1.12.2009 |
LT |
Europos Sąjungos oficialusis leidinys |
C 291/1 |
EUROPOS CENTRINIO BANKO NUOMONĖ
2009 m. lapkričio 12 d.
dėl pasiūlymo dėl Europos Parlamento ir Tarybos direktyvos, iš dalies keičiančios direktyvų 2006/48/EB ir 2006/49/EB nuostatas, susijusias su kapitalo poreikiu prekybos knygai ir pakartotinam pakeitimui vertybiniais popieriais, taip pat su atlyginimų nustatymo politikos priežiūriniu tikrinimu
(CON/2009/94)
2009/C 291/01
Įžanga ir teisinis pagrindas
1. |
2009 m. rugsėjo 10 d. Europos centrinis bankas (ECB) gavo Europos Sąjungos Tarybos prašymą pateikti nuomonę dėl pasiūlymo dėl Europos Parlamento ir Tarybos direktyvos, iš dalies keičiančios direktyvų 2006/48/EB ir 2006/49/EB nuostatas, susijusias su kapitalo poreikiu prekybos knygai ir pakartotinam pakeitimui vertybiniais popieriais, taip pat su atlyginimų nustatymo politikos priežiūriniu tikrinimu (1) (toliau – pasiūlyta direktyva). |
2. |
ECB kompetencija teikti nuomonę yra grindžiama Europos bendrijos steigimo sutarties 105 straipsnio 4 dalies pirma įtrauka ir Sutarties 105 straipsnio 5 dalimi, kadangi pasiūlyta direktyva yra susijusi su vienu iš Europos centrinių bankų sistemos (ECBS) uždavinių, būtent, prisidėti prie to, kad kompetentingos institucijos galėtų sklandžiai vykdyti savo politiką, susijusią su finansų sistemos stabilumu. Vadovaudamasi Europos centrinio banko darbo reglamento 17 straipsnio 5 dalies pirmu sakiniu, Valdančioji taryba priėmė šią nuomonę. |
Bendros pastabos
3. |
ECB pritaria pasiūlytai direktyvai dėl kapitalo poreikio bankų prekybos knygoms ir pakartotiniam pakeitimui vertybiniais popieriais, kuris ypač atitinka Bazelio bankininkystės priežiūros komiteto neseniai suformuotą požiūrį (2). ECB mano, kad reikia toliau derinti pasiūlytos direktyvos reikalavimus su peržiūrėta Bazelio II rinkos rizikos sistema. Pirmiausia ECB siūlo pasiūlytos direktyvos II priedo 1 punkte nustatyti, kad koreliacinei prekybos veiklai netaikomas reikalavimas, kad visoms pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijoms prekybos knygoje taikomas standartizuotas specialios rizikos apskaičiavimas. |
4. |
Be to, ECB pažymi, kad po šiuo metu Bazelio bankininkystės priežiūros komiteto atliekamos kiekybinio poveikio studijos gali būti atlikta „koreliacinės prekybos veiklos“ peržiūra. Jei atlikus poveikio studiją iš tikrųjų būtų peržiūrėta Bazelio II rinkos rizikos sistema, ECB tvirtai remia atitinkamus pasiūlytos direktyvos suderinimus arba bet kokius dalinius jos pakeitimus, kad šioje srityje būtų užtikrinta sąžininga konkurencija tarptautiniu lygiu. |
5. |
ECB taip pat pritaria atlyginimų nustatymo taisyklių nustatymui pasiūlytos direktyvos I priede, kurios yra suderintos su G20 lyderių įsipareigojimu įgyvendinti tarptautinius kompensavimo standartus, kuriais siekiama užkirsti kelią praktikai, kuria prisiimama pernelyg didelė rizika (3). Be to, ECB pritaria atlyginimų nustatymo politikos nuostatų taikymui grupės lygiu, kad būtų užtikrintas nuoseklus riziką prisiimančių darbuotojų traktavimas visose jurisdikcijose, kuriose veikia ES bankai. Galiausiai ECB pabrėžia, kad tarptautinius standartus, kurie pirmiausia taikomi didelėms finansinėms institucijoms, įdiegiant į Bendrijos teisę, kuri taikoma visoms kredito įstaigoms (įskaitant mažas), taip pat turėtų būti tinkamai taikomas Sutartyje nustatytas proporcingumo principas. |
6. |
Ten, kur ECB rekomenduoja iš dalies pakeisti pasiūlytą direktyvą, konkretūs redagavimo pasiūlymai, lydimi paaiškinimo, yra pateikiami priede. Šie pasiūlymai neatspindi pirmiau pateiktų bendrų pastabų. |
Priimta Frankfurte prie Maino 2009 m. lapkričio 12 d.
ECB pirmininkas
Jean-Claude TRICHET
(1) COM(2009) 362 galutinis.
(2) Žr. 2009 m. liepos 13 d. Bazelio bankininkystės priežiūros komiteto „Bazelio II rinkos rizikos sistemos peržiūras“ („Revisions to the Basel II market risk framework“), „Kapitalo apskaičiavimo dėl papildomos rizikos prekybos knygoje gaires“ („Guidelines for computing capital for incremental risk in the trading book“) ir „Bazelio II sistemos patobulinimus“ („Enhancements to the Basel II framework“), kuriuos galima rasti Tarptautinių atsiskaitymų banko tinklavietėje http://www.bis.org
(3) Žr. „FSV patikimos kompensavimo praktikos principus“ („FSB Principles for Sound Compensation Practices“) ir atitinkamus įgyvendinimo standartus, kuriuos galima rasti G20 tinklavietėje http://www.g20.org
PRIEDAS
Redagavimo pasiūlymai
Komisijos siūlomas tekstas |
ECB siūlomi pakeitimai (1) |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1 pakeitimas |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Nurodomosios dalys |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
„atsižvelgdami į Europos bendrijos steigimo sutartį, ypač į jos 47 straipsnio 2 dalį, atsižvelgdami į Komisijos pasiūlymą, atsižvelgdami į Europos ekonomikos ir socialinių reikalų komiteto nuomonę, laikydamiesi Sutarties 251 straipsnyje nustatytos tvarkos,“ |
„atsižvelgdami į Europos bendrijos steigimo sutartį, ypač į jos 47 straipsnio 2 dalį, atsižvelgdami į Komisijos pasiūlymą, atsižvelgdami į Europos ekonomikos ir socialinių reikalų komiteto nuomonę, atsižvelgdami į Europos centrinio banko nuomonę, laikydamiesi Sutarties 251 straipsnyje nustatytos tvarkos,“ |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Paaiškinimas: Kadangi dėl pasiūlytos direktyvos pagal Sutartį turi būti konsultuojamasi su ECB, į pasiūlytą direktyvą, vadovaujantis Sutarties 253 straipsniu, šiuo atžvilgiu turėtų būti įterpta nurodomoji dalis. |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2 pakeitimas |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1 straipsnio 9 dalis |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
„122b straipsnis 1. Nepaisant rizikos koeficientų, taikomų bendrosioms pakartotinio pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijoms IX priedo 4 dalyje, kompetentingos institucijos reikalauja, kad kredito įstaigos taikytų 1 250 % rizikos koeficientą labai sudėtingo pakartotinio pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijoms, išskyrus tuos atvejus, kai kredito įstaiga kompetentingai institucijai įrodo, kad kiekvienos tokios pakartotinio pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijos atžvilgiu laikėsi 122a straipsnio 4 ir 5 dalyse nustatytų reikalavimų. 2. 1 dalis taikoma naujo pakartotinio pakeitimo vertybiniais popieriais, atlikto po 2010 m. gruodžio 31 d., pozicijoms. Esamo pakartotinio pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijų atžvilgiu 1 dalis taikoma nuo 2014 m. gruodžio 31 d., jei po tos datos papildoma naujomis pagrindinėmis pozicijomis ar pagrindinės pozicijos pakeičiamos.“ |
„122b straipsnis 1. Nepaisant rizikos koeficientų, taikomų bendrosioms pakartotinio pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijoms IX priedo 4 dalyje, kompetentingos institucijos reikalauja, kad kredito įstaigos taikytų 1 250 % rizikos koeficientą labai sudėtingo pakartotinio pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijoms, išskyrus tuos atvejus, kai kredito įstaiga kompetentingai institucijai įrodo, kad kiekvienos tokios pakartotinio pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijos atžvilgiu laikėsi 122a straipsnio 4 ir 5 dalyse nustatytų reikalavimų. 2. 1 dalis taikoma naujo pakartotinio pakeitimo vertybiniais popieriais, atlikto po 2010 m. gruodžio 31 d., pozicijoms. Esamo pakartotinio pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijų atžvilgiu 1 dalis taikoma nuo 2014 m. gruodžio 31 d., jei po tos datos papildoma naujomis pagrindinėmis pozicijomis ar pagrindinės pozicijos pakeičiamos.“ |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Paaiškinimas: Deramo patikrinimo reikalavimų pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijoms nesilaikymas yra tinkamai sureguliuotas 2009 m. liepos 15 d. Tarybos priimtos direktyvos (2) 122a straipsniu. Be to, pasiūlytas labai sudėtingo pakartotinio pakeitimo vertybiniais popieriais pozicijų traktavimas pagal pasiūlytą 122b straipsnį nėra suderinamas su proporcingumo principu, taikomu pirmiau minėtos direktyvos 122a straipsnio 5 dalyje, kurioje numatytos ribos nuo 250 % iki 1 250 %, priklausomai nuo deramo patikrinimo nuostatų pažeidimo lygio. Dėl to ECB siūlo išbraukti pasiūlytą 122b straipsnį. |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3 pakeitimas |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
I priedas, 1 dalis |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
„11. ATLYGINIMŲ NUSTATYMO POLITIKA
|
„11. ATLYGINIMŲ NUSTATYMO POLITIKA
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Paaiškinimas: ECB siūlo iš dalies pakeisti pasiūlytos direktyvos I priedo 1 dalį taip: i) veiklos rezultatų vertinimas turėtų pritaikytas visų rūšių rizikai (žiūrėti dešiniojo stulpelio g punktą); ir ii) pasiūlytos direktyvos I priedo 1 dalies h ir i punktai turėtų būti apkeisti vietomis (žiūrėti dešiniojo stulpelio g ir i punktus), kad veiklos rezultatų vertinimas ir kintamoji atlyginimo dalis būtų aptariami kartu. Galiausiai ECB siūlo nustatyti naujus principus, atspindinčius 2009 m. rugsėjo 24–25 d. Pittsburgh vadovų susitikime G20 lyderių pasiektą susitarimą. Pirmiausia G20 lyderiai visiškai pritarė Finansinio stabilumo valdybos įgyvendinimo standartams, kuriais siekiama kompensavimą derinti su ilgalaikiu vertės kūrimu, o ne pernelyg didelės rizikos prisiėmimu (žr. 3 išnašą). |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4 pakeitimas |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
II priedas, 3 dalies e punktas |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Paaiškinimas: ECB pritaria pasiūlytos direktyvos suderinimui su atitinkamu Bazelio tekstu (t. y. Bazelio II rinkos rizikos sistemos peržiūromis), kuris numato du skirtingus rizikos vertės dabartinėmis ir nepalankiomis sąlygomis multiplikatorius. |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5 pakeitimas |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
II priedas, 3 dalies f punktas |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
„Taikant 10b punkto a ir b papunkčius, multiplikatoriaus koeficientas (m+) didinamas taikant padidėjimo koeficientą nuo 0 iki 1 pagal 1 lentelę atsižvelgiant į pastarųjų 250 darbo dienų nukrypimų skaičių, patvirtintą įstaigos apskaičiuoto rizikos vertės mato, kaip nustatyta 10 punkte, grįžtamojo patikrinimo metu.“ |
„Taikant 10b punkto a ir b papunkčius, multiplikatoriaus koeficientais (mc +) ir (ms) didinamasi taikant padidėjimo koeficientą nuo 0 iki 1 pagal 1 lentelę atsižvelgiant į pastarųjų 250 darbo dienų nukrypimų skaičių, patvirtintą įstaigos apskaičiuoto rizikos vertės mato, kaip nustatyta 10 punkte, grįžtamojo patikrinimo metu.“ |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Paaiškinimas: Žiūrėti 4 pakeitimo paaiškinimą. |
(1) Paryškinimu pagrindiniame tekste pažymimas ECB naujai pasiūlytas tekstas. Perbraukimu pagrindiniame tekste nurodomos teksto dalys, kurias ECB siūlo išbraukti.
(2) Europos Parlamento ir Tarybos direktyva, iš dalies keičianti direktyvų 2006/48/EB, 2006/49/EB ir 2007/64/EB nuostatas dėl centrinių įstaigų kontroliuojamų bankų, tam tikrų nuosavų lėšų straipsnių, didelių pozicijų, priežiūros priemonių ir krizių valdymo, 2009 m. liepos 15 d. Tarybos priimta po sutarimo su Europos Parlamentu pirmojo svarstymo metu. Ją galima rasti Tarybos tinklavietėje http://register.consilium.europa.eu