Baten uit honoraria en provisies || 18 || 1 934 || 2 149 || Uitgaven aan honoraria en provisies || 18 || -292 || -144 || || || || || Nettobaten van honoraria en provisies || || 1 642 || 2 005 || || || || || Wijziging in reële waarde van afgeleide financiële instrumenten || || 5 348 || -7 534 || Netto gerealiseerde baten op voor verkoop beschikbare financiële activa || 19 || 1 045 || 17 228 || Netto verlies/winst valuta || || -10 575 || 8 376 || || || || || Nettoresultaten van financiële transacties || || -4 182 || 18 070 || || || || || Wijziging bij waardevermindering op leningen en vorderingen, minus terugboekingen || 7 || 597 || 27 452 || Waardevermindering van voor verkoop beschikbare financiële activa || 8 || -8 927 || -6 888 || Waardevermindering op andere activa || 20 || -337 || - || Algemene administratiekosten || 21 || -36 202 || -38 006 || || || || || Winst over het boekjaar || || 18 980 || 61 254 || || || || || Niet-gerealiseerde resultaten || || || || Voor verkoop beschikbare financiële activa – reëlewaardereserve || || || || 1. Nettowijziging in reële waarde van voor verkoop beschikbare financiële activa || 8 || 18 551 || 20 574 || 2. Nettobedrag overgedragen naar winst of verlies || 8 || 8 133 || -3 394 || Totaal voor verkoop beschikbare financiële activa || || 26 684 || 17 180 || || || || || Totaal niet-gerealiseerde resultaten || || 26 684 || 17 180 || || || || || Totaal niet-gerealiseerde resultaten voor het jaar || || 45 664 || 78 434 || De begeleidende nota’s vormen een
integrerend onderdeel van deze financiële staten. 3.3 OVERZICHT VAN
DE WIJZIGINGEN IN DE MIDDELEN VAN DE CONTRIBUANTEN VOOR HET OP 31 DECEMBER 2012
AFGESLOTEN JAAR (x 1 000 EUR) || Afgeroepen bijdrage || Reëlewaarde-reserve || Ingehouden winsten || Totaal Per 1 januari 2012 Toelichting || 1 281 309 || 41 750 || 125 722 || 1 448 781 || || || || Bijdrage lidstaten afgeroepen in de loop van het jaar 15 || 280 000 || - || - || 280 000 || || || || Winst voor het jaar 2012 || - || - || 18 980 || 18 980 || || || || Totaal andere niet-gerealiseerde resultaten voor het jaar || - || 26 684 || - || 26 684 || || || || Wijzigingen middelen contribuanten || 280 000 || 26 684 || 18 980 || 325 664 || || || || Per 31 december 2012 || 1 561 309 || 68 434 || 144 702 || 1 774 445 || || || || || Afgeroepen bijdrage || Reëlewaarde-reserve || Ingehouden winsten || Totaal Per 1 januari 2011 Toelichting || 1 131 309 || 24 570 || 64 468 || 1 220 347 || || || || Bijdrage lidstaten afgeroepen in de loop van het jaar 15 || 150 000 || - || - || 150 000 || || || || Winst voor het jaar 2011 || - || - || 61 254 || 61 254 || || || || Totaal andere niet-gerealiseerde resultaten voor het jaar || - || 17 180 || - || 17 180 || || || || Wijzigingen middelen contribuanten || 150 000 || 17 180 || 61 254 || 228 434 || || || || Per 31 december 2011 || 1 281 309 || 41 750 || 125 722 || 1 448 781 || || || || || || || || De begeleidende nota’s vormen een
integrerend onderdeel van deze financiële staten. 3.4 OVERZICHT VAN
DE KASSTROMEN VOOR HET OP 31 DECEMBER 2012 AFGESLOTEN JAAR (x 1 000 EUR) || Toelichting || Van 01.01.2010 tot 31.12.2012 || Van 01.01.2011 tot 31.12.2011 BELEIDSACTIVITEITEN || || || Winst voor het begrotingsjaar || || 18 980 || 61 254 Aanpassingen || || || Waardevermindering van voor verkoop beschikbare financiële activa || || 8 927 || 3 172 Nettowijziging waardevermindering op leningen en vorderingen || || -597 || -27 452 Gekapitaliseerde rente op leningen en vorderingen || 7 || -9 622 || -10 512 Wijziging opgelopen rente en geamortiseerde kostprijs leningen en vorderingen || || -1 407 || -2 801 Wijziging opgelopen rente en geamortiseerde kostprijs tot einde looptijd aangehouden financiële activa || || -751 || - Toename uitgestelde baten || || 4 805 || 3 424 Gevolgen wijzigingen wisselkoers op leningen || || 16 044 || -15 337 Effect wijzigingen wisselkoers op voor verkoop beschikbare financiële activa || || -1 204 || 34 Winst beleidsactiviteiten voor wijzigingen in beleidsactiva en -passiva || || 35 175 || 11 782 || || || Uitkeringen lening || 7 || -233 018 || -237 040 Terugbetalingen leningen || 7 || 115 480 || 104 410 Wijziging reële waarde derivaten || || -5 348 || 7 534 Stijging tot einde looptijd aangehouden financiële activa || || -98 278 || - Stijging voor verkoop beschikbare financiële activa || 8 || -81 981 || -67 829 Verkoop voor verkoop beschikbare financiële activa || 8 || 19 601 || 24 971 Afname andere activa || || 192 || 2 756 Toename andere passiva || || 40 || 173 Stijging van andere bedragen te betalen aan Europese Investeringsbank || || 6 876 || 4 144 || || || Netto kasstromen van beleidsactiviteiten || || -241 261 || -149 099 || || || FINANCIERINGSACTIVITEITEN || || || Bijdrage van lidstaten || || 236 345 || 136 345 Bedragen ontvangen van lidstaten met betrekking tot rentesubsidies || || 43 655 || 76 345 Bedragen betaald namens lidstaten met betrekking tot rentesubsidies || || -24 450 || -22 899 || || || Netto kasstromen van financieringsactiviteiten || || 255 550 || 189 791 || || || Netto toename van geldmiddelen en kasequivalenten || || 14 289 || 40 692 Geldmiddelen en kasequivalenten begin begrotingsjaar || || 452 279 || 411 587 Geldmiddelen en kasequivalenten bij het einde van het begrotingsjaar || || 466 568 || 452 279 || || || Geldmiddelen en kasequivalenten zijn samengesteld uit: || || || Kasmiddelen || || 10 588 || 3 127 Termijndeposito's || || 455 980 || 449 152 || || 466 568 || 452 279 || || || Aanvullende informatieverschaffing van kasstromen uit bedrijfsactiviteiten || || 2012 || 2011 Ontvangen rente || || 64 490 || 57 391 Betaalde rente || || -1 137 || -1 162 Ontvangen dividenden || || 975 || 974 De begeleidende nota’s vormen een
integrerend onderdeel van deze financiële staten.
3.5 TOELICHTINGEN
BIJ DE FINANCIËLE STATEN PER 31 DECEMBER 2012 1
Algemene gegevens De investeringsfaciliteit (de "faciliteit") werd
opgericht in het kader van de Overeenkomst van Cotonou (de
"Overeenkomst") betreffende steun voor samenwerking en ontwikkeling,
die door de landen in Afrika, het Caribisch gebied en de Stille Oceaan
("de ACS-staten") en de Europese Unie en haar lidstaten op 23 juni
2000 werd gesloten en op 25 juni 2005 en 23 juni 2010 werd herzien. De faciliteit is geen afzonderlijke rechtspersoon en de
Europese Investeringsbank ("EIB") beheert de bijdragen namens de
lidstaten ("donoren") overeenkomstig de voorwaarden van de
overeenkomst. De in het kader van de Overeenkomst vastgelegde financiering
is afkomstig uit de begrotingen van de EU-lidstaten en wordt uitbetaald
overeenkomstig financiële protocollen die voor opeenvolgende periodes van vijf
tot zes jaar worden vastgelegd. Binnen het kader van de Overeenkomst en na de
inwerkingtreding van een tweede financieel protocol op 1 juli 2008 (met
betrekking op de periode 2008-2013), hierna het 10e Europees Ontwikkelingsfonds
("EOF") genoemd, is de Europese Investeringsbank, hierna de
"EIB" of "de Bank" genoemd, belast met het beheer van: -
de
faciliteit, een risicodragend roterend fonds ten belope van 3 185,5 miljoen EUR
dat ertoe strekt de investeringen in de particuliere sector in de ACS-landen te
bevorderen, waarbij een bedrag 48,5 miljoen EUR aan de landen en gebieden
overzee (LGO) is toegewezen; -
subsidies
voor de financiering van rentesubsidies ten belope van
400 miljoen EUR voor ACS-landen en 1,5 miljoen EUR voor
LGO. Tot 10% van deze subsidies kan worden benut voor de financiering van
projectgerelateerde technische bijstand. De huidige financiële overzichten bestrijken de periode van
1 januari 2012 tot en met 31 december 2012. Op voorstel van het beheerscomité van de EIB heeft het
directiecomité van de EIB de financiële staten op 14 maart 2013 opgesteld en heeft het
besloten deze ter goedkeuring voor te leggen aan de raad van bestuur op zijn
bijeenkomst van 14 mei 2013. 2
Belangrijkste gehanteerde grondslagen voor
financiële verslaglegging 2.1 Grondslag voor de voorbereiding – verklaring
van overeenstemming De financiële staten van de faciliteit zijn opgemaakt in
overeenstemming met de International Financial Reporting Standards (IFRS), die
door de Europese Unie zijn goedgekeurd. 2.2 Belangrijke beoordelingen en ramingen Bij het opmaken van de financiële staten moet een beroep
worden gedaan op ramingen. Bij het toepassen van de grondslagen voor financiële
verslaglegging van de faciliteit moet het management van de Europese
Investeringsbank ook beoordelingen maken. Indien er sprake is van een hogere
mate van beoordeling of complexiteit of indien veronderstellingen en ramingen
voor de financiële staten van belang zijn, wordt dit hierna bekendgemaakt. Onder meer in volgende gevallen
werd een beroep gedaan op beoordelingen en ramingen: §
Reële
waarde van financiële instrumenten Wanneer de reële waarde van
financiële activa en financiële passiva in de balans niet uit actieve markten
kan worden afgeleid, wordt de waarde bepaald met gebruikmaking van
uiteenlopende waarderingstechnieken, waaronder mathematische modellen. De input
voor deze modellen wordt waar mogelijk uit waarneembare markten gehaald. Is dit
niet mogelijk, dan is er een zekere mate van beoordeling vereist voor de
vaststelling van de reële waarde. Onder meer de liquiditeit en - voor de
modellen - inputgegevens als correlatie en volatiliteit van langdurige
derivaten met een looptijd van meer dan drie maanden worden daarbij beoordeeld. §
Waardevermindering
op leningen en vorderingen Op elke verslagleggingsdatum
onderzoekt de faciliteit haar probleemleningen en -vorderingen teneinde te
beoordelen of er in het overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde
resultaten een voorziening voor waardevermindering moet worden opgevoerd. Om
het niveau van de voorziening te bepalen, is een beoordeling van het management
van de Europese Investeringsbank vereist voor de raming van het bedrag en het
tijdschema van toekomstige kasstromen. Dergelijke ramingen zijn gebaseerd op
veronderstellingen over een aantal factoren en de werkelijke resultaten kunnen
afwijken, met toekomstige wijzigingen van de voorziening tot gevolg. Naast
specifieke voorzieningen voor afzonderlijke belangrijke leningen en vorderingen
voert de faciliteit ook een collectieve voorziening voor waardevermindering op
voor risicoposities die afzonderlijk genomen weliswaar geen specifieke
voorziening vereisen, doch waarvoor de kans op niet-nakoming veel groter is
geworden dan op de datum van toekenning. In beginsel wordt ervan
uitgegaan dat een lening niet wordt nagekomen wanneer de betaling van de rente
en hoofdsom een achterstand van 90 dagen of meer heeft opgelopen en
tegelijkertijd het management van de Europese Investeringsbank van oordeel is
dat er een objectieve aanwijzing van waardevermindering is. §
Waardering
van voor verkoop beschikbare beleggingen in niet-beursgenoteerde aandelen Bij de waardering van
beleggingen in niet-beursgenoteerde aandelen wordt normaal gesproken met een
van volgende gegevens rekening gehouden: -
recente
zakelijke en objectieve markttransacties tussen onafhankelijke partijen; -
actuele
reële waarde van andere instrumenten die in wezen hetzelfde zijn; -
de
verwachte kasstromen die verdisconteerd zijn met behulp van actuele rentevoeten
die gelden voor instrumenten met soortgelijke voorwaarden en risicokenmerken;
of -
andere
waarderingsmodellen. De bepaling van de kasstromen
en discontofactoren voor verkoop beschikbare beleggingen in
niet-beursgenoteerde aandelen berust in grote mate op ramingen. De faciliteit
stemt de waarderingstechnieken op gezette tijden op elkaar af en toetst hun
geldigheid hetzij aan de prijzen van waarneembare actuele marktverrichtingen in
hetzelfde instrument, hetzij aan andere beschikbare waarneembare marktgegevens. §
Waardevermindering
van voor verkoop beschikbare financiële activa In het kader van de faciliteit
is bepaald dat voor verkoop beschikbare investeringen in aandelen als in waarde
verminderd worden beschouwd wanneer hun reële waarde aanzienlijk of langdurig
beneden kosten is gedaald of wanneer er andere aanwijzingen van
waardevermindering voorhanden zijn. Om te bepalen of een daling
"aanzienlijk" of "langdurig" is, is een beoordeling
vereist. De faciliteit beschouwt aanzienlijk meestal als 30% of meer en
"langdurig" als langer dan twaalf maanden. Voorts houdt de faciliteit
rekening met andere factoren, onder meer de normale volatiliteit van aandelen
voor beursgenoteerde aandelen, de toekomstige kasstromen en de discontofactoren
voor investeringen in niet-beursgenoteerde aandelen. 2.3 Wijziging in de boekingsmethode De gebruikte boekhoudregels
stemmen overeen met die van de vorige begrotingsjaren. In de loop van het jaar
zijn door de faciliteit geen nieuwe of gewijzigde IFRS-normen ingevoerd. Uitgevaardigde normen die nog
niet in werking zijn getreden Een aantal nieuwe
toepasselijke normen, wijzigingen van normen en interpretaties zijn van kracht
voor jaarperioden die aanvangen na 1 januari 2012 en zijn niet toegepast
bij de opstelling van deze financiële staten. IAS 1 Presentatie van posten van niet-gerealiseerde
resultaten De wijzigingen in IAS 1 hebben betrekking op de indeling van
posten in de rubriek Niet-gerealiseerde resultaten. Posten die in de
toekomst bij winst en verlies zouden worden ondergebracht, zouden afzonderlijk
van de posten die nooit opnieuw zullen worden ingedeeld, worden vermeld. De norm
is van kracht voor verslagperioden die aanvangen op of na 1 juli 2012, waarbij
een vervroegde invoering is toegestaan. IFRS 9 Financiële instrumenten Deze norm is de eerste stap in een driedelig project van de
IASB om de IAS 39 Financiële instrumenten te vervangen, waarbij de
categorieën financiële activa en passiva en hun boekhoudkundige verwerking
opnieuw gedefinieerd worden. Er wordt momenteel nog verder gewerkt aan de norm
die uiteindelijk de IAS 39 volledig zal vervangen. De huidige daadwerkelijke
datum voor de invoering van de norm is 1 januari 2015. IFRS 9 is nog niet is
goedgekeurd door de Europese Unie. De faciliteit is niet voornemens deze norm
vroegtijdig in te voeren en de omvang van het effect is nog niet bepaald. De volgende norm is in 2011 uitgevaardigd, met
inwerkingtreding op 1 januari 2013, waarbij een vervroegde invoering is
toegestaan. Het effect van de invoering van deze norm op de financiële staten
van de faciliteit is nog niet bepaald. IFRS 13 Waardering tegen reële waarde De norm definieert de reële waarde en bevat een kader voor
het bepalen van de reële waarde en vereist informatieverschaffing over
waarderingen tegen reële waarde. 2.4 Overzicht van de belangrijkste grondslagen voor
financiële verslaglegging In het
overzicht van de financiële positie zijn de activa en passiva opgenomen in
dalende volgorde van liquiditeit en wordt er geen onderscheid gemaakt tussen
vlottende en niet-vlottende posten. 2.4.1
Omrekening vreemde valuta Voor de presentatie van de financiële staten wordt de euro
gebruikt, die ook de functionele munteenheid is. Tenzij anders aangegeven, is
de financiële verslaglegging in EUR is afgerond op het dichtstbijzijnde
veelvoud van duizend euro. De verrichtingen in vreemde
valuta worden omgerekend tegen de wisselkoers van de datum van de verrichting. Financiële activa en passiva die
in andere valuta dan de euro zijn uitgedrukt, worden in euro omgerekend tegen
de wisselkoers van de datum van de balans. De winst of het verlies uit die
omrekening wordt in het overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde
resultaten opgevoerd. Niet-monetaire posten die worden
geboekt tegen in een vreemde munteenheid uitgedrukte historische kosten, worden
omgerekend tegen de wisselkoers van de datum van de oorspronkelijke transactie.
Niet-monetaire posten die worden geboekt tegen de in een vreemde munteenheid
uitgedrukte reële waarde, worden omgerekend tegen de wisselkoers van de datum
waarop de reële waarde werd bepaald. Wisselkoersverschillen die
voortvloeien uit de vereffening van verrichtingen tegen een andere koers dan
die van de datum van de transactie, en niet-gerealiseerde
wisselkoersverschillen op in vreemde valuta uitgedrukte monetaire activa en
passiva die niet zijn vereffend, worden in het overzicht van gerealiseerde en
niet-gerealiseerde resultaten opgevoerd. De elementen van het overzicht
van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten worden maandelijks in euro
omgerekend tegen de aan het einde van de maand geldende wisselkoers. 2.4.2
Geldmiddelen en kasequivalenten In het kader van de faciliteit worden lopende rekeningen,
kortetermijndeposito's of schuldpapier met oorspronkelijke looptijden van drie
maanden of minder als geldmiddelen en kasequivalenten beschouwd. 2.4.3
Andere financiële activa dan derivaten Financiële activa worden geboekt op basis van de
valutadatum. §
Voor
verkoop beschikbare financiële activa Tot einde looptijd aangehouden financiële activa bestaan uit
beursgenoteerde obligaties die men tot einde looptijd wil aanhouden. Deze obligaties worden voor het eerst opgenomen tegen reële
waarde plus eventuele rechtstreeks aan te rekenen transactiekosten. Het
verschil tussen boekwaarde en aflossingswaarde wordt afgeschreven in
overeenstemming met de effectieve-rentemethode over de resterende looptijd van
de obligatie. De faciliteit beoordeelt bij elke balansdatum of er
voldoende objectieve aanwijzingen voorhanden zijn dat financiële activa of een
groep van financiële activa een waardevermindering hebben ondergaan. Financiële
activa of groepen van financiële activa worden geacht een waardevermindering te
hebben ondergaan indien, en alleen indien, er objectieve aanwijzingen
voorhanden zijn van een waardevermindering die het gevolg is van één of meer
gebeurtenissen die zich hebben voorgedaan na de eerste opname van de activa
(een "tot verlies leidende gebeurtenis") en die tot verlies leidende
gebeurtenis (of gebeurtenissen) een effect heeft (of hebben) op de geschatte toekomstige
kasstromen uit de financiële activa of de groep van financiële activa dat
betrouwbaar kan worden geraamd. Waardeverminderingsverlies wordt opgenomen in
winst en verlies en het verlies wordt gewaardeerd als het verschil tussen de
boekwaarde en de actuele waarde van de geraamde toekomstige kasstromen die
verdisconteerd zijn tegen de oorspronkelijke effectieve rentevoet van het
instrument. §
Leningen Door de faciliteit verstrekte leningen worden bij de activa
van de faciliteit opgenomen wanneer de geldmiddelen aan de lener zijn
uitgekeerd. Door de faciliteit verstrekte leningen worden in eerste instantie
tegen kosten (netto uitgekeerde bedragen) opgenomen, dat wil zeggen de reële
waarde van de geldmiddelen waarmee de lening tot stand is gekomen inclusief
transactiekosten, en vervolgens tegen geamortiseerde kostprijs gewaardeerd,
waarbij de methode van het effectieve rendement wordt gehanteerd, minus een
voorziening voor waardevermindering of oninbaarheid. §
Voor
verkoop beschikbare financiële activa Voor verkoop beschikbare financiële activa zijn activa die
als zodanig zijn aangewezen of die niet in een van de volgende categorieën
kunnen worden ingedeeld: tegen reële waarde in de winst-en-verliesrekening
geboekte waarden, tot aan het einde van de looptijd gehouden waarden of
leningen en vorderingen. Het gaat om beleggingen in aandelen en investeringen
in risicokapitaalfondsen. Na aanvankelijke waardering worden voor verkoop beschikbare
financiële activa vervolgens tegen reële waarde geboekt. In verband met de
waardering van de reële waarde van beleggingen in aandelen die niet uit actieve
markten kan worden afgeleid, gelden de volgende regels: a.
Risicokapitaalfondsen De reële waarde van elk risicokapitaalfonds is gebaseerd op
de door het fonds gerapporteerde laatst beschikbare intrinsieke waarde, indien
deze waarde is berekend op basis van een internationale waarderingsnorm die
wordt beschouwd in overeenstemming te zijn met de IFRS (bv. de International
Private Equity and Venture Capital Valuation richtsnoeren (IPEV-richtsnoeren),
gepubliceerd door de European Venture Capital Association (Europese vereniging
voor risicodragend kapitaal)). De faciliteit mag evenwel overgaan tot een
aanpassing van de door het fonds gerapporteerde intrinsieke waarde indien er
factoren zijn die de waardering kunnen beïnvloeden. b.
Directe
aandeleninvesteringen De reële waarde van de investering is gebaseerd op de
laatste reeks beschikbare financiële staten, waarbij — indien van toepassing —
opnieuw hetzelfde model wordt gebruikt als het model dat bij de verwerving van
de participatie werd gebruikt. Niet-gerealiseerde winsten of verliezen op
risicokapitaalfondsen en directe beleggingen in aandelen worden in het vermogen
van de contribuant verwerkt tot de verkoop, de inning of de afstoting van de
belegging of totdat is vastgesteld dat de belegging een waardevermindering
heeft ondergaan. Indien vastgesteld wordt dat een voor verkoop beschikbare
belegging in waarde is verminderd, worden de gecumuleerde niet-gerealiseerde
winsten of verliezen die voordien in de rubriek eigen vermogen waren verwerkt,
in het overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten opgenomen. Voor beleggingen in niet-beursgenoteerde aandelen wordt de
reële waarde bepaald aan de hand van erkende waarderingstechnieken
(bijvoorbeeld verdisconteerde kasstromen of meervoudige prognose). Deze
beleggingen worden tegen kosten verwerkt wanneer de reële waarde niet op
betrouwbare wijze kan worden gemeten. Er wordt opgemerkt dat in de eerste twee
jaren van de investeringen, deze tegen kostprijs worden opgevoerd. De deelnemingen van de faciliteit zijn doorgaans
investeringen in risicodragend kapitaal of risicokapitaalfondsen. Volgens de
gangbare praktijk in de financiële sector wordt op dergelijke investeringen
doorgaans gezamenlijk ingeschreven door een aantal investeerders, die elk
afzonderlijk niet in staat zijn de dagelijkse transacties en de
investeringsactiviteit van een dergelijk fonds te beïnvloeden. Bijgevolg geeft
het lidmaatschap van een investeerder in een bestuursorgaan van een dergelijk
fonds deze investeerder doorgaans niet het recht de dagelijkse transacties van
het fonds te beïnvloeden. Daarnaast bepalen individuele investeerders in
risicodragend kapitaal of een durfkapitaalfonds niet het beleid van een
dergelijk fonds op het vlak van het uitkeringsbeleid van dividenden of andere
uitkeringen. Dergelijke besluiten worden doorgaans genomen door de directie van
een fonds op basis van de aandeelhoudersovereenkomst waarin de rechten en de
plichten zijn vastgelegd van de directie en alle aandeelhouders van het fonds.
Doorgaans is het individuele investeerders op grond van de
aandeelhoudersovereenkomst ook verboden om op bilaterale basis materiële
transacties met het fonds uit te voeren, personeelswijzigingen tot stand te
brengen bij de kaderleden of bevoorrechte toegang te verkrijgen tot cruciale
technische informatie. De investeringen van de faciliteit worden uitgevoerd
overeenkomstig de bovenvermelde gangbare praktijk van de financiële sector,
waarbij ervoor wordt gezorgd dat de faciliteit geen controle of significante
invloed in de zin van IAS 27 en IAS 28 uitoefent over deze investeringen,
inclusief de investeringen waarin de faciliteit meer dan 20% van de stemrechten
bezit. §
Zekerheidstellingen Bij de eerste opname worden de financiële garanties tegen
reële waarde in de balans opgenomen die overeenstemt met de intrinsieke waarde
van de verwachte instroom van premies. Deze berekening wordt uitgevoerd op de
begindatum van elke transactie en wordt opgenomen in de balans als
"Financiële garanties" onder de rubriek "overige activa" en
"overige passiva". Na de eerste opname worden de passiva van de faciliteit uit
hoofde van elke garantie geherwaardeerd tegen het hoogste van de volgende
bedragen: -
de best
mogelijke raming van de middelen die nodig zijn om te voldoen aan de financiële
verplichtingen die uit de garantie voortvloeien, die gebaseerd is op alle
relevante factoren en informatie die op balansdatum beschikbaar is; -
het
oorspronkelijk opgenomen bedrag verminderd met de geaccumuleerde afschrijving.
De afschrijving van het oorspronkelijk opgenomen bedrag komt tot stand op basis
van de actuariële methode. Elke toe- of afname van het passief in verband met
financiële garanties wordt in het overzicht van gerealiseerde en
niet-gerealiseerde resultaten opgenomen onder de post "baten van honoraria
en provisies". Vervolgens worden de activa van de faciliteit die met een
dergelijke zekerheidsstelling worden gewaarborgd, afgeschreven waarbij gebruik
wordt gemaakt van de actuariële waarderingsmethode en worden zij op
waardevermindering gecontroleerd. Bij de ondertekening van een garantie-overeenkomst wordt
deze overeenkomst opgenomen als een voorwaardelijke verplichting voor de
faciliteit en wanneer een beroep op de garantie wordt gedaan, als een
vastlegging voor de faciliteit. 2.4.4
Waardevermindering van financiële activa De faciliteit beoordeelt bij elke balansdatum of er
voldoende objectieve aanwijzingen voorhanden zijn dat financiële activa een
waardevermindering hebben ondergaan. Financiële activa of groepen van
financiële activa worden geacht een waardevermindering te hebben ondergaan
indien, en alleen indien, er objectieve aanwijzingen voorhanden zijn van een
waardevermindering die het gevolg is van één of meer gebeurtenissen die zich
hebben voorgedaan na de eerste opname van de activa (een "tot verlies leidende
gebeurtenis") en die tot verlies leidende gebeurtenis (of gebeurtenissen)
een effect heeft (of hebben) op de geschatte toekomstige kasstromen uit de
financiële activa of de groep van financiële activa dat betrouwbaar kan worden
geraamd. Aanwijzingen van waardevermindering kunnen zijn dat de lener of een
groep van leners aanzienlijke financiële moeilijkheden ondervindt, in gebreke
blijft en rente of hoofdsommen niet betaalt, de waarschijnlijkheid dat zij
failliet zullen worden verklaard of een andere financiële reorganisatie zullen
ondergaan, of dat waarneembare gegevens erop wijzen dat er een meetbare daling
is in de geraamde toekomstige kasstromen, zoals wijzigingen in
betalingsachterstallen of in de economische omstandigheden die met
niet-nakoming samengaan. Voor de aan het einde van het begrotingsjaar uitstaande
leningen die tegen geamortiseerde kostprijs zijn geboekt, komen
waardeverminderingen tot stand wanneer er objectieve aanwijzingen voorhanden
zijn dat het risico bestaat dat de uitgeleende bedragen geheel of gedeeltelijk
niet volgens de oorspronkelijke contractuele voorwaarden of de overeenstemmende
waarde zullen kunnen worden geïnd. Indien er objectieve aanwijzingen voorhanden
zijn dat er zich een waardevermindering heeft voorgedaan, wordt het verlies
gewaardeerd als het verschil tussen de boekwaarde van het activum en de actuele
waarde van de geraamde toekomstige kasstromen. De boekwaarde van het activum
wordt verminderd door middel van een voorziening en het bedrag van het verlies
wordt in het overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten
opgenomen. Rentebaten worden nog steeds toegerekend op de verminderde
boekwaarde volgens de effectieve rentevoet van de lening. Leningen worden samen
met de daarmee samenhangende voorziening afgeschreven indien er geen
realistische vooruitzichten op toekomstige inning bestaan. Indien het bedrag
van de geraamde waardevermindering in een volgend jaar toe- of afneemt als
gevolg van een gebeurtenis die zich na de opname van de waardevermindering voordoet,
wordt de eerder geboekte waardevermindering verhoogd of verlaagd door de
voorziening aan te passen. Aangezien de faciliteit voor elke lening een
kredietrisicobeoordeling uitvoert, hoeft er geen voorziening voor collectieve
waardevermindering te worden opgenomen. Voor de voor verkoop beschikbare financiële activa
beoordeelt de faciliteit op elke balansdatum of er objectieve aanwijzingen
voorhanden zijn dat een investering een waardevermindering heeft ondergaan.
Objectieve aanwijzingen kunnen bestaan in een aanzienlijke of langdurige daling
van de reële waarde van de investering beneden haar kostprijs. Zijn er
aanwijzingen van een waardevermindering voorhanden, dan wordt het gecumuleerde
verlies (gewaardeerd als het verschil tussen de kosten van verwerving en de
actuele reële waarde, minus de waardevermindering op de betrokken investering
die reeds eerder in het overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde
resultaten was opgenomen) uit de middelen van de contribuant gehaald en in het
overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten opgenomen.
Waardeverminderingen op voor verkoop financiële activa worden niet via het
overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten teruggenomen;
toenames van hun reële waarde na waardevermindering worden direct in de
middelen van de contribuanten opgenomen. In het kader van haar risicobeheer gaat de EIB ten minste
eenmaal per jaar na of haar financiële activa een waardevermindering hebben
ondergaan. De hieruit voortvloeiende aanpassingen leiden onder meer tot het
ontbinden van het disagio in het overzicht van gerealiseerde en
niet-gerealiseerde resultaten tijdens de gehele levensduur van het activum en
alle aanpassingen die zijn vereist met betrekking tot een herbeoordeling van de
oorspronkelijke waardevermindering. 2.4.5
Afgeleide financiële
instrumenten Derivaten omvatten cross-currency swaps, cross-currency
renteswaps en currency forwards. De faciliteit mag in de uitoefening van haar normale
activiteiten swapovereenkomsten sluiten ter afdekking van specifieke
kredietverrichtingen of currency forward contracten sluiten ter afdekking van
haar valutaposities, die in andere actief verhandelde valuta dan de euro
luiden, om het risico (winst of verlies) van wisselkoersschommelingen af te
dekken. De faciliteit doet geen beroep op een van de
afdekkingsmogelijkheden op grond van IAS 39. Alle afgeleide financiële
instrumenten zijn tegen reële waarde in de winst-en-verliesrekening opgenomen
en worden gerapporteerd als afgeleide financiële instrumenten. Reële waarden
worden hoofdzakelijk bepaald op grond van contantewaardeberekeningen,
optiewaarderingsmodellen en prijsnoteringen van derde partijen. Derivaten worden tegen reële waarde als activa geboekt
wanneer hun reële waarde positief is en als passiva wanneer hun reële waarde
negatief is. Wijzigingen in de reële waarde van derivaten die voor
handelsdoeleinden worden aangehouden, worden in "Nettoresultaat van
financiële verrichtingen" opgenomen. In eerste instantie worden derivaten opgenomen met gebruikmaking
van de transactiedatum. 2.4.6
Bijdragen Bijdragen van de lidstaten worden in de balans als te innen
schuldvorderingen beschouwd met ingang van de datum van het besluit van de Raad
waarin de door de lidstaten te betalen financiële bijdragen aan de faciliteit
worden vastgesteld. De bijdragen van de lidstaten voldoen aan de volgende
voorwaarden en worden bijgevolg als vermogen geboekt: -
zoals in
de bijdrage-overeenkomst is vastgelegd, geven zij de lidstaten het recht om bij
een liquidatie van de faciliteit te bepalen hoe de netto-activa van de
faciliteit worden besteed; -
zij
behoren tot de categorie instrumenten die bij alle andere categorieën
instrumenten is achtergesteld; -
alle
financiële instrumenten die deel uitmaken van de categorie instrumenten die bij
alle andere categorieën instrumenten is achtergesteld, hebben identieke
kenmerken; -
het
instrument heeft geen kenmerken waardoor het als een passivum zou moeten
geboekt; en -
de
verwachte totale kasstromen die gedurende de looptijd van het instrument aan
het instrument zijn toe te rekenen, zijn in aanzienlijke mate gebaseerd op de
winst of het verlies, de verandering in de opgenomen nettoactiva of de
verandering in de reële waarde van de opgenomen en niet-opgenomen nettoactiva
van de faciliteit gedurende de looptijd van het instrument. 2.4.7
Rentebaten van leningen Rente van door de faciliteit verstrekte leningen wordt
geboekt in het overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten
("Rente en soortgelijke baten") en in het overzicht van de financiële
positie ("Leningen en vorderingen") volgens het toerekeningsbeginsel
met gebruikmaking van de effectieve rentevoet, die de factor is om de geraamde
toekomstige kasstromen of ontvangsten tijdens de verwachte looptijd van de
lening exact naar de nettoboekwaarde van de lening te verdisconteren. Zodra de
boekwaarde van een lening door een waardevermindering afgenomen is, blijven de
rentebaten opgenomen met gebruikmaking van de oorspronkelijke effectieve
rentevoet die op de nieuwe boekwaarde wordt toegepast. 2.4.8
Rentesubsidies en
technische bijstand Het beheer van de rentesubsidies en technische bijstand
namens de lidstaten is een onderdeel van de activiteiten van de faciliteit. Het deel van de bijdragen van de lidstaten dat aan de
betaling van rentesubsidies wordt toegewezen, wordt niet opgevoerd in de
middelen van de contribuanten van de faciliteit, maar wordt ingedeeld als
"aan derden verschuldigd bedrag". De faciliteit betaalt de
eindbegunstigden uit en vermindert vervolgens het aan derden verschuldigde
bedrag. Wanneer bijdragen voor rentesubsidies en technische bijstand
niet volledig worden toegekend, worden zij opnieuw geboekt als bijdrage aan de
faciliteit. 2.4.9
Rentebaten op geldmiddelen
en kasequivalenten Rentebaten van geldmiddelen en kasequivalenten worden volgens
het toerekeningsbeginsel opgenomen in het overzicht van gerealiseerde en
niet-gerealiseerde resultaten van de faciliteit. 2.4.10
Honoraria, provisies en
dividenden Honoraria die werden ontvangen met betrekking tot diensten
die over een bepaalde periode werden verstrekt worden als inkomsten beschouwd
in de mate dat de diensten zijn verstrekt. Bereidstellingsprovisies worden
uitgesteld en als inkomsten erkend waarbij de effectieve rentemethode wordt
gebruikt met betrekking tot periode van de uitbetaling tot de terugbetaling van
de desbetreffende lening. Dividenden van voor verkoop beschikbare beleggingen in
aandelen worden bij ontvangst opgenomen. 2.4.11
Fiscale bepalingen Het
Protocol betreffende de voorrechten en immuniteiten van de Europese
Gemeenschappen, gehecht aan het Verdrag betreffende de Europese Unie en het
Verdrag betreffende de werking van de Europese Unie, bepaalt dat de
bezittingen, inkomsten en andere eigendommen van de instellingen van de Unie
vrijgesteld zijn van alle directe belastingen. 3
Risicobeheer Deze toelichting bevat gegevens over de blootstelling van
de faciliteit aan krediet- en financiële risico's, beheer en controle van deze
risico's door de faciliteit, in het bijzonder de primaire risico's die verband
houden met het gebruik van financiële instrumenten. Hierbij gaat het om de
volgende risico's: -
kredietrisico
– het risico op verlies als gevolg van het in gebreke blijven van de cliënt of
tegenpartij dat zich voordoet bij alle vormen kredietblootstelling, inclusief
afwikkelingsrisico; -
liquiditeitsrisico
– het risico dat een entiteit het moeilijk zal hebben om verplichtingen die
verband houden met de afwikkeling van financiële verplichtingen door middel van
de levering van geldmiddelen of een ander financieel actief na te komen; -
marktrisico
– de blootstelling aan waarneembare marktvariabelen, zoals rentevoeten, wissel-
en aandelenkoersen. 3.1 Organisatie van het risicobeheer De Europese Investeringsbank past haar risicobeheer
voortdurend aan. Het risicobeheer van de EIB is verantwoordelijk voor de
identificatie, de beoordeling, het toezicht en de rapportage over de krediet-
en aandelenkoersrisico's waaraan de faciliteit is blootgesteld. Binnen een
kader waarbij de scheiding van taken in acht wordt genomen, staat het
risicobeheer los van de front offices. De directeur-generaal risicobeheer
rapporteert over de risico's aan de vicevoorzitter van de EIB die hiervoor
verantwoordelijk is. Deze vicevoorzitter vergadert op gezette tijden met het
auditcomité om te overleggen over risicokwesties. Hij is ook verantwoordelijk
voor het toezicht op de risicorapportage aan het beheerscomité en het
directiecomité van de Europese Investeringsbank. 3.2 Kredietrisico Kredietrisico is het mogelijke risico op verlies als gevolg
van het in gebreke blijven van de cliënt of tegenpartij dat zich voordoet bij
alle vormen kredietblootstelling, inclusief afwikkeling. 3.2.1.
Beleid op het vlak kredietrisico Bij het uitvoeren van de
kredietanalyse van de tegenpartijen bij de lening beoordeelt de EIB het
kredietrisico met het oog op een getalsmatige weging en waardering. De
faciliteit heeft een interne ratingmethodiek (IRM) ontwikkeld voor bedrijven of
financiële instellingen om de interne ratings te bepalen van de belangrijkste
begunstigde tegenpartijen die als lener/borgsteller optreden. De methodiek is
gebaseerd op een systeem van puntenlijsten die zijn aangepast aan elke
belangrijke tegenpartij (bv. bedrijven, banken, openbare entiteiten, enz.).
Rekening houdende met zowel de beste bancaire praktijken als de principes in het
kader van kapitaalakkoord Bazel II, worden alle tegenpartijen die essentieel
zijn voor het kredietprofiel van een specifieke transactie gerangschikt in
interne ratingcategorieën waarbij gebruik wordt het gemaakt van de IRM voor het
specifieke type tegenpartij. Aan elke tegenpartij wordt in eerste instantie een
interne rating toegekend die een weerspiegeling is van de lange-termijnrating
in vreemde valuta van de tegenpartij (of de gelijkwaardige lokale munteenheid
indien nodig) na een diepgaande analyse van het risicoprofiel van de
tegenpartij en de risicocontext van het land van die tegenpartij. De kredietbeoordeling van
projectfinanciering en andere gestructureerde transacties met beperkte
aanwending is niet onderworpen aan IRM. Hierbij wordt gebruik gemaakt van
kredietrisico-instrumenten die van belang zijn voor de sector en hoofdzakelijk
zijn toegespitst op beschikbaarheid van cash flow en aflossingscapaciteit. Bij
deze instrumenten gaat het om de analyse van het contractueel kader van
projecten, de analyse van de tegenpartij en cashflowsimulaties. Net zoals bij
bedrijven en financiële instellingen wordt voor elk project een interne
risicorating en een verwacht verlies berekend. Alle verrichtingen zonder de overheid
als tegenpartij (of zonder overheidsgarantie/hiermee gelijkgestelde garantie)
zijn onderworpen aan een specifiek transactieniveau en beperkingen van de
grootte van de tegenpartij. Voor het maximale nominale bedrag van elke
transactie geldt een bovengrens die afhangt van het verwachte verlies van de
transactie. Tegenpartijlimieten worden toegepast op geconsolideerde
blootstellingen. Dergelijke beperkingen weerspiegelen doorgaans de omvang van
de eigen middelen van de tegenpartijen alsook hun totale externe financiering
op lange termijn. Om het kredietrisico te beperken, maakt de faciliteit
gebruik van verschillende kredietverbeteringen, waaronder: -
projectgerelateerde
effecten (bv. de aandelen als onderpand, de activa als onderpand, overdracht
van rechten, toezeggingen met betrekking tot de rekeningen), en/of -
waarborgen,
doorgaans verstrekt door de sponsor van het gefinancierde project (bv.
vervollediging van de waarborgen, afroepgaranties). Daarnaast maakt de faciliteit zelden gebruik van
kredietverbeteraars die geen rechtstreeks verband houden met het projectrisico,
zoals onderpanden of bankgaranties. De faciliteit doet geen beroep op kredietderivaten om het
kredietrisico te beperken. 3.2.2.
Maximale
blootstelling aan kredietrisico zonder rekening te houden met
zekerheidsstellingen en andere kredietbeschermingen In de onderstaande tabel is de maximale blootstelling aan
kredietrisico opgenomen voor de onderdelen van de balans, inclusief derivaten.
De maximale blootstelling is een brutoweergave, zonder het risicobeperkende
effect van het gebruik van zekerheidsstellingen. Maximale blootstelling (x 1 000 EUR) || 31.12.2012 || 31.12.2011 ACTIVA || || Geldmiddelen en kasequivalenten || 466 568 || 452 279 Afgeleide financiële instrumenten || 115 || 434 Leningen en vorderingen || 1 146 280 || 1 033 160 Door contribuanten te storten bedragen || 87 310 || 87 310 Tot einde looptijd aangehouden financiële activa || 99 029 || - Overige activa || 224 || 416 Totaal activa || 1 799 526 || 1 573 599 || || POSTEN BUITEN DE BALANS || || Voorwaardelijke verplichtingen || || - Niet-aangesproken garanties || 20 000 || 20 000 Vastleggingen || || - Niet-uitgekeerde leningen || 749 044 || 701 092 - Aangesproken garanties || 6 224 || 7 909 Totaal buitenbalansposten || 775 268 || 729 001 || || Totaal kredietrisico || 2 574 794 || 2 302 600 3.2.3.
Kredietrisico
op leningen en vorderingen 3.2.3.1
Meting
kredietrisico op leningen en vorderingen Elke leningsactiviteit van de
faciliteit gaat gepaard met een uitgebreide risicobeoordeling en weging van de
prognoses van verwachte verliezen die zijn opgenomen in de rangschikking van de
lening. De rangschikking wordt opgesteld volgens algemeen aanvaarde criteria,
op basis van de kwaliteit van de lener, de looptijd van de lening, de garantie
en in voorkomend geval de borgsteller. Het systeem voor de rangschikking van
leningen omvat methodieken, processen, databases en IT-systemen voor de
beoordeling van het kredietrisico bij leningen en de weging van de prognoses
van verwachte verliezen. Het is een samenvatting van een grote hoeveelheid
gegevens om een relatieve rangschikking van de kredietrisco's van de leningen
tot stand te brengen. De rangschikking is een weerspiegeling van de huidige
waarde van het geraamde niveau van de "verwachte verliezen", waarbij
rekening wordt gehouden met de waarschijnlijkheid van een wanbetaling van de
belangrijkste schuldenaars, de risicoblootstelling en de ernst van het verlies
bij wanbetaling. De rangschikking wordt gebruikt voor de volgende
doelstellingen: -
als
hulpmiddel voor een meer accurate en kwantitieve beoordeling van de
leningrisico's; -
als
hulpmiddel bij het toezicht; -
als
beschrijving van de kwaliteit van de leningportfolio op een bepaalde datum; -
als input
bij risicowaarderingsbesluiten op basis van de verwachte verliezen. De volgende factoren spelen mee bij
de vaststelling van een rangschikking: i)
de kredietwaardigheid van
de lener: hierbij gaat het om een onafhankelijke beoordeling van de leners en
een evaluatie van hun kredietwaardigheid op basis van interne methodieken en
externe data. Overeenkomstig de gekozen geavanceerde benadering van Basel II
heeft de Bank een interne methodiek voor rangschikkingen opgesteld om de
interne ratings van leners en borgstellers te bepalen. Dit is gebaseerd op een
reeks specifieke puntenlijsten voor elke categorie tegenpartij. ii)
De wanbetaling-correlatie:
geeft aan hoe waarschijnlijk het is dat zowel de lener als de borgsteller
tegelijkertijd met financieringsmoeilijkheden zullen worden geconfronteerd. Hoe
hoger de correlatie tussen kansen op wanbetaling van de lener en de
borgsteller, hoe geringer de waarde van de garantie en dus hoe lager de
rangschikking. iii)
De waarde van
garantie-instrumenten en effecten: deze waarde wordt beoordeeld op basis van de
combinatie van de kredietwaardigheid van de emittent en het soort instrument
dat wordt gebruikt. iv)
Het contractuele kader: een
degelijk contractueel kader versterkt de kwaliteit van de lening en verhoogt
zijn interne rangschikking. v)
De looptijd van de lening:
als alle andere parameters gelijk blijven, geldt: hoe langer de looptijd van de
lening, hoe hoger het risico op moeilijkheden bij de aflossing van de lening. Het verwachte verlies op een lening
wordt berekend door een combinatie te maken van de vijf bovenvermelde punten.
Uitgaande van het niveau van dit verlies wordt een lening ondergebracht in een
van de onderstaande categorieën: A Leningen van uitstekende kwaliteit:
er zijn drie subcategorieën. A° omvat alle EU-landenrisico's, dit zijn leningen
die zijn verleend aan of die volledig, uitdrukkelijk en onvoorwaardelijk door
de lidstaten zijn gegarandeerd, waarbij verwacht wordt dat er zich geen
terugbetalingsmoeilijkheden zullen voordoen en met een percentage voor
onverwachte verliezen van 0%. A+ omvat leningen die toegekend zijn aan (of
gegarandeerd zijn door) andere entiteiten dan lidstaten, waarbij ervan
uitgegaan wordt dat tijdens de looptijd geen verslechtering zal optreden. A-
omvat leningen waarbij er enige twijfel is omtrent het behoud van hun huidige
status (bijvoorbeeld wegens de lange looptijd of als gevolg van de hoge
volatiliteit van de toekomstige prijs van een anders uitstekend onderpand),
maar waarbij elke neerwaartse ontwikkeling naar verwachting vrij beperkt zal
zijn. B Leningen van hoge kwaliteit:
activa waarvoor de bank geen problemen verwacht, hoewel een geringe
verslechtering in de toekomst niet wordt uitgesloten. B+ en B- worden gebruikt
om de relatieve waarschijnlijkheid aan te geven van de mogelijkheid dat een
dergelijke verslechtering zich voordoet. C Leningen van goede kwaliteit:
voorbeelden hiervan zijn niet-gegarandeerde leningen aan solide banken en
bedrijven met een 7-jaar bullet of soortgelijke afschrijving, vervaldag bij
uitbetaling. D Deze categorie
vertegenwoordigt de grensgevallen tussen leningen van "aanvaardbare
kwaliteit" en die waarbij zich enige problemen hebben voorgedaan. Dit
keerpunt in de rangschikking wordt nauwkeuriger omschreven door de
subcategorieën D+ en D-. Leningen met een rating D- vereisen een verhoogd
toezicht. E Deze categorie omvat leningen
met een groter risicoprofiel dan doorgaans wordt aanvaard. Tot deze categorie
behoren ook leningen waarbij zich tijdens de looptijd ernstige problemen hebben
voorgedaan en waarbij een verlies niet kan worden uitgesloten. Derhalve zijn
deze leningen onderworpen aan een rigoureus en doorgedreven toezicht. Met de
subcategorieën E+ en E- wordt het verschil in intensiteit aangegeven van dit
speciaal toezicht, waarbij de transacties met een rangschikking E- zich in een
positie bevinden waarbij er een grote kans is dat de aflossing niet tijdig kan
plaatsvinden en er dus een vorm van schuldherstructurering noodzakelijk wordt,
hetgeen kan resulteren in een waardeverminderingsverlies. F F (wanbetaling) verwijst
naar leningen met onaanvaardbare risico's. Leningen met een rangschikking F-
kunnen alleen het resultaat zijn van lopende transacties die na ondertekening
geconfronteerd werden met onvoorziene, uitzonderlijke en bijzonder ongunstige
omstandigheden. Alle transacties waarbij zich een verlies van de hoofdsom voor
de faciliteit voordoet, worden onder F gerangschikt. Hiervoor geldt een
specifieke benadering. Doorgaans worden leningen die intern D- of lager zijn
gerangschikt op een toezichtslijst geplaatst. Indien een lening in eerste
instantie was goedgekeurd met een risicoprofiel van D- of lager, zal deze
lening alleen op de toezichtslijst worden geplaatst als gevolg een feitelijke
kredietgebeurtenis die geleid heeft tot een verdere verslechtering van de
rangschikking van de lening. In de tabel in afdeling 3.2.3.3 is de analyse opgenomen van
de kredietkwaliteit van de leningportfolio van de faciliteit op basis van de
bovenstaande rangschikking. 3.2.3.2
Analyse
van blootstelling aan kredietrisico van leningen In de onderstaande tabel wordt de maximale blootstelling
weergegeven aan kredietrisico van ondertekende en uitbetaalde leningen per
categorie lener, waarbij rekening wordt gehouden met de garanties die door de
borgstellers zijn verstrekt: Per 31.12.2012 (x 1 000 EUR) || Gegarandeerd || Andere kredietverbeteraars || Niet gegarandeerd || Totaal Banken || 12 630 || 136 695 || 207 582 || 356 907 Bedrijven || 20 077 || 78 171 || 478 358 || 576 606 Openbare instellingen || 30 462 || - || 18 || 30 480 Staten || - || 5 819 || 176 468 || 182 287 Totaal uitgekeerd || 63 169 || 220 686 || 862 425 || 1 146 280 Ondertekend, niet uitgekeerd || 14 091 || 142 963 || 591 990 || 749 044 Per 31.12.2011 (x 1 000 EUR) || Gegarandeerd || Andere kredietverbeteraars || Niet gegarandeerd || Totaal Banken || 13 026 || 97 994 || 197 245 || 308 265 Bedrijven || 15 699 || 55 601 || 475 012 || 546 312 Openbare instellingen || 37 670 || - || - || 37 670 Staten || - || 6 214 || 134 699 || 140 913 Totaal uitgekeerd || 66 395 || 159 809 || 806 956 || 1 033 160 Ondertekend, niet uitgekeerd || 10 434 || 173 484 || 517 174 || 701 092 De kredietgebeurtenissen van de faciliteit die van invloed
zijn op de kredietnemers en de borgstellers worden continu opgevolgd door OPS
B, het operationele directoraat van de EIB voor verrichtingen buiten de EU. Bij
een verslechtering van de kredietbeoordeling en/of contractuele tekortkomingen
worden met name contractuele rechten geval per geval beoordeeld. Wanneer dit
noodzakelijk is, worden risicobeperkende maatregelen genomen overeenkomstig de
richtsnoeren voor kredietrisico. Ook bij verlengingen van bankgaranties voor
haar leningen, wordt ervoor gezorgd dat deze worden vervangen of dat tijdig
wordt opgetreden. Als onmiddellijke reactie op de ontwikkelingen op de
financiële markten die sinds september 2008 hebben plaatsgevonden, heeft de
faciliteit maatregelen genomen om het toezicht op en het beheer van risico's te
versterken. Hiertoe heeft OPS B in april 2011 een autonome afdeling toezicht
opgericht die rechtstreeks rapporteert aan de directeur-generaal en belast is
met het financiële en contractuele toezicht op leningen. Het doel is het
bevorderen van de uitwisseling van informatie tussen de departementen en
procedures voor verslaglegging en operationeel beheer voor te stellen in tijden
van financiële crisis met als doelstelling snel te kunnen optreden, mocht zulks
noodzakelijk blijken. 3.2.3.3
Analyse
kredietkwaliteit per categorie lener In de onderstaande tabel wordt de analyse weergegeven van
de kredietkwaliteit van de portefeuille leningen van de portfolio van de
faciliteit per 31 december 2012 en 31 december 2011 uitgaande van de
rangschikking van de leningen, op basis van de ondertekende blootstellingen
(uitgekeerd en niet-uitgekeerd). Per 31.12.2012 (x 1 000 EUR) || || Uitstekende rangschikking || Standaard rangschikking || Min. aanvaardbaar Risico || Hoog risico || Geen rangschikking || Totaal || || A tot B- || C || D+ || D- en lager || || Lener || Banken || 50 000 || 24 342 || 21 864 || 529 325 || 337 014 || 962 545 Bedrijven || 7 466 || 8 006 || - || 605 672 || - || 621 144 Openbare instellingen || - || - || - || 70 480 || - || 70 480 Staten || - || - || - || 241 155 || - || 241 155 Totaal || || 57 466 || 32 348 || 21 864 || 1 446 632 || 337 014 || 1 895 324 Per 31.12.2011 (x 1 000 EUR) || || Uitstekende rangschikking || Standaard rangschikking || Min. aanvaardbaar Risico || Hoog risico || Geen rangschikking || Totaal || || A tot B- || C || D+ || D- en lager || || || Lener || Banken || 50 002 || 9 674 || 39 966 || 356 629 || 351 476 || 807 747 Bedrijven || 3 917 || 5 279 || - || 635 825 || - || 645 021 Openbare instellingen || - || - || - || 38 761 || - || 38 761 Staten || - || - || - || 242 723 || - || 242 723 Totaal || || 53 919 || 14 953 || 39 966 || 1 273 938 || 351 476 || 1 734 252 3.2.3.4
Risicoconcentraties
van leningen en vorderingen 3.2.3.4.1
Geografische
analyse Op basis van het land van de ontlener kan de
leningportefeuille van de faciliteit worden uitgesplitst in de volgende
geografische regio's (x 1 000 EUR): Land van de ontlener || 31.12.2012 || 31.12.2011 Regionaal – ACS || 84 051 || 99 543 Uganda || 140 833 || 117 035 Regionaal – West-Afrika || 33 856 || 14 161 Mozambique || 137 745 || 126 666 Mauritanië || 65 670 || 43 427 Ethiopië || 81 666 || 84 266 Dominicaanse Republiek || 67 991 || 66 118 Kenia || 131 566 || 65 611 Kameroen || 72 525 || 60 706 Zambia || 18 772 || 43 294 Congo (Democratische Republiek) || 28 415 || 8 980 Nigeria || 14 383 || 28 691 Regionaal – tille Oceaan || 17 767 || 20 603 Regionaal – Centraal Afrika || 10 431 || 12 109 Jamaica || 71 027 || 59 317 Madagaskar || - || 1 253 Mauritius || 11 302 || 12 732 Ghana || 5 642 || 7 812 Angola || 10 009 || 13 598 Trinidad en Tobago || 1 483 || 1 002 Burkina Faso || 10 727 || 12 588 Malawi || 4 950 || 5 833 Nieuw-Caledonië || 4 198 || 4 673 Rwanda || 9 641 || 11 197 Niger || 4 146 || 3 950 Frans-Polynesië || 2 631 || 3 131 Botswana || - || - Senegal || 5 837 || 10 329 Lesotho || 3 827 || 3 902 Vanuatu || 3 639 || 3 917 Belize || 13 || 103 Grenada || 2 477 || 2 698 Gabon || 1 011 || 1 509 Togo || 52 644 || 53 224 Kaapverdië || 27 073 || 28 405 Djibouti || 762 || 777 Haïti || 4 654 || - Saint Lucia || 2 916 || - Totaal || 1 146 280 || 1 033 160 3.2.3.4.2
Analyse
op grond van bedrijfstak In de onderstaande tabel wordt de leningportefeuille van de
faciliteit opgesplitst per bedrijfstak van de ontlener. De uitkeringen die
eerst worden verstrekt aan een financiële tussenpersoon voordat zij aan de
eindbegunstigde worden uitbetaald, zijn onder de globale leningen opgenomen (x
000 EUR): Bedrijfstak van de ontlener || 31.12.2012 || 31.12.2011 Globale leningen en agentuurovereenkomsten || 252 662 || 218 912 Luchtvaartmaatschappijen en producenten van luchtvaartuigen || 13 || 103 Luchthavens en systemen voor luchtverkeersafhandeling || 30 480 || 31 052 Grondstoffen en mijnbouw || 168 911 || 135 573 Chemicaliën, kunststoffen en farmaceutische producten || - || 20 400 Drinkwater, waterzuivering || 38 697 || 33 247 Elektriciteit, kolen en andere || 409 090 || 358 745 Voedselketen || - || 1 244 Investeringsgoederen/duurzame consumptiegoederen || 3 827 || 3 902 Vervoer over zee en andere || 5 819 || 6 214 Verwerking van materialen, bouwsector || 24 154 || 29 025 Papierketen || 4 747 || 4 840 Autosnelwegen en andere wegen || 73 921 || 62 856 Telecommunicatie || 18 427 || 24 963 Tertiaire sector en overige || 115 532 || 102 084 Totaal || 1 146 280 || 1 033 160 3.2.3.5
Achterstal
op leningen De identificatie, het toezicht en de rapportage over
achterstallige bedragen verloopt overeenkomstig een reeks procedures, de
zogeheten "Richtsnoeren voor het toezicht op laattijdige betalingen". Het toezicht en de rapportage over laattijdige betalingen
wordt doorgaans beheerd door de eenheid Laattijdige betalingen van het
directoraat Beheer en Herstructurering van Transacties van de EIB. Deze eenheid
stelt een maandelijks verslag op over de onbetaalde leningtranches van de
faciliteit, inclusief een tabel waarin de achterstallen van meer dan acht dagen
van maand tot maand worden vergeleken. Dit maandelijks verslag geeft een
gedetailleerd beeld van de maatregelen die reeds zijn genomen of die moeten
worden genomen, per land, lening en tranche. Daarnaast wordt een maandelijks rapport opgesteld over
leningen met achterstallige betalingen van meer dan 90 dagen, dat vervolgens
bij de Europese Commissie wordt ingediend. Tweemaal per jaar ontvangt het
directiecomité van de EIB een overzichtstabel van de leningen met
achterstallige betalingen van meer dan 30 dagen en 90 dagen alsook een verslag
met vergelijkende gegevens over de jaarlijkse en halfjaarlijkse ontwikkeling
van de achterstallen. De achterstallen op de betalingen van de desbetreffende
leningen kunnen als volgt worden geanalyseerd (x 1 000 EUR): || Toelichting || Leningen en vorderingen 31.12.2012 || Leningen en vorderingen 31.12.2011 Boekwaarde || || 1 146 280 || 1 033 160 || || || Individueel in waarde verminderde activa || || || Brutobedrag || || 110 767 || 112 662 Voorziening voor waardevermindering || 7 || -45 144 || -48 816 Individueel in waarde verminderde boekwaarde || || 65 623 || 63 846 || || || Collectief in waarde verminderde activa || || || Brutobedrag || || - || - Voorziening voor waardevermindering || || - || - Collectief in waarde verminderde boekwaarde || || - || - || || || Achterstallig maar niet in waarde verminderd || || || || || || "Achterstallig" omvat || || || 30-60 dagen || || 12 || 8 60-90 dagen || || - || 472 90-180 dagen || || - || 13 meer dan 180 dagen || || - || 33 Achterstallige maar niet in waarde verminderde boekwaarde || || 12 || 526 || || || Boekwaarde die niet vervallen is en evenmin in waarde is verminderd || || 1 080 645 || 968 788 || || || Totale boekwaarde leningen en vorderingen || || 1 146 280 || 1 033 160 || || || || 3.2.4.
Kredietrisico
met betrekking tot geldmiddelen en kasequivalenten De beschikbare middelen worden geïnvesteerd overeenkomstig
het schema van de faciliteit voor de contractuele uitbetaling van de
verplichtingen. Vanaf 31.12.2012 waren er alleen investeringen in de vorm van
bankrekeningen en andere financiële instrumenten op korte termijn.
Investeringen in obligaties op middellange en lange termijn kwamen ook in
aanmerking, overeenkomstig de investeringsrichtsnoeren en afhankelijk van de
liquiditeitsbehoeften. De minimale kortetermijn rating voor goedgekeurde banken of
emittenten is P-1/A-1/F1 (Moody’s, S&P, Fitch). Bij verschillende ratings
die door meer dan een ratingbureau zijn verleend, geldt de laagste rating. De
maximaal toegestane limiet voor elke goedgekeurde bank of emittent bedraagt
momenteel 50 000 000 EUR (vijftig miljoen EUR). De deposito's worden geplaatst bij de goedgekeurde
entiteiten met een maximale looptijd van drie maanden vanaf de transactiedatum
tot de limietdatum van de kredietblootstelling. Per 31 december 2012 en 31 december 2011 hadden alle
bankdeposito"s en schuldpapier op korte termijn dat door faciliteit werd
aangehouden, een minimale rating van P-1 op de vereffening volgens Moody's. In
de kredietbeoordeling van P-2 van 31 december 2011 zou de waarde van een
tegenpartij op 21 december 2011 worden verminderd. In de onderstaande tabel is het saldo van de bankrekeningen
inclusief opgelopen rente opgenomen (x 1000 EUR): Minimale korte-termijnrating (terminologie Moody's) || Minimale lange-termijnrating (terminologie Moody's) || 31.12.2012 || 31.12.2011 P-1 || Aa1 || 43 400 || 10 % || - || - P-1 || Aa2 || - || - || 28 622 || 6 % P-1 || Aa3 || 130 901 || 29 % || 105 547 || 24 % P-1 || A1 || 83 500 || 18 % || 117 603 || 26 % P-1 || A2 || 198 179 || 43 % || 179 938 || 40 % P-2 || A3 || - || - || 17 441 || 4 % Totaal || || 455 980 || 100 % || 449 151 || 100 % 3.2.5.
Kredietrisico
met betrekking tot derivaten 3.2.5.1
Beleid
op het vlak van kredietrisico van derivaten Het kredietrisico met betrekking tot derivaten is het
verlies dat een bepaalde partij kan oplopen wanneer de tegenpartij bij de
transactie niet in staat zou zijn zijn contractuele verplichtingen na te komen.
Het kredietrisico bij derivaten hangt af van een aantal factoren (zoals
rentevoeten en wisselkoersen) en stemt doorgaans overeen met een klein onderdeel
van hun referentiewaarde. De faciliteit mag in de uitoefening van haar normale
activiteiten swapovereenkomsten sluiten ter afdekking van specifieke
kredietverrichtingen of currency forward contracten sluiten ter afdekking van
haar valutaposities, die in andere actief verhandelde valuta dan de euro
luiden. Alle swaps worden uitgevoerd door de Europese Investeringsbank met een
externe tegenpartij. De swaps vallen onder dezelfde Master Swap overeenkomsten
en Credit Support bijlagen die tussen de Europese Investeringsbank en haar
externe tegenpartijen zijn afgesloten. 3.2.5.2
Meting
van de kredietrisico's voor derivaten Alle door de Europese Investeringsbank uitgevoerde swaps
die betrekking hebben op de faciliteit, worden behandeld binnen hetzelfde
contractuele kader en volgens dezelfde methodiek die gelden voor de derivaten
die door de Europese Investeringsbank voor eigen doeleinden zijn ingezet. Met
name de geschiktheid van de tegenpartijen bij de swapovereenkomst wordt bepaald
door de Europese Investeringsbank op basis van dezelfde
geschiktheidsvoorwaarden die gelden voor de algemene swapdoeleinden. Voor het meten van de blootstelling aan kredietrisico met
betrekking tot transacties met swaps en derivaten maakt de Europese
Investeringsbank gebruik van de Net Market Exposure (NME) en Potential Future
Exposure (PFE) benadering voor verslaglegging en toezicht op de limieten. De
derivaten van de faciliteit zijn volledig opgenomen in de NME en PFE. In de onderstaande tabel zijn de
looptijden van de swapcontracten opgenomen (inclusief cross currency swaps,
cross currency interest rate swaps, maar zonder short-term currency swaps),
opgesplitst voor hun referentiewaarde en reële waarde: Swapcontracten per 31.12.2012 || korter dan || 1 jaar || 5 jaar || meer dan || TOTAAL 2012 (x 1 000 EUR) || 1 jaar || tot 5 jaar || tot 10 jaar || tot 10 jaar || Referentiebedrag || 1 480 || 9 833 || 15 253 || - || 26 566 Reële waarde (d.i. netto contante waarde) || 71 || -528 || -3 529 || - || -3 986 Swapcontracten per 31.12.2011 || korter dan || 1 jaar || 5 jaar || meer dan || TOTAAL 2011 (x 1 000 EUR) || 1 jaar || tot 5 jaar || tot 10 jaar || tot 10 jaar || Referentiebedrag || 7 042 || 43 593 || 16 899 || - || 67 534 Reële waarde (d.i. netto contante waarde) || -674 || -1 331 || -3 869 || - || -5 874 De faciliteit sluit currency swap contracten op korte
termijn af om het valutarisico af te dekken op uitkeringen van leningen in
andere valuta dan de EUR. Currency swaps op korte termijn hebben een looptijd
van maximum drie maand en worden regelmatig verlengd. Het referentiebedrag van
currency swap contracten op korte termijn bedroeg 652 miljoen EUR op
31 december 2012 ten opzichte van 585 miljoen EUR op 31 december 2011. De
reële waarde van currency swap contracten op korte termijn bedroeg
-2,9 miljoen EUR op 31 december 2012 ten opzichte van -6,4 miljoen EUR
op 31 december 2011. De faciliteit sluit interest rate swap contracten af om het
renterisico op uitbetaalde leningen af te dekken. Per 31 december 2012 is er
een niet-afgewikkelde interest rate swap met een referentiebedrag van
19,6 miljoen EUR (2011: nihil) en een reële waarde van 0,03 miljoen EUR
(2011: nihil). 3.2.6.
Kredietrisico
op tot einde looptijd aangehouden financiële activa In de volgende tabel wordt de
situatie toegelicht van de portefeuille van tot de vervaldatum aangehouden
posities die volledig bestaan uit obligaties met een resterende looptijd van
minder dan drie maanden. Minimale korte-termijnrating (terminologie Moody's) || Minimale lange-termijnrating (terminologie Moody's) || 31.12.2012 || 31.12.2011 P-2 || Baa2 || 50 143 || 51 % || - || - P-3 || Baa3 || 48 886 || 49 % || - || - Totaal || || 99 029 || 100 % || - || - 3.3 Liquiditeitsrisico 3.3.1
Beheer van het
liquiditeitsrisico: Liquiditeitsrisico is het risico dat een entiteit het
moeilijk zal hebben om verplichtingen die verband houden met de afwikkeling van
financiële verplichtingen door middel van de levering van geldmiddelen of een
ander financieel actief na te komen. De faciliteit wordt in eerste instantie gefinancierd met
jaarlijkse bijdragen van de lidstaten (middelen 9e en 10e EOF) en in tweede
instantie met terugbetalingen afkomstig van door de faciliteit uitgevoerde
verrichtingen. Rekening houdend met de verwachtingen van de EIB betreffende het
beheer en de verrichtingen van de faciliteit stelt de Commissie jaarlijks de
staat vast van de vastleggingen, de betalingen en het jaarlijkse bedrag van de
afgeroepen bijdragen (met inbegrip van de rentesubsidies) voor het lopende en
de volgende begrotingsjaren, en zij stelt de Raad hiervan vóór 15 oktober in
kennis. Om de jaarlijkse bijdragen van de lidstaten te berekenen,
wordt het uitkeringspatroon van de bestaande en geplande portefeuille
onderzocht en tijdens het jaar opgevolgd. Speciale gebeurtenissen, zoals
vroegtijdige terugbetalingen, verkoop van aandelen of wanbetalingen worden in
aanmerking genomen met het oog op een aanpassing van de jaarlijkse
liquiditeitsvereisten. Om het liquiditeitsrisico verder te beperken, beschikt
de faciliteit over een liquiditeitsreserve die voldoende is om steeds de tijdig
voorspelde uitbetalingen (op gezette tijden bekendgemaakt door OPS B) te
dekken. Het schatkistpapier op de in naam van de faciliteit
geopende rekeningen wordt beheerd door de afdeling thesaurie van de bank,
overeenkomstig het beginsel van scheiding van taken tussen front en back
office. Afwikkelingstransacties die betrekking hebben op de investering van
deze activa, vallen onder de verantwoordelijkheid van de afdeling planning en
afwikkeling van transacties. Daarnaast vallen volgens het beginsel van scheiding van
taken de goedkeuring van tegenprestaties en de limieten voor investeringen in
schatkistpapier, alsook het toezicht op deze limieten, onder de
verantwoordelijkheid van het directoraat Risicobeheer van de bank. 3.3.2
Meting van het
liquiditeitsrisico: In de deze afdeling opgenomen tabellen wordt een overzicht
gegeven van de financiële verplichtingen van de faciliteit volgens looptijd op
basis van de resterende periode tussen de balansdatum en de contractuele
vervaldag (op basis van op niet-gedisconteerde kasstromen). De faciliteit heeft verbintenissen in de vorm van
niet-uitbetaalde delen van het krediet uit hoofde van ondertekende
kredietovereenkomsten, niet-uitbetaalde delen van ondertekende inschrijvingen
op kapitaal/investeringsovereenkomsten, toegekende leninggaranties, of van
toegezegde rentesubsidies en technische bijstand ("TA"). Het
uitkeringspatroon is in aanzienlijke mate onzeker. In het kader van de IF
afgesloten leningen hebben een uitbetalingstermijn. De uitbetalingen komen
evenwel tot stand op tijdstippen en in bedragen die weergeven welke vooruitgang
is geboekt bij de onderliggende investeringsprojecten en
financieringsverrichtingen in een relatief volatiele context.
Kapitaalinvesteringen worden opeisbaar wanneer en zodra uit hoofde van de
fondsenbeheerders geldige opvragingen voor kapitaal tot stand komen, die een
beeld geven van de geboekte vooruitgang bij hun investeringsactiviteiten. De
trekkingsperiode is gewoonlijk 3 jaar en wordt vaak met een of twee jaar
verlengd. Sommige uitbetalingsverbintenissen blijven gewoonlijk ook van kracht
na afloop van de trekkingsperiode totdat de onderliggende investeringen van het
fonds volledig beschikbaar zijn, aangezien de liquiditeiten van het fonds soms
ontoereikend kunnen zijn om te voldoen aan de betalingsverplichtingen met
betrekking tot vergoedingen en andere kosten. Leninggaranties gaan niet gepaard
met specifieke uitbetalingsverplichtingen tenzij door de begunstigde van de
lening een waarborg wordt afgeroepen. Het bedrag van uitstaande garantie wordt
verlaagd volgens het aflossingsschema van elke gegarandeerde lening. In het licht hiervan is de uitsplitsing van de hierna
vermelde looptijden opgesteld, waarbij voor elk geval is rekening gehouden met
de contractuele uitbetalingsperiode, waarbij gebruik is gemaakt van prognoses
in overeenstemming met de gangbare methoden voor de liquiditeitsplanning van de
faciliteit. Wat betreft de uitbetalingsverbintenissen in het kader van
contracten voor technische bijstand, zijn deze doorgaans van korte duur (minder
dan een jaar). In de volgende gevallen is gekozen voor "Looptijd niet
bepaald": verbintenissen van opgevraagde en de niet-opgevraagde garanties;
vastgelegde maar niet-uitbetaalde leningen waarvoor de contractuele
uitbetalingsperiode is verstreken en op verlenging wordt gewacht;
rentesubsidies waarvoor middelen waren afgeroepen van de lidstaten voor de
dekking van toekomstige vereisten op forfaitaire basis. Het liquiditeitsprofiel van afgeleide financiële
verplichtingen vertegenwoordigt de contractuele niet-gedisconteerde kasstromen
van swapovereenkomsten met inbegrip van cross currency swaps (CCS), cross
currency renteswaps (CCIRS), currency swaps op korte termijn en
renteswaps. Looptijdprofiel van niet-afgeleide financiële verplichtingen || Ten hoogste 3 maanden || Van 3 maanden tot 1 jaar || Van 1 jaar tot 5 jaar || Meer dan 5 jaar || Looptijd niet bepaald || Bruto nominale uitstroom X 1 000 EUR op 31.12.2012 Andere (verstrekte garanties, afgeroepen garanties) || - || - || - || - || 26 224 || 26 224 Uitstroom voor vastgelegde maar niet-uitbetaalde leningen || 16 500 || 287 657 || 243 020 || - || 201 867 || 749 044 Uitstroom voor vastgelegde investeringsmiddelen inschrijving op aandelen || - || 26 806 || 54 958 || 7 319 || 127 987 || 217 070 Uitstroom voor vastgelegde rentesubsidies || 255 || 101 495 || 79 206 || - || 23 599 || 204 555 Uitstroom voor vastgelegde technische bijstand || 2 000 || 8 511 || 13 109 || - || - || 23 620 Totaal || 18 755 || 424 469 || 390 293 || 7 319 || 379 677 || 1 220 513 Looptijdprofiel van niet-afgeleide financiële verplichtingen || Ten hoogste 3 maanden || Van 3 maanden tot 1 jaar || Van 1 jaar tot 5 jaar || Meer dan 5 jaar || Looptijd niet bepaald || Bruto nominale uitstroom X 1 000 EUR op 31.12.2011 Andere (verstrekte garanties, afgeroepen garanties) || - || - || - || - || 27 909 || 27 909 Uitstroom voor vastgelegde maar niet-uitbetaalde leningen || 2 295 || 257 127 || 274 573 || 54 000 || 113 097 || 701 092 Uitstroom voor vastgelegde investeringsmiddelen inschrijving op aandelen || 2 035 || 38 424 || 38 010 || 7 666 || 178 432 || 264 567 Uitstroom voor vastgelegde rentesubsidies || 1 445 || 31 100 || 139 211 || - || 16 211 || 187 967 Uitstroom voor vastgelegde technische bijstand || 4 564 || 16 693 || - || - || - || 21 257 Totaal || 10 339 || 343 344 || 451 794 || 61 666 || 335 649 || 1 202 792 Looptijdprofiel van afgeleide financiële verplichtingen X 1 000 EUR op 31.12.2012 || 3 maanden of minder || Van 3 maanden tot 1 jaar || Van 1 jaar tot 5 jaar || meer dan 5 jaar || Bruto nominale instroom of uitstroom CCS en CCIRS – instroom || 1 238 || 7 364 || 14 498 || 5 350 || 28 450 CCS en CCIRS – uitstroom || -1 286 || -8 428 || -17 218 || -5 894 || -32 826 Currency swaps op korte termijn – instroom || 649 000 || - || - || - || 649 000 Currency swaps op korte termijn – uitstroom || -652 451 || - || - || - || -652 451 Renteswaps – instroom || 65 || 511 || 3 274 || 2 117 || 5 967 Renteswaps - uitstroom || - || -753 || -3 537 || -1 577 || -5 867 Totaal || -3 434 || -1 306 || -2 983 || -4 || -7 727 || || || || || Looptijdprofiel van afgeleide financiële verplichtingen X 1 000 EUR op 31.12.2011 || Ten hoogste 3 maanden || Van 3 maanden tot 1 jaar || Van 1 jaar tot 5 jaar || Meer dan 5 jaar || Bruto nominale instroom of uitstroom CCS en CCIRS – instroom || 9 873 || 14 365 || 19 533 || 7 430 || 51 201 CCS en CCIRS – uitstroom || -10 091 || -17 527 || -24 420 || -9 015 || -61 053 Currency swaps op korte termijn – instroom || 585 000 || - || - || - || 585 000 Currency swaps op korte termijn – uitstroom || -591 909 || - || - || - || -591 909 Totaal || -7 127 || -3 162 || -4 887 || -1 585 || -16 761 3.4 Marktrisico Het marktrisico is het risico dat wijzigingen in
marktprijzen, zoals rentevoeten, aandelenkoersen, wisselkoersen en
creditspreads (die geen verband houden met wijzigingen in de kredietwaardigheid
van de emittent) de ontvangsten van de entiteit of de waarde van haar
deelnemingen in financiële instrumenten beïnvloeden. 3.4.1.
Het
renterisico Het renterisico is de volatiteit van de economische waarde
van of van de baten afkomstig van de posities van de faciliteit als gevolg van
ongunstige ontwikkelingen in de marktrendementen of de rentetermijnstructuur.
Blootstelling aan renterisico doet zich voor wanneer er verschillen optreden in
de renteherzieningen en looptijdkenmerken van de verschillende activa en
passiva. De gevoeligheid van de kredietportefeuille en hiermee
gerelateerde micro hedging swaps van de faciliteit voor renterisico wordt
gemeten op basis van een "basis point value" (BPV) berekening. In de BPV-berekening wordt de winst of het verlies gemeten
van de netto contante waarde van de desbetreffende portfolio, ten opzichte een
stijging met een 1 basispunt (0,01%) van rentevoettrends binnen een specifiek
tijdsinterval "money market – tot en met 1 jaar", "very short –
2 tot 3 jaar", "short – 4 tot 6 jaar", "long – 12 tot 20
jaar" of "extra long – meer dan 21 jaar". Voor het verkrijgen van de netto contante waarde van de
leningen gebruikt de faciliteit de EUR-financieringscurve (EUR swapcurve + EIB
financieringsspread) voor kasstromen in EUR en andere dan USD vreemde valuta en
de USD-financieringscurve voor kasstromen in USD. Voor het verkrijgen van de
netto contante waarde van micro hedging swaps gebruikt de faciliteit de
EUR-swapcurve voor kasstromen in EUR en de USD-swapcurve voor kasstromen in
USD. Zoals blijkt uit de volgende tabel, zou de netto contante
waarde van de leningenportefeuille inclusief de hieraan gerelateerde micro
hedging swaps op 31.12.2012 dalen met 341 000 EUR (per 31.12.2011: daling
met 239 000 EUR) als de rente tegelijkertijd stijgt met 1 basispunt. Basispuntwaarde (x 1 000 EUR) || Geld Markt || Zeer kort || Kort || Gemiddeld || Lang || Extra lang || Totaal Per 31.12.2012 || 1 jaar || 2 tot 3 jaar || 4 tot 6 jaar || 7 tot 11 jaar || 12 tot 20 jaar || 21 jaar || Totaal gevoeligheid van leningen en micro hedging swaps || -25 || -47 || -90 || -117 || -62 || - || -341 Basispuntwaarde (x 1 000 EUR) || Geld Markt || Zeer kort || Kort || Gemiddeld || Lang || Extra lang || Totaal Per 31.12.2011 || 1 jaar || 2 tot 3 jaar || 4 tot 6 jaar || 7 tot 11 jaar || 12 tot 20 jaar || 21 jaar || Totaal gevoeligheid van leningen en micro hedging swaps || -20 || -28 || -60 || -78 || -53 || - || -239 3.4.2.
Valutarisico Het valutarisico is de volatiteit van de economische waarde
van of van de baten afkomstig van de posities van de faciliteit als gevolg van
ongunstige ontwikkelingen van de wisselkoersen. De faciliteit is blootgesteld aan een valutarisico wanneer
er zich valutamismatches voordoen tussen de activa en passiva. Onder het
valutarisico valt ook het effect van onverwachte en ongunstige wijzigingen in
de waarde van toekomstige kasstromen als gevolg van wisselkoersschommelingen. 3.4.2.1
Valutarisico
en schatkistpapier Het schatkistpapier van de faciliteit luidt in EUR of USD. Het valutarisico wordt gedekt door valutaspot of
termijntransacties, valutaswaps of cross-currency swaps. De afdeling thesaurie
van de bank kan, als zij dit nodig en passend acht, gebruik maken van een ander
instrument, overeenkomstig het beleid van de bank, dat bescherming biedt tegen
de marktrisico's met betrekking tot de financiële activiteiten van de
faciliteit. 3.4.2.2
Valutarisico
en door de faciliteit gefinancierde of gegarandeerde transacties. De bijdragen van de lidstaat aan de faciliteit worden
ontvangen in EUR. De door de faciliteit gefinancierde of gegarandeerde
transacties alsook de rentesubsidies kunnen in EUR, USD of elke andere
goedgekeurde valuta luiden. Een blootstelling aan valutarisico (ten opzichte van de
referentievaluatie EUR) doet zich voor wanneer transacties in andere valuta dan
de EUR niet afgedekt worden. De richtsnoeren voor de afdekking van de
wisselkoers van de faciliteit worden hierna toegelicht. 3.4.2.2.1.
Afdekking
van transacties in andere valuta dan EUR of USD -
Leningen
van de faciliteit die worden uitgekeerd in andere valuatie dan EUR of USD
worden afgedekt met cross-currency swap contracten met hetzelfde financiële
profiel als de onderliggende lening, op voorwaarde dat er een operationele
swapmarkt is. -
Voor
uitkeringen in het kader van transacties van de faciliteit in een andere valuta
dan EUR en USD waarbij niet is voorzien in een afdekking op lange termijn,
voert de afdeling thesaurie twee werkdagen voorafgaand aan de uitkering een
valutatransactie uit. De wisselkoers die geldt voor de transacties van de
faciliteit stemt overeen met de wisselkoers op de markt waartegen de afdeling
thesaurie de transactie heeft uitgevoerd. Dit geldt ook voor terugbetalingen in
andere valuta dan de EUR en USD, waarbij de afdeling thesaurie in voorkomend
geval een wisselkoerstransactie uitvoert om de ontvangen valuta om te wisselen. -
Voor
niet-afgeroepen waarborgen is er geen valutadekking. Afgeroepen waarborgen in
andere valuta dan EUR en USD worden afgedekt. -
Transacties
in andere valuta dan EUR en USD die door de afdeling thesaurie niet kunnen
worden afgedekt met een valutadekking, blijven ongedekt. Dit geldt ook voor
(synthetische) transacties in een lokale valuta die in EUR of USD worden
afgewikkeld. De faciliteit blijft blootgesteld aan het valutarisico die hierbij
wordt gelopen. 3.4.2.2.2.
Afdekking
van verrichtingen in USD -
Het totale
uitstaande bedrag van alle transacties van de faciliteit (met uitzondering van
niet-afgeroepen waarborgen) in USD wordt afgeschermd door middel van USD/EUR
valutaswaps, die periodiek worden verlengd. Bij de aanvang van elke periode
worden de tijdens de volgende periode in USD te ontvangen of betalen kasstromen
geraamd op basis van de geplande of verwachte terugbetalingen/uitkeringen.
Vervolgens worden de verlopen valutaswaps verlengd, waarbij hun bedrag wordt
aangepast om ten minste de voor de volgende periode geraamde
liquiditeitsbehoeften in USD te dekken. -
In de
boekhouding komt een periodieke berekening van de totale blootstelling aan USD
tot stand om in voorkomend geval de afdekking op de volgende
valutaswapverlenging aan te passen. -
Indien de
dienst thesaurie dit uit operationeel oogpunt passend vindt, kunnen ook
cross-currency swaps worden gebruikt om specifieke leningen in USD af te
dekken. -
Binnen
een doorrolperiode kunnen onverwachte tekorten aan liquiditeiten in USD worden
gedekt door ad-hocvalutaswaptransacties, terwijl liquiditeitsoverschotten in
schatkistpapier geïnvesteerd kunnen worden of in EUR kunnen worden omgezet. -
Te allen
tijde mag het totale uitstaande niet-afgedekte bedrag van USD transacties (in
nominale termen) nooit hoger zijn dan 5 000 000 USD (vijf
miljoen USD). Deze limiet wordt jaarlijks aangepast. Bij overschrijding van
deze limiet brengt de afdeling thesaurie de blootstelling terug binnen de
limiet door middel van een valutatransactie. 3.4.2.3
Deviezenpositie In de onderstaande tabellen wordt de deviezenpositie van de
faciliteit toegelicht (x 1 000 EUR): Per 31 december 2012 || EUR || USD || KES || ACS/LGO valuta || Totaal || || || || || ACTIVA || || || || || Geldmiddelen en kasequivalenten || 424 647 || 41 921 || - || - || 466 568 Afgeleide financiële instrumenten || 1 064 || -949 || - || - || 115 Leningen en vorderingen || 513 231 || 508 412 || 60 348 || 64 289 || 1 146 280 Voor verkoop beschikbare financiële activa || 66 509 || 259 694 || - || 6 798 || 333 001 Door contribuanten te storten bedragen || 87 310 || - || - || - || 87 310 Tot einde looptijd aangehouden activa || 99 029 || - || - || - || 99 029 Overige activa || - || - || - || 224 || 224 Totaal activa || 1 191 790 || 809 078 || 60 348 || 71 311 || 2 132 527 || || || || || PASSIVA EN MIDDELEN VAN CONTRIBUANTEN || || || || || Passiva || || || || || Afgeleide financiële instrumenten || -675 814 || 682 849 || - || - || 7 035 Uitgestelde baten || 37 560 || 248 || - || - || 37 808 Aan derde partijen verschuldigde bedragen || 312 040 || 46 || - || - || 312 086 Overige passiva || 905 || 19 || 14 || 215 || 1 153 Totaal passiva || -325 309 || 683 162 || 14 || 215 || 358 082 Middelen contribuanten || || || || || Afgeroepen bijdrage van de lidstaten || 1 561 309 || - || - || - || 1 561 309 Reëlewaardereserve || 5 366 || 59 144 || - || 3 924 || 68 434 Ingehouden winsten || 144 702 || - || - || - || 144 702 Totaal middelen contribuanten || 1 711 377 || 59 144 || - || 3 924 || 1 774 445 Totaal passiva en middelen contribuanten || 1 386 068 || 742 306 || 14 || 4 139 || 2 132 527 Valutapositie per 31 december 2012 || -194 278 || 66 772 || 60 334 || 67 172 || - || || || || || Per 31 december 2012: || || || || || VASTLEGGINGEN || || || || || Niet-uitgekeerde leningen en voor verkoop beschikbare financiële activa || 794 475 || 171 639 || - || - || 966 114 Aangesproken garanties || - || - || - || 6 224 || 6 224 Rentesubsidies en technische bijstand || 204 555 || - || - || - || 204 555 || || || || || VOORWAARDELIJKE PASSIVA || || || || || Niet-aangesproken garanties || 20 000 || - || - || - || 20 000 Per 31 december 2011 || EUR || USD || CAD || ACS/LGO valuta || Totaal || || || || || ACTIVA || || || || || Geldmiddelen en kasequivalenten || 416 384 || 35 895 || - || - || 452 279 Afgeleide financiële instrumenten || 13 419 || -12 985 || - || - || 434 Leningen en vorderingen || 477 340 || 501 923 || - || 53 897 || 1 033 160 Voor verkoop beschikbare financiële activa || 54 287 || 186 525 || 4 303 || 6 545 || 251 660 Door contribuanten te storten bedragen || 87 310 || - || - || - || 87 310 Overige activa || 50 || - || - || 366 || 416 Totaal activa || 1 048 790 || 711 358 || 4 303 || 60 808 || 1 825 259 || || || || || PASSIVA EN MIDDELEN VAN CONTRIBUANTEN || || || || || Passiva || || || || || Afgeleide financiële instrumenten || -641 758 || 654 460 || - || - || 12 702 Uitgestelde baten || 32 689 || 314 || - || - || 33 003 Aan derde partijen verschuldigde bedragen || 329 598 || 62 || - || - || 329 660 Overige passiva || 691 || 19 || - || 403 || 1 113 Totaal passiva || -278 780 || 654 855 || - || 403 || 376 478 Middelen contribuanten || || || || || Afgeroepen bijdrage van de lidstaten || 1 281 309 || - || - || - || 1 281 309 Reëlewaardereserve || 41 750 || - || - || - || 41 750 Ingehouden winsten || 125 722 || - || - || - || 125 722 Totaal middelen contribuanten || 1 448 781 || - || - || - || 1 448 781 Totaal passiva en middelen contribuanten || 1 170 001 || 654 855 || - || 403 || 1 825 259 Valutapositie per 31 december 2011 || -121 211 || 56 503 || 4 303 || 60 405 || - || || || || || Per 31 december 2011: || || || || || VASTLEGGINGEN || || || || || Niet-uitgekeerde leningen en voor verkoop beschikbare financiële activa || 761 319 || 204 340 || - || - || 965 659 Aangesproken garanties || - || - || - || 7 909 || 7 909 Rentesubsidies en technische bijstand || 209 223 || || - || - || 209 223 VOORWAARDELIJKE PASSIVA || || || || || Niet-aangesproken garanties || 20 000 || - || - || - || 20 000 3.4.2.4
Deviezen
gevoeligheidsanalyse (x 1 000 EUR) Op de verslagleggingsdatum is de meest aanzienlijke
nettoblootstelling in vreemde valuta de nettoblootstelling in USD. Per 31
december 2012 zou een wijziging van +/- 10 percent in de wisselkoers van de USD
resulteren in een wijziging van de middelen van de contribuanten ten belope van
6 682 EUR, respectievelijk - 6 682 EUR (31 december 2011: 5 650 EUR,
respectievelijk -5 650 EUR) 3.4.2.5
Omrekeningskoers De volgende omrekeningsnormen werden gebruikt voor de
opstelling van de balans op 31 december 2012 en 31 december 2011: || 31 december 2012 || 31 december 2011 Andere dan EU-valuta || || Dominicaanse Republiek Pesos (DOP) || 53.1220 || 49.8498 Fiji dollars (FJD) || 2.3417 || 2.3630 Haïtiaanse gourde (HTG) || 55.7265 || 52.1645 Kenia shillings (KES) || 113.68 || 109.53 Mauritanië ouguiyas (MRO) || 393.99 || 372.52 Mauritius roepies (MUR) || 40.19 || 37.43 Rwanda frank (RWF) || 811.83 || 771.76 Oeganda shillings (UGX) || 3 549 || 3 205 Verenigde Staten dollar (USD) || 1.3194 || 1.2939 Franc CFA Francs (XAF/XOF) || 655.957 || 655.957 Zuid-Afrika rand (ZAR) || 11.1727 || 10.4830 3.4.3.
Aandelenkoersrisico
(x 1 000 EUR) Het aandelenkoersrisico is het risico dat de reële waarde
van aandelen daalt als gevolg van de wijzigingen in het niveau van de
aandelenindexen en de waarde van de individuele aandeleninvesteringen. De faciliteit is blootgesteld aan het aandelenkoersrisico
via zijn investeringen in risicokapitaal, d.i. directe beleggingen in aandelen
en risicokapitaalfondsen. Aan investeringen in aandelen worden scores toegekend. Elke
investering wordt beoordeeld volgens verschillende criteria die ondergebracht
zijn in drie hoofdcategorieën: beheer, bedrijfsplan en structuur. De
afzonderlijkse scores worden vervolgens geconsolideerd in een totaalscore die
aan de investering wordt toegekend en die de totale sterkte van de investering
weerspiegelt. Blootstelling aan aandelenrisico is ook aan beperkingen
onderworpen, die zowel op het individuele als het gecumuleerde niveau zijn
vastgesteld. De omvang van deze beperkingen hangt af van de kwaliteit van de
aandeleninvesteringen. De waarde van aandelen in particulier bezit is niet
gemakkelijk beschikbaar met het oog op een toezicht en controle op continue
basis. Voor dergelijke posities omvatten de best beschikbare aanwijzingen
prijzen van relevante waarderingstechnieken. De effecten op de middelen van de contribuanten van de
faciliteit (naar aanleiding van een verandering van de reële waarde van de voor
verkoop beschikbare aandelenportfolio) als gevolg van een 10 % -verlaging
van aandelenindexen en de waarde van de individuele aandelenbeleggingen,
waarbij alle andere variabelen constant blijven, komen neer op
-33 300 EUR op 31 december 2012 en -25 166 EUR op 31
december 2011. 4
Reële waarde van activa en passiva In de onderstaande tabel wordt een vergelijking gemaakt per
categorie van de boekwaarden en reële waarden van de activa en passiva van de
faciliteit die in de jaarrekening (x 1 000 EUR) zijn opgenomen: || Boekwaarde 31.12.2012 || Reële waarde 31.12.2012 || Boekwaarde 31.12.2011 || Reële waarde 31.12.2011 Activa geboekt tegen reële waarde || || || || Voor verkoop beschikbare financiële activa || 333 001 || 333 001 || 251 660 || 251 660 Afgeleide financiële instrumenten || 115 || 115 || 434 || 434 Totaal || 333 116 || 333 116 || 252 094 || 252 094 || || || || Activa gewaardeerd tegen geamortiseerde kostprijs || || || || Geldmiddelen en kasequivalenten || 466 568 || 466 568 || 452 279 || 452 279 Leningen en vorderingen || 1 146 280 || 1 226 409 || 1 033 160 || 1 022 679 Door contribuanten te storten bedragen || 87 310 || 87 310 || 87 310 || 87 310 Tot einde looptijd aangehouden financiële activa || 99 029 || 98 805 || - || - Overige activa || 224 || 224 || 416 || 416 Totaal || 1 799 411 || 1 879 316 || 1 573 165 || 1 562 684 Totaal activa || 2 132 527 || 2 212 432 || 1 825 259 || 1 814 778 || || || || Passiva geboekt tegen reële waarde || || || || Afgeleide financiële instrumenten || 7 035 || 7 035 || 12 702 || 12 702 Totaal || 7 053 || 7 053 || 12 702 || 12 702 || || || || Passiva gewaardeerd tegen geamortiseerde kostprijs || || || || Uitgestelde baten || 37 808 || 37 808 || 33 003 || 33 003 Aan derde partijen verschuldigde bedragen || 312 086 || 312 086 || 329 660 || 329 660 Overige passiva || 1 153 || 1 153 || 1 113 || 1 113 Totaal || 351 047 || 351 047 || 363 776 || 363 776 Totaal passiva || 358 082 || 358 082 || 376 478 || 376 478 Hierna worden de methodieken en veronderstellingen
toegelicht die worden gebruikt voor het bepalen van de reële waarde van activa
en passiva: §
Activa waarvan de reële
waarde de boekwaarde benadert Voor liquide of kortlopende (looptijd minder dan drie
maanden) activa en passiva wordt verondersteld dat de boekwaarde de reële
waarde benadert. §
Tegen hun reële waarde
geboekte activa en passiva Gepubliceerde prijsnoteringen op een actieve markt zijn de
eerste bron om de reële waarde van een financieel instrument te bepalen. Wegens
de reikwijdte van de investeringsportefeuille van de faciliteit zijn deze
noteringen zelden beschikbaar. Voor instrumenten zonder beschikbare marktwaarde
worden de reële waarden geraamd met behulp van waarderingstechnieken of
modellen die zoveel mogelijk zijn gebaseerd op beschikbare waarneembare
marktgegevens op de balansdatum. In de onderstaande tabellen zijn financiële activa opgenomen
waarvan de reële waarde met een waarderingsmethode is vastgesteld. De
verschillende niveaus zijn als volgt vastgesteld: -
Niveau 1:
genoteerde prijzen (niet-aangepast) op actieve markten; -
Niveau 2:
andere inputs dan de in niveau 1 ondergebrachte genoteerde prijzen die voor
het actief te nemen zijn, hetzij rechtstreeks (dus als prijzen
of onrechtstreeks (dus afgeleid van prijzen); -
Niveau 3:
inputs voor de activa die niet gebaseerd zijn op waarneembare marktgegevens
(niet-waarneembare inputs). Per 31 december 2012 (x 1 000 EUR) || Niveau 1 || Niveau 2 || Niveau 3 || Totaal Financiële activa || || || || Afgeleide financiële instrumenten || - || 115 || - || 115 Voor verkoop beschikbare financiële activa || 11 001 || - || 322 000 || 333 001 Totaal || 11 001 || 115 || 322 000 || 333 116 || || || || Financiële verplichtingen || || || || Afgeleide financiële instrumenten || - || 7 035 || - || 7 035 Totaal || - || 7 035 || - || 7 035 Per 31 december 2011 (x 1 000 EUR) || Niveau 1 || Niveau 2 || Niveau 3 || Totaal Financiële activa || || || || Afgeleide financiële instrumenten || - || 434 || - || 434 Voor verkoop beschikbare financiële activa || 15 214 || - || 236 446 || 251 660 Totaal || 15 214 || 434 || 236 446 || 252 094 || || || || Financiële verplichtingen || || || || Afgeleide financiële instrumenten || - || 12 702 || - || 12 702 Totaal || - || 12 702 || - || 12 702 In
2012 vonden er binnen de faciliteit geen overdrachten plaats van het niveau 1
naar 2 of van het niveau 2 naar 1 van de reëlewaardehiërarchie. In de
onderstaande tabellen zijn de wijzigingen opgenomen bij de instrumenten in
niveau 3 voor de op 31 december 2012 en 31 december 2011 afgesloten jaren: (x 1 000 EUR) || Voor verkoop beschikbare financiële activa Saldo op 1 januari 2012 || 236 446 Totaal winsten of verliezen || - in winst of verlies || 8 133 - niet in winst of verlies opgenomen resultaten || 15 041 Uitgekeerde bedragen || 81 981 Terugbetalingen || -19 601 Saldo op 31 december 2012 || 322 000 (x 1 000 EUR) || Voor verkoop beschikbare financiële activa Saldo op 1 januari 2011 || 171 638 Totaal winsten of verliezen || - in winst of verlies || -3 206 - niet in winst of verlies opgenomen resultaten || 21 759 Uitgekeerde bedragen || 67 829 Terugbetalingen || -21 574 Saldo op 31 december 2011 || 236 446 5
Geldmiddelen en kasequivalenten (x 1 000 EUR) De geldmiddelen en kasequivalenten kunnen worden opgesplitst
tussen middelen ontvangen van lidstaten die nog niet uitgekeerd zijn en
middelen die zijn verkregen uit de bedrijfseconomische en financiële
activiteiten van de faciliteit. || 31.12.2012 || 31.12.2011 Ontvangen maar nog niet uitgekeerde bijdragen van lidstaten || 117 622 || 195 205 Middelen uit de financiële en bedrijfseconomische activiteiten || 348 946 || 257 074 Totaal geldmiddelen en kasequivalenten || 466 568 || 452 279 6
Afgeleide financiële instrumenten (x
1 000 EUR) Hierna volgt een overzicht van de belangrijkste onderdelen
van de afgeleide financiële instrumenten die voor handelsdoeleinden worden
aangehouden: Per 31 december 2012 || Reële waarde || Referentiebedrag Activa || Passiva Valutaswaps: || 87 || -102 || 7 062 Valutarenteswaps || - || -3 971 || 19 504 Renteswaps || 28 || - || 19 568 FX Forwards || - || -2 962 || 652 451 Totaal afgeleide financiële instrumenten || 115 || -7 035 || 698 585 || || || Per 31 december 2011 || Reële waarde || Referentiebedrag Activa || Passiva Valutaswaps: || 434 || -953 || 29 376 Valutarenteswaps || - || -5 355 || 38 158 FX Forwards || - || -6 394 || 585 000 Totaal afgeleide financiële instrumenten || 434 || -12 702 || 652 534 7
Leningen en vorderingen (x 1 000 EUR) Hierna volgt een overzicht van de belangrijkste onderdelen
van leningen en vorderingen: || Globale leningen (*) || Niet-achtergestelde leningen || Achtergestelde leningen || Totaal Nominaal per 1 januari 2012 || 225 365 || 716 350 || 128 679 || 1 070 394 Uitbetaling || 79 015 || 154 003 || - || 233 018 Afschrijvingen || -947 || -1 206 || - || -2 153 Terugbetalingen || -39 967 || -71 368 || -4 145 || -115 480 Gekapitaliseerde rente || - || -117 || 9 739 || 9 622 Verschillen wisselkoersen || -8 780 || -7 692 || -493 || -16 965 Nominaal per 31 december 2012 || 254 686 || 789 970 || 133 780 || 1 178 436 || || || || Waardevermindering per 1 januari 2012 || -7 609 || -16 372 || -24 835 || -48 816 Waardevermindering geboekt in overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten || -835 || -292 || - || -1 127 Waardevermindering van afschrijvingen || 947 || 1 206 || - || 2 153 Terugboeking van waardeverminderingsverliezen || 910 || 814 || - || 1 724 Verschillen wisselkoersen || 93 || 348 || 480 || 921 Waardevermindering per 31 december 2012 || -6 494 || -14 296 || -24 355 || -45 145 || || || || Geamortiseerde kosten || -1 641 || -3 984 || -82 || -5 707 Lopende rente || 5 246 || 9 244 || 4 206 || 18 696 Leningen en vorderingen per 31 december 2012 || 251 797 || 780 934 || 113 549 || 1 146 280 || || || || || (*) inclusief agentuurovereenkomsten || Globale leningen (*) || Niet-achtergestelde leningen || Achtergestelde leningen || Totaal Nominaal per 1 januari 2011 || 246 500 || 542 322 || 123 910 || 912 732 Uitbetaalde bedragen || 25 689 || 211 351 || 0 || 237 040 Afschrijvingen || 0 || 0 || -2 000 || -2 000 Terugbetalingen || -48 554 || -51 712 || -4 144 || -104 410 Gekapitaliseerde rente || 0 || 459 || 10 053 || 10 512 Verschillen wisselkoersen || 1 730 || 13 930 || 860 || 16 520 Nominaal per 31 december 2011 || 225 365 || 716 350 || 128 679 || 1 070 394 || || || || Waardevermindering per 1 januari 2011 || -15 006 || -18 056 || -44 023 || -77 085 Waardevermindering geboekt in overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten || -1 746 || -1 514 || -773 || -4 033 Waardevermindering van afschrijvingen || 0 || 0 || 2 000 || 2 000 Terugboeking van waardeverminderingsverliezen || 9499 || 3263 || 18 723 || 31 485 Verschillen wisselkoersen || - 356 || - 65 || - 762 || -1 183 Waardevermindering per 31 december 2011 || -7 609 || -16 372 || -24 835 || -48 816 || || || || Geamortiseerde kosten || -1 700 || -3 428 || - 99 || -5 227 Lopende rente || 3 498 || 9 499 || 3 812 || 16 809 Leningen en vorderingen per 31 december 2011 || 219 554 || 706 049 || 107 557 || 1 033 160 (*) inclusief agentuurovereenkomsten || || || || || 8
Voor verkoop beschikbare financiële activa (X 1000
EUR) Hierna volgt een overzicht van de voornaamste onderdelen van
de voor verkoop beschikbare activa: || Risicokapitaal-fonds || Directe aandelen-investeringen || Totaal Kosten per 1 januari 2012 || 182 692 || 36 565 || 219 257 Uitgekeerde bedragen || 56 007 || 25 974 || 81 981 Terugbetalingen / verkoop || -19 570 || -31 || -19 601 Wisselkoerswijzigingen bij terugbetalingen/verkoop || 1 581 || -678 || 903 Kosten per 31 december 2012 || 220 710 || 61 830 || 282 540 || || || Niet-gerealiseerde winsten en verliezen per 1 januari 2012 || 29 781 || 11 969 || 41 750 Nettowijziging niet-gerealiseerde winsten en verliezen || 29 540 || -2 856 || 26 684 Niet-gerealiseerde winsten en verliezen per 31 december 2012 || 59 321 || 9 113 || 68 434 || || || Waardevermindering per 1 januari 2012 || -6 887 || -2 460 || -9 347 Waardevermindering geboekt in overzicht van niet-gerealiseerde resultaten in de loop van het jaar || -7 976 || -951 || -8 927 Wisselkoersverschillen bij waardevermindering || 133 || 168 || 301 Waardevermindering per 31 december 2012 || -14 730 || -3 243 || -17 973 || || || Voor verkoop beschikbare financiële activa per 31 december 2012 || 265 301 || 67 700 || 333 001 || Risicokapitaal-fonds || Directe aandelen-investeringen || Totaal Kosten per 1 januari 2011 || 142 932 || 33 350 || 176 282 Uitgekeerde bedragen || 59 579 || 8 250 || 67 829 Terugbetalingen / verkoop || -20 236 || -4 735 || -24 971 Wisselkoerswijzigingen bij terugbetalingen/verkoop || 417 || -300 || 117 Kosten per 31 december 2011 || 182 692 || 36 565 || 219 257 || || || Niet-gerealiseerde winsten en verliezen per 1 januari 2011 || 11 335 || 13 235 || 24 570 Nettowijziging niet-gerealiseerde winsten en verliezen || 18 446 || -1 266 || 17 180 Niet-gerealiseerde winsten en verliezen per 31 december 2011 || 29 781 || 11 969 || 41 750 || || || Waardevermindering per 1 januari 2011 || -2 || -6 022 || -6 024 Waardevermindering geboekt in overzicht van niet-gerealiseerde resultaten in de loop van het jaar || - 6 888 || - || -6 888 Gebruik van waardevermindering in het overzicht van niet-gerealiseerde resultaten tijdens vorige jaren || 2 || 3 714 || 3 716 Wisselkoersverschillen bij waardevermindering || 1 || -152 || -151 Waardevermindering per 31 december 2011 || -6 887 || -2 460 || -9 347 || || || Voor verkoop beschikbare financiële activa per 31 december 2011 || 205 586 || 46 074 || 251 660 9
Door contribuanten te storten bijdragen (x
1 000 EUR) Hierna volgt een overzicht van de belangrijkste onderdelen
van de door contribuanten te storten bedragen: || 31.12.2012 || 31.12.2011 Afgeroepen maar niet vrijgegeven bijdrage van de lidstaten || 87 310 || 87 310 Totaal van contribuanten te ontvangen bedragen || 87 310 || 87 310 10
Tot einde looptijd aangehouden financiële activa (X
1000 EUR) De tot einde looptijd aangehouden portfolio bestaat uit
beursgenoteerde obligaties met een resterende looptijd van minder dan drie
maanden op de verslagleggingsdatum. In de onderstaande tabel worden de
bewegingen weergegeven van de tot einde looptijd aangehouden portfolio: Saldo per 1 januari 2012 || - Verwervingen || 98 278 Afschrijvingen van agio/disagio || -210 Verandering in de opgelopen rente || 961 Saldo per 31 december 2012 || 99 029 11
Overige activa (x 1 000 EUR) Hierna volgt een overzicht van de belangrijkste onderdelen
van de overige activa: || 31.12.2012 || 31.12.2011 Door de EIB te betalen bedragen || 7 || 59 Financiële waarborgen || 217 || 357 Te ontvangen bedragen met betrekking tot uitbetalingen voor technische bijstand || 337 || - Waardevermindering op te ontvangen bedragen met betrekking tot uitbetalingen voor technische bijstand (opmerking 20) || -337 || - Totaal overige activa || 224 || 416 12
Uitgestelde baten (x 1 000 EUR) Hierna volgt een overzicht van de voornaamste onderdelen van
uitgestelde baten: || 31.12.2012 || 31.12.2011 Uitgestelde rentesubsidies || 37 387 || 32 744 Uitgestelde commissies op leningen en vorderingen || 421 || 259 Totaal uitgestelde baten || 37 808 || 33 003 13
Aan derden verschuldigde bedragen (x
1 000 EUR) Hierna volgt een overzicht van de belangrijkste onderdelen
van de aan derde partijen verschuldigde bedragen: || 31.12.2012 || 31.12.2011 Netto algemene administratiekosten aan EIB te betalen || 36 202 || 38 011 Andere aan EIB te betalen bedragen || 8 904 || 219 Nog niet uitgekeerde rentesubsidies die aan lidstaten zijn verschuldigd || 266 980 || 291 430 Totaal aan derde partijen verschuldigde bedragen || 312 086 || 329 660 14
Overige verplichtingen (x 1 000 EUR) De voornaamste onderdelen van overige verplichtingen zijn: || 31.12.2012 || 31.12.2011 Financiële waarborgen || 215 || 294 Overige || 938 || 819 Totaal overige verplichtingen || 1 153 || 1 113 || || 15
Afgeroepen faciliteitsbijdrage lidstaten (x
1 000 EUR) Lidstaten || Bijdrage aan de faciliteit || Bijdrage rentesubsidies || Totaal bijgedragen || Afgeroepen en niet betaald (*) Oostenrijk || 41 375 || 10 168 || 51 543 || 2 650 België || 61 203 || 15 041 || 76 244 || 3 920 Denemarken || 33 412 || 8 211 || 41 623 || 2 140 Finland || 23 107 || 5 679 || 28 786 || 1 480 Frankrijk || 379 399 || 93 237 || 472 636 || 24 300 Duitsland || 364 722 || 89 630 || 454 352 || 23 360 Griekenland || 19 516 || 4 796 || 24 312 || 1 250 Ierland || 9 680 || 2 379 || 12 059 || 620 Italië || 195 788 || 48 115 || 243 903 || 12 540 Luxemburg || 4 528 || 1 113 || 5 641 || 290 Nederland || 81 500 || 20 028 || 101 529 || 5 220 Portugal || 15 145 || 3 722 || 18 867 || 970 Spanje || 91 180 || 22 407 || 113 588 || 5 840 Zweden || 42 624 || 10 4757 || 53 099 || 2 730 Verenigd Koninkrijk || 198 130 || 48 690 || 246 820 || - Totaal per 31 december 2012 || 1 561 309 || 383 691 || 1 945 000 || 87 310 Totaal per 31 december 2011 || 1 281 309 || 383 691 || 1 665 000 || 87 310 (*) Op 20 november 2012 heeft de Raad het bedrag vastgesteld
van de financiële bijdragen die door elke lidstaat uiterlijk op 21 januari 2013
dienen te worden betaald. 16
Voorwaardelijke verplichtingen en vastleggingen (x
1 000 EUR) || 31.12.2012 || 31.12.2011 || || Vastleggingen || || Niet-uitgekeerde leningen || 749 044 || 701 092 Niet-uitbetaalde verbintenis met betrekking tot voor verkoop beschikbare financiële activa || 217 070 || 264 567 Aangesproken garanties || 6 224 || 7 909 Subsidies en technische bijstand || 228 175 || 209 223 || || Voorwaardelijke verplichtingen || || Niet-aangesproken garanties || 20 000 || 20 000 || || Totaal || 1 220 513 || 1 202 792 17
Nettorentebaten en soortgelijke baten (x
1 000 EUR) De voornaamste onderdelen van rente en soortgelijke baten
zijn als volgt: || Vanaf 01.01.2012 || Vanaf 01.01.2011 || tot 31.12.2012 || tot 31.12.2011 Geldmiddelen en kasequivalenten || 1 678 || 5 518 Voor verkoop beschikbare financiële activa || 36 || - Leningen en vorderingen || 64 060 || 50 800 Rentesubsidies || 1 729 || 3 243 Totale rente en soortgelijke baten || 67 503 || 59 561 De voornaamste onderdelen van rente en soortgelijke uitgaven
zijn als volgt: || Vanaf 01.01.2012 || Vanaf 01.01.2011 || tot 31.12.2012 || tot 31.12.2011 Afgeleide financiële instrumenten || -1 114 || -940 Totale rente en soortgelijke uitgaven || - 1 114 || -940 18
Nettobaten van honoraria en provisies (x
1 000 EUR) De voornaamste onderdelen van honoraria en provisies zijn
als volgt: || Vanaf 01.01.2012 || Vanaf 01.01.2011 || tot 31.12.2012 || tot 31.12.2011 Honoraria en provisies op leningen en vorderingen || 1 710 || 1 894 Honoraria en provisies op financiële garanties || 191 || 255 Overige || 33 || - Totaal baten uit honoraria en provisies || 1 934 || 2 149 De voornaamste onderdelen van honoraria en provisies zijn
als volgt: || Vanaf 01.01.2012 || Vanaf 01.01.2011 || tot 31.12.2012 || tot 31.12.2011 Provisies betaald aan derde partijen met betrekking tot voor verkoop beschikbare financiële activa || -292 || -144 Totaal uitgaven uit honoraria en provisies || -292 || -144 19
Netto gerealiseerde baten op voor verkoop
beschikbare financiële activa (x 1 000 EUR) Hierna volgt een overzicht van de voornaamste onderdelen van
de netto gerealiseerde baten op voor verkoop beschikbare financiële activa || Vanaf 01.01.2012 || Vanaf 01.01.2011 || tot 31.12.2012 || tot 31.12.2011 Netto-opbrengsten van voor verkoop beschikbare financiële activa || 70 || 16 254 Baten uit dividenden || 975 || 974 Netto gerealiseerde baten op voor verkoop beschikbare financiële activa || 1 045 || 17 228 20
Waardevermindering overige activa (× 1000 EUR) Gedurende de verslagperiode heeft de faciliteit technische
bijstand ten bedrage van 638 EUR verstrekt die door frauduleus gedrag van
de tegenpartij de eindbegunstigde niet heeft bereikt. Er werden juridische
stappen ondernomen, waarna de faciliteit een bedrag van 301 EUR kon
recupereren. Het resterende uitstaande bedrag werd geboekt als vordering. Op de
verslagleggingsdatum werd het weinig waarschijnlijk geacht dat het uitstaande
bedrag door de faciliteit kan worden ingevorderd. Bijgevolg werd dit bedrag van
337 EUR als waardevermindering geboekt in het overzicht van gerealiseerde
en niet-gerealiseerde resultaten van de faciliteit. 21
Algemene administratiekosten (x
1 000 EUR) De algemene administratiekosten zijn de werkelijke kosten
die door de EIB worden gemaakt bij het beheer van de faciliteit minus de baten
uit standaard taxatievergoedingen die direct door de EIB aan de cliënten van de
faciliteit in rekening worden gebracht. || Vanaf 01.01.2012 || Vanaf 01.01.2011 || tot 31.12.2012 || tot 31.12.2011 De daadwerkelijke kosten die door de EIB zijn gemaakt || -38 390 || -39 937 Baten van taxatievergoedingen die rechtstreeks bij de cliënten van de faciliteit in rekening worden gebracht || 2 188 || 1 931 Netto algemene administratiekosten || -36 202 || -38 006 Na de inwerkingtreding van de herziene
partnerschapsovereenkomst van Cotonou op 1 juli 2008 worden de algemene
administratiekosten niet meer door de lidstaten gedekt. 22
Latere gebeurtenissen Er hebben zich na de balansdatum geen materiële
gebeurtenissen voorgedaan die aanleiding zouden geven tot bekendmaking of
wijziging van de financiële staten per 31 december 2012. BIJLAGE BIJ DEEL I – HOOFDSTUK 2 (VERSLAG OVER DE
TENUITVOERLEGGING VAN DE MIDDELEN): SITUATIE PER LAND EN PER INSTRUMENT Toelichting
bij de tabellen: · In de tabellen betekent het
cijfer "0.00" dat het desbetreffende bedrag tussen – 4999 EUR en 4999
EUR ligt. Als geen cijfer is vermeld, is het desbetreffende bedrag gelijk aan
nul.
Landen met een
nulsaldo in alle kolommen zijn niet in de tabellen opgenomen. · De rubriek "Alle
ACS/LGO landen" verwijst naar projecten die verschillende landen
bestrijken, doch niet uit hoofde van de regionale samenwerking worden
gefinancierd. · In alle tabellen omvat de
rubriek "Adm.- en financieringskosten" met EOF-rente gefinancierde projecten
of de toewijzing voor administratieve uitgaven. || || || || || || || || || || || || || || || || [1] PB L 247 van 9.9.2006. [2] Alle cijfers zijn afgerond tot
miljoenen euro. Doordat de cijfers zijn afgerond, kan het lijken alsof sommige
financiële gegevens niet correct zijn opgeteld. "0" staat voor
bedragen van minder dan 500 000 EUR. Bedragen die nul zijn, worden
aangeduid met een liggend streepje (−). [3] Kortlopende vorderingen met
uitzondering van vorderingen met betrekking tot gewone bijdragen en
cofinanciering. [4] Kortlopende
verplichtingen met uitzondering van verplichtingen met betrekking tot gewone
bijdragen en cofinanciering. [5] RIP — Regionaal indicatief
programma [6] NIP – Nationaal indicatief
programma [7] Overeenkomstig artikel 153 van
het Financieel Reglement van het 10e EOF is de kas opgenomen in de balans van
het 10e EOF. De kenmerken van de verschillende bankrekeningen worden toegelicht
in hoofdstuk 6, Financieel risicobeheer. [8] Dit saldo komt overeen met de voor
de Democratische Republiek Congo beschikbare middelen overeenkomstig de
bepalingen van Beschikking 2003/583/EG van de Raad[8]. Deze middelen zijn
bestemd voor een specifiek doel en een welbepaalde begunstigde staat. [9] PB C 156 van 29.5.1998, blz. 3-106. [10] PB L 247 van 9.9.2006, blz. 1. [11] Besluit 2011/315/EU van de Raad van
23 mei 2011 inzake de toewijzing van geannuleerde middelen voor projecten
van het negende en eerdere Europese ontwikkelingsfondsen aan
ontwikkelingssamenwerking in zuidelijk Sudan [12] PB L 247 van 9.9.2006, blz. 1. [13] De niet-toegewezen
middelen van de eerdere EOF omvatten tevens de resterende Sysmin-middelen die
bij Besluit nr. 3/2000 van de ACS-EG-Raad van ministers op
410,926 miljoen EUR werden vastgesteld. Bij Besluit
nr. PE/410/2001 van de Commissie werden deze middelen opgenomen in de
programmering van de nationale indicatieve begrotingen (deel B) uit hoofde van
het financieel protocol bij de ACS-EG-partnerschapsovereenkomst. INHOUDSOPGAVE UITVOERING EN FINANCIËLE VERSLAGLEGGING VAN DE
EOF-MIDDELEN.. 4 DEEL I – JAARREKENING VAN HET EOF: DOOR DE EUROPESE
COMMISSIE BEHEERDE MIDDELEN.. 10 1.......... FINANCIËLE STATEN VAN HET 8E, 9E EN 10E EUROPEES
ONTWIKKELINGSFONDS 11 1.1....... 8E, 9E EN 10E EOF: GEAGGREGEERD BALANSTOTAAL,
ECONOMISCHE RESULTATENREKENING, KASSTROOMOVERZICHT EN MUTATIEOVERZICHT VAN DE
NETTOACTIVA.. 11 1.2....... 8e EOF: BALANS, ECONOMISCHE RESULTATENREKENING EN
MUTATIEOVERZICHT VAN DE NETTOACTIVA.. 15 1.3....... 9e EOF: BALANS, ECONOMISCHE RESULTATENREKENING EN
MUTATIEOVERZICHT VAN DE NETTOACTIVA.. 18 1.4....... 10e EOF: BALANS, ECONOMISCHE RESULTATENREKENING EN
MUTATIEOVERZICHT VAN DE NETTOACTIVA.. 21 1.5....... TOELICHTINGEN BIJ DE FINANCIËLE STATEN VAN HET 8e,
9e EN 10e EOF 24 2.......... VERSLAG OVER DE TENUITVOERLEGGING VAN DE MIDDELEN.. 46 2.1....... TOEWIJZINGEN.. 51 2.2....... GECONSOLIDEERDE REKENINGEN.. 52 2.3...... ANDERE BEHEERSINFORMATIE.. 57 DEEL II – JAARREKENING VAN HET EOF: FINANCIËLE
STATEN VAN DE INVESTERINGSFACILITEIT.. 58 3.1 ..... VERMOGENSOVERZICHT PER 31 DECEMBER 2012.. 60 3.2....... OVERZICHT VAN GEREALISEERDE EN NIET-GEREALISEERDE
RESULTATEN VOOR HET OP 31 DECEMBER 2012 AFGESLOTEN JAAR.. 61 3.3....... OVERZICHT VAN DE WIJZIGINGEN IN DE MIDDELEN VAN DE
CONTRIBUANTEN VOOR HET OP 31 DECEMBER 2012 AFGESLOTEN JAAR.. 62 3.4....... OVERZICHT VAN DE KASSTROMEN VOOR HET OP 31 DECEMBER
2012 AFGESLOTEN JAAR.. 63 3.5....... TOELICHTINGEN BIJ DE FINANCIËLE STATEN PER 31
DECEMBER 2012 65 BIJLAGE BIJ DEEL I – HOOFDSTUK 2 (VERSLAG OVER DE
TENUITVOERLEGGING VAN DE MIDDELEN): SITUATIE PER LAND EN PER INSTRUMENT.. 97
CERTIFICERING
VAN DE REKENINGEN De jaarrekeningen van het 8e, 9e en 10e Europees
Ontwikkelingsfonds voor het jaar 2012 zijn opgesteld volgens de bepalingen van
titel VIII van het Financieel Reglement van toepassing op het 10e Europees
Ontwikkelingsfonds en overeenkomstig de in de bijlage bij de financiële staten beschreven
boekhoudbeginselen, -regels en -methoden. Ik verklaar dat ik verantwoordelijk ben om ervoor te
zorgen dat de jaarrekeningen van het 8e, 9e en 10e Europees Ontwikkelingsfonds
worden opgesteld en gepresenteerd overeenkomstig artikel 125 van het Financieel
Reglement van toepassing op het 10e Europees Ontwikkelingsfonds. Ik heb van de ordonnateur en de EIB, die voor de
betrouwbaarheid instaan, alle inlichtingen verkregen die nodig zijn voor het
opstellen van de jaarrekeningen die een beeld van de activa en de passiva van
de Europese Ontwikkelingsfondsen en de uitvoering van de begroting geven. Ik verklaar dat ik op basis van deze inlichtingen en
op basis van de controles die ik noodzakelijk achtte om de jaarrekeningen te
kunnen aftekenen, redelijke zekerheid heb dat de jaarrekeningen in alle
materiële opzichten een getrouw beeld van de financiële positie van de Europese
Ontwikkelingsfondsen geven. (w.g.) Manfred Kraff Rekenplichtige UITVOERING
EN FINANCIËLE VERSLAGLEGGING VAN DE EOF-MIDDELEN 1. ACHTERGROND De Europese Unie heeft samenwerkings- en
ontwikkelingbetrekkingen met een groot aantal ontwikkelingslanden. De
belangrijkste doelstelling is het bevorderen van de economische en sociale
ontwikkeling, waarbij de aandacht specifiek wordt toegespitst op het
terugdringen en bestrijden van armoede op lange termijn door aan de begunstigde
landen ontwikkelingshulp en technische bijstand te verstrekken. Hiertoe stelt
de Unie samen met de partnerlanden ontwikkelingsstrategieën op en besteedt zij
financiële middelen om die strategieën ten uitvoer te leggen. De middelen die
de Unie voor ontwikkeling uittrekt, zijn afkomstig van drie bronnen: – de begroting van de
Europese Unie – het Europees
Ontwikkelingsfonds – de Europese
Investeringsbank. Het Europees Ontwikkelingsfonds (EOF) is het
voornaamste instrument voor het verstrekken van steun van de Unie in het kader
van de ontwikkelingssamenwerking aan de de staten in Afrika, het Caribische
gebied en de Stille Oceaan (de ACS-staten) en de landen en gebieden overzee
(LGO). Het Verdrag van Rome van 1957 voorzag al in de oprichting van dit fonds
om technische en financiële bijstand te verlenen, oorspronkelijk aan de
Afrikaanse landen die toen nog steeds gekoloniseerd waren en waarmee sommige
lidstaten banden uit het verleden hadden. Het EOF wordt niet gefinancierd met middelen uit de
begroting van de Europese Unie. Het wordt door de lidstaten gefinancierd, is
aan eigen financiële regels onderworpen en wordt door een eigen comité geleid.
De Europese Commissie is verantwoordelijk voor de financiële uitvoering van de
verrichtingen die met middelen van het EOF worden uitgevoerd en de Europese
Investeringsbank (EIB) beheert de investeringsfaciliteit. De geografische steun aan de ACS-staten en de LGO
zal voor de periode 2008-2013 verder grotendeels via het EOF worden
gefinancierd. Elk EOF wordt gewoonlijk voor een periode van ongeveer vijf jaar
gesloten. Sinds de sluiting van de eerste partnerschapsovereenkomst in 1964
volgen de EOF-programmeringscycli in het algemeen die van de
partnerschapsovereenkomsten. Op elk EOF is een eigen Financieel Reglement van
toepassing dat het opmaken van financiële staten voor elk afzonderlijk EOF
verplicht stelt. Financiële staten worden bijgevolg afzonderlijk opgemaakt voor
elk EOF met betrekking tot het deel dat door de Europese Commissie wordt
beheerd. Door middel van de gecumuleerde voorstelling van deze financiële
staten komt een totaalbeeld tot stand van de financiële situatie van de
middelen waarvoor de Europese Commissie verantwoordelijk is. De investeringsfaciliteit
is opgericht in het kader van de Overeenkomst van Cotonou. De
investeringsfaciliteit wordt beheerd door de Europese Investeringsbank en wordt
gebruikt om de ontwikkeling van de particuliere sector in de ACS-staten te
ondersteunen door hoofdzakelijk – maar niet uitsluitend – particuliere
investeringen te financieren. De faciliteit is opgezet als een duurzaam fonds,
in die zin dat terugbetalingen opnieuw in andere verrichtingen kunnen worden
geïnvesteerd, waardoor de faciliteit zelfbedruipend en financieel onafhankelijk
is. Aangezien de investeringsfaciliteit niet door de Europese Commissie wordt
beheerd, wordt zij niet geconsolideerd in het eerste deel van de jaarrekening –
de financiële staten van het 8ste, 9de en 10de EOF en het bijhorende financiële
uitvoeringsverslag. De financiële staten van de investeringsfaciliteit zijn
opgenomen als een afzonderlijk onderdeel van de jaarrekening (deel 2) om een
volledig beeld te geven van de ontwikkelingshulp van het EOF. Het 10e EOF heeft
betrekking op de periode 2008-2013. De totale middelen waarover het 10de EOF
beschikt, bedragen 22 682 miljoen EUR. Van dit bedrag is 21 966
miljoen EUR bestemd voor de ACS-staten, 286 miljoen EUR voor de LGO en 430
miljoen EUR voor de Commissie als ondersteuningsuitgaven voor de programmering
en uitvoering van het EOF[1].
2. HOE
WORDT HET EOF GEFINANCIERD? De Europese Raad van 15-16 december 2005 heeft de
financiële perspectieven voor de periode 2007-2013 vastgesteld. In dit kader is
besloten dat de geografische samenwerking met de ACS-staten niet in de
begroting van Europese Unie zou worden opgenomen, maar voor de periode
2008-2013 verder zou worden gefinancierd met de middelen uit het bestaande
intergouvernementele EOF. De begroting van de
Europese Unie wordt jaarlijks opgesteld en volgens het
jaarperiodiciteitsbeginsel in begrotingszaken gelden de raming van en de
machtiging voor de ontvangsten en uitgaven voor één jaar. In tegenstelling tot
de Europese Unie heeft de werking van het EOF een meerjarig karakter. Elk EOF
wordt opgericht door middel van een intern akkoord tussen de lidstaten en is
gekoppeld aan een algemeen fonds voor de tenuitvoerlegging van de
ontwikkelingssamenwerking gedurende een periode van doorgaans vijf jaar. Aangezien
de middelen op meerjarige basis worden toegekend, kunnen de toegewezen middelen
tijdens de looptijd van het EOF worden benut. In de begrotingsverslaggeving,
waar de budgettaire tenuitvoerlegging van de EOF wordt afgemeten aan de totale
middelen, wordt gewezen op het ontbreken van de jaarperiodiciteit. De EOF-middelen zijn ad-hoc bijdragen van de
EU-lidstaten. Ongeveer elke vijf jaar komen vertegenwoordigers van de lidstaten
op intergouvernementeel niveau bijeen om het totale bedrag vast te stellen dat
aan het fonds zal worden toegewezen en om toezicht te houden op de besteding
ervan. Vervolgens worden de middelen door de
Commissie
beheerd overeenkomstig het EU-ontwikkelingsbeleid dat door de Commissie wordt
voorgesteld en door de Raad wordt goedgekeurd. Naast het beleid dat op het
niveau van de Unie wordt gevoerd, hebben de lidstaten hun eigen
ontwikkelingsbeleid en moeten zij met het oog op complementariteit hun eigen
beleid met dat van de Unie coördineren. Tot 2010 zijn bedragen opgevraagd bij
de 15 deelnemende lidstaten. In 2011 zijn de eerste bijdragen voor het 10e EOF
waaraan de 27 lidstaten deelnemen, opgevraagd. Sommige middelen van het 10e EOF zijn weliswaar
gereserveerd voor onvoorziene behoeften, maar de meeste zijn geprogrammeerd in
indicatieve meerjarige kaders, meestal geografisch maar ook thematisch van
aard, die momenteel voor de periode 2008-2013 zijn vastgesteld. Zo heeft de
Commissie landenstrategiedocumenten, regionale strategiedocumenten en
intra-ACS-strategiedocumenten goedgekeurd. De uitvoering van die documenten
wordt jaarlijks gecontroleerd en de strategieën worden tussentijds (afgerond)
en op het einde van de looptijd (lopende) geëvalueerd. Naar aanleiding van deze
tussentijdse of eindevaluaties kan de Commissie namens de Europese Unie de
strategieën en de toewijzing van de middelen herzien in het licht van de
huidige behoeften en de prestaties van de betrokken ACS-staten of regio’s. Naast de bovenvermelde
bijdragen kunnen lidstaten ook medefinancieringsregelingen aangaan of vrijwillige
financiële bijdragen aan het EOF geven. 3. HOE WORDEN DE MIDDELEN VAN HET EOF
BEHEERD EN BESTEED?
3.1 Beleidsuitgaven De beleidsuitgaven van het EOF nemen verschillende
vormen aan, afhankelijk van de wijze waarop de financiële middelen worden uitgekeerd
en beheerd. Overeenkomstig het Financieel Reglement maakt de Commissie voor de
besteding van de EOF-middelen gebruik van de volgende methoden: Gedecentraliseerd beheer: in dit geval delegeert de
Commissie in mindere of meerdere mate, afhankelijk van de plaatselijke situatie
van het desbetreffende begunstigde land, bepaalde taken van de uitvoering van
de begroting aan derde landen. Gecentraliseerd beheer: in dit geval wordt de
begroting hetzij rechtstreeks door de diensten van de Commissie uitgevoerd,
hetzij indirect wanneer de Commissie taken op het vlak van de uitvoering van de
begroting toevertrouwt aan organen naar het recht van de Europese Unie of
nationaal recht, zoals de EU-agentschappen. Gezamenlijk beheer met
internationale organisaties: in het kader van deze methode vertrouwt de Commissie
bepaalde taken tot uitvoering van de begroting toe aan een internationale
organisatie.
3.2. De
verschillende financiële actoren De verantwoordelijkheid van de gedelegeerd
ordonnateur omvat het hele beheersproces, vanaf de bepaling wat er moet
worden gedaan om de vastgestelde beleidsdoelstellingen te realiseren tot het
beheren van de activiteiten die gestart zijn, zowel vanuit operationeel als
budgettair oogpunt, met inbegrip van het ondertekenen van juridische
verbintenissen en/of het bewaken van de resultaten, het verrichten van
betalingen en, indien nodig, zelfs het terugvorderen van geld. Het hoofd van de
delegatie van de Europese Unie is de lokale verbindingsambtenaar tussen de
Commissie en nationale of regionale ACS/LGO-autoriteiten op het terrein. Hij of
zij werkt nauw samen met de nationale of regionale ordonnateurs bij het
uitstippelen van de implementatiestrategie en het sectoraal beleid, het
voorbereiden, bestuderen en evalueren van EOF-programma’s en projecten. De nationale ordonnateur
in het ontvangende land is een hogere ambtenaar die door de regering van
elke ACS-staat/LGO is aangesteld. Hij of zij vertegenwoordigt de autoriteiten
van zijn/haar land voor alle activiteiten die door het Fonds worden
gefinancierd en door de Commissie en de EIB worden beheerd. In de meeste
gevallen worden deze functies uitgeoefend door een regeringslid, doorgaans een
minister van planning of financiën. De nationale ordonnateur is belast met het
uitvoeren van administratieve, technische en financiële taken bij het beheer
van de EOF-programma's en –projecten. De rekenplichtige van de Commissie voert de
betalings- en invorderingsopdrachten uit die zijn opgesteld door de
ordonnateurs van de Commissie en hij is verantwoordelijk voor het beheer van de
kasmiddelen. Hij schrijft de boekhoudkundige principes en methodes voor,
valideert de boekhoudsystemen, voert de boekhouding en stelt de overeenkomstige
jaarrekening op. Bovendien moet de rekenplichtige de rekeningen ondertekenen en
verklaren dat zij een getrouw beeld van de financiële positie geven. 3.3 Besteding van de
EOF-middelen Het grootste deel van de financiële middelen die via
het EOF aan de ACS-staten en LGO worden toegekend, zijn subsidies. Bij de
aanvang van elk EOF stelt de Europese Unie de ACS-staten en de LGO in kennis
van de indicatieve toewijzingen die in de looptijd van het fonds aan hen ter
beschikking kunnen worden gesteld. Middelen worden toegewezen op basis van de
behoeften van het land en prestatiecriteria. Op nationaal niveau is het landenstrategiedocument
(LSD) een document dat door de desbetreffende ACS-staat en de Commissie wordt opgesteld.
Het wordt opgesteld na voorafgaand overleg met een groot aantal actoren,
waaronder niet-overheidsactoren, lokale overheden en in voorkomend geval
ACS-parlementen. Met het landenstrategiedocument wordt een prioriteitsrangorde
aangebracht in de activiteiten en wordt de eigen plaatselijke inbreng in de
samenwerkingsprogramma's versterkt. Een nationaal indicatief
programma (NIP) wordt vervolgens opgesteld op basis van en in overeenstemming
met de ontwikkelingsdoelstellingen en -prioriteiten die in het
landenstrategiedocument zijn opgenomen. Het NIP is toegespitst op de sectoren
en gebieden die in aanmerking komen voor de steun. In het NIP wordt uiteengezet
hoe de doelstellingen die met de steun worden beoogd, kunnen worden
verwezenlijkt en is er een tijdschema opgenomen voor de uitvoering. Het LSD en
het NIP worden jaarlijks, tussentijds en op het einde van de looptijd van het
EOF geëvalueerd. Indien nodig worden tijdens de operationele periode
verbeteringen en wijzigingen aangebracht.
3.4. Verbintenis
tot besteding van de EOF-middelen Er kunnen dus geen EOF-middelen worden besteed
tenzij en totdat de Commissie en de beoogde ontvanger van de EOF-middelen een
schriftelijke juridische verbintenis hebben gesloten. Een schriftelijke
juridische verbintenis kan een (subsidie-, diensten- of andere) overeenkomst
zijn die is gesloten met entiteiten die aansprakelijk zijn krachtens het
privaatrecht, zoals ngo’s of marktdeelnemers, of kan bestaan uit
administratieve en/of financiële regelingen die zijn gesloten door de Commissie
met entiteiten die aansprakelijk zijn krachtens het internationaal
publiekrecht, zoals staten en hun overheidsorganen of internationale
organisaties met rechtspersoonlijkheid en rechtsbevoegdheid. Voor men een juridische verbintenis met een derde
kan aangaan, moet er een begrotingsonderdeel met toereikende middelen zijn
waarin toestemming wordt verleend voor de desbetreffende activiteit. Wanneer
aan deze voorwaarde is voldaan, moeten de nodige middelen in de begroting
gereserveerd worden met behulp van een begrotingsvastlegging in het
boekhoudsysteem. Doch dit heeft geen invloed op de algemene boekhouding (of het
grootboek), aangezien er nog geen kosten zijn gemaakt. Het boekhoudsysteem van
het EOF bestaat namelijk uit twee afzonderlijke, maar gekoppelde onderdelen: (a)
de
begrotingsboekhouding, die het mogelijk maakt om de uitvoering van de begroting
in detail te volgen; en, (b)
de
algemene boekhouding, die gebruikt wordt om de balans en de economische
resultatenrekening op te stellen. De begrotingsboekhouding geeft een overzicht van de
vastleggingen en betalingen. Zij is gebaseerd op het kasbeginsel, waarbij een
post pas in de boekhouding wordt opgenomen op het ogenblik dat het geld is
vastgelegd, uitbetaald of ontvangen. Deze boekhoudmethode is typisch voor de
openbare sector, die een traditie heeft waarbij de klemtoon ligt op de
begroting en de uitvoering daarvan. In de algemene boekhouding (gebaseerd op het
periodetoerekeningsbeginsel) worden alle uitgaven en ontvangsten van het
begrotingsjaar (en dus het economische resultaat) weergegeven en wordt de
financiële positie van het EOF vastgelegd in de vorm van een balans van de
activa en passiva per 31 december van een bepaald jaar. 3.5 Het verrichten van een
betaling Er kan geen enkele betaling worden verricht tenzij
er een begrotingsvastlegging is goedgekeurd door de ordonnateur. Voorfinanciering heeft ten doel de begunstigde te
voorzien van een voorschot, dus van contante middelen. Zij kan worden
opgesplitst in een aantal tranches gedurende een periode die in de
desbetreffende voorfinancieringsovereenkomst is vastgesteld. De contante
middelen of het voorschot moeten worden gebruikt voor het doel waarvoor die
middelen tijdens de in de overeenkomst vastgestelde periode zijn verstrekt,
ofwel worden terugbetaald–. Indien de begunstigde geen subsidiabele uitgaven
doet, moet hij de voorfinanciering terugbetalen aan het EOF.
Voorfinancieringsbetalingen zijn dus geen definitieve uitgaven zolang niet aan
de desbetreffende contractuele voorwaarden is voldaan en worden daarom in de
balans als activa opgenomen wanneer de eerste betaling is verricht. Het bedrag
van dit actief wordt (geheel of gedeeltelijk) verminderd wanneer subsidiabele
uitgaven worden goedgekeurd (deze uitgaven worden als uitgaven opgenomen in de
economische resultatenrekening) of wanneer bedragen worden terugbetaald. Aan het einde van het jaar dient een raming te
worden gemaakt van de subsidiabele uitgaven die door begunstigden van
EOF-middelen zijn gedaan, maar nog niet zijn gedeclareerd. Naar aanleiding van
deze afsluitende berekeningen worden de geraamde subsidiabele bedragen als
toegerekende lasten geboekt, terwijl de geraamde niet-subsidiabele bedragen
overblijven op "subsidiabiliteit te controleren". Deze bedragen
worden getoond onder de vlottende passiva, teneinde de activa en de passiva
niet te overschatten.
3.6 Terugvordering
van onverschuldigd betaalde bedragen De subsidiabiliteit van uitgaven die ten laste komen
van het EOF wordt gecontroleerd aan de hand van de bewijsstukken die in de
toepasselijke regels of in de voorwaarden van de desbetreffende subsidie zijn
opgelegd. Teneinde de verhouding tussen de kosten en de baten van
controlesystemen te optimaliseren, zijn de controles van de bewijsstukken bij
verzoeken om saldobetaling doorgaans grondiger dan de controles van de
bewijsstukken bij verzoeken om tussentijdse betaling. Bij de controles van de
bewijsstukken bij verzoeken om saldobetaling kunnen dus fouten in de
tussentijdse betalingen worden vastgesteld, die worden rechtgezet door de
saldobetaling aan te passen. Voorts heeft de Commissie het recht de juistheid
van de bewijsstukken te verifiëren door tijdens of na (ex post) de
tenuitvoerlegging van de gefinancierde maatregel ter plaatse bij de aanvrager
controles te verrichten. Wanneer er tijdens de periode van tenuitvoerlegging
fouten worden ontdekt, kunnen deze gecorrigeerd worden door een aanpassing van
de latere declaraties. Voor achteraf vastgestelde fouten wordt een
invorderingsopdracht afgegeven.
4. JAARRAPPORTAGE
4.1 Jaarrekeningen De rekenplichtige heeft de verantwoordelijkheid om
de jaarrekening op te stellen en ervoor te zorgen dat zij een getrouw beeld
geeft van de vermogenspositie van de EDF. De jaarrekening is als volgt opgebouwd: Deel I: De door de Europese Commissie
beheerde middelen – Financiële staten van het
8e, 9e en 10e Europees Ontwikkelingsfonds – Verslag over de financiële
uitvoering van het 8e, 9e en 10e Europees Ontwikkelingsfonds Deel II: Door de Europese
Investeringsbank beheerde middelen – Financiële staten van de
investeringsfaciliteit De financiële staten van de
investeringsfaciliteit zijn als afzonderlijk deel bij de jaarrekening gevoegd
om een volledig beeld te geven van de ontwikkelingshulp van het EOF. Na controle door de Rekenkamer wordt de jaarrekening
uiterlijk op 31 juli van het volgende jaar door de Commissie goedgekeurd en ter
kwijting aan de Raad en het Parlement voorgelegd.
4.2 Jaarlijks
verslag van de werkzaamheden De ordonnateur dient een jaarlijks
activiteitenverslag op te stellen over de activiteiten die onder zijn
verantwoordelijkheid vallen. In dit jaarlijkse activiteitenverslag brengt de
ordonnateur verslag uit over de beleidsresultaten en verschaft hij redelijke
zekerheid dat de middelen die zijn toegekend voor de activiteiten die in zijn
verslag zijn beschreven, voor het gestelde doel zijn aangewend overeenkomstig
de beginselen van goed financieel beheer en dat de ingestelde
controleprocedures de nodige garanties bieden wat betreft de wettigheid en de
regelmatigheid van de onderliggende verrichtingen. 5. CONTROLE EN KWIJTING
5.1 Controle De jaarrekening en het beheer van de middelen van
het EOF staan onder toezicht van de externe controleur van het fonds, zijnde de
Europese Rekenkamer, die een jaarverslag opstelt voor de Raad en het Europees
Parlement. De belangrijkste taak van de Rekenkamer is een externe,
onafhankelijke controle te verrichten van de jaarrekening van het EOF. In het
kader van haar werkzaamheden stelt de Rekenkamer de volgende documenten op: (1)
een
jaarverslag, met gedetailleerde opmerkingen bij de jaarrekening en de
onderliggende verrichtingen; (2)
een
advies, dat gebaseerd is op de door haar uitgevoerde controles en in het
jaarverslag weergegeven wordt in de vorm van een verklaring over i) de
betrouwbaarheid van de rekeningen en ii) de wettigheid en de regelmatigheid van
de onderliggende verrichtingen; (3)
bijzondere
verslagen over de resultaten van controles van specifieke punten van beheer. De Rekenkamer heeft recht op toegang tot alle
documenten die zij nodig heeft tijdens haar controle. De Rekenkamer controleert
alle terreinen die door het EOF worden bestreken en gaat daarbij tot op het
niveau van de wettigheid en de regelmatigheid van afzonderlijke verrichtingen
en betalingen. Zij voert ook een controle uit van de jaarrekening zelf,
inspecteert de afzonderlijke balans en de economische resultatenrekening,
evenals de algemene presentatie van de financiële staten. Zo kan de Rekenkamer
niet alleen een oordeel uitspreken over de voorgestelde cijfers, maar ook over
het systeem en de ingestelde controles. 5.2 Kwijting De eindcontrole is de kwijting van de financiële
tenuitvoerlegging van de EOF-middelen voor een bepaald begrotingsjaar. Het
Europees Parlement is de met kwijting belaste autoriteit van het EOF. Dit
betekent dat na de controle en de voltooiing van de jaarrekening de Raad een
aanbeveling dient te doen en het Parlement daarna dient te beslissen of het
kwijting verleent aan de Commissie voor de financiële tenuitvoerlegging van de
EOF-middelen voor het vorige begrotingsjaar. Deze beslissing is gebaseerd op
een controle van de rekeningen, het jaarverslag van de Rekenkamer (dat een
officiële betrouwbaarheidsverklaring bevat) en de antwoorden van de Commissie,
alsook op de antwoorden van de Commissie op aanvullende vragen en verzoeken om
meer informatie. De kwijting is het politieke facet van de externe
controle van de financiële tenuitvoerlegging. Het is de beslissing waarmee het
Europees Parlement op aanbeveling van de Raad de Commissie "ontslaat"
van haar verantwoordelijkheid voor het beheer van de financiële
tenuitvoerlegging van een bepaald begrotingsjaar. De uitkomst van de
kwijtingsprocedure is tweeledig: ofwel wordt kwijting verleend, ofwel wordt
deze uitgesteld. Wanneer het Parlement kwijting verleent, kan het opmerkingen
maken over aangelegenheden die het belangrijk acht, waarbij het vaak
maatregelen aanbeveelt en die de Commissie terzake dient te nemen. De Commissie
beschrijft de genomen maatregelen in een follow-upverslag en een actieplan, dat
zij zowel aan het Parlement als aan de Raad toezendt. DEEL I –
JAARREKENING VAN HET EOF: DOOR DE EUROPESE COMMISSIE BEHEERDE MIDDELEN[2] 1. FINANCIËLE
STATEN VAN HET 8E, 9E EN 10E EUROPEES ONTWIKKELINGSFONDS
1.1 8E,
9E EN 10E EOF: GEAGGREGEERD BALANSTOTAAL, ECONOMISCHE
RESULTATENREKENING, KASSTROOMOVERZICHT EN MUTATIEOVERZICHT VAN DE NETTOACTIVA
GEAGGREGEERD
BALANSTOTAAL VAN HET 8E, 9E EN 10E EOF
|| || || || in miljoen EUR || Toelichting || 31.12.2012 || 31.12.2011 || NIET-VLOTTENDE ACTIVA || || || || Voorfinanciering || 2.1 || 438 || 380 || || || || || VLOTTENDE ACTIVA || || || || Voorfinanciering || 2.2 || 1 334 || 1 175 || Vorderingen || 2.3 || 70 || 111 || Geldmiddelen en kasequivalenten || 2.5 || 690 || 1 224 || || || || || TOTAAL ACTIVA || || 2 532 || 2 891 || || || || || NIET-VLOTTENDE PASSIVA || || || || Schulden || 2.6 || (40) || - || || || || || VLOTTENDE PASSIVA || || || || Schulden || 2.7 || (1 057) || (1 033) || || || || || TOTAAL PASSIVA || || (1 097) || (1 033) || || || || || NETTOACTIVA || || 1 435 || 1 858 || || || || || MIDDELEN EN RESERVES || || || || Afgeroepen middelen van het fonds || 2.8 || 29 579 || 26 979 || Overige reserves || 2.9 || 2 252 || 2 252 || Van vorige jaren overgedragen economisch resultaten || || (27 374) || (24 674) || Economisch resultaat van het begrotingsjaar || || (3 023) || (2 700) || NETTOACTIVA || || 1 435 || 1 858 GEAGGREGEERDE ECONOMISCHE
RESULTATENREKENING VAN HET 8E, 9E EN 10E EOF
|| || in miljoen EUR || Toelichting || 2012 || 2011 || || || BELEIDSONTVANGSTEN || 3.1 || 124 || 99 || || || BELEIDSUITGAVEN || || || Beleidsuitgaven || 3.2 || (3 017) || (2 702) Administratieve uitgaven || 3.3 || (107) || (75) || || || OVERSCHOT/(TEKORT) VAN BELEIDSACTIVITEITEN || || (3 001) || (2 679) || || || Financiële ontvangsten || 3.4 || (22) || (20) OVERSCHOT/(TEKORT) VAN FINANCIËLE ACTIVITEITEN || || (22) || (21) || || || ECONOMISCH RESULTAAT VAN HET BEGROTINGSJAAR || || (3 023) || (2 700) GEAGGREGEERD KASSTROOMOVERZICHT
VAN HET 8E, 9E EN 10E EOF
|| || in miljoen EUR || Toelichting || 2012 || 2011 || || || Economisch resultaat van het begrotingsjaar || || (3 023) || (2 700) || || || BELEIDSACTIVITEITEN || 4.2 || || Gewone bijdragen van de lidstaten || || 2 606 || 3 238 Cofinancieringsbijdragen || || 19 || 7 (Terugboeking van) waardeverminderingen op vorderingen || || 4 || 6 || || || (Toename)/afname voorfinancieringen op lange termijn || || (58) || (28) (Toename)/afname voorfinancieringen op korte termijn || || (159) || (79) (Toename)/afname vorderingen op korte termijn[3] || || 31 || 14 Toename/(afname) van langlopende verplichtingen || || 40 || - Toename/(afname) van kortlopende verplichtingen[4] || || 6 || (42) || || || Nettokasstroom || || (534) || 417 || || || NETTOTOENAME/(-AFNAME) VAN KASMIDDELEN EN DAARMEE GELIJK TE STELLEN MIDDELEN || || (534) || 417 Kasmiddelen en daarmee gelijk te stellen middelen bij het begin van het jaar || 2.5 || 1 224 || 808 Kasmiddelen en daarmee gelijk te stellen middelen bij het einde van het jaar || 2.5 || 690 || 1 224 GEAGGREGEERD MUTATIEOVERZICHT VAN
DE NETTOACTIVA VAN HET 8E, 9E EN 10E EOF
|| || || || || || || in miljoen EUR || Vermogen van het fonds (a) || Niet-afgeroepen middelen (b) || Afgeroepen middelen van het Fonds (c)=(a)-(b) || Gecumuleerde reserves (d) || Overige reserves (e) || Totaal nettoactiva (c)+(d)+(e) SALDO PER 31 DECEMBER 2010 || 45 691 || 21 812 || 23 879 || (24 674) || 2 252 || 1 458 Kapitaalverhoging – gewone bijdragen || - || (3 100) || 3 100 || - || - || 3 100 Economisch resultaat van het begrotingsjaar || - || - || - || (2 700) || - || (2 700) SALDO PER 31 DECEMBER 2011 || 45 691 || 18 712 || 26 979 || (27 374) || 2 252 || 1 858 Kapitaalverhoging – gewone bijdragen || - || (2 600) || 2 600 || - || - || 2 600 Economisch resultaat van het begrotingsjaar || - || - || - || (3 023) || - || (3 023) SALDO PER 31 DECEMBER 2012 || 45 691 || 16 112 || 29 579 || (30 396) || 2 252 || 1 435 1.2 8e
EOF: BALANS, ECONOMISCHE RESULTATENREKENING EN MUTATIEOVERZICHT VAN DE
NETTOACTIVA
BALANS VAN
HET 8E EOF || || || || in miljoen EUR || Toelichting || 31.12.2012 || 31.12.2011 || VLOTTENDE ACTIVA || || || || Voorfinanciering || 2.2 || 38 || 70 || Vorderingen || 2.3 || 1 || 4 || Verbindingsrekeningen || 2.4 || 345 || 387 || || || || || TOTAAL ACTIVA || || 384 || 461 || || || || || VLOTTENDE PASSIVA || || || || Schulden || 2.7 || (22) || (29) || || || || || TOTAAL PASSIVA || || (22) || (29) || || || || || NETTOACTIVA || || 361 || 432 || || || || || MIDDELEN EN RESERVES || || || || Afgeroepen middelen van het fonds || 2.8 || 12 840 || 12 840 || Overige reserves || 2.9 || (2 354) || (2 276) || Van vorige jaren overgedragen economisch resultaten || || (10 132) || (10 042) || Economisch resultaat van het begrotingsjaar || || 7 || (90) || NETTOACTIVA || || 361 || 432 ECONOMISCHE RESULTATENREKENING VAN
HET 8E EOF || || in miljoen EUR || Toelichting || 2012 || 2011 || || || BELEIDSONTVANGSTEN || 3.1 || 58 || 40 || || || BELEIDSUITGAVEN || 3.2 || (49) || (128) || || || || || || OVERSCHOT/(TEKORT) VAN BELEIDSACTIVITEITEN || || 9 || (88) || || || Financiële ontvangsten || 3.4 || (2) || (1) OVERSCHOT/(TEKORT) VAN FINANCIËLE ACTIVITEITEN || || (2) || (2) || || || ECONOMISCH RESULTAAT VAN HET BEGROTINGSJAAR || || 7 || (90) MUTATIEOVERZICHT VAN DE
NETTOACTIVA VAN HET 8E EOF || || || || || || || in miljoen EUR || Vermogen van het fonds (a) || Niet-afgeroepen middelen (b) || Afgeroepen middelen van het Fonds (c)=(a)-(b) || Gecumuleerde reserves (d) || Overige reserves (e) || Totaal nettoactiva (c)+(d)+(e) SALDO PER 31 DECEMBER 2010 || 12 840 || - || 12 840 || (10 042) || (2 237) || 560 Kapitaalverhoging – gewone bijdragen || - || - || - || - || - || - Overdrachten naar en van het 10e EOF || - || - || - || - || (38) || (38) Economisch resultaat van het begrotingsjaar || - || - || - || (90) || - || (90) SALDO PER 31 DECEMBER 2011 || 12 840 || - || 12 840 || (10 132) || (2 276) || 432 Kapitaalverhoging – gewone bijdragen || - || - || - || - || - || - Overdrachten naar en van het 10e EOF || - || - || - || - || (78) || (78) Economisch resultaat van het begrotingsjaar || - || - || - || 7 || - || 7 SALDO PER 31 december 2012 || 12 840 || - || 12 840 || (10 125) || (2 354) || 361 1.3 9e
EOF: BALANS, ECONOMISCHE RESULTATENREKENING EN MUTATIEOVERZICHT VAN DE
NETTOACTIVA
BALANS VAN
HET 9E EOF || || || || in miljoen EUR || Toelichting || 31.12.2012 || 31.12.2011 || NIET-VLOTTENDE ACTIVA || || || || Voorfinanciering || 2.1 || 119 || 191 || || || || || VLOTTENDE ACTIVA || || || || Voorfinanciering || 2.2 || 447 || 569 || Vorderingen || 2.3 || 58 || 87 || Verbindingsrekeningen || 2.4 || 1 919 || 2 557 || Geldmiddelen en kasequivalenten || 2.5 || - || 6 || || || || || TOTAAL ACTIVA || || 2 543 || 3 410 || || || || || VLOTTENDE PASSIVA || || || || Schulden || 2.7 || (375) || (315) || || || || || TOTAAL PASSIVA || || (375) || (315) || || || || || NETTOACTIVA || || 2 168 || 3 096 || || || || || MIDDELEN EN RESERVES || || || || Afgeroepen middelen van het fonds || 2.8 || 11 699 || 11 699 || Overige reserves || 2.9 || 4 126 || 4 227 || Van vorige jaren overgedragen economisch resultaten || || (12 830) || (11 932) || Economisch resultaat van het begrotingsjaar || || (827) || (898) || NETTOACTIVA || || 2 168 || 3 096 ECONOMISCHE RESULTATENREKENING VAN
HET 9E EOF || || in miljoen EUR || Toelichting || 2012 || 2011 || || || BELEIDSONTVANGSTEN || 3.1 || 49 || 49 || || || BELEIDSUITGAVEN || || || Beleidsuitgaven || 3.2 || (856) || (924) Administratieve uitgaven || 3.3 || (1) || (3) || || || || || || OVERSCHOT/(TEKORT) VAN BELEIDSACTIVITEITEN || || (809) || (879) || || || Financiële ontvangsten || 3.4 || (18) || (19) OVERSCHOT/(TEKORT) VAN FINANCIËLE ACTIVITEITEN || || (18) || (19) || || || ECONOMISCH RESULTAAT VAN HET BEGROTINGSJAAR || || (827) || (898) MUTATIEOVERZICHT VAN DE
NETTOACTIVA VAN HET 9E EOF || || || || || || || in miljoen EUR || Vermogen van het fonds (a) || Niet-afgeroepen middelen (b) || Afgeroepen middelen van het Fonds (c)=(a)-(b) || Gecumuleerde reserves (d) || Overige reserves (e) || Totaal nettoactiva (c)+(d)+(e) SALDO PER 31 DECEMBER 2010 || 11 699 || 660 || 11 039 || (11 932) || 4 157 || 3 263 Kapitaalverhoging – gewone bijdragen || - || (660) || 660 || - || - || 660 Overdrachten naar en van het 10e EOF || - || - || - || - || 70 || 70 Economisch resultaat van het begrotingsjaar || - || - || - || (898) || - || (898) SALDO PER 31 DECEMBER 2011 || 11 699 || - || 11 699 || (12 830) || 4 227 || 3 096 Kapitaalverhoging – gewone bijdragen || - || - || - || - || - || - Overdrachten naar en van het 10e EOF || - || - || - || - || (100) || (100) Economisch resultaat van het begrotingsjaar || - || - || - || (827) || - || (827) SALDO PER 31 DECEMBER 2012 || 11 699 || - || 11 699 || (13 657) || 4 126 || 2 168 1.4 10e
EOF: BALANS, ECONOMISCHE RESULTATENREKENING EN MUTATIEOVERZICHT VAN DE
NETTOACTIVA
BALANS VAN
HET 10E EOF || || || || in miljoen EUR || Toelichting || 31.12.2012 || 31.12.2011 || NIET-VLOTTENDE ACTIVA || || || || Voorfinanciering || 2.1 || 319 || 189 || || || || || VLOTTENDE ACTIVA || || || || Voorfinanciering || 2.2 || 849 || 536 || Vorderingen || 2.3 || 11 || 20 || Geldmiddelen en kasequivalenten || 2.5 || 690 || 1 218 || || || || || TOTAAL ACTIVA || || 1 869 || 1 963 || || || || || NIET-VLOTTENDE PASSIVA || || || || Schulden || 2.6 || (40) || - || || || || || VLOTTENDE PASSIVA || || || || Schulden || 2.7 || (660) || (689) || Verbindingsrekeningen || 2.4 || (2 264) || (2 944) || || || || || TOTAAL PASSIVA || || (2 963) || (3 633) || || || || || NETTOACTIVA || || (1 095) || (1 670) || || || || || MIDDELEN EN RESERVES || || || || Afgeroepen middelen van het fonds || 2.8 || 5 040 || 2 440 || Overige reserves || 2.9 || 479 || 301 || Van vorige jaren overgedragen economisch resultaten || || (4 411) || (2 699) || Economisch resultaat van het begrotingsjaar || || (2 203) || (1 712) || NETTOACTIVA || || (1 095) || (1 670) ECONOMISCHE RESULTATENREKENING VAN
HET 10E EOF || || in miljoen EUR || Toelichting || 2012 || 2011 || || || BELEIDSONTVANGSTEN || 3.1 || 18 || 10 || || || BELEIDSUITGAVEN || || || Beleidsuitgaven || 3.2 || (2 112) || (1 650) Administratieve uitgaven || 3.3 || (106) || (72) || || || || || || OVERSCHOT/(TEKORT) VAN BELEIDSACTIVITEITEN || || (2 201) || (1 712) || || || Financiële ontvangsten || 3.4 || (2) || 0 OVERSCHOT/(TEKORT) VAN FINANCIËLE ACTIVITEITEN || || (2) || (1) || || || ECONOMISCH RESULTAAT VAN HET BEGROTINGSJAAR || || (2 203) || (1 712) MUTATIEOVERZICHT VAN DE
NETTOACTIVA VAN HET 10E EOF || || || || || || || in miljoen EUR || Vermogen van het fonds (a) || Niet-afgeroepen middelen (b) || Afgeroepen middelen van het Fonds (c)=(a)-(b) || Gecumuleerde reserves (d) || Overige reserves (e) || Totaal nettoactiva (c)+(d)+(e) SALDO PER 31 DECEMBER 2010 || 21 152 || 21 152 || - || (2 699) || 333 || (2 366) Kapitaalverhoging – gewone bijdragen || - || (2 440) || 2 440 || - || - || 2 440 Overdrachten van het 8e en 9e EOF || - || - || - || - || (32) || (32) Economisch resultaat van het begrotingsjaar || - || - || - || (1 712) || - || (1 712) SALDO PER 31 december 2011 || 21 152 || 18 712 || 2 440 || (4 411) || 301 || (1 670) Kapitaalverhoging – gewone bijdragen || - || (2 600) || 2 600 || - || - || 2 600 Overdrachten van/naar het 8e en 9e EOF || - || - || - || - || 178 || 178 Economisch resultaat van het begrotingsjaar || - || - || - || (2 203) || - || (2 203) SALDO PER 31 DECEMBER 2012 || 21 152 || 16 112 || 5 040 || (6 614) || 479 || (1 095) 1.5 TOELICHTINGEN
BIJ DE FINANCIËLE STATEN VAN HET 8e, 9e EN 10e EOF 1. GRONDSLAGEN VOOR
FINANCIËLE VERSLAGLEGGING 1.1. WETTELIJKE BEPALINGEN EN
HET FINANCIEEL REGLEMENT
De financiële
staten zijn opgesteld overeenkomstig het Financieel Reglement van toepassing op
het 10e EOF. Overeenkomstig de bepalingen van artikel 121 van het
Financieel Reglement van toepassing op het 10e EOF worden de financiële staten
volgens het beginsel van de periodetoerekening opgesteld. Deze financiële staten werden opgemaakt
overeenkomstig boekhoudregels en -methoden voor het EOF, die werden vastgesteld
op basis van de internationaal aanvaarde normen voor de openbare sector (IPSAS
- International Public Sector Accounting Standards) en waar deze ontbreken, de
internationale normen voor de financiële verslaggeving (IFRS - International
Financial Reporting Standards), die respectievelijk door de International
Public Sector Accounting Standard Board (IPSASB) en de International Accounting
Standard Board (IASB) zijn uitgevaardigd. De door de rekenplichtige van het EOF
aangenomen boekhoudregels zijn toegepast voor het deel van de middelen van het
EOF waarvoor de Europese Commissie belast is met het financieel beheer. De rekenplichtige van het EOF moet de voorlopige
rekening uiterlijk op 31 maart van het volgende jaar bij de Rekenkamer
indienen. Uiterlijk op 15 juni stelt de Rekenkamer de Commissie in kennis van
haar opmerkingen over het ontwerp van de rekeningen (artikel 125). Op basis van
deze opmerkingen keurt de Commissie de definitieve rekeningen uiterlijk op 31
juli goed en zendt deze aan het Europees Parlement, de Raad en de Rekenkamer
toe. De rekeningen worden tegen 15 november in het Publicatieblad
bekendgemaakt, vergezeld van de betrouwbaarheidsverklaring die door de
Rekenkamer wordt verstrekt voor het deel van de middelen van het EOF waarvoor
de Europese Commissie belast is met het financieel beheer.
1.2. BOEKHOUDBEGINSELEN Het doel van de financiële staten bestaat erin
informatie te verschaffen over de financiële positie, financiële prestaties en
kasstromen van een entiteit, die voor een groot aantal gebruikers nuttig is.
Voor een organisatie in de openbare sector, zoals het EOF, moeten deze staten
meer in het bijzonder informatie verschaffen die nuttig is voor de
besluitvorming en getuigen van de controleerbaarheid van de organisatie met
betrekking tot de middelen die aan haar zijn toevertrouwd. Om een getrouw beeld te geven, moeten de financiële
staten niet alleen relevante informatie verschaffen over de aard en de omvang
van de activiteiten van een organisatie, verklaren hoe die organisatie wordt
gefinancierd en sluitende informatie over de verrichtingen ervan verstrekken,
maar dit alles ook op een duidelijke en begrijpelijke manier doen die
vergelijking met andere begrotingsjaren mogelijk maakt. Het spreekt voor zich
dat dit document in deze geest is opgesteld. De boekhouding van het EOF bestaat uit een algemene
boekhouding en een begrotingsboekhouding. Aan de hand van de
begrotingsboekhouding kan de uitvoering van de begroting nauwkeurig worden gevolgd.
De begrotingsboekhouding is gebaseerd op het kasbeginsel. Op basis van de
algemene boekhouding kunnen de financiële staten worden opgemaakt, aangezien in
de boekhouding alle uitgaven en ontvangsten voor het begrotingsjaar worden
geboekt op basis van de boekhoudregels op transactiebasis, teneinde in de vorm
van een balans per 31 december de financiële positie vast te stellen. Artikel 120 van het Financieel Reglement van
toepassing op het 10e EOF vermeldt de boekhoudbeginselen aan de hand waarvan de
financiële staten moeten worden opgemaakt: – continuïteit van de
activiteiten; – voorzichtigheid; – bestendigheid van de
boekhoudmethoden; – vergelijkbaarheid van de
informatie; – relatief belang; – niet-compensatie; – voorrang van werkelijkheid
boven schijn; – periodetoerekening per
begrotingsjaar.
1.3. OPSTELLINGSGRONDSLAG
1.3.1. Functionele en rapporteringsvaluta De financiële staten zijn uitgedrukt in miljoen
euro, aangezien de euro de functionele en rapporteringsvaluta van het EOF is.
1.3.2. Munteenheid
en omrekeningsbeginselen Verrichtingen in vreemde valuta worden omgerekend
naar euro tegen de wisselkoersen die golden op de data van de onderliggende
verrichting. Wisselkoersbaten en -verliezen die voortvloeien uit de afwikkeling
van verrichtingen in vreemde valuta's en uit de omrekening aan het einde van
het jaar van in vreemde valuta's luidende monetaire activa en passiva worden in
de economische resultatenrekening opgenomen. De omzetting in euro van de in vreemde valuta
luidende saldi van monetaire activa en passiva aan het einde van het boekjaar
vindt plaats tegen de op 31 december geldende wisselkoersen:
Munteenheid || 31.12.2012 || 31.12.2011 || Munteenheid || 31.12.2012 || 31.12.2011 XOF || 655.957 || 655.957 || KES || 113.460 || 109.362 XAF || 655.957 || 655.957 || BIF || 2037.95 || 1780.23 NGN || 206.074 || 204.185 || SLL || 5709.56 || 5663.54 PGK || 2.76702 || 2.81057 || TZS || 2077.48 || 2058.31 HTG || 56.2987 || 53.2461 || UGX || 3508.51 || 3181.89 GNF || 9250.40 || 9155.86 || MGA || 2981.70 || 2870.88 MWK || 439.917 || 213.286 || SZL || 11.1727 || 10.4830 1.3.3. Gebruik van ramingen Overeenkomstig de IPSAS en algemeen aanvaarde
boekhoudbeginselen bevatten de financiële staten onvermijdelijk bedragen die
steunen op ramingen en veronderstellingen die op basis van de meest betrouwbare
beschikbare informatie door het management zijn gedaan. Belangrijke ramingen betreffen
onder andere, maar niet uitsluitend bedragen voor voorzieningen,
waardeverminderingsverliezen op vorderingen en toegerekende lasten. De
werkelijke bedragen kunnen van deze ramingen afwijken. Veranderingen in
ramingen worden weergegeven in de periode waarin zij bekend worden. 1.4. BALANS
1.4.1 Voorfinanciering Voorfinanciering heeft ten doel de begunstigde te
voorzien van een voorschot, dus van contante middelen. Zij kan worden
opgesplitst in een aantal betalingen gedurende een periode die in de desbetreffende
voorfinancieringsovereenkomst is vastgesteld. Het voorschot wordt terugbetaald
of gebruikt voor het doel waarvoor het gedurende de in de overeenkomst
vastgestelde periode is verstrekt. Indien de begunstigde geen subsidiabele
uitgaven doet, moet hij de voorfinanciering aan het EOF terugbetalen. Het
voorfinancieringsbedrag wordt (geheel of gedeeltelijk) verminderd naarmate
subsidiabele kosten worden aanvaard of bedragen worden teruggestort. Aan het einde van het jaar uitstaande
voorfinancieringen worden gewaardeerd tegen het oorspronkelijk uitbetaalde
bedrag minus: terugbetaalde bedragen, afgewikkelde subsidiabele bedragen,
geraamde subsidiabele bedragen die aan het einde van het jaar nog niet zijn
afgewikkeld en waardeverminderingen. Rente op voorfinancieringen wordt opgenomen wanneer
zij verworven is volgens de bepalingen van de desbetreffende overeenkomst. Aan
het einde van het jaar wordt op basis van de meest betrouwbare informatie een
raming van de aan de periode toerekenbare renteopbrengsten gemaakt. 1.4.2 Vorderingen Vorderingen worden gewaardeerd tegen het
oorspronkelijke bedrag minus waardeverminderingen. Er wordt een
waardevermindering op vorderingen geboekt wanneer er objectieve aanwijzingen
voorhanden zijn dat het volledige verschuldigde bedrag niet volgens de
oorspronkelijke voorwaarden van de vordering geïnd kan worden. De
waardevermindering is het verschil tussen de boekwaarde van het actief en het
realiseerbare bedrag, zijnde de contante waarde van de verwachte toekomstige
kasstromen, verdisconteerd tegen de marktrente die aan vergelijkbare
leningnemers in rekening wordt gebracht. Daarnaast wordt een algemene
waardevermindering opgenomen voor uitstaande invorderingsopdrachten waarvoor
nog geen specifieke waardevermindering is toegepast. Deze algemene
waardevermindering is gebaseerd op historische verliescijfers. De
waardevermindering wordt opgenomen in de economische resultatenrekening.
1.4.3 Geldmiddelen
en kasequivalenten Geldmiddelen en kasequivalenten zijn
financiële instrumenten en worden gedefinieerd als vlottende activa. Zij
omvatten liquide middelen, bij banken opvraagbare deposito’s, andere
kortlopende, zeer liquide beleggingen met een oorspronkelijke looptijd van ten
hoogste drie maanden. 1.4.4 Schulden Een aanzienlijk bedrag van de schulden van het EOF heeft geen betrekking op de
aanschaf van goederen of diensten.– Het gaat daarentegen om onbetaalde
kostendeclaraties van begunstigden van subsidies of andere financiering. Zij
worden als te betalen posten voor het gevraagde bedrag geregistreerd wanneer de
kostendeclaratie wordt ontvangen en, na verificatie, door de bevoegde
financiële functionarissen subsidiabel wordt bevonden. In dit stadium worden
zij gewaardeerd tegen het subsidiabel bevonden bedrag. Schulden die voortvloeien uit de aanschaf van
goederen en diensten worden bij ontvangst van de factuur opgenomen voor het
oorspronkelijke bedrag en de overeenkomstige uitgaven worden in de boeken
opgenomen wanneer de goederen of diensten worden geleverd en aanvaard.
1.4.5 Voorzieningen Voorzieningen worden opgenomen wanneer het EOF een
bestaande in rechte afdwingbare of feitelijke verplichting tegenover derden
heeft als gevolg van gebeurtenissen in het verleden; het is zeer waarschijnlijk
is dat een uitstroom van middelen nodig zal zijn om de verplichting af te
wikkelen en het bedrag kan op betrouwbare wijze worden geraamd. Het bedrag van
de voorziening is de beste raming van de uitgaven die naar verwachting nodig
zullen zijn om de huidige verplichting op de verslagdatum af te wikkelen.
1.4.6 Overlopende
posten Een essentieel aspect in een transactieboekhouding
is het waarborgen dat verrichtingen worden toegerekend aan de boekhoudkundige
periode waarop zij betrekking hebben. Dit wordt de afsluiting van het boekjaar
genoemd. In het bijzonder dient een raming te worden gemaakt van de
subsidiabele uitgaven die door begunstigden van EOF-middelen zijn gedaan, maar
nog niet bij het EOF zijn gedeclareerd (toegerekende lasten). Omgekeerd worden
sommige uitgaven in de lopende periode geregistreerd hoewel zij betrekking
hebben op latere periodes (uitgestelde lasten). Die uitgaven dienen
geïdentificeerd te worden en opgenomen in de latere periode(s). Overeenkomstig de boekhoudregels van het EOF worden
verrichtingen en gebeurtenissen in de financiële staten opgenomen in de periode
waarop zij betrekking hebben. Aan het einde van de boekhoudkundige periode
worden de toegerekende uitgaven opgenomen tegen het geraamde bedrag van de voor
de periode verschuldigde overdracht. De berekening van de toegerekende uitgaven
gebeurt volgens gedetailleerde operationele en praktische richtsnoeren die zijn
gepubliceerd door de Commissie en die tot doel hebben te waarborgen dat de
financiële staten een getrouw beeld geven. Ook baten worden geboekt in de periode waarop zij
betrekking hebben. Wanneer aan het einde van het jaar nog geen factuur is
opgesteld, maar de dienst is verstrekt, de goederen zijn geleverd door het EOF
of er een contractuele overeenkomst bestaat (bv. op grond van een verdrag),
worden de aan de periode toerekenbare inkomsten in de financiële staten
opgenomen. Wanneer er bovendien aan het einde van het jaar een
factuur is opgesteld, maar de dienst nog niet is verstrekt of de goederen nog
niet zijn geleverd, worden de ontvangsten uitgesteld en in de volgende
boekhoudkundige periode geboekt. 1.5. ECONOMISCHE
RESULTATENREKENING
1.5.1 Ontvangsten Voor het Europees Ontwikkelingsfonds zijn er geen
ontvangsten in de begroting opgenomen. De gewone bijdragen van de lidstaten
worden beschouwd als vermogen van het fonds. Ontvangsten omvatten
teruggevorderde uitgaven en rentebaten. Teruggevorderde uitgaven Indien een eindbegunstigde of een derde land
uitgaven moet terugbetalen die eerder door het EOF zijn betaald, worden
invorderingsopdrachten en inhoudingen op latere betalingen opgesteld die als
volgt wordt geboekt: – Teruggevorderde uitgaven:
de invorderingsopdracht resulteert in een vordering die in de economische
resultatenrekening voor dat jaar als een ontvangst wordt geboekt; of, – Teruggevorderde
voorfinancieringen: in dit geval wordt het bedrag in de rubriek
voorfinanciering op de balans opgenomen. Rentebaten Rentebaten worden in de economische
resultatenrekening opgenomen volgens de effectieve-rentemethode. De rentebaten
zijn ontvangen of te ontvangen rente op liquide middelen en opvraagbare
deposito's bij commerciële banken en bij laattijdige betaling van
schuldvorderingen aan het EOF. De rentebaten worden in aanmerking genomen
naarmate zij worden gevormd.
1.5.2 Uitgaven Handelsuitgaven die voortvloeien uit de aanschaf van
goederen en diensten worden opgenomen wanneer de goederen zijn geleverd en
aanvaard. Zij worden gewaardeerd tegen het oorspronkelijke factuurbedrag. Niet-handelsuitgaven maken het merendeel van de
uitgaven van het EOF uit. Het gaat om overdrachten aan begunstigden, die van
drieërlei aard kunnen zijn: rechten, overdrachten bij overeenkomst en
subsidies, of bijdragen en giften. Overdrachten worden als uitgaven opgenomen in de
periode waarin de gebeurtenissen die aanleiding geven tot de overdracht zich
voordoen, mits de overdracht bij besluit (Financieel Reglement of ander
besluit) is toegestaan of een overeenkomst is ondertekend waarbij de overdracht
wordt toegestaan, de begunstigde heeft voldaan aan eventuele subsidiabiliteitscriteria,
van het verschuldigde bedrag een redelijke raming kan worden gemaakt. Verzoeken om betaling of kostendeclaraties die aan
de voorwaarden voor erkenning voldoen, worden als uitgave opgenomen voor het in
aanmerking komende bedrag. Aan het einde van het jaar worden in aanmerking
komende bedragen die aan de begunstigden verschuldigd zijn, maar waarvoor nog
geen declaratie heeft plaatsgevonden, geraamd en geboekt als toegerekende
uitgaven. Rentelasten Rentelasten worden in de economische resultatenrekening
opgenomen volgens de effectieve-rentemethode. De rentelasten omvatten betaalde
of aangerekende rente en worden in aanmerking genomen naarmate zij worden
gevormd. 1.6. VOORWAARDELIJKE ACTIVA EN
VERPLICHTINGEN
1.6.1 Voorwaardelijke
activa Een voorwaardelijk actief is een mogelijk actief dat
voortvloeit uit gebeurtenissen in het verleden en waarvan het bestaan alleen
wordt bevestigd door het al dan niet plaatsvinden van één of meer onzekere
toekomstige gebeurtenissen waarover het EOF niet de volledige controle heeft.
Een voorwaardelijk actief wordt opgenomen wanneer een instroom van economische
baten of dienstenpotentieel waarschijnlijk is. Voorwaardelijke activa worden op elke balansdatum
beoordeeld om te garanderen dat ontwikkelingen correct in de financiële staten
tot uitdrukking worden gebracht. Indien het virtueel zeker is geworden dat er
zich een instroom van economische baten of dienstenpotentieel zal voordoen en
de waarde van het activum op betrouwbare wijze kan worden gemeten, worden het
activum en de gerelateerde baten opgenomen in de financiële staten van de
periode waarin de verandering zich voordoet. Garanties zijn potentiële activa die voortvloeien
uit gebeurtenissen in het verleden en waarvan het bestaan zal worden bevestigd
door het al dan niet plaatsvinden van het voorwerp van de garantie. Garanties
kunnen bijgevolg als voorwaardelijke activa worden aangemerkt. Een garantie is
afgewikkeld wanneer het voorwerp van de garantie niet langer bestaat. De
garantie wordt reëel wanneer de voorwaarden zijn vervuld waaronder de garant om
betaling kan worden gevraagd.
1.6.2 Voorwaardelijke
verplichtingen Een voorwaardelijke verplichting is een mogelijke
verplichting die voortvloeit uit gebeurtenissen in het verleden en waarvan het
bestaan alleen zal worden bevestigd door het al dan niet plaatsvinden van een
of meer onzekere toekomstige gebeurtenissen waarover het EOF niet de volledige
controle heeft; of een bestaande verplichting die voortvloeit uit
gebeurtenissen in het verleden, maar die niet is opgenomen omdat: het niet
waarschijnlijk is dat een uitstroom van middelen die economische voordelen of
dienstenpotentieel in zich bergen vereist zal zijn om de verplichting af te
wikkelen of, in zeldzame omstandigheden, omdat het bedrag van de verplichting
onvoldoende betrouwbaar kan worden bepaald. Een voorwaardelijke verplichting
wordt opgenomen tenzij een uitstroom van middelen die economische voordelen of
dienstenpotentieel in zich bergen onwaarschijnlijk is. Voorwaardelijke verplichtingen worden op elke
balansdatum beoordeeld om te bepalen of een uitstroom van middelen die
economische voordelen of dienstenpotentieel in zich bergen, waarschijnlijk is
geworden. Indien het waarschijnlijk wordt dat een uitstroom van middelen die
economische voordelen of dienstenpotentieel in zich bergen vereist zal zijn
voor een post die voorheen werd behandeld als een voorwaardelijke verplichting,
wordt een voorziening opgenomen in de financiële staten van de verslagperiode
waarin de wijziging in de waarschijnlijkheid zich voordoet. 2. TOELICHTINGEN BIJ DE
BALANS
NIET-VLOTTENDE
ACTIVA 2.1 VOORFINANCIERINGEN || || || || in miljoen EUR || 8e EDF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Voorfinanciering || - || 119 || 319 || 438 || 380 TOTAAL || - || 119 || 319 || 438 || 380 Talrijke contracten voorzien in de betaling van
voorschotten voor de aanvang van werken, de levering van voorraden of de
verrichting van diensten. Soms wordt in de betalingsregeling van contracten
bepaald dat de betalingen op basis van voortgangsverslagen zullen plaatsvinden.
Voorfinanciering wordt normaal gesproken uitbetaald in de munteenheid van het
land of gebied waar het project wordt uitgevoerd. De termijn waarbinnen de voorfinanciering kan worden
teruggevorderd of gebruikt, bepaalt of zij wordt opgenomen als voorfinanciering
op korte of lange termijn. Het gebruik is vastgelegd in de onderliggende
overeenkomst van het project. Indien de terugbetaling of het gebruik binnen de
twaalf maanden na de verslagdatum moet plaatsvinden, gaat het om een
voorfinanciering op korte termijn. Omdat uit het EOF veel langetermijnprojecten
worden gefinancierd, moeten de desbetreffende voorfinancieringen langer dan een
jaar beschikbaar zijn. Daarom worden deze voorfinancieringen geboekt als activa
op lange termijn. De stijging van de voorfinanciering op lange termijn
met 58 miljoen EUR ten opzichte van 31.12.2011 is voornamelijk toe te schrijven
aan een stijging van de voorfinanciering op lange termijn met betrekking tot
projecten op het vlak van regionale indicatieve programma's (RIP)[5] (97 miljoen EUR), de
intra-ACS-projecten (42 miljoen EUR) en NIP[6] subsidies (10 miljoen EUR),
gecompenseerd door een afname van de voorfinanciering voor intra-ACS-projecten
(73 miljoen EUR) en administratieve uitgaven (29 miljoen EUR). VLOTTENDE ACTIVA 2.2 VOORFINANCIERINGEN || || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Voorfinanciering (bruto) || 70 || 1 207 || 2 316 || 3 593 || 3 415 Min geraamde verrekening van voorfinanciering || (32) || (760) || (1 468) || (2 259) || (2 240) TOTAAL || 38 || 447 || 849 || 1 334 || 1 175 De toename van de nettovoorfinanciering op korte
termijn met 159 miljoen EUR is grotendeels toe te schrijven aan een
stijging van de voorfinanciering voor de steuninstrumenten die betrekking
hebben op de subsidies voor de nationaal indicatieve programma's (NIP)
(147 miljoen EUR), de projecten op het vlak van regionale indicatieve
programma's (RIP) (68 miljoen EUR) en schuldverlichting tussen
ACS-staten (39 miljoen EUR). Deze stijging is gedeeltelijk tenietgedaan
door een daling van de nettovoorfinanciering met betrekking tot het sectoraal
beleid (65 miljoen EUR) en projecten voor sociale sectoren tussen
ACS-staten (32 miljoen EUR).
2.2.1
Waarborgen met betrekking tot voorfinanciering Er worden waarborgen aangehouden om de
voorfinancieringen te garanderen. Deze worden vrijgegeven wanneer de laatste
kostendeclaratie voor een project is betaald. Een waarborg heeft twee
verschillende waarden die de "nominale" en de "lopende"
waarde worden genoemd. Voor de "nominale" waarde houdt de gebeurtenis
die de waarborg doet ontstaan, verband met het bestaan van de waarborg. Voor de
"lopende" waarde is de gebeurtenis die de waarborg doet ontstaan de
betaling van voorfinanciering en/of latere verrekeningen. Op 31 december 2012 bedroeg
de "nominale waarde" van de door het EOF verkregen waarborgen met
betrekking tot voorfinanciering 566 miljoen EUR. De "lopende
waarde" van deze waarborgen bedraagt 391 miljoen EUR. Op
31 december 2011 beliepen deze waarden respectievelijk
637 miljoen EUR en 394 miljoen EUR.
2.3 VORDERINGEN || || || || || in miljoen EUR || Toelichting || 8e EDF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Vorderingen op afnemers || 2.3.1 || 1 || 6 || 2 || 10 || 13 Vorderingen op de lidstaten || 2.3.2 || - || - || 3 || 3 || 9 Overlopende posten || 2.3.3 || 0 || 51 || 6 || 57 || 89 TOTAAL || || 1 || 58 || 11 || 70 || 111 2.3.1 Vorderingen op
afnemers || || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Vorderingen op afnemers || 5 || 19 || 3 || 26 || 27 -Waardevermindering || (3) || (12) || (1) || (16) || (13) TOTAAL || 1 || 6 || 2 || 10 || 13 Dit zijn invorderingsopdrachten die per 31 december
2012 als nog te innen vastgestelde rechten zijn geboekt en die nog niet in een
andere balansrubriek zijn opgenomen. Het eindsaldo van de
invorderingsopdrachten komt overeen met de waarde van de aan het einde van het
jaar afgegeven, maar nog niet betaalde invorderingsopdrachten. De mutaties in de openstaande invorderingsopdrachten
tijdens de periode worden hierna vermeld. || || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 2012 || TOTAAL 2011 Openstaande invorderingsopdrachten bij de aanvang van het jaar || 6 || 19 || 1 || 25 || 18 Opgestelde invorderingsopdrachten || 12 || 64 || 63 || 139 || 130 Afgesloten invorderingsopdrachten || (13) || (64) || (61) || (138) || (123) Geïnd || (12) || (43) || (43) || (97) || (108) Afzien van invordering (art 73 FR) || - || (1) || - || (1) || (1) Geschrapt || 0 || (3) || 0 || (4) || (2) Saldering || (2) || (17) || (18) || (36) || (13) Openstaande invorderingsopdrachten bij het einde van het jaar || 5 || 19 || 3 || 26 || 25 2.3.2. Vorderingen op de lidstaten Het van lidstaten te ontvangen bedrag van
3 miljoen EUR in het 10e EOF omvat cofinancieringsbijdragen van
België, Spanje en Zweden. 2.3.3 Overlopende posten Overlopende posten omvatten voornamelijk opgelopen
rente op voorfinancieringsbedragen. Voorts is opgelopen rente voor te late
betaling van bijdragen in deze rubriek opgenomen. De afname bij de overlopende posten is het gevolg
van een geringere opgelopen rente op voorfinancieringsbedragen (zie toelichting
3.4). 2.4 VERBINDINGSREKENINGEN || || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 naar/van 6e EOF || (2 065) || (214) || - || (2 279) || (2 279) naar/van 7e EOF || - || 2 279 || - || 2 279 || 2 279 naar/van 8e EOF || - || (3 038) || 628 || (2 410) || (2 453) naar/van 9e EOF || 3 038 || - || (2 892) || 146 || (491) naar/van 10e EOF || (628) || 2 892 || - || 2 264 || 2 944 TOTAAL || 345 || 1 919 || (2 264) || 0 || 0 Om redenen van doelmatigheid is de enige kas voor
alle EOF ondergebracht bij het 10e EOF; dit leidt tot wederzijdse verrichtingen
tussen de verschillende EOF; deze worden gesaldeerd door middel van
verbindingsrekeningen tussen de verschillende EOF-balansen. De belangrijkste mutaties die zich in 2012 in de
verbindingsrekeningen voordeden, hebben betrekking op betalingen door het 10e
EOF voor de uitvoering van het 8e en 9e EOF. 2.5 GELDMIDDELEN EN
KASEQUIVALENTEN [7] || || || || || in miljoen EUR || Toelichting || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Banksaldi || 2.5.1 || - || - || 687 || 687 || 1 211 Stabex-garantierekeningen. || 2.5.2 || - || - || 2 || 2 || 5 Bankrekeningen cofinanciering || 2.5.3 || - || - || - || - || 8 Speciaal fonds voor de Democratische Republiek Congo[8] || - || - || - || 1 || 1 || 1 TOTAAL || || - || - || 690 || 690 || 1 224 2.5.1 Banksaldi || || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Speciale rekeningen – financiële instellingen van lidstaten || - || - || 633 || 633 || 1 129 Lopende rekeningen – commerciële banken || || || 54 || 54 || 80 Plaatselijke betalingsgemachtigden || - || - || 0 || 0 || 2 TOTAAL || - || - || 687 || 687 || 1 211 De algemene daling van banksaldi is voornamelijk te
verklaren door het niveau van de verrichte betalingen en een hoger
uitvoeringspercentage van de begroting dan in de vorige verslagperiode het
geval was. De tegoeden van plaatselijke betalingsgemachtigden
zijn de tegoeden op bankrekeningen in de ACS-staten en de LGO die worden
gebruikt voor betalingen in de lokale munteenheid binnen de begunstigde staat.
De rekeningen luiden in euro of in een munteenheid van een lidstaat van de
Europese Unie. Om in 2012 een meer gecentraliseerd beheer van de betalingen tot
stand te brengen, zijn van 3 van de 4 resterende rekeningen van de plaatselijke
betalingsgemachtigden gesloten. 2.5.2 STABEX-garantierekeningen || in miljoen EUR || Saldo op 31.12.2012 || Saldo op 31.12.2011 Ivoorkust || 2 || 2 Malawi || - || 1 Overige landen || 0 || 2 TOTAAL || 2 || 5 STABEX is het acroniem voor het compensatoire
financieringsmechanisme van de Europese Unie om de exportopbrengsten van de
ACS-landen te stabiliseren. Het werd voor het eerst ingevoerd in de
Overeenkomst van Lomé (1975) en had tot doel de nadelige gevolgen van de
onstabiliteit van de exportopbrengsten uit landbouwproducten op te vangen. Het
saldo van de Stabex-garantierekeningen komt overeen met de totale beschikbare
Stabex-middelen die op een later tijdstip aan de desbetreffende begunstigde
ACS-staten zullen worden overgemaakt. Dit saldo is bestemd voor het 10e EOF. In
2012 zijn acht Stabex-garantierekeningen gesloten als gevolg van de opheffing
van het Stabex-steuninstrument. Naast deze middelen zijn er andere Stabex-middelen
waarover de begunstigde ACS-staten beschikken. Zodra de Commissie en de
begunstigde ACS-staat een overeenkomst hebben bereikt over de aanwending van de
Stabex-middelen, wordt door beide partijen een overdrachtsovereenkomst
ondertekend. Overeenkomstig de bepalingen van artikel 211 van de vierde
Overeenkomst van Lomé[9] (zoals
herzien) worden de bedragen op een op naam van de ACS-staat geopende
rentedragende rekening gestort, waarvoor twee handtekeningen (Europese
Commissie en begunstigde staat) vereist zijn. De middelen blijven op deze
rekeningen waarvoor twee handtekeningen vereist zijn, tot een PWV (Protocol van
Wederzijdse Verplichtingen) een overdracht voor een project rechtvaardigt. De ordonnateur van de Commissie behoudt de
ondertekeningsbevoegdheid over de rekening om erop toe te zien dat de middelen
worden uitgekeerd zoals gepland. De middelen op de rekeningen waarvoor twee
handtekeningen vereist zijn, zijn eigendom van de ACS-staat en worden dus niet
als activa in de jaarrekening van het EOF opgenomen. De overdrachten naar deze
rekeningen worden als Stabex-betalingen geboekt. In 2012 is 49 miljoen EUR teruggestort aan
het EOF vanop rekeningen met dubbele handtekening in ACS-landen volgens de
bepalingen van artikel 1, lid 4, van het Intern Akkoord over het 10e EOF[10]. Deze middelen werden hoofdzakelijk
overgedragen van de Salomonseilanden Salomonseilanden (12 miljoen EUR),
Ivoorkust (11 miljoen EUR), Burundi ( 5 miljoen EUR), Saint Vincent
en de Grenadines (3 miljoen EUR), Senegal (3 miljoen EUR), Malawi (3 miljoen
EUR), Uganda (3 miljoen EUR) en Burkina Faso (2 miljoen EUR). Deze ontvangsten
worden geboekt als beleidsontvangsten (STABEX–steuninstrument) in de economische
resultatenrekening van het 8e EOF. 2.5.3 Bankrekeningen
cofinanciering || || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Bankrekeningen cofinanciering || - || - || - || - || 8 TOTAAL || - || - || - || - || 8 De bankrekeningen-cofinanciering werden gesloten. Na
instructies van de ordonnateur werden deze middelen - met uitzondering van de
middelen voor administratieve aangelegenheden - aan de lidstaten teruggestort.
NIET-VLOTTENDE PASSIVA 2.6 SCHULDEN || || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Cofinanciering — schulden || - || - || 40 || 40 || - TOTAAL || - || - || 40 || 40 || - De schulden op het vlak van cofinanciering hebben
eind 2012 betrekking op het 10e EOF. De ontvangen cofinancieringsbijdragen worden als aan
de lidstaten en niet-lidstaten te betalen bedragen geboekt, aangezien zij
voldoen aan de criteria van ontvangsten uit voorwaardelijke
niet-wisseltransacties. Het EOF moet de bijdragen gebruiken voor
dienstverlening aan derden. Anders moet het EOF de activa (de ontvangen
bijdragen) aan de lidstaten teruggeven. De openstaande schuld voor
cofinancieringsovereenkomsten is de ontvangen cofinancieringsbijdrage
verminderd met de uitgaven die met betrekking tot het project zijn gedaan. Dit
heeft geen effect op de nettoactiva. Met het oog op een betere weergave van de in het
kader van de cofinanciering te betalen bedragen zijn de bedragen in 2012
opgesplitst tussen kortlopende en langlopende verplichtingen. Een verklaring
voor de stijging van de totale in het kader van de cofinanciering te betalen
bedragen is in de toelichting 2.7.1.2 opgenomen. VLOTTENDE PASSIVA
2.7 SCHULDEN || || || || || in miljoen EUR || Toelichting || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Schulden op korte termijn || 2.7.1 || 4 || 67 || 138 || 209 || 399 Toegerekende lasten || 2.7.2 || 19 || 308 || 228 || 555 || 339 Uitgestelde bijdrage aan de middelen van het fonds || 2.7.3 || - || - || 293 || 293 || 295 TOTAAL || || 22 || 375 || 660 || 1 057 || 1 033 2.7.1 Schulden op korte termijn || || || || || in miljoen EUR || Toelichting || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Leveranciers en overige || 2.7.1.1 || 4 || 67 || 81 || 152 || 308 Cofinanciering — schulden || 2.7.1.2 || - || - || 46 || 46 || 81 Diverse schulden || 2.7.1.3 || 0 || 0 || 12 || 12 || 10 TOTAAL || || 4 || 67 || 138 || 209 || 399 Schulden omvatten door het EOF ontvangen
kostendeclaraties met betrekking tot de subsidieverlening. Zij worden geboekt
voor het gevraagde bedrag op het moment dat de declaratie wordt ontvangen.
Dezelfde procedure wordt gevolgd voor facturen en kredietnota's bij opdrachten.
Bij de afsluitprocedure aan het einde van het jaar is rekening gehouden met de
betrokken kostendeclaraties. Bij de afsluitboekingen zijn de geraamde
subsidiabele bedragen opgenomen in de economische resultatenrekening. 2.7.1.1 Leveranciers en overige In deze rubriek zijn bedragen opgenomen die
verschuldigd zijn aan leveranciers alsook bedragen die aan openbare organen en
derde landen verschuldigd zijn. De daling met 157 miljoen EUR in vergelijking met de
vorige rapportageperiode heeft hoofdzakelijk betrekking op een daling ten
belope van 75 miljoen EUR van de schulden aan derde staten en een daling
ten belope van 37 miljoen EUR van de schulden bij niet-openbare leveranciers. 2.7.1.2 Cofinanciering — schulden Met het oog op een betere weergave van de in het
kader van de cofinanciering te betalen bedragen zijn de bedragen in 2012
opgesplitst tussen kortlopende en langlopende verplichtingen. De daling van de
kortlopende cofinancieringsschulden is voornamelijk het gevolg van een
herindeling van 40 miljoen EUR bij de schulden op lange termijn. In totaal zijn de kortlopende en langlopende cofinancieringsschulden
gestegen met 5 miljoen EUR. In 2012 zijn nieuwe cofinancieringsbijdragen
ontvangen van Duitsland (2 miljoen EUR) en Canada
(2 miljoen EUR). De stijging van de Zweedse cofinancieringsschulden
(8 miljoen EUR) werd gedeeltelijk gecompenseerd door een daling van
de Spaanse en Britse cofinancieringsschulden (2 miljoen EUR elk) en
de verrekening van de Italiaanse cofinancieringsschulden binnen het negende
EOF. De te betalen cofinancieringsbijdragen zijn
verminderd met 8 miljoen EUR om rekening te houden met de uitgaven
die zijn gemaakt in het kader van de cofinancieringsprojecten (zie 3.1.3
en 3.2.2). 2.7.1.3 Diverse schulden Diverse schulden omvatten grotendeels
niet-toegewezen kasmiddelen en teruggestorte bedragen. 2.7.2 Toegerekende lasten || || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Toegerekende lasten || 19 || 308 || 228 || 555 || 339 TOTAAL || 19 || 308 || 228 || 555 || 339 Aan het einde van het jaar wordt een raming gemaakt
van de subsidiabele uitgaven die door begunstigden van EOF-middelen zijn
gedaan, maar nog niet zijn gedeclareerd. Naar aanleiding van deze
afsluitberekeningen worden de geraamde subsidiabele bedragen als toegerekende
lasten geboekt. De geraamde benuttiging van de voorfinanciering
wordt voorgesteld als een geraamde verrekening van voorfinanciering (zie 2.2).
2.7.3 Uitgestelde bijdrage aan
middelen van het fonds || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Verenigd Koninkrijk || - || - || 274 || 274 || 289 Ierland || - || - || 9 || 9 || 5 Litouwen || - || - || - || - || 1 Hongarije || - || - || 10 || 10 || - TOTAAL || - || - || 293 || 293 || 295 Dit omvat de vooraf betaalde bijdragen van de
lidstaten. NETTOACTIVA 2.8 AFGEROEPEN MIDDELEN VAN
HET FONDS || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL Middelen van het fonds || 12 840 || 11 699 || 21 152 || 45 691 Niet-afgeroepen middelen van het fonds || - || - || (18 712) || (18 712) Afgeroepen middelen van het fonds per 31.12.2011 || 12 840 || 11 699 || 2 440 || 26 979 || || || || Middelen van het fonds || 12 840 || 11 699 || 21 152 || 45 691 Niet-afgeroepen middelen van het fonds || - || - || (16 112) || (16 112) Afgeroepen middelen van het fonds per 31.12.2012 || 12 840 || 11 699 || 5 040 || 29 579 Het vermogen van het fonds is het totale bedrag van
bijdragen van de lidstaten voor het desbetreffende EOF zoals in elk van de
Interne Akkoorden is vastgelegd. De niet-afgeroepen middelen vertegenwoordigen de
aanvankelijke toewijzing die nog niet bij de lidstaten is opgevraagd. De afgeroepen middelen van het fonds komen overeen
met de door de lidstaten naar de rekeningen bij de schatkist over te maken
tranches van de aanvankelijke toewijzingen die werden afgeroepen overeenkomstig
de procedure van artikel 16 van het Financieel Reglement van toepassing op het
10e Europees Ontwikkelingsfonds. Het kapitaal van het 8e en 9e EOF is opgevraagd en
volledig ontvangen. Opgevraagd en niet-afgeroepen
kapitaal van het Fonds over de lidstaten || || || || in miljoen EUR Bijdragen || % || niet-afgeroepen 10e EDF 31.12.2011 || afgeroepen in 2012 || niet-afgeroepen 10e EDF 31.12.2012 Oostenrijk || 2.41 || (451) || 63 || (388) België || 3.53 || (661) || 92 || (569) Denemarken || 2.00 || (374) || 52 || (322) Finland || 1.47 || (275) || 38 || (237) Frankrijk || 19.55 || (3 658) || 508 || (3 150) Duitsland || 20.50 || (3 836) || 533 || (3 303) Griekenland || 1.47 || (275) || 38 || (237) Ierland || 0.91 || (170) || 24 || (147) Italië || 12.86 || (2 406) || 334 || (2 072) Luxemburg || 0.27 || (51) || 7 || (44) Nederland || 4.85 || (908) || 126 || (781) Portugal || 1.15 || (215) || 30 || (185) Spanje || 7.85 || (1 469) || 204 || (1 265) Zweden || 2.74 || (513) || 71 || (441) Verenigd Koninkrijk || 14.82 || (2 773) || 385 || (2 388) Cyprus || 0.09 || (17) || 2 || (15) Tsjechië || 0.51 || (95) || 13 || (82) Estland || 0.05 || (9) || 1 || (8) Hongarije || 0.55 || (103) || 14 || (89) Litouwen || 0.12 || (22) || 3 || (19) Letland || 0.07 || (13) || 2 || (11) Malta || 0.03 || (6) || 1 || (5) Polen || 1.3 || (243) || 34 || (209) Slovenië || 0.18 || (34) || 5 || (29) Slowakije || 0.21 || (39) || 5 || (34) Bulgarije || 0.14 || (26) || 4 || (23) Roemenië || 0.37 || (69) || 10 || (60) TOTAAL || 100.00 || (18 712) || 2 600 || (16 112) In 2012 zijn bijdragen in het kader van het 10e EOF afgeroepen.
De eerste tranche van de bijdragen van de lidstaten voor 2013 is in november
2012 afgeroepen.
2.9 Overige
reserves in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL Saldo op 31.12.2010 || (2 237) || 4 157 || 333 || 2 252 Overdracht van vrijgemaakte bedragen van het 8e en 9e EOF naar het 10e EOF || (38) || (80) || 118 || 0 Overdracht van het 10e EOF naar het 9e EOF om middelen uit te trekken voor Zuid-Sudan naar aanleiding van Besluit 2010/406/EU van de Raad || - || 150 || (150) || 0 Saldo op 31.12.2011 || (2 276) || 4 227 || 301 || 2 252 Overdracht van vrijgemaakte bedragen van het 8e en 9e EOF naar het 10e EOF || (78) || (300) || 378 || 0 Overdracht van het 10e EOF naar het 9e EOF om middelen uit te trekken voor Zuid-Sudan naar aanleiding van Besluit 2011/315/EU van de Raad || - || 200 || (200) || 0 Saldo op 31.12.2012 || (2 354) || 4 126 || 479 || 2 252 Saldo op 31.12.2012 omvat: || || || || - Aan Zuid-Sudan toegekende middelen || - || 350 || - || 350 Sinds de inwerkingtreding van het 10e EOF in 2008
zijn alle geannuleerde middelen van vorige EOF overgedragen naar de reserve van
het 10e EOF. Deze reserve mag alleen worden vastgelegd volgens de voorwaarden
van artikel 1, lid 4, van het Intern Akkoord over het 10e EOF. In 2012 zijn 78 miljoen EUR en 300 miljoen EUR van
geannuleerde middelen overgedragen van respectievelijk het 8e en 9e EOF naar de
prestatiereserve van het 10e EOF en is 200 miljoen EUR overgedragen van de
prestatiereserve van het 10e EOF naar het 9e EOF om middelen vrij te maken voor
Zuid-Sudan.[11]
3. TOELICHTINGEN
BIJ DE ECONOMISCHE RESULTATENREKENING
3.1 BELEIDSONTVANGSTEN in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 2012 || TOTAAL 2011 Teruggevorderde uitgaven || 2 || 14 || 2 || 17 || 16 Teruggevorderde Stabex-middelen || 49 || - || - || 49 || 26 Wisselkoersbaten || 7 || 35 || 8 || 51 || 54 Beleidsontvangsten cofinanciering || - || - || 8 || 8 || 2 TOTAAL || 58 || 49 || 18 || 124 || 99 3.1.1 Teruggevorderde uitgaven Deze rubriek omvat de door het EOF opgestelde
invorderingsopdrachten en verminderingen van volgende betalingen die in het
boekhoudsysteem van het EOF zijn opgenomen, waarmee uitgaven die vroeger zijn
betaald, op basis van controles, afgesloten audits of subsidiabiliteitsanalyse
worden teruggevorderd. Er wordt opgemerkt dat de terugvordering van
voorfinancieringen niet als ontvangsten is opgenomen, maar in de rubriek
voorfinanciering in de balans is gecrediteerd. Terugvordering van onverschuldigd
betaalde bedragen In 2012 zijn invorderingsopdrachten ten belope van
27 miljoen EUR (ten opzichte van 12 miljoen EUR in 2011) opgesteld voor
onverschuldigd betaalde bedragen. Hiervan heeft 11 miljoen EUR betrekking
op teruggevorderde uitgaven. Dit bedrag is als beleidsontvangsten geboekt. De
terugvordering van voorfinanciering heeft 16 miljoen EUR opgeleverd en is op de
balans bij de voorfinanciering geboekt. Hierna volgt een overzicht van de terugvordering van
onverschuldigd betaalde bedragen: in miljoen EUR || Ontvangsten || Voorfinanciering || TOTAAL 2012 || Ontvangsten || Voorfinanciering || TOTAAL 2011 Fouten || 1 || 1 || 2 || 2 || 1 || 3 Onregelmatigheid || 9 || 15 || 25 || 6 || 3 || 8 Kennisgeving OLAF || 1 || - || 1 || 1 || - || 1 TOTAAL || 11 || 16 || 27 || 8 || 4 || 12 3.1.2 Teruggevorderde
Stabex-middelen In 2012 is 49 miljoen EUR teruggestort aan het EOF
vanop rekeningen met dubbele handtekening in ACS-landen volgens de bepalingen
van artikel 1, lid 4, van het Intern Akkoord over het 10e EOF[12]. Deze middelen werden hoofdzakelijk
overgedragen van de Salomonseilanden Salomonseilanden (12 miljoen EUR),
Ivoorkust (11 miljoen EUR), Burundi ( 5 miljoen EUR), Saint Vincent
en de Grenadines (3 miljoen EUR), Senegal (3 miljoen EUR), Malawi (3 miljoen
EUR), Uganda (3 miljoen EUR) en Burkina Faso (2 miljoen EUR). Deze ontvangsten
worden geboekt als beleidsontvangsten (STABEX–steuninstrument) in de
economische resultatenrekening van het 8e EOF. 3.1.3 Beleidsontvangsten
cofinanciering De beleidsontvangsten met betrekking tot
cofinanciering zijn de benutte bijdragen (zie 3.2.2).
Aangezien deze bijdragen voldoen aan de criteria van inkomsten uit
voorwaardelijke niet-wisseltransacties, wordt de bijdrage geboekt op basis van
de uitvoering van het cofinancieringsproject. 3.2 BELEIDSUITGAVEN in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 2012 || TOTAAL 2011 Beleidsuitgaven – steuninstrumenten || 41 || 812 || 2 085 || 2 938 || 2 633 Beleidsontvangsten cofinanciering || - || - || 8 || 8 || 2 Wisselkoersverliezen || 8 || 39 || 20 || 66 || 61 Waardevermindering van vorderingen || 0 || 6 || - || 6 || 7 TOTAAL || 49 || 856 || 2 112 || 3 017 || 2 702 In 2012 heeft de Commissie haar methode voor de
raming van de toegerekende lasten verfijnd. Was deze verfijning niet tot stand
gekomen, dan bedroegen de beleidsuitgaven 2 849 miljoen EUR in plaats van
3 017 miljoen EUR. Het effect op de netto activa zou hetzelfde bedrag zijn
(een daling van 168 miljoen EUR), hoofdzakelijk toe te schrijven aan een
toename van de rekeningen toegerekende lasten (zie punt 2.7.2). 3.2.1 Beleidsuitgaven –
steuninstrumenten || || || || in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 2012 || TOTAAL 2011 Programmeerbare steun || 17 || 93 || 1 366 || 1 476 || 1 251 Macro-economische steun || - || 8 || - || 8 || 51 Sectoraal beleid || 0 || 322 || 3 || 326 || 371 Rentesubsidies || 5 || - || - || 5 || 0 Intra-ACS-projecten || - || 311 || 409 || 720 || 650 Spoedhulp || - || 60 || 274 || 333 || 212 Hulp aan vluchtelingen || 6 || - || - || 6 || 0 Risicokapitaal || 1 || - || - || 1 || 19 Stabex || 4 || - || - || 4 || 12 Sysmin || 0 || - || - || 0 || (8) Overige steunprogramma's van eerdere EOF || - || 10 || - || 10 || 24 Institutionele steun || - || (1) || 33 || 32 || 8 Compensatie exportopbrengsten || 7 || 10 || - || 18 || 42 Totaal || 41 || 812 || 2 085 || 2 938 || 2 633 De beleidsuitgaven van het EOF hebben
betrekking op meerdere steuninstrumenten en nemen verschillende vormen aan,
afhankelijk van de wijze waarop de financiële middelen worden uitgekeerd en
beheerd. 3.2.2 Beleidsontvangsten
cofinanciering Deze uitgaven worden gemaakt voor
cofinancieringsprojecten in 2012. Aangezien de ontvangen
cofinancieringsbijdragen voldoen aan de criteria van inkomsten uit
voorwaardelijke niet-wisseltransacties, wordt een overeenkomstig bedrag aan
bijdragen geboekt als beleidsontvangsten (zie 3.1.3 ). 3.2.3 Waardevermindering van
vorderingen Deze rubriek bevat hoofdzakelijk
voorfinancieringscorrecties en bedragen die zijn afgeschreven/verloren bij
realisering met betrekking tot vorderingen.
3.3 ADMINISTRATIEVE
UITGAVEN in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 2012 || TOTAAL 2011 Administratieve uitgaven || - || 1 || 106 || 107 || 75 TOTAAL || - || 1 || 106 || 107 || 75 Deze rubriek omvat ondersteuningsuitgaven; d.w.z.
administratieve kosten voor de programmering en tenuitvoerlegging van de EOF.
Dit omvat uitgaven voor de voorbereiding, opvolging, controle en evaluatie van
projecten alsook uitgaven voor computernetwerken, technische bijstand enz. 3.4 FINANCIËLE ONTVANGSTEN in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 2012 || TOTAAL 2011 Rentebaten – Europese banken || - || 6 || 4 || 9 || 1 Renteopbrengsten uit voorfinanciering || (2) || (24) || (6) || (32) || (21) TOTAAL || (2) || (18) || (2) || (22) || (20) Rente op voorfinancieringen wordt verwerkt
overeenkomstig de bepalingen van artikel 7, lid 3, en artikel 8 van
het Financieel Reglement van het 10e EOF. De terugboeking van rentevergoedingen
2011 op voorfinanciering resulteerde in 2012 in negatieve renteopbrengsten. 4. TOELICHTING BIJ HET
KASSTROOMOVERZICHT
4.1 DOEL
EN SAMENSTELLING VAN HET KASSTROOMOVERZICHT Informatie over de kasstroom wordt
gebruikt om een basis te verschaffen voor het beoordelen van het vermogen van
het EOF om geldmiddelen en kasequivalenten te genereren, en van de behoeften
van het EOF om deze kasstromen te gebruiken. Voor het opstellen van het
kasstroomoverzicht is gebruik gemaakt van de indirecte methode. Dat betekent
dat de nettowinst of het nettoverlies van het begrotingsjaar wordt aangepast om
rekening te houden met de gevolgen van verrichtingen van niet-contante aard,
latenties of voorzieningen voor reeds of nog te ontvangen of betalen kasstromen
uit de beleidsactiviteiten. Kasstromen die voortkomen uit
verrichtingen in vreemde valuta moeten worden gepresenteerd in de
rapporteringsvaluta van het EOF (de euro) door op het bedrag in vreemde valuta
de wisselkoers toe te passen die op de datum van de kasstroom geldt tussen de
euro en de vreemde valuta. 4.2 BELEIDSACTIVITEITEN In het kasstroomoverzicht van het EOF
zijn alleen kasstromen van de beleidsactiviteiten opgenomen, aangezien het EOF
geen investerings- of financieringsactiviteiten heeft. Het doel van de
beleidsactiviteiten is bij te dragen tot de verwezenlijking van beleidsgerichte
resultaten. 5. VOORWAARDELIJKE ACTIVA
EN PASSIVA EN OVERIGE INFORMATIEVERSCHAFFING
5.1 VOORWAARDELIJKE
ACTIVA in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Uitvoeringsgaranties || 13 || 171 || 120 || 304 || 325 Inhoudingsgaranties || 6 || 107 || 74 || 188 || 197 Voorwaardelijke activa met betrekking tot rechtszaken || - || - || - || - || 1 TOTAAL || 19 || 279 || 194 || 492 || 523 5.1.1 Uitvoeringsgaranties
Soms worden
uitvoeringsgaranties verlangd om ervoor te zorgen dat de begunstigden van
EOF-middelen voldoen aan de verplichtingen van hun contracten met het EOF. De vermindering met 21
miljoen EUR uitvoeringsgaranties is het verschil tussen de vrijgegeven
garanties en de nieuwe ontvangen garanties. De meeste waarborgen werden
vrijgegeven in het kader van het 9e EOF en de nieuwe waarborgen werden ook
grotendeels ontvangen in het kader van het 9e EOF. 5.1.2 Inhoudingsgaranties Inhoudingsgaranties hebben
alleen betrekking op contracten voor de uitvoering van werken. Meestal wordt
10% van de tussentijdse betalingen aan begunstigden ingehouden om ervoor te
zorgen dat de aannemer zijn verplichtingen nakomt. Deze ingehouden bedragen
worden als te betalen bedragen opgenomen. Met instemming van de opdrachtgever
kan de aannemer de inhoudingen op de tussentijdse betalingen desgewenst
vervangen door een inhoudingsgarantie. Deze verkregen garanties worden
opgenomen als voorwaardelijke activa. De vermindering met 9
miljoen EUR inhoudingsgaranties is het verschil tussen de vrijgegeven garanties
en de nieuwe ontvangen garanties. De meeste waarborgen werden vrijgegeven in
het kader van het 9e EOF en de nieuwe waarborgen werden ook grotendeels
ontvangen in het kader van het 9e EOF. 5.2 OVERIGE
INFORMATIEVERSCHAFFING
5.2.1
Nog niet verwerkte begrotingsvastleggingen in miljoen EUR || 8e EOF || 9e EOF || 10e EOF || TOTAAL 31.12.2012 || TOTAAL 31.12.2011 Niet-afgewikkelde begrotingsvastleggingen die nog niet betaald zijn || 103 || 938 || 4 601 || 5 642 || 5 594 Hiermee verband houdende bedragen die in de economische resultatenrekening zijn opgenomen || (22) || (382) || (310) || (714) || (646) TOTAAL || 81 || 557 || 4 291 || 4 928 || 4 948 De niet-afgewikkelde begrotingsvastleggingen
vertegenwoordigen de open vastleggingen waarvoor betalingen en/of vrijmakingen
nog niet zijn gedaan. Dit is het normale gevolg van het bestaan van
meerjarenprogramma's. Op 31 december 2012 was met de
niet-afgewikkelde begrotingsvastleggingen een bedrag van in totaal
5 642 miljoen EUR gemoeid. Het als een toekomstige te
financieren verplichting gepresenteerde bedrag is deze niet-afgewikkelde
begrotingsvastlegging, verminderd met de daarmee verband houdende bedragen die
in de economische resultatenrekening 2012 zijn opgenomen als uitgaven, hetgeen
een totaalbedrag van 4 928 miljoen EUR geeft.
6. FINANCIEEL
RISICOBEHEER De hieronder verschafte informatie met betrekking
tot het financieel risicobeheer van het EOF betreft de kasverrichtingen die
door de Europese Commissie werden verricht namens het EOF met het oog op de
besteding van EOF-middelen.
6.1 BELEID
INZAKE RISICOBEHEER EN AFDEKKINGSACTIVITEITEN De voorschriften en beginselen voor het beheer van
de kasverrichtingen van het EOF zijn vastgelegd in
Verordening (EG) nr. 215/2008 van de Raad inzake het Financieel
Reglement van toepassing op het 10e EOF, en in het Intern Akkoord. Als gevolg van de bovenvermelde regelgeving zijn de
volgende hoofdprincipes van toepassing: – De EOF-bijdragen worden
door elke lidstaat gestort op een speciale rekening die bij de centrale bank
van de betrokken lidstaat of bij de door hem aangewezen financiële instelling
is geopend. Deze bijdragen blijven op die speciale rekeningen totdat de
betalingen van het EOF moeten worden uitgevoerd. – EOF-bijdragen worden door
de lidstaten in EUR betaald, terwijl de EOF-betalingen in EUR en in andere
valuta, inclusief minder bekende, luiden. – Bankrekeningen die door de
Commissie namens het EOF zijn geopend, mogen geen negatief saldo vertonen. Naast de speciale rekeningen heeft de Commissie
namens het EOF nog andere bankrekeningen geopend bij financiële instellingen
(centrale banken en commerciële banken) om andere betalingen te verrichten en
te ontvangen dan de bijdragen van de lidstaten aan de begroting overeenkomstig
artikel 44 van Verordening nr. 215/2008 van de Raad (zie punt 6.4). Alle commerciële banken waar andere rekeningen dan
de hierboven vermelde "speciale rekeningen" voor het EOF zijn
geopend, worden door de Commissie via openbare aanbestedingen geselecteerd. De kasverrichtingen en de betalingen zijn sterk
geautomatiseerd en maken gebruik van moderne informaticasystemen. Er worden
specifieke procedures toegepast om de veiligheid van het systeem te waarborgen
en om te garanderen dat de taken gescheiden worden conform het Financieel
Reglement, de interne controlenormen van de Commissie en de controleprincipes. Een op schrift gestelde reeks richtsnoeren en
procedures regelt het beheer van de kasverrichtingen en betalingen met als doel
het operationele en financiële risico te beperken en een gepast controleniveau te
waarborgen. Zij betreffen de verschillende werkingsgebieden en de naleving van
de richtsnoeren en procedures wordt periodiek gecontroleerd.
6.2 MARKTRISICO'S
6.2.1 Valutarisico Alle bijdragen luiden in euro en andere valuta
worden slechts aangekocht wanneer zij noodzakelijk zijn voor de uitvoering van
betalingen. Bijgevolg zijn de kasverrichtingen van het EOF niet blootgesteld
aan een valutarisico.
6.2.2 Het
renterisico Het EOF ontleent geen geldmiddelen; bijgevolg is het
EOF niet blootgesteld aan een renterisico. Het EOF krijgt evenwel rente op de saldi die het op
zijn verschillende bankrekeningen aanhoudt. Namens het EOF heeft de Commissie
dus maatregelen genomen om ervoor te zorgen dat de op gezette tijd verworven
rente in overeenstemming is met de marktrentevoeten en hun mogelijke
fluctuatie. Overnightsaldi op commerciële bankrekeningen worden
dagelijks vergoed. De vergoeding voor saldi op dergelijke rekeningen is
gebaseerd op variabele marktrentevoeten waarop een contractuele marge (positief
of negatief) wordt toegepast. Voor de meeste rekeningen is de renteberekening
gekoppeld aan de EONIA (Euro Over Night Index Average) en wordt zij aangepast
aan de schommelingen van deze rentevoet. Voor enkele andere rekeningen is de
renteberekening gekoppeld aan de marginale rentevoet die de ECB hanteert voor
haar herfinancieringsverrichtingen. Bijgevolg loopt het EOF geen risico dat
haar saldi tegen een lager tarief dan de marktrentevoeten worden vergoed. 6.3 KREDIETRISICO
(TEGENPARTIJRISICO) De meeste kasmiddelen van het EOF worden conform
Verordening (EG, Euratom) nr. 215/2008 aangehouden op de "speciale
rekeningen" die geopend zijn door de lidstaten voor de betaling van hun
bijdragen. De meeste van deze rekeningen worden aangehouden bij de schatkist of
de nationale centrale bank van de lidstaten. Deze instellingen houden voor het
EOF het laagste tegenpartijrisico in (risico ligt bij de lidstaten). Wat betreft het deel van de kasmiddelen van het EOF
die worden aangehouden bij commerciële banken ter dekking van betalingen,
worden deze rekeningen precies op tijd aangevuld. Deze aanvulling wordt
automatisch beheerd door het kasbeheersysteem van de thesaurie van de
Commissie. Minimumkassaldi, evenredig met het gemiddelde bedrag van de
uitgevoerde dagelijkse betalingen, worden op elke rekening aangehouden.
Bijgevolg zijn de bedragen die overnight op deze rekeningen staan, voortdurend
laag. Hierdoor is het EOF slechts in beperkte mate aan risico blootgesteld. Bovendien worden specifieke richtsnoeren toegepast
voor de selectie van de commerciële banken om het tegenpartijrisico waaraan het
EOF is blootgesteld, nog verder te minimaliseren. Alle commerciële banken worden via openbare
aanbestedingen geselecteerd. Om toegelaten te worden tot de
aanbestedingsprocedures, dienen de banken minimaal over een kredietrating op
korte termijn te beschikken van Moody's P-1 of gelijkwaardig (S&P A-1 of
Fitch F1). In bepaalde en naar behoren gemotiveerde omstandigheden kan een
lager niveau geëist worden. 6.4 LIQUIDITEITSRISICO Voor het EOF geldende begrotingsbeginselen zorgen
ervoor dat de totale kasmiddelen voor de begrotingsperiode steeds toereikend
zijn voor de uitvoering van alle desbetreffende betalingen. De totale bijdragen
van de lidstaten stemmen immers overeen met het totale bedrag van de betalingskredieten
voor de desbetreffende begrotingsperiode. De bijdragen van de lidstaten aan het EOF worden
evenwel betaald in drie tranches per jaar, terwijl de betalingen in zekere mate
seizoensgebonden zijn. Om ervoor te zorgen dat de kasmiddelen steeds toereikend
zijn om de in een bepaalde maand uit te voeren betalingen te dekken, worden op
gezette tijden gegevens over de kassituatie uitgewisseld tussen de thesaurie
van de Commissie en de desbetreffende uitgevende diensten om ervoor te zorgen
dat de in een bepaalde periode uitgevoerde betalingen de beschikbare
kasmiddelen niet overschrijden. Naast het bovenstaande zorgen geautomatiseerde
kasbeheerinstrumenten er in het kader van de dagelijkse kasverrichtingen van
het EOF voor dat dagelijks voldoende liquiditeit beschikbaar is op elke
bankrekening van het EOF.
7. INFORMATIEVERSCHAFFING
OVER VERBONDEN PARTIJEN In deze rubriek zijn er geen verrichtingen met
verbonden partijen waarover specifieke informatie moet worden verschaft.
8. GEBEURTENISSEN
NA DE BALANSDATUM Op de datum van overdracht van de rekeningen zijn
geen relevante punten onder de aandacht gekomen van de rekenplichtige van het
EOF die een afzonderlijke vermelding in deze rubriek zouden vereisen. Evenmin
waren dergelijke punten bij hem aangemeld. Bij het opstellen van de
jaarrekeningen en de bijbehorende toelichtingen werd gebruik gemaakt van de
recentste beschikbare gegevens en dit komt tot uiting in de hierboven opgenomen
informatie. 9. AFSTEMMING TUSSEN
ECONOMISCH RESULTAAT – BEGROTINGSRESULTAAT Het economisch resultaat van het jaar is berekend op
transactiebasis. Het begrotingsresultaat is evenwel gebaseerd op de beginselen
van de kasboekhouding. Aangezien beide resultaten het gevolg zijn van dezelfde
onderliggende verrichtingen, is het nuttig om na te gaan of zij op elkaar
afstembaar zijn. In onderstaande tabel is deze afstemming opgenomen, met
vermelding van de belangrijkste afgestemde bedragen, opgesplitst in ontvangsten
en uitgaven. || || in miljoen EUR || 2012 || 2011 || || ECONOMISCH RESULTAAT VAN HET BEGROTINGSJAAR || (3 023) || (2 700) || || ONTVANGSTEN || || Rechten die het begrotingsresultaat niet beïnvloeden || (47) || (52) Rechten die in het lopende jaar zijn vastgesteld, maar nog niet geïnd zijn || (8) || (3) Rechten die in vorige jaren zijn vastgesteld en in het lopende jaar geïnd zijn || 14 || 10 Netto-effect van voorfinanciering || 62 || 46 Netto toegerekende ontvangsten || (40) || (13) || || UITGAVEN || || Nog niet betaalde uitgaven van het lopende jaar || 38 || 98 Uitgaven van het vorige jaar betaald in het lopende jaar || (101) || (249) Betalingsannuleringen || 7 || 17 Netto-effect van voorfinanciering || (316) || (346) Netto toegerekende ontvangsten || 204 || 317 || || BEGROTINGSRESULTAAT VAN HET JAAR || (3 209) || (2 874) 9.1 Afstemmingsposten –
ontvangsten De begrotingsontvangsten van een begrotingsjaar zijn
gelijk aan de bedragen die worden geïnd van tijdens het begrotingsjaar
vastgestelde rechten en de bedragen die worden geïnd van rechten die zijn
vastgesteld tijdens voorafgaande begrotingsjaren. De rechten die het begrotingsresultaat niet beïnvloeden,
worden geboekt in de economische resultatenrekening. Vanuit begrotingsoogpunt
kunnen zij evenwel niet als ontvangsten worden beschouwd, aangezien het
ontvangen bedrag naar de reserve wordt overgeheveld en zonder een besluit van
de Raad niet opnieuw kan worden vastgelegd. De rechten die in het huidige jaar zijn
vastgesteld maar nog niet geïnd, moeten ten behoeve van de afstemming van
het economisch resultaat worden afgetrokken, aangezien zij geen deel uitmaken
van de begrotingsontvangsten. Daarentegen moeten de rechten die tijdens
vorige jaren zijn vastgesteld en in het huidige jaar geïnd, ten behoeve van
de afstemming bij het economische resultaat worden opgeteld. Het netto-effect van voorfinanciering is de
vereffening van de teruggevorderde voorfinancieringen. Dit is een kasontvangst
die geen gevolgen heeft voor de economische resultaten. De netto toegerekende uitgaven bestaan
hoofdzakelijk uit uitgaven die toegerekend zijn met het oog op afsluiting aan
het einde van het jaar. Alleen het netto-effect, dat wil zeggen de toegerekende
baten voor het lopende jaar minus de terugboekte toegerekende baten van vorig
jaar, wordt in aanmerking genomen. 9.2 Afstemmingsposten – uitgaven Uitgaven van het lopende jaar die
nog niet zijn betaald, moeten ten behoeve van de afstemming worden toegevoegd,
aangezien zij in het economisch resultaat zijn opgenomen maar geen deel
uitmaken van de begrotingsontvangsten. Daarentegen moeten de uitgaven van
vorige jaren die in het huidige jaar betaald, ten behoeve van de afstemming
van het economische resultaat worden afgetrokken, aangezien zij deel uitmaken
van de begrotingsuitgaven van het lopende jaar, maar zij het economische
resultaat niet beïnvloeden of in het geval van correcties de uitgaven
verminderen. De kasmiddelen van betalingsannuleringen
hebben geen invloed op de economische resultaten, maar wel op het
begrotingsresultaat. Het netto-effect van voorfinanciering is de
combinatie van de nieuwe voorfinancieringsbedragen die tijdens het lopende jaar
zijn betaald (geboekt als begrotingsuitgaven van het jaar en de vereffening van
de voorfinancieringen die tijdens het lopende jaar of vorige jaren werden
betaald via de aanvaarding van subsidiabele kosten. De laatste zijn wel
toegerekende uitgaven, doch geen uitgave in de begrotingsboekhouding, aangezien
de aanvankelijke voorfinanciering reeds als een begrotingsuitgave werd
beschouwd op het ogenblik van de betaling. De netto toegerekende uitgaven bestaan
hoofdzakelijk uit uitgaven die toegerekend zijn met het oog op afsluiting aan
het einde van het jaar, dat wil zeggen subsidiabele uitgaven die begunstigden
van EOF-middelen hebben gedaan, maar nog niet aan het EOF hebben gedeclareerd.
Alleen het netto-effect, dat wil zeggen de toegerekende uitgaven voor het
lopende jaar minus de terugboekte toegerekende uitgaven van vorig jaar, wordt
in aanmerking genomen.
2. VERSLAG
OVER DE TENUITVOERLEGGING VAN DE MIDDELEN INLEIDENDE
OPMERKINGEN
Vorige
EOF ·
Bij
Besluit nr. 1/2000 van de ACS-EG-Raad van 27 juli 2000
betreffende overgangsmaatregelen is bepaald dat een deel van de niet-toegewezen
middelen van de eerdere EOF wordt aangewend overeenkomstig de desbetreffende
bepalingen van de Overeenkomst van Cotonou, die op grond van de
overgangsmaatregelen vervroegd van toepassing zijn. ·
Bij
Besluit nr. 410/2001 van de Commissie van 16 maart 2001, dat
strekt tot vaststelling van de toewijzingen aan de indicatieve programma’s voor
de ACS-landen uit hoofde van de ACS-EG-partnerschapsovereenkomst, is bepaald
dat de niet-toegewezen middelen van de eerdere EOF voor een maximumbedrag van
1,2 miljard EUR worden aangewend voor de tenuitvoerlegging
overeenkomstig de regels en procedures van de respectieve EOF, dit tot de
inwerkingtreding van het financieel protocol van toepassing op het 9e EOF. ·
Bij
Besluit nr. 1033/2001 van de Commissie van 15 juni 2001 werden
de middelen voor de regionale programma’s en de intra-ACS-samenwerking in het
kader van het financieel protocol bij de ACS-EG-partnerschapsovereenkomst
toegewezen. ·
Bij
Besluit nr. 1252/2002 van de Commissie van 11 juli 2002 werd
enerzijds het budget voor de intra-ACS-samenwerking met
60 miljoen EUR verhoogd met middelen uit de algemene reserve van het
6e en het 7e EOF en anderzijds voorzien in de aanwending van deze extra
middelen tot de inwerkingtreding van het financieel protocol van toepassing op
het 9e EOF overeenkomstig de toepasselijke regels en procedures van het fonds
van oorsprong. ·
Tot
slot werd bij Besluit nr. 3/2002 van de ACS-EG-Raad van 23 december 2002 een
bedrag van 25 miljoen EUR, afkomstig van de niet-toegewezen middelen van het 8e
EOF (algemene reserve), voor regionale samenwerking krachtens de
ACS-EG-partnerschapsovereenkomst bestemd. ·
Aangezien
het 6e EOF in 2006 en het 7e EOF in 2008 zijn afgesloten, bevat de jaarrekening
niet langer uitvoeringstabellen voor deze EOF. De uitvoering van de
overgedragen saldi valt daarentegen in het 9e EOF te vinden. ·
Met het
oog op een transparante presentatie van de rekeningen van het jaar 2012
werd in de navolgende tabellen, net zoals de vorige jaren, voor het 8e EOF
apart aangegeven welke middelen werden aangewend volgens de programmering van
de Overeenkomsten van Lomé en welke middelen werden aangewend volgens de
programmering van de Overeenkomst van Cotonou. In laatstgenoemd geval werden de
rekeningen, wat de landen betreft, opgesteld en ingediend overeenkomstig
artikel 3, lid 2, van bijlage IV bij de
ACS-EG-partnerschapsovereenkomst. Dat artikel voorziet voor de ACS-landen in
middelen voor macro-economische steunmaatregelen en steun aan programma's en
projecten (A-enveloppe) en in middelen voor onvoorziene behoeften zoals
noodhulp, initiatieven voor schuldverlichting en steun ter vermindering van de
gevolgen van instabiliteit van de exportopbrengsten (B-enveloppe)[13]. Wat de regio's betreft, werd de
presentatie gebaseerd op de regionale programmering overeenkomstig hoofdstuk 2
van de ACS-EG-partnerschapsovereenkomst (regionale indicatieve programma's en
intra-ACS samenwerking). ·
Overeenkomstig
punt 4 van bijlage Iter (het financiële meerjarenkader voor de periode
2008-2013) bij de ACS-EG-partnerschapsovereenkomst werden de resterende saldi
en de uit hoofde van die fondsen tussen 31 december 2007 en de inwerkingtreding
van het 10e EOF vrijgemaakte bedragen overgedragen naar het 9e EOF om ervoor te
zorgen dat de EU-administratie kon blijven werken en om de kosten te dekken van
de lopende projecten tot de inwerkingtreding van het 10e EOF. ·
Op
grond van Besluit 2010/406/EU van de Raad is besloten ten voordele van Sudan
een bedrag van 150 miljoen EUR uit de in het kader van het 9e en
vorige EOF vrijgemaakte middelen te besteden ten behoeve van de meest kwetsbare
bevolkingsgroepen. Dit bedrag is in 2011 toegewezen. ·
Op
grond van Besluit 2011/315/EU van de Raad is besloten ten voordele van
Zuid-Sudan een bedrag van 200 miljoen EUR uit de in het kader van het 9e
en vorige EOF vrijgemaakte middelen te besteden om de tenuitvoerlegging van het
driejarig ontwikkelingsplan voor Zuid-Sudan te steunen. Dit bedrag is in 2012
toegewezen. 10e
EOF De ACS-EG-partnerschapsovereenkomst, die de
lidstaten van de Europese Gemeenschap en de landen in Afrika, het Caribisch
gebied en de Stille Oceaan (ACS) op 23 juni 2000 in Cotonou hebben ondertekend,
is op 1 april 2003 in werking getreden. De overeenkomst van Cotonou is gewijzigd
door de overeenkomst die door dezelfde staten op 25 juni 2005 in Luxemburg is
ondertekend. Het besluit betreffende de associatie van de landen
en gebieden overzee (LGO) met de Europese Gemeenschap
(Besluit 2001/822/EG), dat op 27 november 2001 door de Raad van
de Europese Unie is aangenomen, is op 2 december 2001 in werking
getreden. Dit besluit is op 19 maart 2007 gewijzigd bij Besluit 2007/249/EG. Het Intern Akkoord inzake de financiering van de
steun van de Gemeenschap binnen het financiële meerjarenkader voor de periode
2008-2013, overeenkomstig de herziene overeenkomst van Cotonou, goedgekeurd
door de Vertegenwoordigers van de regeringen van de Lidstaten van de Europese
Gemeenschap op 17 juli 2006, is op 1 juli 2008 in werking getreden. In het kader van de Overeenkomst van Cotonou wordt
de tweede periode (2008-2013) van steun van de Unie aan de ACS-Staten en de LGO
gefinancierd door het 10e EOF, dat over een bedrag van 22 682 miljoen EUR
aan middelen beschikt, waarvan: ·
21 966 miljoen EUR
bestemd is voor de ACS-staten overeenkomstig het meerjarig financieel kader in
Bijlage Iter bij de herziene overeenkomst van Cotonou, waarvan
20 466 miljoen EUR door de Europese Commissie wordt beheerd; ·
286 miljoen EUR
bestemd is voor de LGO overeenkomstig Bijlage IIAa van het herziene besluit van
de Raad betreffende de associatie de LGO met de Europese Gemeenschap, waarvan
256 miljoen EUR door de Europese Commissie wordt beheerd; ·
430 miljoen EUR
voor de Commissie voor de financiering van de kosten die voortvloeien uit de
programmering en besteding van de middelen van het 10e EOF, overeenkomstig
artikel 6 van het Intern akkoord. Op de datum van de inwerkingtreding van het 10e EOF
werden deze bedragen aangevuld met vrijgemaakte bedragen uit vorige EOF,
rentebaten en niet-bestede liquide middelen uit hoofde van het stelsel voor de
stabilisatie van de exportopbrengsten van landbouwgrondstoffen (Stabex) in het
kader van fondsen voorafgaand aan het 9e EOF. Alle middelen worden beheerd in
overeenstemming met hun specifieke voorschriften zoals bepaald in de herziene
Overeenkomst van Cotonou en het Intern Akkoord.
Van de bovenvermelde toewijzingen
van het 10e EOF wordt het bedrag van 21 152 miljoen EUR als volgt door
de Europese Commissie beheerd: – 15 300 miljoen
EUR voor de nationale indicatieve programma's, waarvan: ·
13 500
miljoen EUR voor de A-enveloppe, waarvan 13 345 miljoen EUR euro is
vrijgegeven. Daarnaast namen de middelen in de A-enveloppe toe met
341 miljoen EUR als gevolg van de overdracht van reserves en met
91 miljoen EUR als gevolg van de afsluiting van de
Stabex-vrijmakingen en verminderden zij met 33 miljoen EUR als gevolg
van de overdracht naar regionale toewijzingen (multiregionaal PALOP). Bijgevolg
bedragen de totale beschikbare middelen bedragen EUR 13 744 miljoen EUR
(vrijgegeven toewijzingen) en 155 miljoen EUR (vrij te geven toewijzingen). ·
1 800
miljoen EUR voor de B-enveloppes, volledig vrijgegeven. Daarnaast is de
B-enveloppe verhoogd met vrijgegeven reserves ten belope van
148 miljoen EUR, waardoor de totale vrijgegeven middelen 1 948
miljoen EUR bedragen. – 1 783 miljoen EUR
voor de regionale indicatieve programma’s, samen met een overdracht van
33 miljoen EUR van de A-enveloppe en een overdracht naar de reserves
van 19 miljoen EUR, hetgeen neerkomt op 1 797 miljoen EUR
vrijgegeven toewijzingen; – 2 700 miljoen EUR
intra-ACS-toewijzingen, alle toewijzingen zijn vrijgegeven, en samen met een
overdracht van 195 miljoen EUR uit de reserves, een totaal van
2 895 miljoen EUR vrijgegeven toewijzingen; – 683 miljoen EUR als
reserve, waarvan 664 miljoen EUR is overgedragen, hetgeen resulteert in een
saldo van 19 miljoen EUR. – 430 EUR voor de
uitvoeringskosten, volledig vrijgegeven; – 256 miljoen EUR
LGO-toewijzingen waarvan hoofdzakelijk: ·
A-enveloppe
middelen ten belope van 195 miljoen EUR, waarvan
140 miljoen EUR is vrijgegeven; ·
B-enveloppe
middelen ten belope van 15 miljoen EUR, waarvan 7 miljoen EUR is
vrijgegeven; ·
middelen
regionale toewijzingen ten belope van 40 miljoen EUR, volledig
vrijgegeven; ·
middelen
voor onderzoek/technische bijstand ten belope van 6 miljoen EUR,
volledig vrijgegeven. - Niet-besteedbare prestatiereserve
van het 10e EOF Sedert de inwerkingtreding van het 10e EOF op 1 juli
2008 zijn de resterende saldi en de uit projecten in het kader van het 9e EOF
en vorige EOF vrijgemaakte bedragen overgedragen naar de prestatiereserve voor
het 10e EOF, met uitzondering van de Stabex-middelen en middelen voor
administratieve uitgaven van het 9e EOF. Deze reserve mag worden benut volgens
de voorwaarden van artikel 1, lid 4, van het Intern Akkoord over het 10e EOF. Hierna volgen gedetailleerde gegevens over deze
reserve per 31.12.2012 (miljoen EUR): Totaal middelen overgedragen naar niet-besteedbare reserve 10e EOF: || 815 verminderd met de middelen die op grond van Besluit 2010/406/EU van de Raad van 12.7.2010 aan het 9e EOF ten gunste van Sudan zijn toegewezen || -150 verminderd met de middelen die op grond van Besluit 2011/315/EU van de Raad van 23.5.2011 aan het 9e EOF ten gunste van Sudan zijn toegewezen || -200 Totaal beschikbaar in de reserve (ACP+OCT): || 465 -
Stabex-reserve van het 10e EOF Na de afsluiting van de Stabex-rekeningen zijn de
niet-bestede/vrijgemaakte bedragen overgedragen naar de reserve van de
A-enveloppe van het 10e EOF (artikel 1, lid 4, van het Intern Akkoord 10e EOF)
en vervolgens naar de nationale indicatieve programma's van de desbetreffende
landen. De
situatie op 31.12.2012 van de reserve is als volgt (in miljoen EUR): Land || Reserve A-enveloppe Stabex Ivoorkust || 11.43 Kaapverdië || 0.01 Guinee-Bissau || 0.30 Sierra Leone || 0.22 Senegal || 0.90 Totaal || 12.86 -
10e EOF cofinanciering In het kader van het 10e EOF werden
overdrachtovereenkomsten voor cofinanciering van lidstaten ondertekend voor
116 miljoen EUR en werden vastleggingskredieten geopend voor een
totaalbedrag van 99 miljoen EUR, terwijl betalingskredieten werden
geopend voor de ontvangen bedragen van 93 miljoen EUR. In
de onderstaande tabel is een overzicht opgenomen van de
cofinancieringskredieten per 31.12.2012 (miljoen EUR): || Vastleggingskredieten || Betalingskredieten Cofinanciering – A-enveloppe || 84 || 78 Cofinanciering – Intra ACS || 12 || 12 Cofinanciering – Administratieve uitgaven || 3 || 3 || 99 || 93 In
de onderstaande tabel in verband met de vastgelegde bedragen, de bedragen
waarvoor een overeenkomst is gesloten en de betaalde bedragen, zijn nettobedragen
opgenomen. De
tabellen met een overzicht van de situatie per land en per instrument zijn in
de bijlage opgenomen. 2.1 TOEWIJZINGEN 2.2 GECONSOLIDEERDE
REKENINGEN 2.3. ANDERE
BEHEERSINFORMATIE Italiaanse
cofinanciering (1985) De Italiaanse cofinanciering, die sinds 1985 van
kracht is en in 2011 nog altijd beschikbaar was als het nog lopende
"Vierde rehabilitatieprogramma Somalië"– kon ten slotte in 2012
worden afgesloten. Beschikbare saldo bij de afsluiting zijn terugbetaald aan
Italië. DEEL II –
JAARREKENING VAN HET EOF: FINANCIËLE STATEN VAN DE INVESTERINGSFACILITEIT EUROPESE INVESTERINGSBANK || CA/463/13 || 14 maart 2013 || Document 13/072 || || RAAD VAN BESTUUR Investeringsfaciliteit Financiële staten geconsolideerd per 31 december 2012 || || || - Overzicht van de financiële positie - Overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten - Overzicht van de wijzigingen in de middelen van de contribuanten - Kasstroomoverzicht - Toelichtingen bij de financiële staten || ORG.: E || 3. FINANCIËLE STATEN VAN DE
INVESTERINGSFACILITEIT 3.1 VERMOGENSOVERZICHT
PER 31 december 2012 (x 1 000 EUR) || Toelichting || 31.12.2012 || 31.12.2011 || || || ACTIVA || || || Geldmiddelen en kasequivalenten || 5 || 466 568 || 452 279 Afgeleide financiële instrumenten || 6 || 115 || 434 Leningen en vorderingen || 7 || 1 146 280 || 1 033 160 Voor verkoop beschikbare financiële activa || 8 || 333 001 || 251 660 Door contribuanten te storten bedragen || 9/15 || 87 310 || 87 310 Voor verkoop beschikbare financiële activa || 10 || 99 029 || - Overige activa || 11 || 224 || 416 || || || Totaal activa || || 2 132 527 || 1 825 259 || || || || || || PASSIVA EN MIDDELEN VAN CONTRIBUANTEN || || || || || || PASSIVA || || || Afgeleide financiële instrumenten || 6 || 7 035 || 12 702 Uitgestelde baten || 12 || 37 808 || 33 003 Aan derde partijen verschuldigde bedragen || 13 || 312 086 || 329 660 Overige passiva || 14 || 1 153 || 1 113 || || || Totaal passiva || || 358 082 || 376 478 || || || MIDDELEN CONTRIBUANTEN || || || Afgeroepen bijdrage van de lidstaten || 15 || 1 561 309 || 1 281 309 Reëlewaardereserve || || 68 434 || 41 750 Ingehouden winsten || || 144 702 || 125 722 || || || Totaal middelen contribuanten || || 1 774 445 || 1 448 781 || || || Totaal passiva en middelen contribuanten || || 2 132 527 || 1 825 259 De begeleidende nota’s vormen een
integrerend onderdeel van deze financiële staten. 3.2 OVERZICHT VAN
GEREALISEERDE EN NIET-GEREALISEERDE RESULTATEN VOOR HET OP 31 DECEMBER 2012
AFGESLOTEN JAAR (x 1 000 EUR) || Toelichting || Vanaf 01.01.2012 || Vanaf 01.01.2011 || || tot 31.12.2012 || tot 31.12.2011 || || || || || Rente en soortgelijke baten || 17 || 67 503 || 59 561 || Rente en soortgelijke uitgaven || 17 || -1 114 || -940 || || || || || Nettorente en soortgelijke baten || || 66 389 || 58 621 || || || || || Baten uit honoraria en provisies || 18 || 1 934 || 2 149 || Uitgaven aan honoraria en provisies || 18 || -292 || -144 || || || || || Nettobaten van honoraria en provisies || || 1 642 || 2 005 || || || || || Wijziging in reële waarde van afgeleide financiële instrumenten || || 5 348 || -7 534 || Netto gerealiseerde baten op voor verkoop beschikbare financiële activa || 19 || 1 045 || 17 228 || Netto verlies/winst valuta || || -10 575 || 8 376 || || || || || Nettoresultaten van financiële transacties || || -4 182 || 18 070 || || || || || Wijziging bij waardevermindering op leningen en vorderingen, minus terugboekingen || 7 || 597 || 27 452 || Waardevermindering van voor verkoop beschikbare financiële activa || 8 || -8 927 || -6 888 || Waardevermindering op andere activa || 20 || -337 || - || Algemene administratiekosten || 21 || -36 202 || -38 006 || || || || || Winst over het boekjaar || || 18 980 || 61 254 || || || || || Niet-gerealiseerde resultaten || || || || Voor verkoop beschikbare financiële activa – reëlewaardereserve || || || || 1. Nettowijziging in reële waarde van voor verkoop beschikbare financiële activa || 8 || 18 551 || 20 574 || 2. Nettobedrag overgedragen naar winst of verlies || 8 || 8 133 || -3 394 || Totaal voor verkoop beschikbare financiële activa || || 26 684 || 17 180 || || || || || Totaal niet-gerealiseerde resultaten || || 26 684 || 17 180 || || || || || Totaal niet-gerealiseerde resultaten voor het jaar || || 45 664 || 78 434 || De begeleidende nota’s vormen een
integrerend onderdeel van deze financiële staten. 3.3 OVERZICHT VAN
DE WIJZIGINGEN IN DE MIDDELEN VAN DE CONTRIBUANTEN VOOR HET OP 31 DECEMBER 2012
AFGESLOTEN JAAR (x 1 000 EUR) || Afgeroepen bijdrage || Reëlewaarde-reserve || Ingehouden winsten || Totaal Per 1 januari 2012 Toelichting || 1 281 309 || 41 750 || 125 722 || 1 448 781 || || || || Bijdrage lidstaten afgeroepen in de loop van het jaar 15 || 280 000 || - || - || 280 000 || || || || Winst voor het jaar 2012 || - || - || 18 980 || 18 980 || || || || Totaal andere niet-gerealiseerde resultaten voor het jaar || - || 26 684 || - || 26 684 || || || || Wijzigingen middelen contribuanten || 280 000 || 26 684 || 18 980 || 325 664 || || || || Per 31 december 2012 || 1 561 309 || 68 434 || 144 702 || 1 774 445 || || || || || Afgeroepen bijdrage || Reëlewaarde-reserve || Ingehouden winsten || Totaal Per 1 januari 2011 Toelichting || 1 131 309 || 24 570 || 64 468 || 1 220 347 || || || || Bijdrage lidstaten afgeroepen in de loop van het jaar 15 || 150 000 || - || - || 150 000 || || || || Winst voor het jaar 2011 || - || - || 61 254 || 61 254 || || || || Totaal andere niet-gerealiseerde resultaten voor het jaar || - || 17 180 || - || 17 180 || || || || Wijzigingen middelen contribuanten || 150 000 || 17 180 || 61 254 || 228 434 || || || || Per 31 december 2011 || 1 281 309 || 41 750 || 125 722 || 1 448 781 || || || || || || || || De begeleidende nota’s vormen een
integrerend onderdeel van deze financiële staten. 3.4 OVERZICHT VAN
DE KASSTROMEN VOOR HET OP 31 DECEMBER 2012 AFGESLOTEN JAAR (x 1 000 EUR) || Toelichting || Van 01.01.2010 tot 31.12.2012 || Van 01.01.2011 tot 31.12.2011 BELEIDSACTIVITEITEN || || || Winst voor het begrotingsjaar || || 18 980 || 61 254 Aanpassingen || || || Waardevermindering van voor verkoop beschikbare financiële activa || || 8 927 || 3 172 Nettowijziging waardevermindering op leningen en vorderingen || || -597 || -27 452 Gekapitaliseerde rente op leningen en vorderingen || 7 || -9 622 || -10 512 Wijziging opgelopen rente en geamortiseerde kostprijs leningen en vorderingen || || -1 407 || -2 801 Wijziging opgelopen rente en geamortiseerde kostprijs tot einde looptijd aangehouden financiële activa || || -751 || - Toename uitgestelde baten || || 4 805 || 3 424 Gevolgen wijzigingen wisselkoers op leningen || || 16 044 || -15 337 Effect wijzigingen wisselkoers op voor verkoop beschikbare financiële activa || || -1 204 || 34 Winst beleidsactiviteiten voor wijzigingen in beleidsactiva en -passiva || || 35 175 || 11 782 || || || Uitkeringen lening || 7 || -233 018 || -237 040 Terugbetalingen leningen || 7 || 115 480 || 104 410 Wijziging reële waarde derivaten || || -5 348 || 7 534 Stijging tot einde looptijd aangehouden financiële activa || || -98 278 || - Stijging voor verkoop beschikbare financiële activa || 8 || -81 981 || -67 829 Verkoop voor verkoop beschikbare financiële activa || 8 || 19 601 || 24 971 Afname andere activa || || 192 || 2 756 Toename andere passiva || || 40 || 173 Stijging van andere bedragen te betalen aan Europese Investeringsbank || || 6 876 || 4 144 || || || Netto kasstromen van beleidsactiviteiten || || -241 261 || -149 099 || || || FINANCIERINGSACTIVITEITEN || || || Bijdrage van lidstaten || || 236 345 || 136 345 Bedragen ontvangen van lidstaten met betrekking tot rentesubsidies || || 43 655 || 76 345 Bedragen betaald namens lidstaten met betrekking tot rentesubsidies || || -24 450 || -22 899 || || || Netto kasstromen van financieringsactiviteiten || || 255 550 || 189 791 || || || Netto toename van geldmiddelen en kasequivalenten || || 14 289 || 40 692 Geldmiddelen en kasequivalenten begin begrotingsjaar || || 452 279 || 411 587 Geldmiddelen en kasequivalenten bij het einde van het begrotingsjaar || || 466 568 || 452 279 || || || Geldmiddelen en kasequivalenten zijn samengesteld uit: || || || Kasmiddelen || || 10 588 || 3 127 Termijndeposito's || || 455 980 || 449 152 || || 466 568 || 452 279 || || || Aanvullende informatieverschaffing van kasstromen uit bedrijfsactiviteiten || || 2012 || 2011 Ontvangen rente || || 64 490 || 57 391 Betaalde rente || || -1 137 || -1 162 Ontvangen dividenden || || 975 || 974 De begeleidende nota’s vormen een
integrerend onderdeel van deze financiële staten.
3.5 TOELICHTINGEN
BIJ DE FINANCIËLE STATEN PER 31 DECEMBER 2012 1
Algemene gegevens De investeringsfaciliteit (de "faciliteit") werd
opgericht in het kader van de Overeenkomst van Cotonou (de
"Overeenkomst") betreffende steun voor samenwerking en ontwikkeling,
die door de landen in Afrika, het Caribisch gebied en de Stille Oceaan
("de ACS-staten") en de Europese Unie en haar lidstaten op 23 juni
2000 werd gesloten en op 25 juni 2005 en 23 juni 2010 werd herzien. De faciliteit is geen afzonderlijke rechtspersoon en de
Europese Investeringsbank ("EIB") beheert de bijdragen namens de
lidstaten ("donoren") overeenkomstig de voorwaarden van de
overeenkomst. De in het kader van de Overeenkomst vastgelegde financiering
is afkomstig uit de begrotingen van de EU-lidstaten en wordt uitbetaald
overeenkomstig financiële protocollen die voor opeenvolgende periodes van vijf
tot zes jaar worden vastgelegd. Binnen het kader van de Overeenkomst en na de
inwerkingtreding van een tweede financieel protocol op 1 juli 2008 (met
betrekking op de periode 2008-2013), hierna het 10e Europees Ontwikkelingsfonds
("EOF") genoemd, is de Europese Investeringsbank, hierna de
"EIB" of "de Bank" genoemd, belast met het beheer van: -
de
faciliteit, een risicodragend roterend fonds ten belope van 3 185,5 miljoen EUR
dat ertoe strekt de investeringen in de particuliere sector in de ACS-landen te
bevorderen, waarbij een bedrag 48,5 miljoen EUR aan de landen en gebieden
overzee (LGO) is toegewezen; -
subsidies
voor de financiering van rentesubsidies ten belope van
400 miljoen EUR voor ACS-landen en 1,5 miljoen EUR voor
LGO. Tot 10% van deze subsidies kan worden benut voor de financiering van
projectgerelateerde technische bijstand. De huidige financiële overzichten bestrijken de periode van
1 januari 2012 tot en met 31 december 2012. Op voorstel van het beheerscomité van de EIB heeft het
directiecomité van de EIB de financiële staten op 14 maart 2013 opgesteld en heeft het
besloten deze ter goedkeuring voor te leggen aan de raad van bestuur op zijn
bijeenkomst van 14 mei 2013. 2
Belangrijkste gehanteerde grondslagen voor
financiële verslaglegging 2.1 Grondslag voor de voorbereiding – verklaring
van overeenstemming De financiële staten van de faciliteit zijn opgemaakt in
overeenstemming met de International Financial Reporting Standards (IFRS), die
door de Europese Unie zijn goedgekeurd. 2.2 Belangrijke beoordelingen en ramingen Bij het opmaken van de financiële staten moet een beroep
worden gedaan op ramingen. Bij het toepassen van de grondslagen voor financiële
verslaglegging van de faciliteit moet het management van de Europese
Investeringsbank ook beoordelingen maken. Indien er sprake is van een hogere
mate van beoordeling of complexiteit of indien veronderstellingen en ramingen
voor de financiële staten van belang zijn, wordt dit hierna bekendgemaakt. Onder meer in volgende gevallen
werd een beroep gedaan op beoordelingen en ramingen: §
Reële
waarde van financiële instrumenten Wanneer de reële waarde van
financiële activa en financiële passiva in de balans niet uit actieve markten
kan worden afgeleid, wordt de waarde bepaald met gebruikmaking van
uiteenlopende waarderingstechnieken, waaronder mathematische modellen. De input
voor deze modellen wordt waar mogelijk uit waarneembare markten gehaald. Is dit
niet mogelijk, dan is er een zekere mate van beoordeling vereist voor de
vaststelling van de reële waarde. Onder meer de liquiditeit en - voor de
modellen - inputgegevens als correlatie en volatiliteit van langdurige
derivaten met een looptijd van meer dan drie maanden worden daarbij beoordeeld. §
Waardevermindering
op leningen en vorderingen Op elke verslagleggingsdatum
onderzoekt de faciliteit haar probleemleningen en -vorderingen teneinde te
beoordelen of er in het overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde
resultaten een voorziening voor waardevermindering moet worden opgevoerd. Om
het niveau van de voorziening te bepalen, is een beoordeling van het management
van de Europese Investeringsbank vereist voor de raming van het bedrag en het
tijdschema van toekomstige kasstromen. Dergelijke ramingen zijn gebaseerd op
veronderstellingen over een aantal factoren en de werkelijke resultaten kunnen
afwijken, met toekomstige wijzigingen van de voorziening tot gevolg. Naast
specifieke voorzieningen voor afzonderlijke belangrijke leningen en vorderingen
voert de faciliteit ook een collectieve voorziening voor waardevermindering op
voor risicoposities die afzonderlijk genomen weliswaar geen specifieke
voorziening vereisen, doch waarvoor de kans op niet-nakoming veel groter is
geworden dan op de datum van toekenning. In beginsel wordt ervan
uitgegaan dat een lening niet wordt nagekomen wanneer de betaling van de rente
en hoofdsom een achterstand van 90 dagen of meer heeft opgelopen en
tegelijkertijd het management van de Europese Investeringsbank van oordeel is
dat er een objectieve aanwijzing van waardevermindering is. §
Waardering
van voor verkoop beschikbare beleggingen in niet-beursgenoteerde aandelen Bij de waardering van
beleggingen in niet-beursgenoteerde aandelen wordt normaal gesproken met een
van volgende gegevens rekening gehouden: -
recente
zakelijke en objectieve markttransacties tussen onafhankelijke partijen; -
actuele
reële waarde van andere instrumenten die in wezen hetzelfde zijn; -
de
verwachte kasstromen die verdisconteerd zijn met behulp van actuele rentevoeten
die gelden voor instrumenten met soortgelijke voorwaarden en risicokenmerken;
of -
andere
waarderingsmodellen. De bepaling van de kasstromen
en discontofactoren voor verkoop beschikbare beleggingen in
niet-beursgenoteerde aandelen berust in grote mate op ramingen. De faciliteit
stemt de waarderingstechnieken op gezette tijden op elkaar af en toetst hun geldigheid
hetzij aan de prijzen van waarneembare actuele marktverrichtingen in hetzelfde
instrument, hetzij aan andere beschikbare waarneembare marktgegevens. §
Waardevermindering
van voor verkoop beschikbare financiële activa In het kader van de faciliteit
is bepaald dat voor verkoop beschikbare investeringen in aandelen als in waarde
verminderd worden beschouwd wanneer hun reële waarde aanzienlijk of langdurig
beneden kosten is gedaald of wanneer er andere aanwijzingen van
waardevermindering voorhanden zijn. Om te bepalen of een daling
"aanzienlijk" of "langdurig" is, is een beoordeling
vereist. De faciliteit beschouwt aanzienlijk meestal als 30% of meer en
"langdurig" als langer dan twaalf maanden. Voorts houdt de faciliteit
rekening met andere factoren, onder meer de normale volatiliteit van aandelen
voor beursgenoteerde aandelen, de toekomstige kasstromen en de discontofactoren
voor investeringen in niet-beursgenoteerde aandelen. 2.3 Wijziging in de boekingsmethode De gebruikte boekhoudregels
stemmen overeen met die van de vorige begrotingsjaren. In de loop van het jaar
zijn door de faciliteit geen nieuwe of gewijzigde IFRS-normen ingevoerd. Uitgevaardigde normen die nog
niet in werking zijn getreden Een aantal nieuwe
toepasselijke normen, wijzigingen van normen en interpretaties zijn van kracht
voor jaarperioden die aanvangen na 1 januari 2012 en zijn niet toegepast
bij de opstelling van deze financiële staten. IAS 1 Presentatie van posten van niet-gerealiseerde
resultaten De wijzigingen in IAS 1 hebben betrekking op de indeling van
posten in de rubriek Niet-gerealiseerde resultaten. Posten die in de
toekomst bij winst en verlies zouden worden ondergebracht, zouden afzonderlijk
van de posten die nooit opnieuw zullen worden ingedeeld, worden vermeld. De norm
is van kracht voor verslagperioden die aanvangen op of na 1 juli 2012, waarbij
een vervroegde invoering is toegestaan. IFRS 9 Financiële instrumenten Deze norm is de eerste stap in een driedelig project van de
IASB om de IAS 39 Financiële instrumenten te vervangen, waarbij de
categorieën financiële activa en passiva en hun boekhoudkundige verwerking
opnieuw gedefinieerd worden. Er wordt momenteel nog verder gewerkt aan de norm
die uiteindelijk de IAS 39 volledig zal vervangen. De huidige daadwerkelijke
datum voor de invoering van de norm is 1 januari 2015. IFRS 9 is nog niet is
goedgekeurd door de Europese Unie. De faciliteit is niet voornemens deze norm
vroegtijdig in te voeren en de omvang van het effect is nog niet bepaald. De volgende norm is in 2011 uitgevaardigd, met
inwerkingtreding op 1 januari 2013, waarbij een vervroegde invoering is
toegestaan. Het effect van de invoering van deze norm op de financiële staten
van de faciliteit is nog niet bepaald. IFRS 13 Waardering tegen reële waarde De norm definieert de reële waarde en bevat een kader voor
het bepalen van de reële waarde en vereist informatieverschaffing over
waarderingen tegen reële waarde. 2.4 Overzicht van de belangrijkste grondslagen voor
financiële verslaglegging In het
overzicht van de financiële positie zijn de activa en passiva opgenomen in
dalende volgorde van liquiditeit en wordt er geen onderscheid gemaakt tussen
vlottende en niet-vlottende posten. 2.4.1
Omrekening vreemde valuta Voor de presentatie van de financiële staten wordt de euro
gebruikt, die ook de functionele munteenheid is. Tenzij anders aangegeven, is
de financiële verslaglegging in EUR is afgerond op het dichtstbijzijnde
veelvoud van duizend euro. De verrichtingen in vreemde
valuta worden omgerekend tegen de wisselkoers van de datum van de verrichting. Financiële activa en passiva die
in andere valuta dan de euro zijn uitgedrukt, worden in euro omgerekend tegen
de wisselkoers van de datum van de balans. De winst of het verlies uit die
omrekening wordt in het overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde
resultaten opgevoerd. Niet-monetaire posten die worden
geboekt tegen in een vreemde munteenheid uitgedrukte historische kosten, worden
omgerekend tegen de wisselkoers van de datum van de oorspronkelijke transactie.
Niet-monetaire posten die worden geboekt tegen de in een vreemde munteenheid
uitgedrukte reële waarde, worden omgerekend tegen de wisselkoers van de datum
waarop de reële waarde werd bepaald. Wisselkoersverschillen die
voortvloeien uit de vereffening van verrichtingen tegen een andere koers dan
die van de datum van de transactie, en niet-gerealiseerde
wisselkoersverschillen op in vreemde valuta uitgedrukte monetaire activa en
passiva die niet zijn vereffend, worden in het overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde
resultaten opgevoerd. De elementen van het overzicht
van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten worden maandelijks in euro
omgerekend tegen de aan het einde van de maand geldende wisselkoers. 2.4.2
Geldmiddelen en kasequivalenten In het kader van de faciliteit worden lopende rekeningen,
kortetermijndeposito's of schuldpapier met oorspronkelijke looptijden van drie
maanden of minder als geldmiddelen en kasequivalenten beschouwd. 2.4.3
Andere financiële activa dan derivaten Financiële activa worden geboekt op basis van de
valutadatum. §
Voor
verkoop beschikbare financiële activa Tot einde looptijd aangehouden financiële activa bestaan uit
beursgenoteerde obligaties die men tot einde looptijd wil aanhouden. Deze obligaties worden voor het eerst opgenomen tegen reële
waarde plus eventuele rechtstreeks aan te rekenen transactiekosten. Het
verschil tussen boekwaarde en aflossingswaarde wordt afgeschreven in
overeenstemming met de effectieve-rentemethode over de resterende looptijd van
de obligatie. De faciliteit beoordeelt bij elke balansdatum of er
voldoende objectieve aanwijzingen voorhanden zijn dat financiële activa of een
groep van financiële activa een waardevermindering hebben ondergaan. Financiële
activa of groepen van financiële activa worden geacht een waardevermindering te
hebben ondergaan indien, en alleen indien, er objectieve aanwijzingen
voorhanden zijn van een waardevermindering die het gevolg is van één of meer
gebeurtenissen die zich hebben voorgedaan na de eerste opname van de activa
(een "tot verlies leidende gebeurtenis") en die tot verlies leidende
gebeurtenis (of gebeurtenissen) een effect heeft (of hebben) op de geschatte toekomstige
kasstromen uit de financiële activa of de groep van financiële activa dat
betrouwbaar kan worden geraamd. Waardeverminderingsverlies wordt opgenomen in
winst en verlies en het verlies wordt gewaardeerd als het verschil tussen de
boekwaarde en de actuele waarde van de geraamde toekomstige kasstromen die
verdisconteerd zijn tegen de oorspronkelijke effectieve rentevoet van het
instrument. §
Leningen Door de faciliteit verstrekte leningen worden bij de activa
van de faciliteit opgenomen wanneer de geldmiddelen aan de lener zijn
uitgekeerd. Door de faciliteit verstrekte leningen worden in eerste instantie
tegen kosten (netto uitgekeerde bedragen) opgenomen, dat wil zeggen de reële
waarde van de geldmiddelen waarmee de lening tot stand is gekomen inclusief
transactiekosten, en vervolgens tegen geamortiseerde kostprijs gewaardeerd,
waarbij de methode van het effectieve rendement wordt gehanteerd, minus een
voorziening voor waardevermindering of oninbaarheid. §
Voor
verkoop beschikbare financiële activa Voor verkoop beschikbare financiële activa zijn activa die
als zodanig zijn aangewezen of die niet in een van de volgende categorieën
kunnen worden ingedeeld: tegen reële waarde in de winst-en-verliesrekening
geboekte waarden, tot aan het einde van de looptijd gehouden waarden of
leningen en vorderingen. Het gaat om beleggingen in aandelen en investeringen
in risicokapitaalfondsen. Na aanvankelijke waardering worden voor verkoop beschikbare
financiële activa vervolgens tegen reële waarde geboekt. In verband met de
waardering van de reële waarde van beleggingen in aandelen die niet uit actieve
markten kan worden afgeleid, gelden de volgende regels: a.
Risicokapitaalfondsen De reële waarde van elk risicokapitaalfonds is gebaseerd op
de door het fonds gerapporteerde laatst beschikbare intrinsieke waarde, indien
deze waarde is berekend op basis van een internationale waarderingsnorm die
wordt beschouwd in overeenstemming te zijn met de IFRS (bv. de International
Private Equity and Venture Capital Valuation richtsnoeren (IPEV-richtsnoeren),
gepubliceerd door de European Venture Capital Association (Europese vereniging
voor risicodragend kapitaal)). De faciliteit mag evenwel overgaan tot een
aanpassing van de door het fonds gerapporteerde intrinsieke waarde indien er
factoren zijn die de waardering kunnen beïnvloeden. b.
Directe
aandeleninvesteringen De reële waarde van de investering is gebaseerd op de
laatste reeks beschikbare financiële staten, waarbij — indien van toepassing —
opnieuw hetzelfde model wordt gebruikt als het model dat bij de verwerving van
de participatie werd gebruikt. Niet-gerealiseerde winsten of verliezen op
risicokapitaalfondsen en directe beleggingen in aandelen worden in het vermogen
van de contribuant verwerkt tot de verkoop, de inning of de afstoting van de
belegging of totdat is vastgesteld dat de belegging een waardevermindering
heeft ondergaan. Indien vastgesteld wordt dat een voor verkoop beschikbare
belegging in waarde is verminderd, worden de gecumuleerde niet-gerealiseerde
winsten of verliezen die voordien in de rubriek eigen vermogen waren verwerkt,
in het overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten opgenomen. Voor beleggingen in niet-beursgenoteerde aandelen wordt de
reële waarde bepaald aan de hand van erkende waarderingstechnieken
(bijvoorbeeld verdisconteerde kasstromen of meervoudige prognose). Deze
beleggingen worden tegen kosten verwerkt wanneer de reële waarde niet op
betrouwbare wijze kan worden gemeten. Er wordt opgemerkt dat in de eerste twee
jaren van de investeringen, deze tegen kostprijs worden opgevoerd. De deelnemingen van de faciliteit zijn doorgaans
investeringen in risicodragend kapitaal of risicokapitaalfondsen. Volgens de
gangbare praktijk in de financiële sector wordt op dergelijke investeringen
doorgaans gezamenlijk ingeschreven door een aantal investeerders, die elk
afzonderlijk niet in staat zijn de dagelijkse transacties en de
investeringsactiviteit van een dergelijk fonds te beïnvloeden. Bijgevolg geeft
het lidmaatschap van een investeerder in een bestuursorgaan van een dergelijk
fonds deze investeerder doorgaans niet het recht de dagelijkse transacties van
het fonds te beïnvloeden. Daarnaast bepalen individuele investeerders in
risicodragend kapitaal of een durfkapitaalfonds niet het beleid van een
dergelijk fonds op het vlak van het uitkeringsbeleid van dividenden of andere
uitkeringen. Dergelijke besluiten worden doorgaans genomen door de directie van
een fonds op basis van de aandeelhoudersovereenkomst waarin de rechten en de
plichten zijn vastgelegd van de directie en alle aandeelhouders van het fonds.
Doorgaans is het individuele investeerders op grond van de
aandeelhoudersovereenkomst ook verboden om op bilaterale basis materiële
transacties met het fonds uit te voeren, personeelswijzigingen tot stand te
brengen bij de kaderleden of bevoorrechte toegang te verkrijgen tot cruciale
technische informatie. De investeringen van de faciliteit worden uitgevoerd
overeenkomstig de bovenvermelde gangbare praktijk van de financiële sector,
waarbij ervoor wordt gezorgd dat de faciliteit geen controle of significante
invloed in de zin van IAS 27 en IAS 28 uitoefent over deze investeringen,
inclusief de investeringen waarin de faciliteit meer dan 20% van de stemrechten
bezit. §
Zekerheidstellingen Bij de eerste opname worden de financiële garanties tegen
reële waarde in de balans opgenomen die overeenstemt met de intrinsieke waarde
van de verwachte instroom van premies. Deze berekening wordt uitgevoerd op de
begindatum van elke transactie en wordt opgenomen in de balans als
"Financiële garanties" onder de rubriek "overige activa" en
"overige passiva". Na de eerste opname worden de passiva van de faciliteit uit
hoofde van elke garantie geherwaardeerd tegen het hoogste van de volgende
bedragen: -
de best
mogelijke raming van de middelen die nodig zijn om te voldoen aan de financiële
verplichtingen die uit de garantie voortvloeien, die gebaseerd is op alle
relevante factoren en informatie die op balansdatum beschikbaar is; -
het
oorspronkelijk opgenomen bedrag verminderd met de geaccumuleerde afschrijving.
De afschrijving van het oorspronkelijk opgenomen bedrag komt tot stand op basis
van de actuariële methode. Elke toe- of afname van het passief in verband met
financiële garanties wordt in het overzicht van gerealiseerde en
niet-gerealiseerde resultaten opgenomen onder de post "baten van honoraria
en provisies". Vervolgens worden de activa van de faciliteit die met een
dergelijke zekerheidsstelling worden gewaarborgd, afgeschreven waarbij gebruik
wordt gemaakt van de actuariële waarderingsmethode en worden zij op
waardevermindering gecontroleerd. Bij de ondertekening van een garantie-overeenkomst wordt
deze overeenkomst opgenomen als een voorwaardelijke verplichting voor de
faciliteit en wanneer een beroep op de garantie wordt gedaan, als een
vastlegging voor de faciliteit. 2.4.4
Waardevermindering van financiële activa De faciliteit beoordeelt bij elke balansdatum of er
voldoende objectieve aanwijzingen voorhanden zijn dat financiële activa een
waardevermindering hebben ondergaan. Financiële activa of groepen van
financiële activa worden geacht een waardevermindering te hebben ondergaan
indien, en alleen indien, er objectieve aanwijzingen voorhanden zijn van een
waardevermindering die het gevolg is van één of meer gebeurtenissen die zich
hebben voorgedaan na de eerste opname van de activa (een "tot verlies
leidende gebeurtenis") en die tot verlies leidende gebeurtenis (of
gebeurtenissen) een effect heeft (of hebben) op de geschatte toekomstige
kasstromen uit de financiële activa of de groep van financiële activa dat
betrouwbaar kan worden geraamd. Aanwijzingen van waardevermindering kunnen zijn
dat de lener of een groep van leners aanzienlijke financiële moeilijkheden
ondervindt, in gebreke blijft en rente of hoofdsommen niet betaalt, de
waarschijnlijkheid dat zij failliet zullen worden verklaard of een andere financiële
reorganisatie zullen ondergaan, of dat waarneembare gegevens erop wijzen dat er
een meetbare daling is in de geraamde toekomstige kasstromen, zoals wijzigingen
in betalingsachterstallen of in de economische omstandigheden die met
niet-nakoming samengaan. Voor de aan het einde van het begrotingsjaar uitstaande
leningen die tegen geamortiseerde kostprijs zijn geboekt, komen
waardeverminderingen tot stand wanneer er objectieve aanwijzingen voorhanden
zijn dat het risico bestaat dat de uitgeleende bedragen geheel of gedeeltelijk
niet volgens de oorspronkelijke contractuele voorwaarden of de overeenstemmende
waarde zullen kunnen worden geïnd. Indien er objectieve aanwijzingen voorhanden
zijn dat er zich een waardevermindering heeft voorgedaan, wordt het verlies
gewaardeerd als het verschil tussen de boekwaarde van het activum en de actuele
waarde van de geraamde toekomstige kasstromen. De boekwaarde van het activum
wordt verminderd door middel van een voorziening en het bedrag van het verlies
wordt in het overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten
opgenomen. Rentebaten worden nog steeds toegerekend op de verminderde
boekwaarde volgens de effectieve rentevoet van de lening. Leningen worden samen
met de daarmee samenhangende voorziening afgeschreven indien er geen
realistische vooruitzichten op toekomstige inning bestaan. Indien het bedrag
van de geraamde waardevermindering in een volgend jaar toe- of afneemt als
gevolg van een gebeurtenis die zich na de opname van de waardevermindering voordoet,
wordt de eerder geboekte waardevermindering verhoogd of verlaagd door de
voorziening aan te passen. Aangezien de faciliteit voor elke lening een
kredietrisicobeoordeling uitvoert, hoeft er geen voorziening voor collectieve
waardevermindering te worden opgenomen. Voor de voor verkoop beschikbare financiële activa
beoordeelt de faciliteit op elke balansdatum of er objectieve aanwijzingen
voorhanden zijn dat een investering een waardevermindering heeft ondergaan.
Objectieve aanwijzingen kunnen bestaan in een aanzienlijke of langdurige daling
van de reële waarde van de investering beneden haar kostprijs. Zijn er
aanwijzingen van een waardevermindering voorhanden, dan wordt het gecumuleerde
verlies (gewaardeerd als het verschil tussen de kosten van verwerving en de
actuele reële waarde, minus de waardevermindering op de betrokken investering
die reeds eerder in het overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde
resultaten was opgenomen) uit de middelen van de contribuant gehaald en in het
overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten opgenomen.
Waardeverminderingen op voor verkoop financiële activa worden niet via het
overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten teruggenomen;
toenames van hun reële waarde na waardevermindering worden direct in de
middelen van de contribuanten opgenomen. In het kader van haar risicobeheer gaat de EIB ten minste
eenmaal per jaar na of haar financiële activa een waardevermindering hebben
ondergaan. De hieruit voortvloeiende aanpassingen leiden onder meer tot het
ontbinden van het disagio in het overzicht van gerealiseerde en
niet-gerealiseerde resultaten tijdens de gehele levensduur van het activum en
alle aanpassingen die zijn vereist met betrekking tot een herbeoordeling van de
oorspronkelijke waardevermindering. 2.4.5
Afgeleide financiële
instrumenten Derivaten omvatten cross-currency swaps, cross-currency
renteswaps en currency forwards. De faciliteit mag in de uitoefening van haar normale
activiteiten swapovereenkomsten sluiten ter afdekking van specifieke
kredietverrichtingen of currency forward contracten sluiten ter afdekking van
haar valutaposities, die in andere actief verhandelde valuta dan de euro
luiden, om het risico (winst of verlies) van wisselkoersschommelingen af te
dekken. De faciliteit doet geen beroep op een van de
afdekkingsmogelijkheden op grond van IAS 39. Alle afgeleide financiële
instrumenten zijn tegen reële waarde in de winst-en-verliesrekening opgenomen
en worden gerapporteerd als afgeleide financiële instrumenten. Reële waarden
worden hoofdzakelijk bepaald op grond van contantewaardeberekeningen,
optiewaarderingsmodellen en prijsnoteringen van derde partijen. Derivaten worden tegen reële waarde als activa geboekt
wanneer hun reële waarde positief is en als passiva wanneer hun reële waarde
negatief is. Wijzigingen in de reële waarde van derivaten die voor
handelsdoeleinden worden aangehouden, worden in "Nettoresultaat van
financiële verrichtingen" opgenomen. In eerste instantie worden derivaten opgenomen met
gebruikmaking van de transactiedatum. 2.4.6
Bijdragen Bijdragen van de lidstaten worden in de balans als te innen
schuldvorderingen beschouwd met ingang van de datum van het besluit van de Raad
waarin de door de lidstaten te betalen financiële bijdragen aan de faciliteit
worden vastgesteld. De bijdragen van de lidstaten voldoen aan de volgende
voorwaarden en worden bijgevolg als vermogen geboekt: -
zoals in
de bijdrage-overeenkomst is vastgelegd, geven zij de lidstaten het recht om bij
een liquidatie van de faciliteit te bepalen hoe de netto-activa van de
faciliteit worden besteed; -
zij
behoren tot de categorie instrumenten die bij alle andere categorieën
instrumenten is achtergesteld; -
alle
financiële instrumenten die deel uitmaken van de categorie instrumenten die bij
alle andere categorieën instrumenten is achtergesteld, hebben identieke
kenmerken; -
het
instrument heeft geen kenmerken waardoor het als een passivum zou moeten
geboekt; en -
de
verwachte totale kasstromen die gedurende de looptijd van het instrument aan
het instrument zijn toe te rekenen, zijn in aanzienlijke mate gebaseerd op de
winst of het verlies, de verandering in de opgenomen nettoactiva of de
verandering in de reële waarde van de opgenomen en niet-opgenomen nettoactiva
van de faciliteit gedurende de looptijd van het instrument. 2.4.7
Rentebaten van leningen Rente van door de faciliteit verstrekte leningen wordt
geboekt in het overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten
("Rente en soortgelijke baten") en in het overzicht van de financiële
positie ("Leningen en vorderingen") volgens het toerekeningsbeginsel
met gebruikmaking van de effectieve rentevoet, die de factor is om de geraamde
toekomstige kasstromen of ontvangsten tijdens de verwachte looptijd van de
lening exact naar de nettoboekwaarde van de lening te verdisconteren. Zodra de
boekwaarde van een lening door een waardevermindering afgenomen is, blijven de
rentebaten opgenomen met gebruikmaking van de oorspronkelijke effectieve
rentevoet die op de nieuwe boekwaarde wordt toegepast. 2.4.8
Rentesubsidies en
technische bijstand Het beheer van de rentesubsidies en technische bijstand
namens de lidstaten is een onderdeel van de activiteiten van de faciliteit. Het deel van de bijdragen van de lidstaten dat aan de
betaling van rentesubsidies wordt toegewezen, wordt niet opgevoerd in de
middelen van de contribuanten van de faciliteit, maar wordt ingedeeld als
"aan derden verschuldigd bedrag". De faciliteit betaalt de
eindbegunstigden uit en vermindert vervolgens het aan derden verschuldigde bedrag. Wanneer bijdragen voor rentesubsidies en technische bijstand
niet volledig worden toegekend, worden zij opnieuw geboekt als bijdrage aan de
faciliteit. 2.4.9
Rentebaten op geldmiddelen
en kasequivalenten Rentebaten van geldmiddelen en kasequivalenten worden volgens
het toerekeningsbeginsel opgenomen in het overzicht van gerealiseerde en
niet-gerealiseerde resultaten van de faciliteit. 2.4.10
Honoraria, provisies en
dividenden Honoraria die werden ontvangen met betrekking tot diensten
die over een bepaalde periode werden verstrekt worden als inkomsten beschouwd
in de mate dat de diensten zijn verstrekt. Bereidstellingsprovisies worden
uitgesteld en als inkomsten erkend waarbij de effectieve rentemethode wordt
gebruikt met betrekking tot periode van de uitbetaling tot de terugbetaling van
de desbetreffende lening. Dividenden van voor verkoop beschikbare beleggingen in
aandelen worden bij ontvangst opgenomen. 2.4.11
Fiscale bepalingen Het
Protocol betreffende de voorrechten en immuniteiten van de Europese
Gemeenschappen, gehecht aan het Verdrag betreffende de Europese Unie en het
Verdrag betreffende de werking van de Europese Unie, bepaalt dat de
bezittingen, inkomsten en andere eigendommen van de instellingen van de Unie
vrijgesteld zijn van alle directe belastingen. 3
Risicobeheer Deze toelichting bevat gegevens over de blootstelling van
de faciliteit aan krediet- en financiële risico's, beheer en controle van deze
risico's door de faciliteit, in het bijzonder de primaire risico's die verband
houden met het gebruik van financiële instrumenten. Hierbij gaat het om de
volgende risico's: -
kredietrisico
– het risico op verlies als gevolg van het in gebreke blijven van de cliënt of
tegenpartij dat zich voordoet bij alle vormen kredietblootstelling, inclusief
afwikkelingsrisico; -
liquiditeitsrisico
– het risico dat een entiteit het moeilijk zal hebben om verplichtingen die
verband houden met de afwikkeling van financiële verplichtingen door middel van
de levering van geldmiddelen of een ander financieel actief na te komen; -
marktrisico
– de blootstelling aan waarneembare marktvariabelen, zoals rentevoeten, wissel-
en aandelenkoersen. 3.1 Organisatie van het risicobeheer De Europese Investeringsbank past haar risicobeheer
voortdurend aan. Het risicobeheer van de EIB is verantwoordelijk voor de
identificatie, de beoordeling, het toezicht en de rapportage over de krediet-
en aandelenkoersrisico's waaraan de faciliteit is blootgesteld. Binnen een
kader waarbij de scheiding van taken in acht wordt genomen, staat het
risicobeheer los van de front offices. De directeur-generaal risicobeheer
rapporteert over de risico's aan de vicevoorzitter van de EIB die hiervoor
verantwoordelijk is. Deze vicevoorzitter vergadert op gezette tijden met het
auditcomité om te overleggen over risicokwesties. Hij is ook verantwoordelijk
voor het toezicht op de risicorapportage aan het beheerscomité en het
directiecomité van de Europese Investeringsbank. 3.2 Kredietrisico Kredietrisico is het mogelijke risico op verlies als gevolg
van het in gebreke blijven van de cliënt of tegenpartij dat zich voordoet bij
alle vormen kredietblootstelling, inclusief afwikkeling. 3.2.1.
Beleid op het vlak kredietrisico Bij het uitvoeren van de
kredietanalyse van de tegenpartijen bij de lening beoordeelt de EIB het
kredietrisico met het oog op een getalsmatige weging en waardering. De
faciliteit heeft een interne ratingmethodiek (IRM) ontwikkeld voor bedrijven of
financiële instellingen om de interne ratings te bepalen van de belangrijkste
begunstigde tegenpartijen die als lener/borgsteller optreden. De methodiek is
gebaseerd op een systeem van puntenlijsten die zijn aangepast aan elke
belangrijke tegenpartij (bv. bedrijven, banken, openbare entiteiten, enz.).
Rekening houdende met zowel de beste bancaire praktijken als de principes in
het kader van kapitaalakkoord Bazel II, worden alle tegenpartijen die
essentieel zijn voor het kredietprofiel van een specifieke transactie
gerangschikt in interne ratingcategorieën waarbij gebruik wordt het gemaakt van
de IRM voor het specifieke type tegenpartij. Aan elke tegenpartij wordt in
eerste instantie een interne rating toegekend die een weerspiegeling is van de
lange-termijnrating in vreemde valuta van de tegenpartij (of de gelijkwaardige
lokale munteenheid indien nodig) na een diepgaande analyse van het
risicoprofiel van de tegenpartij en de risicocontext van het land van die
tegenpartij. De kredietbeoordeling van
projectfinanciering en andere gestructureerde transacties met beperkte
aanwending is niet onderworpen aan IRM. Hierbij wordt gebruik gemaakt van
kredietrisico-instrumenten die van belang zijn voor de sector en hoofdzakelijk
zijn toegespitst op beschikbaarheid van cash flow en aflossingscapaciteit. Bij
deze instrumenten gaat het om de analyse van het contractueel kader van
projecten, de analyse van de tegenpartij en cashflowsimulaties. Net zoals bij
bedrijven en financiële instellingen wordt voor elk project een interne
risicorating en een verwacht verlies berekend. Alle verrichtingen zonder de overheid
als tegenpartij (of zonder overheidsgarantie/hiermee gelijkgestelde garantie)
zijn onderworpen aan een specifiek transactieniveau en beperkingen van de
grootte van de tegenpartij. Voor het maximale nominale bedrag van elke
transactie geldt een bovengrens die afhangt van het verwachte verlies van de
transactie. Tegenpartijlimieten worden toegepast op geconsolideerde
blootstellingen. Dergelijke beperkingen weerspiegelen doorgaans de omvang van
de eigen middelen van de tegenpartijen alsook hun totale externe financiering
op lange termijn. Om het kredietrisico te beperken, maakt de faciliteit
gebruik van verschillende kredietverbeteringen, waaronder: -
projectgerelateerde
effecten (bv. de aandelen als onderpand, de activa als onderpand, overdracht
van rechten, toezeggingen met betrekking tot de rekeningen), en/of -
waarborgen,
doorgaans verstrekt door de sponsor van het gefinancierde project (bv.
vervollediging van de waarborgen, afroepgaranties). Daarnaast maakt de faciliteit zelden gebruik van
kredietverbeteraars die geen rechtstreeks verband houden met het projectrisico,
zoals onderpanden of bankgaranties. De faciliteit doet geen beroep op kredietderivaten om het
kredietrisico te beperken. 3.2.2.
Maximale
blootstelling aan kredietrisico zonder rekening te houden met
zekerheidsstellingen en andere kredietbeschermingen In de onderstaande tabel is de maximale blootstelling aan
kredietrisico opgenomen voor de onderdelen van de balans, inclusief derivaten.
De maximale blootstelling is een brutoweergave, zonder het risicobeperkende
effect van het gebruik van zekerheidsstellingen. Maximale blootstelling (x 1 000 EUR) || 31.12.2012 || 31.12.2011 ACTIVA || || Geldmiddelen en kasequivalenten || 466 568 || 452 279 Afgeleide financiële instrumenten || 115 || 434 Leningen en vorderingen || 1 146 280 || 1 033 160 Door contribuanten te storten bedragen || 87 310 || 87 310 Tot einde looptijd aangehouden financiële activa || 99 029 || - Overige activa || 224 || 416 Totaal activa || 1 799 526 || 1 573 599 || || POSTEN BUITEN DE BALANS || || Voorwaardelijke verplichtingen || || - Niet-aangesproken garanties || 20 000 || 20 000 Vastleggingen || || - Niet-uitgekeerde leningen || 749 044 || 701 092 - Aangesproken garanties || 6 224 || 7 909 Totaal buitenbalansposten || 775 268 || 729 001 || || Totaal kredietrisico || 2 574 794 || 2 302 600 3.2.3.
Kredietrisico
op leningen en vorderingen 3.2.3.1
Meting
kredietrisico op leningen en vorderingen Elke leningsactiviteit van de
faciliteit gaat gepaard met een uitgebreide risicobeoordeling en weging van de
prognoses van verwachte verliezen die zijn opgenomen in de rangschikking van de
lening. De rangschikking wordt opgesteld volgens algemeen aanvaarde criteria,
op basis van de kwaliteit van de lener, de looptijd van de lening, de garantie
en in voorkomend geval de borgsteller. Het systeem voor de rangschikking van
leningen omvat methodieken, processen, databases en IT-systemen voor de
beoordeling van het kredietrisico bij leningen en de weging van de prognoses
van verwachte verliezen. Het is een samenvatting van een grote hoeveelheid
gegevens om een relatieve rangschikking van de kredietrisco's van de leningen
tot stand te brengen. De rangschikking is een weerspiegeling van de huidige
waarde van het geraamde niveau van de "verwachte verliezen", waarbij
rekening wordt gehouden met de waarschijnlijkheid van een wanbetaling van de
belangrijkste schuldenaars, de risicoblootstelling en de ernst van het verlies
bij wanbetaling. De rangschikking wordt gebruikt voor de volgende
doelstellingen: -
als
hulpmiddel voor een meer accurate en kwantitieve beoordeling van de
leningrisico's; -
als
hulpmiddel bij het toezicht; -
als
beschrijving van de kwaliteit van de leningportfolio op een bepaalde datum; -
als input
bij risicowaarderingsbesluiten op basis van de verwachte verliezen. De volgende factoren spelen mee bij
de vaststelling van een rangschikking: i)
de kredietwaardigheid van
de lener: hierbij gaat het om een onafhankelijke beoordeling van de leners en
een evaluatie van hun kredietwaardigheid op basis van interne methodieken en
externe data. Overeenkomstig de gekozen geavanceerde benadering van Basel II
heeft de Bank een interne methodiek voor rangschikkingen opgesteld om de
interne ratings van leners en borgstellers te bepalen. Dit is gebaseerd op een
reeks specifieke puntenlijsten voor elke categorie tegenpartij. ii)
De wanbetaling-correlatie:
geeft aan hoe waarschijnlijk het is dat zowel de lener als de borgsteller
tegelijkertijd met financieringsmoeilijkheden zullen worden geconfronteerd. Hoe
hoger de correlatie tussen kansen op wanbetaling van de lener en de
borgsteller, hoe geringer de waarde van de garantie en dus hoe lager de
rangschikking. iii)
De waarde van
garantie-instrumenten en effecten: deze waarde wordt beoordeeld op basis van de
combinatie van de kredietwaardigheid van de emittent en het soort instrument
dat wordt gebruikt. iv)
Het contractuele kader: een
degelijk contractueel kader versterkt de kwaliteit van de lening en verhoogt
zijn interne rangschikking. v)
De looptijd van de lening:
als alle andere parameters gelijk blijven, geldt: hoe langer de looptijd van de
lening, hoe hoger het risico op moeilijkheden bij de aflossing van de lening. Het verwachte verlies op een lening
wordt berekend door een combinatie te maken van de vijf bovenvermelde punten.
Uitgaande van het niveau van dit verlies wordt een lening ondergebracht in een
van de onderstaande categorieën: A Leningen van uitstekende kwaliteit:
er zijn drie subcategorieën. A° omvat alle EU-landenrisico's, dit zijn leningen
die zijn verleend aan of die volledig, uitdrukkelijk en onvoorwaardelijk door
de lidstaten zijn gegarandeerd, waarbij verwacht wordt dat er zich geen
terugbetalingsmoeilijkheden zullen voordoen en met een percentage voor
onverwachte verliezen van 0%. A+ omvat leningen die toegekend zijn aan (of
gegarandeerd zijn door) andere entiteiten dan lidstaten, waarbij ervan
uitgegaan wordt dat tijdens de looptijd geen verslechtering zal optreden. A-
omvat leningen waarbij er enige twijfel is omtrent het behoud van hun huidige
status (bijvoorbeeld wegens de lange looptijd of als gevolg van de hoge
volatiliteit van de toekomstige prijs van een anders uitstekend onderpand),
maar waarbij elke neerwaartse ontwikkeling naar verwachting vrij beperkt zal
zijn. B Leningen van hoge kwaliteit:
activa waarvoor de bank geen problemen verwacht, hoewel een geringe
verslechtering in de toekomst niet wordt uitgesloten. B+ en B- worden gebruikt
om de relatieve waarschijnlijkheid aan te geven van de mogelijkheid dat een
dergelijke verslechtering zich voordoet. C Leningen van goede kwaliteit:
voorbeelden hiervan zijn niet-gegarandeerde leningen aan solide banken en
bedrijven met een 7-jaar bullet of soortgelijke afschrijving, vervaldag bij
uitbetaling. D Deze categorie
vertegenwoordigt de grensgevallen tussen leningen van "aanvaardbare
kwaliteit" en die waarbij zich enige problemen hebben voorgedaan. Dit
keerpunt in de rangschikking wordt nauwkeuriger omschreven door de
subcategorieën D+ en D-. Leningen met een rating D- vereisen een verhoogd
toezicht. E Deze categorie omvat leningen
met een groter risicoprofiel dan doorgaans wordt aanvaard. Tot deze categorie
behoren ook leningen waarbij zich tijdens de looptijd ernstige problemen hebben
voorgedaan en waarbij een verlies niet kan worden uitgesloten. Derhalve zijn
deze leningen onderworpen aan een rigoureus en doorgedreven toezicht. Met de
subcategorieën E+ en E- wordt het verschil in intensiteit aangegeven van dit
speciaal toezicht, waarbij de transacties met een rangschikking E- zich in een
positie bevinden waarbij er een grote kans is dat de aflossing niet tijdig kan
plaatsvinden en er dus een vorm van schuldherstructurering noodzakelijk wordt,
hetgeen kan resulteren in een waardeverminderingsverlies. F F (wanbetaling) verwijst
naar leningen met onaanvaardbare risico's. Leningen met een rangschikking F-
kunnen alleen het resultaat zijn van lopende transacties die na ondertekening
geconfronteerd werden met onvoorziene, uitzonderlijke en bijzonder ongunstige
omstandigheden. Alle transacties waarbij zich een verlies van de hoofdsom voor
de faciliteit voordoet, worden onder F gerangschikt. Hiervoor geldt een
specifieke benadering. Doorgaans worden leningen die intern D- of lager zijn
gerangschikt op een toezichtslijst geplaatst. Indien een lening in eerste
instantie was goedgekeurd met een risicoprofiel van D- of lager, zal deze
lening alleen op de toezichtslijst worden geplaatst als gevolg een feitelijke kredietgebeurtenis
die geleid heeft tot een verdere verslechtering van de rangschikking van de
lening. In de tabel in afdeling 3.2.3.3 is de analyse opgenomen van
de kredietkwaliteit van de leningportfolio van de faciliteit op basis van de
bovenstaande rangschikking. 3.2.3.2
Analyse
van blootstelling aan kredietrisico van leningen In de onderstaande tabel wordt de maximale blootstelling
weergegeven aan kredietrisico van ondertekende en uitbetaalde leningen per
categorie lener, waarbij rekening wordt gehouden met de garanties die door de
borgstellers zijn verstrekt: Per 31.12.2012 (x 1 000 EUR) || Gegarandeerd || Andere kredietverbeteraars || Niet gegarandeerd || Totaal Banken || 12 630 || 136 695 || 207 582 || 356 907 Bedrijven || 20 077 || 78 171 || 478 358 || 576 606 Openbare instellingen || 30 462 || - || 18 || 30 480 Staten || - || 5 819 || 176 468 || 182 287 Totaal uitgekeerd || 63 169 || 220 686 || 862 425 || 1 146 280 Ondertekend, niet uitgekeerd || 14 091 || 142 963 || 591 990 || 749 044 Per 31.12.2011 (x 1 000 EUR) || Gegarandeerd || Andere kredietverbeteraars || Niet gegarandeerd || Totaal Banken || 13 026 || 97 994 || 197 245 || 308 265 Bedrijven || 15 699 || 55 601 || 475 012 || 546 312 Openbare instellingen || 37 670 || - || - || 37 670 Staten || - || 6 214 || 134 699 || 140 913 Totaal uitgekeerd || 66 395 || 159 809 || 806 956 || 1 033 160 Ondertekend, niet uitgekeerd || 10 434 || 173 484 || 517 174 || 701 092 De kredietgebeurtenissen van de faciliteit die van invloed
zijn op de kredietnemers en de borgstellers worden continu opgevolgd door OPS
B, het operationele directoraat van de EIB voor verrichtingen buiten de EU. Bij
een verslechtering van de kredietbeoordeling en/of contractuele tekortkomingen
worden met name contractuele rechten geval per geval beoordeeld. Wanneer dit
noodzakelijk is, worden risicobeperkende maatregelen genomen overeenkomstig de
richtsnoeren voor kredietrisico. Ook bij verlengingen van bankgaranties voor
haar leningen, wordt ervoor gezorgd dat deze worden vervangen of dat tijdig
wordt opgetreden. Als onmiddellijke reactie op de ontwikkelingen op de
financiële markten die sinds september 2008 hebben plaatsgevonden, heeft de
faciliteit maatregelen genomen om het toezicht op en het beheer van risico's te
versterken. Hiertoe heeft OPS B in april 2011 een autonome afdeling toezicht
opgericht die rechtstreeks rapporteert aan de directeur-generaal en belast is
met het financiële en contractuele toezicht op leningen. Het doel is het
bevorderen van de uitwisseling van informatie tussen de departementen en
procedures voor verslaglegging en operationeel beheer voor te stellen in tijden
van financiële crisis met als doelstelling snel te kunnen optreden, mocht zulks
noodzakelijk blijken. 3.2.3.3
Analyse
kredietkwaliteit per categorie lener In de onderstaande tabel wordt de analyse weergegeven van
de kredietkwaliteit van de portefeuille leningen van de portfolio van de
faciliteit per 31 december 2012 en 31 december 2011 uitgaande van de
rangschikking van de leningen, op basis van de ondertekende blootstellingen
(uitgekeerd en niet-uitgekeerd). Per 31.12.2012 (x 1 000 EUR) || || Uitstekende rangschikking || Standaard rangschikking || Min. aanvaardbaar Risico || Hoog risico || Geen rangschikking || Totaal || || A tot B- || C || D+ || D- en lager || || Lener || Banken || 50 000 || 24 342 || 21 864 || 529 325 || 337 014 || 962 545 Bedrijven || 7 466 || 8 006 || - || 605 672 || - || 621 144 Openbare instellingen || - || - || - || 70 480 || - || 70 480 Staten || - || - || - || 241 155 || - || 241 155 Totaal || || 57 466 || 32 348 || 21 864 || 1 446 632 || 337 014 || 1 895 324 Per 31.12.2011 (x 1 000 EUR) || || Uitstekende rangschikking || Standaard rangschikking || Min. aanvaardbaar Risico || Hoog risico || Geen rangschikking || Totaal || || A tot B- || C || D+ || D- en lager || || || Lener || Banken || 50 002 || 9 674 || 39 966 || 356 629 || 351 476 || 807 747 Bedrijven || 3 917 || 5 279 || - || 635 825 || - || 645 021 Openbare instellingen || - || - || - || 38 761 || - || 38 761 Staten || - || - || - || 242 723 || - || 242 723 Totaal || || 53 919 || 14 953 || 39 966 || 1 273 938 || 351 476 || 1 734 252 3.2.3.4
Risicoconcentraties
van leningen en vorderingen 3.2.3.4.1
Geografische
analyse Op basis van het land van de ontlener kan de
leningportefeuille van de faciliteit worden uitgesplitst in de volgende
geografische regio's (x 1 000 EUR): Land van de ontlener || 31.12.2012 || 31.12.2011 Regionaal – ACS || 84 051 || 99 543 Uganda || 140 833 || 117 035 Regionaal – West-Afrika || 33 856 || 14 161 Mozambique || 137 745 || 126 666 Mauritanië || 65 670 || 43 427 Ethiopië || 81 666 || 84 266 Dominicaanse Republiek || 67 991 || 66 118 Kenia || 131 566 || 65 611 Kameroen || 72 525 || 60 706 Zambia || 18 772 || 43 294 Congo (Democratische Republiek) || 28 415 || 8 980 Nigeria || 14 383 || 28 691 Regionaal – tille Oceaan || 17 767 || 20 603 Regionaal – Centraal Afrika || 10 431 || 12 109 Jamaica || 71 027 || 59 317 Madagaskar || - || 1 253 Mauritius || 11 302 || 12 732 Ghana || 5 642 || 7 812 Angola || 10 009 || 13 598 Trinidad en Tobago || 1 483 || 1 002 Burkina Faso || 10 727 || 12 588 Malawi || 4 950 || 5 833 Nieuw-Caledonië || 4 198 || 4 673 Rwanda || 9 641 || 11 197 Niger || 4 146 || 3 950 Frans-Polynesië || 2 631 || 3 131 Botswana || - || - Senegal || 5 837 || 10 329 Lesotho || 3 827 || 3 902 Vanuatu || 3 639 || 3 917 Belize || 13 || 103 Grenada || 2 477 || 2 698 Gabon || 1 011 || 1 509 Togo || 52 644 || 53 224 Kaapverdië || 27 073 || 28 405 Djibouti || 762 || 777 Haïti || 4 654 || - Saint Lucia || 2 916 || - Totaal || 1 146 280 || 1 033 160 3.2.3.4.2
Analyse
op grond van bedrijfstak In de onderstaande tabel wordt de leningportefeuille van de
faciliteit opgesplitst per bedrijfstak van de ontlener. De uitkeringen die
eerst worden verstrekt aan een financiële tussenpersoon voordat zij aan de
eindbegunstigde worden uitbetaald, zijn onder de globale leningen opgenomen (x
000 EUR): Bedrijfstak van de ontlener || 31.12.2012 || 31.12.2011 Globale leningen en agentuurovereenkomsten || 252 662 || 218 912 Luchtvaartmaatschappijen en producenten van luchtvaartuigen || 13 || 103 Luchthavens en systemen voor luchtverkeersafhandeling || 30 480 || 31 052 Grondstoffen en mijnbouw || 168 911 || 135 573 Chemicaliën, kunststoffen en farmaceutische producten || - || 20 400 Drinkwater, waterzuivering || 38 697 || 33 247 Elektriciteit, kolen en andere || 409 090 || 358 745 Voedselketen || - || 1 244 Investeringsgoederen/duurzame consumptiegoederen || 3 827 || 3 902 Vervoer over zee en andere || 5 819 || 6 214 Verwerking van materialen, bouwsector || 24 154 || 29 025 Papierketen || 4 747 || 4 840 Autosnelwegen en andere wegen || 73 921 || 62 856 Telecommunicatie || 18 427 || 24 963 Tertiaire sector en overige || 115 532 || 102 084 Totaal || 1 146 280 || 1 033 160 3.2.3.5
Achterstal
op leningen De identificatie, het toezicht en de rapportage over
achterstallige bedragen verloopt overeenkomstig een reeks procedures, de
zogeheten "Richtsnoeren voor het toezicht op laattijdige betalingen". Het toezicht en de rapportage over laattijdige betalingen
wordt doorgaans beheerd door de eenheid Laattijdige betalingen van het
directoraat Beheer en Herstructurering van Transacties van de EIB. Deze eenheid
stelt een maandelijks verslag op over de onbetaalde leningtranches van de
faciliteit, inclusief een tabel waarin de achterstallen van meer dan acht dagen
van maand tot maand worden vergeleken. Dit maandelijks verslag geeft een
gedetailleerd beeld van de maatregelen die reeds zijn genomen of die moeten
worden genomen, per land, lening en tranche. Daarnaast wordt een maandelijks rapport opgesteld over
leningen met achterstallige betalingen van meer dan 90 dagen, dat vervolgens
bij de Europese Commissie wordt ingediend. Tweemaal per jaar ontvangt het
directiecomité van de EIB een overzichtstabel van de leningen met
achterstallige betalingen van meer dan 30 dagen en 90 dagen alsook een verslag
met vergelijkende gegevens over de jaarlijkse en halfjaarlijkse ontwikkeling
van de achterstallen. De achterstallen op de betalingen van de desbetreffende
leningen kunnen als volgt worden geanalyseerd (x 1 000 EUR): || Toelichting || Leningen en vorderingen 31.12.2012 || Leningen en vorderingen 31.12.2011 Boekwaarde || || 1 146 280 || 1 033 160 || || || Individueel in waarde verminderde activa || || || Brutobedrag || || 110 767 || 112 662 Voorziening voor waardevermindering || 7 || -45 144 || -48 816 Individueel in waarde verminderde boekwaarde || || 65 623 || 63 846 || || || Collectief in waarde verminderde activa || || || Brutobedrag || || - || - Voorziening voor waardevermindering || || - || - Collectief in waarde verminderde boekwaarde || || - || - || || || Achterstallig maar niet in waarde verminderd || || || || || || "Achterstallig" omvat || || || 30-60 dagen || || 12 || 8 60-90 dagen || || - || 472 90-180 dagen || || - || 13 meer dan 180 dagen || || - || 33 Achterstallige maar niet in waarde verminderde boekwaarde || || 12 || 526 || || || Boekwaarde die niet vervallen is en evenmin in waarde is verminderd || || 1 080 645 || 968 788 || || || Totale boekwaarde leningen en vorderingen || || 1 146 280 || 1 033 160 || || || || 3.2.4.
Kredietrisico
met betrekking tot geldmiddelen en kasequivalenten De beschikbare middelen worden geïnvesteerd overeenkomstig
het schema van de faciliteit voor de contractuele uitbetaling van de
verplichtingen. Vanaf 31.12.2012 waren er alleen investeringen in de vorm van
bankrekeningen en andere financiële instrumenten op korte termijn.
Investeringen in obligaties op middellange en lange termijn kwamen ook in
aanmerking, overeenkomstig de investeringsrichtsnoeren en afhankelijk van de
liquiditeitsbehoeften. De minimale kortetermijn rating voor goedgekeurde banken of
emittenten is P-1/A-1/F1 (Moody’s, S&P, Fitch). Bij verschillende ratings
die door meer dan een ratingbureau zijn verleend, geldt de laagste rating. De
maximaal toegestane limiet voor elke goedgekeurde bank of emittent bedraagt
momenteel 50 000 000 EUR (vijftig miljoen EUR). De deposito's worden geplaatst bij de goedgekeurde
entiteiten met een maximale looptijd van drie maanden vanaf de transactiedatum
tot de limietdatum van de kredietblootstelling. Per 31 december 2012 en 31 december 2011 hadden alle
bankdeposito"s en schuldpapier op korte termijn dat door faciliteit werd
aangehouden, een minimale rating van P-1 op de vereffening volgens Moody's. In
de kredietbeoordeling van P-2 van 31 december 2011 zou de waarde van een
tegenpartij op 21 december 2011 worden verminderd. In de onderstaande tabel is het saldo van de bankrekeningen
inclusief opgelopen rente opgenomen (x 1000 EUR): Minimale korte-termijnrating (terminologie Moody's) || Minimale lange-termijnrating (terminologie Moody's) || 31.12.2012 || 31.12.2011 P-1 || Aa1 || 43 400 || 10 % || - || - P-1 || Aa2 || - || - || 28 622 || 6 % P-1 || Aa3 || 130 901 || 29 % || 105 547 || 24 % P-1 || A1 || 83 500 || 18 % || 117 603 || 26 % P-1 || A2 || 198 179 || 43 % || 179 938 || 40 % P-2 || A3 || - || - || 17 441 || 4 % Totaal || || 455 980 || 100 % || 449 151 || 100 % 3.2.5.
Kredietrisico
met betrekking tot derivaten 3.2.5.1
Beleid
op het vlak van kredietrisico van derivaten Het kredietrisico met betrekking tot derivaten is het
verlies dat een bepaalde partij kan oplopen wanneer de tegenpartij bij de
transactie niet in staat zou zijn zijn contractuele verplichtingen na te komen.
Het kredietrisico bij derivaten hangt af van een aantal factoren (zoals
rentevoeten en wisselkoersen) en stemt doorgaans overeen met een klein onderdeel
van hun referentiewaarde. De faciliteit mag in de uitoefening van haar normale
activiteiten swapovereenkomsten sluiten ter afdekking van specifieke
kredietverrichtingen of currency forward contracten sluiten ter afdekking van
haar valutaposities, die in andere actief verhandelde valuta dan de euro
luiden. Alle swaps worden uitgevoerd door de Europese Investeringsbank met een
externe tegenpartij. De swaps vallen onder dezelfde Master Swap overeenkomsten
en Credit Support bijlagen die tussen de Europese Investeringsbank en haar
externe tegenpartijen zijn afgesloten. 3.2.5.2
Meting
van de kredietrisico's voor derivaten Alle door de Europese Investeringsbank uitgevoerde swaps
die betrekking hebben op de faciliteit, worden behandeld binnen hetzelfde
contractuele kader en volgens dezelfde methodiek die gelden voor de derivaten
die door de Europese Investeringsbank voor eigen doeleinden zijn ingezet. Met
name de geschiktheid van de tegenpartijen bij de swapovereenkomst wordt bepaald
door de Europese Investeringsbank op basis van dezelfde
geschiktheidsvoorwaarden die gelden voor de algemene swapdoeleinden. Voor het meten van de blootstelling aan kredietrisico met
betrekking tot transacties met swaps en derivaten maakt de Europese
Investeringsbank gebruik van de Net Market Exposure (NME) en Potential Future
Exposure (PFE) benadering voor verslaglegging en toezicht op de limieten. De
derivaten van de faciliteit zijn volledig opgenomen in de NME en PFE. In de onderstaande tabel zijn de
looptijden van de swapcontracten opgenomen (inclusief cross currency swaps,
cross currency interest rate swaps, maar zonder short-term currency swaps),
opgesplitst voor hun referentiewaarde en reële waarde: Swapcontracten per 31.12.2012 || korter dan || 1 jaar || 5 jaar || meer dan || TOTAAL 2012 (x 1 000 EUR) || 1 jaar || tot 5 jaar || tot 10 jaar || tot 10 jaar || Referentiebedrag || 1 480 || 9 833 || 15 253 || - || 26 566 Reële waarde (d.i. netto contante waarde) || 71 || -528 || -3 529 || - || -3 986 Swapcontracten per 31.12.2011 || korter dan || 1 jaar || 5 jaar || meer dan || TOTAAL 2011 (x 1 000 EUR) || 1 jaar || tot 5 jaar || tot 10 jaar || tot 10 jaar || Referentiebedrag || 7 042 || 43 593 || 16 899 || - || 67 534 Reële waarde (d.i. netto contante waarde) || -674 || -1 331 || -3 869 || - || -5 874 De faciliteit sluit currency swap contracten op korte
termijn af om het valutarisico af te dekken op uitkeringen van leningen in
andere valuta dan de EUR. Currency swaps op korte termijn hebben een looptijd
van maximum drie maand en worden regelmatig verlengd. Het referentiebedrag van
currency swap contracten op korte termijn bedroeg 652 miljoen EUR op
31 december 2012 ten opzichte van 585 miljoen EUR op 31 december 2011. De
reële waarde van currency swap contracten op korte termijn bedroeg
-2,9 miljoen EUR op 31 december 2012 ten opzichte van -6,4 miljoen EUR
op 31 december 2011. De faciliteit sluit interest rate swap contracten af om het
renterisico op uitbetaalde leningen af te dekken. Per 31 december 2012 is er
een niet-afgewikkelde interest rate swap met een referentiebedrag van
19,6 miljoen EUR (2011: nihil) en een reële waarde van 0,03 miljoen EUR
(2011: nihil). 3.2.6.
Kredietrisico
op tot einde looptijd aangehouden financiële activa In de volgende tabel wordt de
situatie toegelicht van de portefeuille van tot de vervaldatum aangehouden
posities die volledig bestaan uit obligaties met een resterende looptijd van
minder dan drie maanden. Minimale korte-termijnrating (terminologie Moody's) || Minimale lange-termijnrating (terminologie Moody's) || 31.12.2012 || 31.12.2011 P-2 || Baa2 || 50 143 || 51 % || - || - P-3 || Baa3 || 48 886 || 49 % || - || - Totaal || || 99 029 || 100 % || - || - 3.3 Liquiditeitsrisico 3.3.1
Beheer van het
liquiditeitsrisico: Liquiditeitsrisico is het risico dat een entiteit het
moeilijk zal hebben om verplichtingen die verband houden met de afwikkeling van
financiële verplichtingen door middel van de levering van geldmiddelen of een
ander financieel actief na te komen. De faciliteit wordt in eerste instantie gefinancierd met
jaarlijkse bijdragen van de lidstaten (middelen 9e en 10e EOF) en in tweede
instantie met terugbetalingen afkomstig van door de faciliteit uitgevoerde
verrichtingen. Rekening houdend met de verwachtingen van de EIB betreffende het
beheer en de verrichtingen van de faciliteit stelt de Commissie jaarlijks de
staat vast van de vastleggingen, de betalingen en het jaarlijkse bedrag van de
afgeroepen bijdragen (met inbegrip van de rentesubsidies) voor het lopende en
de volgende begrotingsjaren, en zij stelt de Raad hiervan vóór 15 oktober in
kennis. Om de jaarlijkse bijdragen van de lidstaten te berekenen,
wordt het uitkeringspatroon van de bestaande en geplande portefeuille
onderzocht en tijdens het jaar opgevolgd. Speciale gebeurtenissen, zoals
vroegtijdige terugbetalingen, verkoop van aandelen of wanbetalingen worden in
aanmerking genomen met het oog op een aanpassing van de jaarlijkse
liquiditeitsvereisten. Om het liquiditeitsrisico verder te beperken, beschikt
de faciliteit over een liquiditeitsreserve die voldoende is om steeds de tijdig
voorspelde uitbetalingen (op gezette tijden bekendgemaakt door OPS B) te
dekken. Het schatkistpapier op de in naam van de faciliteit
geopende rekeningen wordt beheerd door de afdeling thesaurie van de bank,
overeenkomstig het beginsel van scheiding van taken tussen front en back
office. Afwikkelingstransacties die betrekking hebben op de investering van
deze activa, vallen onder de verantwoordelijkheid van de afdeling planning en
afwikkeling van transacties. Daarnaast vallen volgens het beginsel van scheiding van
taken de goedkeuring van tegenprestaties en de limieten voor investeringen in
schatkistpapier, alsook het toezicht op deze limieten, onder de
verantwoordelijkheid van het directoraat Risicobeheer van de bank. 3.3.2
Meting van het
liquiditeitsrisico: In de deze afdeling opgenomen tabellen wordt een overzicht
gegeven van de financiële verplichtingen van de faciliteit volgens looptijd op
basis van de resterende periode tussen de balansdatum en de contractuele
vervaldag (op basis van op niet-gedisconteerde kasstromen). De faciliteit heeft verbintenissen in de vorm van
niet-uitbetaalde delen van het krediet uit hoofde van ondertekende
kredietovereenkomsten, niet-uitbetaalde delen van ondertekende inschrijvingen
op kapitaal/investeringsovereenkomsten, toegekende leninggaranties, of van
toegezegde rentesubsidies en technische bijstand ("TA"). Het
uitkeringspatroon is in aanzienlijke mate onzeker. In het kader van de IF
afgesloten leningen hebben een uitbetalingstermijn. De uitbetalingen komen
evenwel tot stand op tijdstippen en in bedragen die weergeven welke vooruitgang
is geboekt bij de onderliggende investeringsprojecten en
financieringsverrichtingen in een relatief volatiele context.
Kapitaalinvesteringen worden opeisbaar wanneer en zodra uit hoofde van de
fondsenbeheerders geldige opvragingen voor kapitaal tot stand komen, die een
beeld geven van de geboekte vooruitgang bij hun investeringsactiviteiten. De
trekkingsperiode is gewoonlijk 3 jaar en wordt vaak met een of twee jaar
verlengd. Sommige uitbetalingsverbintenissen blijven gewoonlijk ook van kracht
na afloop van de trekkingsperiode totdat de onderliggende investeringen van het
fonds volledig beschikbaar zijn, aangezien de liquiditeiten van het fonds soms
ontoereikend kunnen zijn om te voldoen aan de betalingsverplichtingen met
betrekking tot vergoedingen en andere kosten. Leninggaranties gaan niet gepaard
met specifieke uitbetalingsverplichtingen tenzij door de begunstigde van de
lening een waarborg wordt afgeroepen. Het bedrag van uitstaande garantie wordt
verlaagd volgens het aflossingsschema van elke gegarandeerde lening. In het licht hiervan is de uitsplitsing van de hierna
vermelde looptijden opgesteld, waarbij voor elk geval is rekening gehouden met
de contractuele uitbetalingsperiode, waarbij gebruik is gemaakt van prognoses
in overeenstemming met de gangbare methoden voor de liquiditeitsplanning van de
faciliteit. Wat betreft de uitbetalingsverbintenissen in het kader van
contracten voor technische bijstand, zijn deze doorgaans van korte duur (minder
dan een jaar). In de volgende gevallen is gekozen voor "Looptijd niet
bepaald": verbintenissen van opgevraagde en de niet-opgevraagde garanties;
vastgelegde maar niet-uitbetaalde leningen waarvoor de contractuele
uitbetalingsperiode is verstreken en op verlenging wordt gewacht;
rentesubsidies waarvoor middelen waren afgeroepen van de lidstaten voor de
dekking van toekomstige vereisten op forfaitaire basis. Het liquiditeitsprofiel van afgeleide financiële
verplichtingen vertegenwoordigt de contractuele niet-gedisconteerde kasstromen
van swapovereenkomsten met inbegrip van cross currency swaps (CCS), cross
currency renteswaps (CCIRS), currency swaps op korte termijn en
renteswaps. Looptijdprofiel van niet-afgeleide financiële verplichtingen || Ten hoogste 3 maanden || Van 3 maanden tot 1 jaar || Van 1 jaar tot 5 jaar || Meer dan 5 jaar || Looptijd niet bepaald || Bruto nominale uitstroom X 1 000 EUR op 31.12.2012 Andere (verstrekte garanties, afgeroepen garanties) || - || - || - || - || 26 224 || 26 224 Uitstroom voor vastgelegde maar niet-uitbetaalde leningen || 16 500 || 287 657 || 243 020 || - || 201 867 || 749 044 Uitstroom voor vastgelegde investeringsmiddelen inschrijving op aandelen || - || 26 806 || 54 958 || 7 319 || 127 987 || 217 070 Uitstroom voor vastgelegde rentesubsidies || 255 || 101 495 || 79 206 || - || 23 599 || 204 555 Uitstroom voor vastgelegde technische bijstand || 2 000 || 8 511 || 13 109 || - || - || 23 620 Totaal || 18 755 || 424 469 || 390 293 || 7 319 || 379 677 || 1 220 513 Looptijdprofiel van niet-afgeleide financiële verplichtingen || Ten hoogste 3 maanden || Van 3 maanden tot 1 jaar || Van 1 jaar tot 5 jaar || Meer dan 5 jaar || Looptijd niet bepaald || Bruto nominale uitstroom X 1 000 EUR op 31.12.2011 Andere (verstrekte garanties, afgeroepen garanties) || - || - || - || - || 27 909 || 27 909 Uitstroom voor vastgelegde maar niet-uitbetaalde leningen || 2 295 || 257 127 || 274 573 || 54 000 || 113 097 || 701 092 Uitstroom voor vastgelegde investeringsmiddelen inschrijving op aandelen || 2 035 || 38 424 || 38 010 || 7 666 || 178 432 || 264 567 Uitstroom voor vastgelegde rentesubsidies || 1 445 || 31 100 || 139 211 || - || 16 211 || 187 967 Uitstroom voor vastgelegde technische bijstand || 4 564 || 16 693 || - || - || - || 21 257 Totaal || 10 339 || 343 344 || 451 794 || 61 666 || 335 649 || 1 202 792 Looptijdprofiel van afgeleide financiële verplichtingen X 1 000 EUR op 31.12.2012 || 3 maanden of minder || Van 3 maanden tot 1 jaar || Van 1 jaar tot 5 jaar || meer dan 5 jaar || Bruto nominale instroom of uitstroom CCS en CCIRS – instroom || 1 238 || 7 364 || 14 498 || 5 350 || 28 450 CCS en CCIRS – uitstroom || -1 286 || -8 428 || -17 218 || -5 894 || -32 826 Currency swaps op korte termijn – instroom || 649 000 || - || - || - || 649 000 Currency swaps op korte termijn – uitstroom || -652 451 || - || - || - || -652 451 Renteswaps – instroom || 65 || 511 || 3 274 || 2 117 || 5 967 Renteswaps - uitstroom || - || -753 || -3 537 || -1 577 || -5 867 Totaal || -3 434 || -1 306 || -2 983 || -4 || -7 727 || || || || || Looptijdprofiel van afgeleide financiële verplichtingen X 1 000 EUR op 31.12.2011 || Ten hoogste 3 maanden || Van 3 maanden tot 1 jaar || Van 1 jaar tot 5 jaar || Meer dan 5 jaar || Bruto nominale instroom of uitstroom CCS en CCIRS – instroom || 9 873 || 14 365 || 19 533 || 7 430 || 51 201 CCS en CCIRS – uitstroom || -10 091 || -17 527 || -24 420 || -9 015 || -61 053 Currency swaps op korte termijn – instroom || 585 000 || - || - || - || 585 000 Currency swaps op korte termijn – uitstroom || -591 909 || - || - || - || -591 909 Totaal || -7 127 || -3 162 || -4 887 || -1 585 || -16 761 3.4 Marktrisico Het marktrisico is het risico dat wijzigingen in
marktprijzen, zoals rentevoeten, aandelenkoersen, wisselkoersen en
creditspreads (die geen verband houden met wijzigingen in de kredietwaardigheid
van de emittent) de ontvangsten van de entiteit of de waarde van haar
deelnemingen in financiële instrumenten beïnvloeden. 3.4.1.
Het
renterisico Het renterisico is de volatiteit van de economische waarde
van of van de baten afkomstig van de posities van de faciliteit als gevolg van
ongunstige ontwikkelingen in de marktrendementen of de rentetermijnstructuur.
Blootstelling aan renterisico doet zich voor wanneer er verschillen optreden in
de renteherzieningen en looptijdkenmerken van de verschillende activa en
passiva. De gevoeligheid van de kredietportefeuille en hiermee
gerelateerde micro hedging swaps van de faciliteit voor renterisico wordt
gemeten op basis van een "basis point value" (BPV) berekening. In de BPV-berekening wordt de winst of het verlies gemeten
van de netto contante waarde van de desbetreffende portfolio, ten opzichte een
stijging met een 1 basispunt (0,01%) van rentevoettrends binnen een specifiek
tijdsinterval "money market – tot en met 1 jaar", "very short –
2 tot 3 jaar", "short – 4 tot 6 jaar", "long – 12 tot 20
jaar" of "extra long – meer dan 21 jaar". Voor het verkrijgen van de netto contante waarde van de
leningen gebruikt de faciliteit de EUR-financieringscurve (EUR swapcurve + EIB
financieringsspread) voor kasstromen in EUR en andere dan USD vreemde valuta en
de USD-financieringscurve voor kasstromen in USD. Voor het verkrijgen van de
netto contante waarde van micro hedging swaps gebruikt de faciliteit de
EUR-swapcurve voor kasstromen in EUR en de USD-swapcurve voor kasstromen in
USD. Zoals blijkt uit de volgende tabel, zou de netto contante
waarde van de leningenportefeuille inclusief de hieraan gerelateerde micro
hedging swaps op 31.12.2012 dalen met 341 000 EUR (per 31.12.2011: daling
met 239 000 EUR) als de rente tegelijkertijd stijgt met 1 basispunt. Basispuntwaarde (x 1 000 EUR) || Geld Markt || Zeer kort || Kort || Gemiddeld || Lang || Extra lang || Totaal Per 31.12.2012 || 1 jaar || 2 tot 3 jaar || 4 tot 6 jaar || 7 tot 11 jaar || 12 tot 20 jaar || 21 jaar || Totaal gevoeligheid van leningen en micro hedging swaps || -25 || -47 || -90 || -117 || -62 || - || -341 Basispuntwaarde (x 1 000 EUR) || Geld Markt || Zeer kort || Kort || Gemiddeld || Lang || Extra lang || Totaal Per 31.12.2011 || 1 jaar || 2 tot 3 jaar || 4 tot 6 jaar || 7 tot 11 jaar || 12 tot 20 jaar || 21 jaar || Totaal gevoeligheid van leningen en micro hedging swaps || -20 || -28 || -60 || -78 || -53 || - || -239 3.4.2.
Valutarisico Het valutarisico is de volatiteit van de economische waarde
van of van de baten afkomstig van de posities van de faciliteit als gevolg van
ongunstige ontwikkelingen van de wisselkoersen. De faciliteit is blootgesteld aan een valutarisico wanneer
er zich valutamismatches voordoen tussen de activa en passiva. Onder het
valutarisico valt ook het effect van onverwachte en ongunstige wijzigingen in
de waarde van toekomstige kasstromen als gevolg van wisselkoersschommelingen. 3.4.2.1
Valutarisico
en schatkistpapier Het schatkistpapier van de faciliteit luidt in EUR of USD. Het valutarisico wordt gedekt door valutaspot of
termijntransacties, valutaswaps of cross-currency swaps. De afdeling thesaurie
van de bank kan, als zij dit nodig en passend acht, gebruik maken van een ander
instrument, overeenkomstig het beleid van de bank, dat bescherming biedt tegen
de marktrisico's met betrekking tot de financiële activiteiten van de
faciliteit. 3.4.2.2
Valutarisico
en door de faciliteit gefinancierde of gegarandeerde transacties. De bijdragen van de lidstaat aan de faciliteit worden
ontvangen in EUR. De door de faciliteit gefinancierde of gegarandeerde
transacties alsook de rentesubsidies kunnen in EUR, USD of elke andere
goedgekeurde valuta luiden. Een blootstelling aan valutarisico (ten opzichte van de
referentievaluatie EUR) doet zich voor wanneer transacties in andere valuta dan
de EUR niet afgedekt worden. De richtsnoeren voor de afdekking van de
wisselkoers van de faciliteit worden hierna toegelicht. 3.4.2.2.1.
Afdekking
van transacties in andere valuta dan EUR of USD -
Leningen
van de faciliteit die worden uitgekeerd in andere valuatie dan EUR of USD
worden afgedekt met cross-currency swap contracten met hetzelfde financiële
profiel als de onderliggende lening, op voorwaarde dat er een operationele
swapmarkt is. -
Voor
uitkeringen in het kader van transacties van de faciliteit in een andere valuta
dan EUR en USD waarbij niet is voorzien in een afdekking op lange termijn,
voert de afdeling thesaurie twee werkdagen voorafgaand aan de uitkering een
valutatransactie uit. De wisselkoers die geldt voor de transacties van de
faciliteit stemt overeen met de wisselkoers op de markt waartegen de afdeling
thesaurie de transactie heeft uitgevoerd. Dit geldt ook voor terugbetalingen in
andere valuta dan de EUR en USD, waarbij de afdeling thesaurie in voorkomend
geval een wisselkoerstransactie uitvoert om de ontvangen valuta om te wisselen. -
Voor
niet-afgeroepen waarborgen is er geen valutadekking. Afgeroepen waarborgen in
andere valuta dan EUR en USD worden afgedekt. -
Transacties
in andere valuta dan EUR en USD die door de afdeling thesaurie niet kunnen
worden afgedekt met een valutadekking, blijven ongedekt. Dit geldt ook voor
(synthetische) transacties in een lokale valuta die in EUR of USD worden
afgewikkeld. De faciliteit blijft blootgesteld aan het valutarisico die hierbij
wordt gelopen. 3.4.2.2.2.
Afdekking
van verrichtingen in USD -
Het totale
uitstaande bedrag van alle transacties van de faciliteit (met uitzondering van
niet-afgeroepen waarborgen) in USD wordt afgeschermd door middel van USD/EUR
valutaswaps, die periodiek worden verlengd. Bij de aanvang van elke periode
worden de tijdens de volgende periode in USD te ontvangen of betalen kasstromen
geraamd op basis van de geplande of verwachte terugbetalingen/uitkeringen.
Vervolgens worden de verlopen valutaswaps verlengd, waarbij hun bedrag wordt
aangepast om ten minste de voor de volgende periode geraamde
liquiditeitsbehoeften in USD te dekken. -
In de
boekhouding komt een periodieke berekening van de totale blootstelling aan USD
tot stand om in voorkomend geval de afdekking op de volgende
valutaswapverlenging aan te passen. -
Indien de
dienst thesaurie dit uit operationeel oogpunt passend vindt, kunnen ook
cross-currency swaps worden gebruikt om specifieke leningen in USD af te
dekken. -
Binnen
een doorrolperiode kunnen onverwachte tekorten aan liquiditeiten in USD worden
gedekt door ad-hocvalutaswaptransacties, terwijl liquiditeitsoverschotten in
schatkistpapier geïnvesteerd kunnen worden of in EUR kunnen worden omgezet. -
Te allen
tijde mag het totale uitstaande niet-afgedekte bedrag van USD transacties (in
nominale termen) nooit hoger zijn dan 5 000 000 USD (vijf
miljoen USD). Deze limiet wordt jaarlijks aangepast. Bij overschrijding van
deze limiet brengt de afdeling thesaurie de blootstelling terug binnen de
limiet door middel van een valutatransactie. 3.4.2.3
Deviezenpositie In de onderstaande tabellen wordt de deviezenpositie van de
faciliteit toegelicht (x 1 000 EUR): Per 31 december 2012 || EUR || USD || KES || ACS/LGO valuta || Totaal || || || || || ACTIVA || || || || || Geldmiddelen en kasequivalenten || 424 647 || 41 921 || - || - || 466 568 Afgeleide financiële instrumenten || 1 064 || -949 || - || - || 115 Leningen en vorderingen || 513 231 || 508 412 || 60 348 || 64 289 || 1 146 280 Voor verkoop beschikbare financiële activa || 66 509 || 259 694 || - || 6 798 || 333 001 Door contribuanten te storten bedragen || 87 310 || - || - || - || 87 310 Tot einde looptijd aangehouden activa || 99 029 || - || - || - || 99 029 Overige activa || - || - || - || 224 || 224 Totaal activa || 1 191 790 || 809 078 || 60 348 || 71 311 || 2 132 527 || || || || || PASSIVA EN MIDDELEN VAN CONTRIBUANTEN || || || || || Passiva || || || || || Afgeleide financiële instrumenten || -675 814 || 682 849 || - || - || 7 035 Uitgestelde baten || 37 560 || 248 || - || - || 37 808 Aan derde partijen verschuldigde bedragen || 312 040 || 46 || - || - || 312 086 Overige passiva || 905 || 19 || 14 || 215 || 1 153 Totaal passiva || -325 309 || 683 162 || 14 || 215 || 358 082 Middelen contribuanten || || || || || Afgeroepen bijdrage van de lidstaten || 1 561 309 || - || - || - || 1 561 309 Reëlewaardereserve || 5 366 || 59 144 || - || 3 924 || 68 434 Ingehouden winsten || 144 702 || - || - || - || 144 702 Totaal middelen contribuanten || 1 711 377 || 59 144 || - || 3 924 || 1 774 445 Totaal passiva en middelen contribuanten || 1 386 068 || 742 306 || 14 || 4 139 || 2 132 527 Valutapositie per 31 december 2012 || -194 278 || 66 772 || 60 334 || 67 172 || - || || || || || Per 31 december 2012: || || || || || VASTLEGGINGEN || || || || || Niet-uitgekeerde leningen en voor verkoop beschikbare financiële activa || 794 475 || 171 639 || - || - || 966 114 Aangesproken garanties || - || - || - || 6 224 || 6 224 Rentesubsidies en technische bijstand || 204 555 || - || - || - || 204 555 || || || || || VOORWAARDELIJKE PASSIVA || || || || || Niet-aangesproken garanties || 20 000 || - || - || - || 20 000 Per 31 december 2011 || EUR || USD || CAD || ACS/LGO valuta || Totaal || || || || || ACTIVA || || || || || Geldmiddelen en kasequivalenten || 416 384 || 35 895 || - || - || 452 279 Afgeleide financiële instrumenten || 13 419 || -12 985 || - || - || 434 Leningen en vorderingen || 477 340 || 501 923 || - || 53 897 || 1 033 160 Voor verkoop beschikbare financiële activa || 54 287 || 186 525 || 4 303 || 6 545 || 251 660 Door contribuanten te storten bedragen || 87 310 || - || - || - || 87 310 Overige activa || 50 || - || - || 366 || 416 Totaal activa || 1 048 790 || 711 358 || 4 303 || 60 808 || 1 825 259 || || || || || PASSIVA EN MIDDELEN VAN CONTRIBUANTEN || || || || || Passiva || || || || || Afgeleide financiële instrumenten || -641 758 || 654 460 || - || - || 12 702 Uitgestelde baten || 32 689 || 314 || - || - || 33 003 Aan derde partijen verschuldigde bedragen || 329 598 || 62 || - || - || 329 660 Overige passiva || 691 || 19 || - || 403 || 1 113 Totaal passiva || -278 780 || 654 855 || - || 403 || 376 478 Middelen contribuanten || || || || || Afgeroepen bijdrage van de lidstaten || 1 281 309 || - || - || - || 1 281 309 Reëlewaardereserve || 41 750 || - || - || - || 41 750 Ingehouden winsten || 125 722 || - || - || - || 125 722 Totaal middelen contribuanten || 1 448 781 || - || - || - || 1 448 781 Totaal passiva en middelen contribuanten || 1 170 001 || 654 855 || - || 403 || 1 825 259 Valutapositie per 31 december 2011 || -121 211 || 56 503 || 4 303 || 60 405 || - || || || || || Per 31 december 2011: || || || || || VASTLEGGINGEN || || || || || Niet-uitgekeerde leningen en voor verkoop beschikbare financiële activa || 761 319 || 204 340 || - || - || 965 659 Aangesproken garanties || - || - || - || 7 909 || 7 909 Rentesubsidies en technische bijstand || 209 223 || || - || - || 209 223 VOORWAARDELIJKE PASSIVA || || || || || Niet-aangesproken garanties || 20 000 || - || - || - || 20 000 3.4.2.4
Deviezen
gevoeligheidsanalyse (x 1 000 EUR) Op de verslagleggingsdatum is de meest aanzienlijke
nettoblootstelling in vreemde valuta de nettoblootstelling in USD. Per 31
december 2012 zou een wijziging van +/- 10 percent in de wisselkoers van de USD
resulteren in een wijziging van de middelen van de contribuanten ten belope van
6 682 EUR, respectievelijk - 6 682 EUR (31 december 2011: 5 650 EUR,
respectievelijk -5 650 EUR) 3.4.2.5
Omrekeningskoers De volgende omrekeningsnormen werden gebruikt voor de
opstelling van de balans op 31 december 2012 en 31 december 2011: || 31 december 2012 || 31 december 2011 Andere dan EU-valuta || || Dominicaanse Republiek Pesos (DOP) || 53.1220 || 49.8498 Fiji dollars (FJD) || 2.3417 || 2.3630 Haïtiaanse gourde (HTG) || 55.7265 || 52.1645 Kenia shillings (KES) || 113.68 || 109.53 Mauritanië ouguiyas (MRO) || 393.99 || 372.52 Mauritius roepies (MUR) || 40.19 || 37.43 Rwanda frank (RWF) || 811.83 || 771.76 Oeganda shillings (UGX) || 3 549 || 3 205 Verenigde Staten dollar (USD) || 1.3194 || 1.2939 Franc CFA Francs (XAF/XOF) || 655.957 || 655.957 Zuid-Afrika rand (ZAR) || 11.1727 || 10.4830 3.4.3.
Aandelenkoersrisico
(x 1 000 EUR) Het aandelenkoersrisico is het risico dat de reële waarde
van aandelen daalt als gevolg van de wijzigingen in het niveau van de
aandelenindexen en de waarde van de individuele aandeleninvesteringen. De faciliteit is blootgesteld aan het aandelenkoersrisico
via zijn investeringen in risicokapitaal, d.i. directe beleggingen in aandelen
en risicokapitaalfondsen. Aan investeringen in aandelen worden scores toegekend. Elke
investering wordt beoordeeld volgens verschillende criteria die ondergebracht
zijn in drie hoofdcategorieën: beheer, bedrijfsplan en structuur. De
afzonderlijkse scores worden vervolgens geconsolideerd in een totaalscore die
aan de investering wordt toegekend en die de totale sterkte van de investering
weerspiegelt. Blootstelling aan aandelenrisico is ook aan beperkingen
onderworpen, die zowel op het individuele als het gecumuleerde niveau zijn
vastgesteld. De omvang van deze beperkingen hangt af van de kwaliteit van de
aandeleninvesteringen. De waarde van aandelen in particulier bezit is niet
gemakkelijk beschikbaar met het oog op een toezicht en controle op continue
basis. Voor dergelijke posities omvatten de best beschikbare aanwijzingen
prijzen van relevante waarderingstechnieken. De effecten op de middelen van de contribuanten van de
faciliteit (naar aanleiding van een verandering van de reële waarde van de voor
verkoop beschikbare aandelenportfolio) als gevolg van een 10 % -verlaging
van aandelenindexen en de waarde van de individuele aandelenbeleggingen,
waarbij alle andere variabelen constant blijven, komen neer op
-33 300 EUR op 31 december 2012 en -25 166 EUR op 31
december 2011. 4
Reële waarde van activa en passiva In de onderstaande tabel wordt een vergelijking gemaakt per
categorie van de boekwaarden en reële waarden van de activa en passiva van de
faciliteit die in de jaarrekening (x 1 000 EUR) zijn opgenomen: || Boekwaarde 31.12.2012 || Reële waarde 31.12.2012 || Boekwaarde 31.12.2011 || Reële waarde 31.12.2011 Activa geboekt tegen reële waarde || || || || Voor verkoop beschikbare financiële activa || 333 001 || 333 001 || 251 660 || 251 660 Afgeleide financiële instrumenten || 115 || 115 || 434 || 434 Totaal || 333 116 || 333 116 || 252 094 || 252 094 || || || || Activa gewaardeerd tegen geamortiseerde kostprijs || || || || Geldmiddelen en kasequivalenten || 466 568 || 466 568 || 452 279 || 452 279 Leningen en vorderingen || 1 146 280 || 1 226 409 || 1 033 160 || 1 022 679 Door contribuanten te storten bedragen || 87 310 || 87 310 || 87 310 || 87 310 Tot einde looptijd aangehouden financiële activa || 99 029 || 98 805 || - || - Overige activa || 224 || 224 || 416 || 416 Totaal || 1 799 411 || 1 879 316 || 1 573 165 || 1 562 684 Totaal activa || 2 132 527 || 2 212 432 || 1 825 259 || 1 814 778 || || || || Passiva geboekt tegen reële waarde || || || || Afgeleide financiële instrumenten || 7 035 || 7 035 || 12 702 || 12 702 Totaal || 7 053 || 7 053 || 12 702 || 12 702 || || || || Passiva gewaardeerd tegen geamortiseerde kostprijs || || || || Uitgestelde baten || 37 808 || 37 808 || 33 003 || 33 003 Aan derde partijen verschuldigde bedragen || 312 086 || 312 086 || 329 660 || 329 660 Overige passiva || 1 153 || 1 153 || 1 113 || 1 113 Totaal || 351 047 || 351 047 || 363 776 || 363 776 Totaal passiva || 358 082 || 358 082 || 376 478 || 376 478 Hierna worden de methodieken en veronderstellingen
toegelicht die worden gebruikt voor het bepalen van de reële waarde van activa
en passiva: §
Activa waarvan de reële
waarde de boekwaarde benadert Voor liquide of kortlopende (looptijd minder dan drie
maanden) activa en passiva wordt verondersteld dat de boekwaarde de reële
waarde benadert. §
Tegen hun reële waarde
geboekte activa en passiva Gepubliceerde prijsnoteringen op een actieve markt zijn de
eerste bron om de reële waarde van een financieel instrument te bepalen. Wegens
de reikwijdte van de investeringsportefeuille van de faciliteit zijn deze
noteringen zelden beschikbaar. Voor instrumenten zonder beschikbare marktwaarde
worden de reële waarden geraamd met behulp van waarderingstechnieken of
modellen die zoveel mogelijk zijn gebaseerd op beschikbare waarneembare
marktgegevens op de balansdatum. In de onderstaande tabellen zijn financiële activa opgenomen
waarvan de reële waarde met een waarderingsmethode is vastgesteld. De
verschillende niveaus zijn als volgt vastgesteld: -
Niveau 1:
genoteerde prijzen (niet-aangepast) op actieve markten; -
Niveau 2:
andere inputs dan de in niveau 1 ondergebrachte genoteerde prijzen die voor
het actief te nemen zijn, hetzij rechtstreeks (dus als prijzen
of onrechtstreeks (dus afgeleid van prijzen); -
Niveau 3:
inputs voor de activa die niet gebaseerd zijn op waarneembare marktgegevens
(niet-waarneembare inputs). Per 31 december 2012 (x 1 000 EUR) || Niveau 1 || Niveau 2 || Niveau 3 || Totaal Financiële activa || || || || Afgeleide financiële instrumenten || - || 115 || - || 115 Voor verkoop beschikbare financiële activa || 11 001 || - || 322 000 || 333 001 Totaal || 11 001 || 115 || 322 000 || 333 116 || || || || Financiële verplichtingen || || || || Afgeleide financiële instrumenten || - || 7 035 || - || 7 035 Totaal || - || 7 035 || - || 7 035 Per 31 december 2011 (x 1 000 EUR) || Niveau 1 || Niveau 2 || Niveau 3 || Totaal Financiële activa || || || || Afgeleide financiële instrumenten || - || 434 || - || 434 Voor verkoop beschikbare financiële activa || 15 214 || - || 236 446 || 251 660 Totaal || 15 214 || 434 || 236 446 || 252 094 || || || || Financiële verplichtingen || || || || Afgeleide financiële instrumenten || - || 12 702 || - || 12 702 Totaal || - || 12 702 || - || 12 702 In
2012 vonden er binnen de faciliteit geen overdrachten plaats van het niveau 1
naar 2 of van het niveau 2 naar 1 van de reëlewaardehiërarchie. In de
onderstaande tabellen zijn de wijzigingen opgenomen bij de instrumenten in
niveau 3 voor de op 31 december 2012 en 31 december 2011 afgesloten jaren: (x 1 000 EUR) || Voor verkoop beschikbare financiële activa Saldo op 1 januari 2012 || 236 446 Totaal winsten of verliezen || - in winst of verlies || 8 133 - niet in winst of verlies opgenomen resultaten || 15 041 Uitgekeerde bedragen || 81 981 Terugbetalingen || -19 601 Saldo op 31 december 2012 || 322 000 (x 1 000 EUR) || Voor verkoop beschikbare financiële activa Saldo op 1 januari 2011 || 171 638 Totaal winsten of verliezen || - in winst of verlies || -3 206 - niet in winst of verlies opgenomen resultaten || 21 759 Uitgekeerde bedragen || 67 829 Terugbetalingen || -21 574 Saldo op 31 december 2011 || 236 446 5
Geldmiddelen en kasequivalenten (x 1 000 EUR) De geldmiddelen en kasequivalenten kunnen worden opgesplitst
tussen middelen ontvangen van lidstaten die nog niet uitgekeerd zijn en
middelen die zijn verkregen uit de bedrijfseconomische en financiële
activiteiten van de faciliteit. || 31.12.2012 || 31.12.2011 Ontvangen maar nog niet uitgekeerde bijdragen van lidstaten || 117 622 || 195 205 Middelen uit de financiële en bedrijfseconomische activiteiten || 348 946 || 257 074 Totaal geldmiddelen en kasequivalenten || 466 568 || 452 279 6
Afgeleide financiële instrumenten (x
1 000 EUR) Hierna volgt een overzicht van de belangrijkste onderdelen
van de afgeleide financiële instrumenten die voor handelsdoeleinden worden
aangehouden: Per 31 december 2012 || Reële waarde || Referentiebedrag Activa || Passiva Valutaswaps: || 87 || -102 || 7 062 Valutarenteswaps || - || -3 971 || 19 504 Renteswaps || 28 || - || 19 568 FX Forwards || - || -2 962 || 652 451 Totaal afgeleide financiële instrumenten || 115 || -7 035 || 698 585 || || || Per 31 december 2011 || Reële waarde || Referentiebedrag Activa || Passiva Valutaswaps: || 434 || -953 || 29 376 Valutarenteswaps || - || -5 355 || 38 158 FX Forwards || - || -6 394 || 585 000 Totaal afgeleide financiële instrumenten || 434 || -12 702 || 652 534 7
Leningen en vorderingen (x 1 000 EUR) Hierna volgt een overzicht van de belangrijkste onderdelen
van leningen en vorderingen: || Globale leningen (*) || Niet-achtergestelde leningen || Achtergestelde leningen || Totaal Nominaal per 1 januari 2012 || 225 365 || 716 350 || 128 679 || 1 070 394 Uitbetaling || 79 015 || 154 003 || - || 233 018 Afschrijvingen || -947 || -1 206 || - || -2 153 Terugbetalingen || -39 967 || -71 368 || -4 145 || -115 480 Gekapitaliseerde rente || - || -117 || 9 739 || 9 622 Verschillen wisselkoersen || -8 780 || -7 692 || -493 || -16 965 Nominaal per 31 december 2012 || 254 686 || 789 970 || 133 780 || 1 178 436 || || || || Waardevermindering per 1 januari 2012 || -7 609 || -16 372 || -24 835 || -48 816 Waardevermindering geboekt in overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten || -835 || -292 || - || -1 127 Waardevermindering van afschrijvingen || 947 || 1 206 || - || 2 153 Terugboeking van waardeverminderingsverliezen || 910 || 814 || - || 1 724 Verschillen wisselkoersen || 93 || 348 || 480 || 921 Waardevermindering per 31 december 2012 || -6 494 || -14 296 || -24 355 || -45 145 || || || || Geamortiseerde kosten || -1 641 || -3 984 || -82 || -5 707 Lopende rente || 5 246 || 9 244 || 4 206 || 18 696 Leningen en vorderingen per 31 december 2012 || 251 797 || 780 934 || 113 549 || 1 146 280 || || || || || (*) inclusief agentuurovereenkomsten || Globale leningen (*) || Niet-achtergestelde leningen || Achtergestelde leningen || Totaal Nominaal per 1 januari 2011 || 246 500 || 542 322 || 123 910 || 912 732 Uitbetaalde bedragen || 25 689 || 211 351 || 0 || 237 040 Afschrijvingen || 0 || 0 || -2 000 || -2 000 Terugbetalingen || -48 554 || -51 712 || -4 144 || -104 410 Gekapitaliseerde rente || 0 || 459 || 10 053 || 10 512 Verschillen wisselkoersen || 1 730 || 13 930 || 860 || 16 520 Nominaal per 31 december 2011 || 225 365 || 716 350 || 128 679 || 1 070 394 || || || || Waardevermindering per 1 januari 2011 || -15 006 || -18 056 || -44 023 || -77 085 Waardevermindering geboekt in overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten || -1 746 || -1 514 || -773 || -4 033 Waardevermindering van afschrijvingen || 0 || 0 || 2 000 || 2 000 Terugboeking van waardeverminderingsverliezen || 9499 || 3263 || 18 723 || 31 485 Verschillen wisselkoersen || - 356 || - 65 || - 762 || -1 183 Waardevermindering per 31 december 2011 || -7 609 || -16 372 || -24 835 || -48 816 || || || || Geamortiseerde kosten || -1 700 || -3 428 || - 99 || -5 227 Lopende rente || 3 498 || 9 499 || 3 812 || 16 809 Leningen en vorderingen per 31 december 2011 || 219 554 || 706 049 || 107 557 || 1 033 160 (*) inclusief agentuurovereenkomsten || || || || || 8
Voor verkoop beschikbare financiële activa (X 1000
EUR) Hierna volgt een overzicht van de voornaamste onderdelen van
de voor verkoop beschikbare activa: || Risicokapitaal-fonds || Directe aandelen-investeringen || Totaal Kosten per 1 januari 2012 || 182 692 || 36 565 || 219 257 Uitgekeerde bedragen || 56 007 || 25 974 || 81 981 Terugbetalingen / verkoop || -19 570 || -31 || -19 601 Wisselkoerswijzigingen bij terugbetalingen/verkoop || 1 581 || -678 || 903 Kosten per 31 december 2012 || 220 710 || 61 830 || 282 540 || || || Niet-gerealiseerde winsten en verliezen per 1 januari 2012 || 29 781 || 11 969 || 41 750 Nettowijziging niet-gerealiseerde winsten en verliezen || 29 540 || -2 856 || 26 684 Niet-gerealiseerde winsten en verliezen per 31 december 2012 || 59 321 || 9 113 || 68 434 || || || Waardevermindering per 1 januari 2012 || -6 887 || -2 460 || -9 347 Waardevermindering geboekt in overzicht van niet-gerealiseerde resultaten in de loop van het jaar || -7 976 || -951 || -8 927 Wisselkoersverschillen bij waardevermindering || 133 || 168 || 301 Waardevermindering per 31 december 2012 || -14 730 || -3 243 || -17 973 || || || Voor verkoop beschikbare financiële activa per 31 december 2012 || 265 301 || 67 700 || 333 001 || Risicokapitaal-fonds || Directe aandelen-investeringen || Totaal Kosten per 1 januari 2011 || 142 932 || 33 350 || 176 282 Uitgekeerde bedragen || 59 579 || 8 250 || 67 829 Terugbetalingen / verkoop || -20 236 || -4 735 || -24 971 Wisselkoerswijzigingen bij terugbetalingen/verkoop || 417 || -300 || 117 Kosten per 31 december 2011 || 182 692 || 36 565 || 219 257 || || || Niet-gerealiseerde winsten en verliezen per 1 januari 2011 || 11 335 || 13 235 || 24 570 Nettowijziging niet-gerealiseerde winsten en verliezen || 18 446 || -1 266 || 17 180 Niet-gerealiseerde winsten en verliezen per 31 december 2011 || 29 781 || 11 969 || 41 750 || || || Waardevermindering per 1 januari 2011 || -2 || -6 022 || -6 024 Waardevermindering geboekt in overzicht van niet-gerealiseerde resultaten in de loop van het jaar || - 6 888 || - || -6 888 Gebruik van waardevermindering in het overzicht van niet-gerealiseerde resultaten tijdens vorige jaren || 2 || 3 714 || 3 716 Wisselkoersverschillen bij waardevermindering || 1 || -152 || -151 Waardevermindering per 31 december 2011 || -6 887 || -2 460 || -9 347 || || || Voor verkoop beschikbare financiële activa per 31 december 2011 || 205 586 || 46 074 || 251 660 9
Door contribuanten te storten bijdragen (x
1 000 EUR) Hierna volgt een overzicht van de belangrijkste onderdelen
van de door contribuanten te storten bedragen: || 31.12.2012 || 31.12.2011 Afgeroepen maar niet vrijgegeven bijdrage van de lidstaten || 87 310 || 87 310 Totaal van contribuanten te ontvangen bedragen || 87 310 || 87 310 10
Tot einde looptijd aangehouden financiële activa (X
1000 EUR) De tot einde looptijd aangehouden portfolio bestaat uit
beursgenoteerde obligaties met een resterende looptijd van minder dan drie
maanden op de verslagleggingsdatum. In de onderstaande tabel worden de
bewegingen weergegeven van de tot einde looptijd aangehouden portfolio: Saldo per 1 januari 2012 || - Verwervingen || 98 278 Afschrijvingen van agio/disagio || -210 Verandering in de opgelopen rente || 961 Saldo per 31 december 2012 || 99 029 11
Overige activa (x 1 000 EUR) Hierna volgt een overzicht van de belangrijkste onderdelen
van de overige activa: || 31.12.2012 || 31.12.2011 Door de EIB te betalen bedragen || 7 || 59 Financiële waarborgen || 217 || 357 Te ontvangen bedragen met betrekking tot uitbetalingen voor technische bijstand || 337 || - Waardevermindering op te ontvangen bedragen met betrekking tot uitbetalingen voor technische bijstand (opmerking 20) || -337 || - Totaal overige activa || 224 || 416 12
Uitgestelde baten (x 1 000 EUR) Hierna volgt een overzicht van de voornaamste onderdelen van
uitgestelde baten: || 31.12.2012 || 31.12.2011 Uitgestelde rentesubsidies || 37 387 || 32 744 Uitgestelde commissies op leningen en vorderingen || 421 || 259 Totaal uitgestelde baten || 37 808 || 33 003 13
Aan derden verschuldigde bedragen (x
1 000 EUR) Hierna volgt een overzicht van de belangrijkste onderdelen
van de aan derde partijen verschuldigde bedragen: || 31.12.2012 || 31.12.2011 Netto algemene administratiekosten aan EIB te betalen || 36 202 || 38 011 Andere aan EIB te betalen bedragen || 8 904 || 219 Nog niet uitgekeerde rentesubsidies die aan lidstaten zijn verschuldigd || 266 980 || 291 430 Totaal aan derde partijen verschuldigde bedragen || 312 086 || 329 660 14
Overige verplichtingen (x 1 000 EUR) De voornaamste onderdelen van overige verplichtingen zijn: || 31.12.2012 || 31.12.2011 Financiële waarborgen || 215 || 294 Overige || 938 || 819 Totaal overige verplichtingen || 1 153 || 1 113 || || 15
Afgeroepen faciliteitsbijdrage lidstaten (x
1 000 EUR) Lidstaten || Bijdrage aan de faciliteit || Bijdrage rentesubsidies || Totaal bijgedragen || Afgeroepen en niet betaald (*) Oostenrijk || 41 375 || 10 168 || 51 543 || 2 650 België || 61 203 || 15 041 || 76 244 || 3 920 Denemarken || 33 412 || 8 211 || 41 623 || 2 140 Finland || 23 107 || 5 679 || 28 786 || 1 480 Frankrijk || 379 399 || 93 237 || 472 636 || 24 300 Duitsland || 364 722 || 89 630 || 454 352 || 23 360 Griekenland || 19 516 || 4 796 || 24 312 || 1 250 Ierland || 9 680 || 2 379 || 12 059 || 620 Italië || 195 788 || 48 115 || 243 903 || 12 540 Luxemburg || 4 528 || 1 113 || 5 641 || 290 Nederland || 81 500 || 20 028 || 101 529 || 5 220 Portugal || 15 145 || 3 722 || 18 867 || 970 Spanje || 91 180 || 22 407 || 113 588 || 5 840 Zweden || 42 624 || 10 4757 || 53 099 || 2 730 Verenigd Koninkrijk || 198 130 || 48 690 || 246 820 || - Totaal per 31 december 2012 || 1 561 309 || 383 691 || 1 945 000 || 87 310 Totaal per 31 december 2011 || 1 281 309 || 383 691 || 1 665 000 || 87 310 (*) Op 20 november 2012 heeft de Raad het bedrag vastgesteld
van de financiële bijdragen die door elke lidstaat uiterlijk op 21 januari 2013
dienen te worden betaald. 16
Voorwaardelijke verplichtingen en vastleggingen (x
1 000 EUR) || 31.12.2012 || 31.12.2011 || || Vastleggingen || || Niet-uitgekeerde leningen || 749 044 || 701 092 Niet-uitbetaalde verbintenis met betrekking tot voor verkoop beschikbare financiële activa || 217 070 || 264 567 Aangesproken garanties || 6 224 || 7 909 Subsidies en technische bijstand || 228 175 || 209 223 || || Voorwaardelijke verplichtingen || || Niet-aangesproken garanties || 20 000 || 20 000 || || Totaal || 1 220 513 || 1 202 792 17
Nettorentebaten en soortgelijke baten (x
1 000 EUR) De voornaamste onderdelen van rente en soortgelijke baten
zijn als volgt: || Vanaf 01.01.2012 || Vanaf 01.01.2011 || tot 31.12.2012 || tot 31.12.2011 Geldmiddelen en kasequivalenten || 1 678 || 5 518 Voor verkoop beschikbare financiële activa || 36 || - Leningen en vorderingen || 64 060 || 50 800 Rentesubsidies || 1 729 || 3 243 Totale rente en soortgelijke baten || 67 503 || 59 561 De voornaamste onderdelen van rente en soortgelijke uitgaven
zijn als volgt: || Vanaf 01.01.2012 || Vanaf 01.01.2011 || tot 31.12.2012 || tot 31.12.2011 Afgeleide financiële instrumenten || -1 114 || -940 Totale rente en soortgelijke uitgaven || - 1 114 || -940 18
Nettobaten van honoraria en provisies (x
1 000 EUR) De voornaamste onderdelen van honoraria en provisies zijn
als volgt: || Vanaf 01.01.2012 || Vanaf 01.01.2011 || tot 31.12.2012 || tot 31.12.2011 Honoraria en provisies op leningen en vorderingen || 1 710 || 1 894 Honoraria en provisies op financiële garanties || 191 || 255 Overige || 33 || - Totaal baten uit honoraria en provisies || 1 934 || 2 149 De voornaamste onderdelen van honoraria en provisies zijn
als volgt: || Vanaf 01.01.2012 || Vanaf 01.01.2011 || tot 31.12.2012 || tot 31.12.2011 Provisies betaald aan derde partijen met betrekking tot voor verkoop beschikbare financiële activa || -292 || -144 Totaal uitgaven uit honoraria en provisies || -292 || -144 19
Netto gerealiseerde baten op voor verkoop
beschikbare financiële activa (x 1 000 EUR) Hierna volgt een overzicht van de voornaamste onderdelen van
de netto gerealiseerde baten op voor verkoop beschikbare financiële activa || Vanaf 01.01.2012 || Vanaf 01.01.2011 || tot 31.12.2012 || tot 31.12.2011 Netto-opbrengsten van voor verkoop beschikbare financiële activa || 70 || 16 254 Baten uit dividenden || 975 || 974 Netto gerealiseerde baten op voor verkoop beschikbare financiële activa || 1 045 || 17 228 20
Waardevermindering overige activa (× 1000 EUR) Gedurende de verslagperiode heeft de faciliteit technische
bijstand ten bedrage van 638 EUR verstrekt die door frauduleus gedrag van
de tegenpartij de eindbegunstigde niet heeft bereikt. Er werden juridische
stappen ondernomen, waarna de faciliteit een bedrag van 301 EUR kon
recupereren. Het resterende uitstaande bedrag werd geboekt als vordering. Op de
verslagleggingsdatum werd het weinig waarschijnlijk geacht dat het uitstaande
bedrag door de faciliteit kan worden ingevorderd. Bijgevolg werd dit bedrag van
337 EUR als waardevermindering geboekt in het overzicht van gerealiseerde
en niet-gerealiseerde resultaten van de faciliteit. 21
Algemene administratiekosten (x
1 000 EUR) De algemene administratiekosten zijn de werkelijke kosten
die door de EIB worden gemaakt bij het beheer van de faciliteit minus de baten
uit standaard taxatievergoedingen die direct door de EIB aan de cliënten van de
faciliteit in rekening worden gebracht. || Vanaf 01.01.2012 || Vanaf 01.01.2011 || tot 31.12.2012 || tot 31.12.2011 De daadwerkelijke kosten die door de EIB zijn gemaakt || -38 390 || -39 937 Baten van taxatievergoedingen die rechtstreeks bij de cliënten van de faciliteit in rekening worden gebracht || 2 188 || 1 931 Netto algemene administratiekosten || -36 202 || -38 006 Na de inwerkingtreding van de herziene
partnerschapsovereenkomst van Cotonou op 1 juli 2008 worden de algemene
administratiekosten niet meer door de lidstaten gedekt. 22
Latere gebeurtenissen Er hebben zich na de balansdatum geen materiële
gebeurtenissen voorgedaan die aanleiding zouden geven tot bekendmaking of
wijziging van de financiële staten per 31 december 2012. BIJLAGE BIJ DEEL I – HOOFDSTUK 2 (VERSLAG OVER DE
TENUITVOERLEGGING VAN DE MIDDELEN): SITUATIE PER LAND EN PER INSTRUMENT Toelichting
bij de tabellen: · In de tabellen betekent het
cijfer "0.00" dat het desbetreffende bedrag tussen – 4999 EUR en 4999
EUR ligt. Als geen cijfer is vermeld, is het desbetreffende bedrag gelijk aan
nul.
Landen met een
nulsaldo in alle kolommen zijn niet in de tabellen opgenomen. · De rubriek "Alle
ACS/LGO landen" verwijst naar projecten die verschillende landen
bestrijken, doch niet uit hoofde van de regionale samenwerking worden
gefinancierd. · In alle tabellen omvat de
rubriek "Adm.- en financieringskosten" met EOF-rente gefinancierde
projecten of de toewijzing voor administratieve uitgaven. || || || || || || || || || || || || || || || || [1] PB L 247 van 9.9.2006. [2] Alle cijfers zijn afgerond tot
miljoenen euro. Doordat de cijfers zijn afgerond, kan het lijken alsof sommige
financiële gegevens niet correct zijn opgeteld. "0" staat voor
bedragen van minder dan 500 000 EUR. Bedragen die nul zijn, worden
aangeduid met een liggend streepje (−). [3] Kortlopende vorderingen met
uitzondering van vorderingen met betrekking tot gewone bijdragen en
cofinanciering. [4] Kortlopende
verplichtingen met uitzondering van verplichtingen met betrekking tot gewone
bijdragen en cofinanciering. [5] RIP — Regionaal indicatief
programma [6] NIP – Nationaal indicatief
programma [7] Overeenkomstig artikel 153 van
het Financieel Reglement van het 10e EOF is de kas opgenomen in de balans van
het 10e EOF. De kenmerken van de verschillende bankrekeningen worden toegelicht
in hoofdstuk 6, Financieel risicobeheer. [8] Dit saldo komt overeen met de voor
de Democratische Republiek Congo beschikbare middelen overeenkomstig de
bepalingen van Beschikking 2003/583/EG van de Raad[8]. Deze middelen zijn
bestemd voor een specifiek doel en een welbepaalde begunstigde staat. [9] PB C 156 van 29.5.1998, blz. 3-106. [10] PB L 247 van 9.9.2006, blz. 1. [11] Besluit 2011/315/EU van de Raad van
23 mei 2011 inzake de toewijzing van geannuleerde middelen voor projecten
van het negende en eerdere Europese ontwikkelingsfondsen aan
ontwikkelingssamenwerking in zuidelijk Sudan [12] PB L 247 van 9.9.2006, blz. 1. [13] De niet-toegewezen
middelen van de eerdere EOF omvatten tevens de resterende Sysmin-middelen die
bij Besluit nr. 3/2000 van de ACS-EG-Raad van ministers op
410,926 miljoen EUR werden vastgesteld. Bij Besluit
nr. PE/410/2001 van de Commissie werden deze middelen opgenomen in de
programmering van de nationale indicatieve begrotingen (deel B) uit hoofde van
het financieel protocol bij de ACS-EG-partnerschapsovereenkomst.