(1)

Asetuksen (EU) 2016/1011 5 artiklassa edellytetään, että vertailuarvojen hallinnoijat perustavat pysyvän ja tehokkaan valvontatoiminnon, josta vastaa erillinen lautakunta tai muu asianmukainen hallintojärjestely.

(2)

Hallinnoijilla on harkintavalta suunnitella tarjoamiaan vertailuarvoja varten asianmukaisin valvontatoiminto, jolla ne voivat täyttää asetuksen (EU) 2016/1011 5 artiklan vaatimukset. Tässä asetuksessa vahvistetaan ei-tyhjentävä luettelo asianmukaisista hallintojärjestelyistä.

(3)

Valvontatoiminnon antaminen ulkoisten sidosryhmien tehtäväksi voi tarjota arvokasta asiantuntemusta, ja niiden osallistuminen voi tehostaa valvontatoimintoa. Tällaisten jäsenten eturistiriidat tai valvontatoiminnon jäsenten ja niiden asiakkaiden tai muiden sidosryhmien väliset suhteet voivat aiheuttaa valvontatoiminnossa eturistiriitoja. Jotta tällaisia ristiriitoja voitaisiin vähentää, kriittisten vertailuarvojen valvojiin olisi mahdollisuuksien mukaan kuuluttava riippumattomia jäseniä, joilla ei ole eturistiriitoja, koska kriittisillä vertailuarvoilla on merkitystä markkinoiden eheydelle, rahoitusvakaudelle, kuluttajille, reaalitaloudelle sekä kotitalouksien ja yritysten rahoitukselle jäsenvaltioissa. Jos tällaiset riippumattomat jäsenet eivät tämän asetuksen mukaan ole välttämättömiä, hallinnoijien olisi otettava käyttöön muita menettelyjä, joilla puututaan mahdollisiin eturistiriitoihin, kuten jäsenten jättäminen tiettyjen keskustelujen ulkopuolelle tai äänioikeuksien ottaminen pois tietyiltä jäseniltä.

(4)

Henkilöt, jotka osallistuvat suoraan vertailuarvon tarjontaan, voivat osallistua valvontatoimintoon ilman äänioikeutta, sillä he voivat antaa hyödyllistä tietoa hallinnoijan työstä. Heidän asemansa äänioikeudettomina jäseninä on tarkoituksenmukainen, koska sillä varmistetaan, ettei hallinnoijalla ole sopimatonta vaikutusvaltaa valvontatoiminnon päätöksiin.

(5)

Valvontatoimintoon voi kuulua lautakuntia, joilla on erityinen toimivalta käsitellä eri vertailuarvoja tai vertailuarvoryhmiä, tai siihen voi kuulua useita toimintoja, jotka suorittavat eri tehtäviä, jos kaikki henkilöt, joilla on asianmukaista asiantuntemusta, eivät voi olla samassa lautakunnassa esimerkiksi siitä syystä, että he ovat sijoittautuneet eri maantieteellisille alueille. Jotta valvonta olisi helpompi keskittää, näillä valvontatoiminnoilla on oltava yksi luonnollinen henkilö tai lautakunta, joka vastaa valvontatoiminnon johtamisesta sekä vuorovaikutuksesta hallinnoijan ylimmän hallintoelimen ja toimivaltaisen viranomaisen kanssa.

(6)

Joidenkin vähemmän käytettyjen ja vähemmän alttiiden merkittävien vertailuarvojen tapauksessa on mahdollista, että valvontatoimintona on yksi ainoa luonnollinen henkilö, jos tämä henkilö voi käyttää riittävästi aikaa asiaankuuluvien vertailuarvojen valvontaan. Jos valvontatoimintona on luonnollinen henkilö, hänet vapautetaan joistakin menettelyistä, jotka sopivat ainoastaan lautakunnalle. Luonnollinen henkilö ei saisi valvoa kriittisiä vertailuarvoja, koska tällaisia vertailuarvoja käytetään runsaasti ja ne voivat tietyissä tapauksissa aiheuttaa riskejä.

(7)

Jotta jäsenet voisivat täyttää valvontatoiminnon velvollisuudet, heillä on oltava paitsi vertailuarvon tarjontaprosessiin liittyvää asiantuntemusta myös niihin markkinoihin liittyvää asiantuntemusta, joita vertailuarvolla on tarkoitus mitata. Tällaista asiantuntemusta voidaan hankkia käyttäjiltä ja tietolähteiltä, jotka toimivat aktiivisesti markkinoilla, tai säänneltyjen tietojen tarjoajilta. Valvontatoiminto voi hyödyntää tietolähteiden asiantuntemusta, kunhan toteutetaan asianmukaiset toimenpiteet sen varmistamiseksi, ettei eturistiriitoja esiinny, ja kunhan vertailuarvon vakauden varmistaminen on käyttäjien edun mukaista. Sen vuoksi on asianmukaista, että tietolähteitä ja käyttäjiä pidetään tällaisten vertailuarvojen tapauksessa jäseninä.

(8)

Valvontatoiminto on olennainen keino hallita eturistiriitoja hallinnoijan tasolla. Jotta varmistettaisiin valvontatoiminnon luotettavuus, sen jäseniksi ei saisi valita henkilöitä, joille on määrätty seuraamuksia rahoituspalveluja koskevien sääntöjen rikkomisista, erityisesti Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EU) N:o 596/2014 (2) mukaisesta manipuloinnista tai manipulointiyrityksestä.

(9)

Vertailuarvo voi olla ulkoisten sidosryhmien intresseissä, jos sitä käytetään laajasti niiden markkinoilla, ja ne voivat tarjota ylimääräistä asiantuntemusta. Hallinnoijat voivat ottaa käyttöön menettelyjä, joilla ulkoisille sidosryhmille annetaan mahdollisuus osallistua tarkkailijoina valvontatoimintoon.

(10)

Riippumattomia lautakuntia ei voida erottaa kokonaan hallinnoijan organisaatiosta, koska ylin hallintoelin tekee lopulliset päätökset hallinnoijan liiketoiminnasta ja erillinen lautakunta saattaisi tehdä päätöksiä arvioimatta kaikilta osin näiden päätösten mahdollisia haitallisia vaikutuksia hallinnoijan liiketoimintaan. Valvontatoiminnolla, joka on sisällytetty hallinnoijan tai sen konsernin emoyrityksen organisaatioon, johon se kuuluu, on näin ollen parhaat mahdollisuudet kyseenalaistaa päätökset, jotka hallinnoija tekee tarjoamistaan vertailuarvoista.

(11)

Jotta valvontaelin voisi hoitaa sille asetuksessa (EU) 2016/1011 annetut tehtävät, on tärkeää, että se pystyy arvioimaan täysin ja kyseenalaistamaan hallinnoijan ylimmän hallintoelimen päätökset ja, jos erimielisyyttä esiintyy, sen neuvottelut kirjataan tältä osin.

(12)

Valvontatoiminnon esteettömän toiminnan varmistamiseksi tarvitaan menettelyjä jäsenten ja tarkkailijoiden valintaperusteita, eturistiriitojen hallintaa ja, jos valvontatoiminto on lautakunta, riitojen ratkaisua varten. Tietyntyyppisiä vertailuarvoja tai hallinnoijia varten voi olla muita valvontatoimintoon soveltuvia menettelyjä, joita ei käsitellä tässä asetuksessa mutta jotka ovat kyseisten vertailuarvojen asianmukaisen hallinnoinnin kannalta tarpeellisia ja tarkoituksenmukaisia. Sen vuoksi hallinnoijat voivat ottaa käyttöön vaihtoehtoisia menettelyjä edellyttäen, että niillä saavutetaan asianmukainen valvonnan taso.

(13)

Tämä asetus perustuu teknisten sääntelystandardien luonnoksiin, jotka Euroopan arvopaperimarkkinaviranomainen, jäljempänä ’EAMV’, on toimittanut komissiolle.

(14)

EAMV on järjestänyt avoimia julkisia kuulemisia tämän asetuksen perustana olevista teknisten sääntelystandardien luonnoksista, analysoinut niihin mahdollisesti liittyviä kustannuksia ja hyötyjä sekä pyytänyt lausunnon Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EU) N:o 1095/2010 (3) 37 artiklalla perustetulta arvopaperimarkkina-alan osallisryhmältä.

(15)

Hallinnoijille olisi annettava riittävästi aikaa varmistaa tämän asetuksen vaatimusten noudattaminen. Sen vuoksi asetusta olisi alettava soveltaa kahden kuukauden kuluttua sen voimaantulosta,

(1)

Asetuksen (EU) 2016/1011 11 artiklan 1 kohdassa edellytetään, että vertailuarvossa käytettävät syöttötiedot soveltuvat edustamaan tarkasti ja luotettavasti markkina- tai taloustilannetta, jota vertailuarvolla on tarkoitus mitata, ja että tiedot ovat todennettavissa. Kyseisen asetuksen 11 artiklan 3 kohdan b alakohdassa edellytetään myös, että jos syöttötiedot saadaan kaupankäyntitoiminnosta, hallinnoijan on varmistettava, että tietolähteellä on käytössään riittävät sisäiset valvonta- ja todentamismenettelyt.

(2)

Vertailuarvon asianmukainen laskenta edellyttää paitsi syöttötietojen tarkkojen arvojen toimittamista myös sitä, että ne ovat samassa mittayksikössä kuin kohde-etuutena olevat omaisuuserät ja kuvaavat näiden merkityksellisiä erityispiirteitä.

(3)

Syöttötietojen todennettavuus liittyy niiden tarkkuustasoon, joka on puolestaan erittäin riippuvainen käytettävien syöttötietojen tyypistä. Syöttötiedot, jotka eivät ole transaktiotietoja eivätkä ole peräisin asetuksen (EU) 2016/1011 3 artiklan 1 kohdan 24 alakohdassa mainitusta säänneltyjen tietojen lähteestä, voivat kuitenkin täyttää todennettavuusvaatimuksen, jos hallinnoijalla on käytettävissään riittävästi tietoja, joiden avulla se voi suorittaa riittävät tietojen tarkastukset. Sen vuoksi hallinnoijaa olisi vaadittava varmistamaan, että sillä on käytettävissään tiedot, jotka se tarvitsee voidakseen suorittaa asianmukaiset tarkastukset.

(4)

Syöttötietojen asianmukaisuuden ja todennettavuuden varmistamiseksi hallinnoijaa olisi vaadittava seuraamaan syöttötietoja säännöllisesti siinä määrin kuin kyseisen syöttötietotyypin haavoittuvuus sitä edellyttää. Säänneltyjen tietojen koskemattomuus varmistetaan jo voimassa olevalla sääntelyllä ja valvonnalla, joita sovelletaan säänneltyjen tietojen tarjoajiin. Sen vuoksi kyseiseen tietotyyppiin olisi sovellettava suppeampia seurantavaatimuksia. Muut syöttötietotyypit vaativat enemmän todentamista, joten niille olisi tehtävä laajempia tarkastuksia. Tämä pätee erityisesti sellaisiin syöttötietoihin, jotka eivät ole transaktiotietoja, ja varsinkin siinä tapauksessa, että tiedot saadaan kaupankäyntitoiminnosta.

(5)

Syöttötietoja toimitettaessa yksi tärkeä seurantatarkastus on sen varmistaminen, että tiedot toimitetaan hallinnoijan asettaman määräajan kuluessa. Näin pyritään varmistamaan eri tietolähteiden suorittamien toimitusten välinen yhdenmukaisuus. Myös silloin, kun syöttötietoja ei toimiteta, on tarkistettava syöttötietojen huomioon ottamisen ajankohta, jotta voidaan varmistaa eri syöttötietojen välinen yhdenmukaisuus. Sen vuoksi hallinnoijaa olisi vaadittava tarkistamaan, että syöttötiedot toimitetaan tai että ne valitaan tietystä lähteestä hallinnoijan asettaman määräajan kuluessa.

(6)

On erityisen tärkeää, että vertailuarvon menetelmissä yksilöidyt keskeiset piirteet, kuten valuutta, kohde-etuutena olevan omaisuuserän erääntymisaika ja jäljellä oleva maturiteetti tai vastapuolityypit, tarkastetaan asianmukaisesti.

(7)

Tehokas sisäinen valvonta, jota sovelletaan syöttötietojen saamiseen kaupankäyntitoiminnosta, tukeutuu asianmukaisten rakenteiden perustamiseen ja ylläpitoon tietolähteen organisaatiossa. Näihin rakenteisiin olisi yleensä kuuluttava kolme valvontatasoa, paitsi jos tämä lukumäärä ei ole tietolähteen organisaation koon perusteella kohtuullinen. Ensimmäiseen valvontatasoon olisi kuuluttava prosessit, joilla varmistetaan syöttötietojen tehokas tarkastaminen.

(8)

Kaupankäyntitoiminnosta suoritettaviin toimituksiin liittyy erityinen riski, joka johtuu luontaisesta eturistiriidasta kaupankäyntitoiminnon kaupallisen tehtävän ja vertailuarvon syöttötietojen toimittamistehtävän välillä. Sen vuoksi on tärkeää, että tietolähde laatii eturistiriitoja koskevan toimintatavan ja ylläpitää ja käyttää sitä osana toisen tason valvontaansa ja että se suorittaa käytettävien syöttötietojen säännöllisiä tarkastuksia. Lisäksi, kun on kyse mahdollisten väärinkäytösten paljastamisesta ja tiedottamisesta hierarkiassa ylöspäin tai sellaisen toiminnan havaitsemisesta, joka saattaa vaikuttaa vertailuarvon koskemattomuuteen, saattaisi olla hyödyllistä vahvistaa ilmiantomenettely, jonka avulla jokainen henkilöstön jäsen voisi ilmoittaa mahdollisista väärinkäytöstapauksista asianomaiselle vaatimustenmukaisuuden valvontatoiminnolle tai muulle asiaankuuluvalle sisäiselle toiminnolle. Sen vuoksi hallinnoijan täytyisi olla vakuuttunut siitä, että tietolähteen sisäiset valvonta- ja todentamismenettelyt sisältävät eturistiriitoja koskevan toimintatavan laatimisen, ylläpidon ja käytön sekä ilmiantomenettelyn laatimisen ja ylläpidon.

(9)

Tätä asetusta sovelletaan kriittisten ja merkittävien vertailuarvojen hallinnoijiin. Suhteellisuusperiaatteen mukaisesti siinä vältetään kohtuuttoman rasitteen aiheuttaminen merkittävien vertailuarvojen hallinnoijille sallimalla näiden soveltaa eturistiriitoja koskevia vaatimuksia ainoastaan todellisiin tai mahdollisiin olennaisiin eturistiriitoihin. Lisäksi hallinnoijille olisi annettava lisää harkintavaltaa sen suhteen, miten ne varmistavat sisäiset valvonta- ja todentamismenettelyt tietolähteen tasolla. Erityisesti niiden olisi sallittava lieventää tiettyjä kyseisiin menettelyihin sovellettavia vaatimuksia tietolähteen organisaation luonteen, mittakaavan ja monimutkaisuuden mukaan.

(10)

Hallinnoijille olisi annettava riittävästi aikaa varmistaa tämän asetuksen vaatimusten noudattaminen. Sen vuoksi tätä asetusta olisi alettava soveltaa kahden kuukauden kuluttua sen voimaantulosta.

(11)

Tämä asetus perustuu teknisten sääntelystandardien luonnoksiin, jotka Euroopan arvopaperimarkkinaviranomainen, jäljempänä ’EAMV’, on toimittanut komissiolle.

(12)

EAMV on järjestänyt avoimia julkisia kuulemisia tämän asetuksen perustana olevista teknisten sääntelystandardien luonnoksista, analysoinut niihin mahdollisesti liittyviä kustannuksia ja hyötyjä sekä pyytänyt lausunnon Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EU) N:o 1095/2010 (2) 37 artiklalla perustetulta arvopaperimarkkina-alan osallisryhmältä,

(1)

Asetuksen (EU) 2016/1011 15 artiklassa edellytetään, että tietolähteiltä saataviin syöttötietoihin perustuvan vertailuarvon hallinnoija laatii vertailuarvoa varten käytännesäännöt, joissa määritetään selvästi, mitkä ovat tietolähteiden velvollisuudet syöttötietojen toimittamisessa. Jos hallinnoija tarjoaa vertailuarvoryhmää, joka koostuu useammasta kuin yhdestä tietolähteiltä saataviin syöttötietoihin perustuvasta vertailuarvosta, vertailuarvoryhmää varten voidaan laatia yhteiset käytännesäännöt. Mainitun asetuksen 15 artiklan 2 kohdassa luetellaan vähimmäistiedot, jotka on sisällytettävä kaikkiin kyseisen artiklan mukaisesti laadittaviin käytännesääntöihin. Käytännesääntöjä ei vaadita, jos vertailuarvo on mainitun asetuksen 3 artiklan 1 kohdan 24 alakohdassa määritelty säänneltyihin tietoihin perustuva vertailuarvo.

(2)

Sen varmistamiseksi, että vertailuarvo määritetään asianmukaisesti, on ratkaisevan tärkeää, että tietolähteiden toimittamilla syöttötiedoilla on kaikki määritysmenetelmissä edellytetyt ominaisuudet ja että syöttötiedot ovat täydellisiä. Sen vuoksi käytännesäännöissä olisi kuvattava nämä ominaisuudet riittävän tarkasti ja täsmennettävä, mitkä tiedot tietolähteen on otettava huomioon, mitkä tiedot se voi jättää pois ja miten sen on toimitettava syöttötiedot hallinnoijalle.

(3)

Yksi keskeinen tekijä varmistettaessa toimitettaviin syöttötietoihin perustuvan vertailuarvon koskemattomuutta on se, että henkilöillä, jotka tietolähde nimeää toimittamaan syöttötietoja, on tämän tehtävän suorittamiseen tarvittavat tietämys, taidot, koulutus ja kokemus. Sen vuoksi käytännesäännöissä olisi oltava sääntö, jonka mukaan jokaisen tietolähteen on tehtävä niille, joista on määrä tulla luovuttajia, joukko tarkastuksia ennen kuin heidät hyväksytään luovuttajiksi.

(4)

Vertailuarvon luotettavuus riippuu suurelta osin vertailuarvon syöttötietojen oikeellisuudesta. Tästä syystä on ratkaisevan tärkeää, että tietolähteet tarkastavat tiedot ennen niiden toimittamista ja sen jälkeen tunnistaakseen epäilyttävät tiedot sekä varmistaakseen käytännesääntöjen vaatimusten noudattamisen. Sen vuoksi käytännesäännöissä olisi oltava sääntöjä, joiden mukaan tietolähteiden on suoritettava tietojen tarkastuksia ennen niiden toimittamista ja sen jälkeen.

(5)

Virheen tai manipuloinnin riski on todennäköisesti suurin tapauksissa, joissa tietolähteet voivat käyttää harkintavaltaa syöttötietojen toimittamisessa. Sen vuoksi käytännesäännöissä olisi edellytettävä, että tietolähteet ottavat käyttöön toimintatavat, joissa tarkennetaan, milloin, miten ja kenen toimesta harkintavaltaa voidaan käyttää.

(6)

Käytännesäännöissä olisi oltava sääntöjä, joiden mukaan tietolähteiden on pidettävä kirjaa tiedoista, jotka on otettu huomioon kussakin toimituksessa ja siihen mahdollisesti liittyneessä harkintavallan käytössä. Tällainen kirjaaminen on keskeinen väline tarkistettaessa sitä, onko tietolähde noudattanut käytännesäännöissä edellytettyjä toimintatapoja, joilla pyritään varmistamaan kaikkien merkityksellisten syöttötietojen toimittaminen.

(7)

Eturistiriitojen asianmukainen tunnistaminen ja hallinta tietolähteiden tasolla on tarpeellinen vaihe vertailuarvon koskemattomuuden ja tarkkuuden varmistamisessa. Sen vuoksi käytännesäännöissä olisi oltava sääntöjä, joiden mukaan tietolähteen järjestelmiin ja valvontaan on kuuluttava eturistiriitarekisteri, johon tietolähteen on kirjattava tunnistetut eturistiriidat ja niiden hallitsemiseksi toteutetut toimenpiteet.

(8)

Suhteellisuusperiaatteen mukaisesti tässä asetuksessa ei aseteta kohtuutonta hallinnollista rasitusta merkittävien ja muiden kuin merkittävien vertailuarvojen hallinnoijille ja tietolähteille vaan annetaan tällaisten vertailuarvojen hallinnoijille mahdollisuus laatia käytännesäännöt, jotka eivät ole yhtä yksityiskohtaiset kuin kriittisten vertailuarvojen osalta vaaditaan.

(9)

Hallinnoijille olisi annettava riittävästi aikaa laatia käytännesäännöt, jotka täyttävät tämän asetuksen vaatimukset. Sen vuoksi tätä asetusta olisi ryhdyttävä soveltamaan kahden kuukauden kuluttua sen voimaantulosta.

(10)

Tämä asetus perustuu teknisten sääntelystandardien luonnoksiin, jotka Euroopan arvopaperimarkkinaviranomainen on toimittanut komissiolle.

(11)

Euroopan arvopaperimarkkinaviranomainen on järjestänyt avoimia julkisia kuulemisia tämän asetuksen perustana olevista teknisten sääntelystandardien luonnoksista, analysoinut niihin mahdollisesti liittyviä kustannuksia ja hyötyjä sekä pyytänyt lausunnon Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EU) N:o 1095/2010 (2) 37 artiklalla perustetulta arvopaperimarkkina-alan osallisryhmältä,

a)

toimitettavien syöttötietojen tyyppi tai tyypit;

b)

syöttötietojen laatua ja tarkkuutta koskevat täytettävät vaatimukset;

c)

toimitettavien syöttötietojen vähimmäismäärä;

d)

mahdollinen ensisijaisuusjärjestys, jossa erityyppiset syöttötiedot on toimitettava;

e)

syöttötietojen toimitusmuoto;

f)

syöttötietojen toimitustiheys;

g)

syöttötietojen toimitusajankohta;

h)

mahdolliset menettelyt, jotka jokaisella tietolähteellä on oltava käytössään syöttötietoihin tehtäviä mukautuksia ja syöttötietojen standardointia varten.

a)

syöttötietoja koskeva toimintatapa, johon kuuluu ainakin kuvaus

b)

tietojen hallinnoijalle toimittamista koskeva toimintatapa, johon kuuluu ainakin

a)

olosuhteet, joissa tietolähde voi käyttää harkintavaltaa;

b)

tietolähteen organisaatioon kuuluvat henkilöt, joilla on lupa käyttää harkintavaltaa;

c)

sisäinen valvonta, jolla säännellään tietolähteen harkintavallan käyttöä tietolähteen periaatteiden mukaisesti;

d)

tietolähteen organisaatioon kuuluvat henkilöt, jotka valtuutetaan suorittamaan jälkiarviointi harkintavallan käytöstä.

(1)

Asetuksen (EU) 2016/1011 16 artiklassa asetetaan valvotuille tietolähteille tiettyjä hallinto- ja valvontavaatimuksia, mukaan luettuna vaatimus ottaa käyttöön valvontakehys, jolla varmistetaan syöttötietojen koskemattomuus, tarkkuus ja luotettavuus, sekä vaatimus ottaa käyttöön tehokkaat järjestelmät ja valvonta, joilla varmistetaan syöttötietojen kaikkien toimitusten koskemattomuus ja luotettavuus. Joitakin näistä vaatimuksista käsitellään jo asetuksen (EU) 2016/1011 11 ja 15 artiklassa ja vastaavissa delegoiduissa asetuksissa. Tämän komission delegoidun asetuksen säännöksissä mennään kuitenkin tietyiltä osin pidemmälle kuin asetuksen (EU) 2016/1011 11 ja 15 artiklan säännöksissä, eikä 11 ja 15 artiklan säännöksiä välttämättä sovelleta tiettyihin valvottuihin tietolähteisiin, koska ne toimittavat tietoja asetuksen (EU) 2016/1011 soveltamisalan ulkopuolelle jäävien hallinnoijien tarjoamia vertailuarvoja varten. Tässä komission delegoidussa asetuksessa vahvistetut vaatimukset eivät oikeudellisen epävarmuuden välttämiseksi rajoita asetuksen (EU) 2016/1011 11 ja 15 artiklan ja vastaavien delegoitujen asetusten soveltamista, minkä vuoksi niitä sovelletaan vain siinä määrin kuin ne täydentävät edellä mainittuja säännöksiä.

(2)

Valvotun tietolähteen käyttöön ottamaan valvontajärjestelmään olisi sisällyttävä menettely, jolla havaitaan ja hallitaan asetuksen (EU) 2016/1011 ja sovellettavien käytännesääntöjen rikkomisia, sekä toimintatavat väärinkäytösten paljastamista ja syöttötietojen toimitusprosessin valvontaa ja säännöllistä arviointia varten. Tämä antaisi valvotuille tietolähteille mahdollisuuden varmistaa, että ne toimivat laillisesti ja toimittavat tarkkoja ja luotettavia syöttötietoja.

(3)

Koulutukseen, joka valvotun tietolähteen palveluksessa olevilla luovuttajilla on asetuksen (EU) 2016/1011 16 artiklan 2 kohdan b alakohdan mukaan oltava, olisi sisällyttävä myös koulutus siitä, miten vertailuarvolla on tarkoitus mitata kohteena olevaa markkina- tai taloustilannetta, sekä koulutus kaikista syöttötietojen toimittamiseen sovellettavista käytännesääntöjen osista. Tämä on keskeinen väline varmistettaessa sitä, että luovuttajat toimivat asianmukaisesti ja vertailuarvon menetelmien mukaisesti.

(4)

Eturistiriitojen hallitsemismenettelyihin, jotka valvotulla tietolähteellä on asetuksen (EU) 2016/1011 16 artiklan 2 kohdan c alakohdan mukaan oltava käytössään, olisi sisällyttävä menettelyt, joilla luovuttajat erotetaan tietolähteen muista työntekijöistä, sekä menettelyt, jotka koskevat luovuttajiin sovellettavaa tietolähteen palkka- ja palkkiopolitiikkaa, jotta luovuttajilla olisi mahdollisimman vähän kannustimia manipuloida syöttötietojen toimittamista.

(5)

Tietojen säilytysjärjestelmiin, jotka valvotulla tietolähteellä on asetuksen (EU) 2016/1011 16 artiklan 2 kohdan d alakohdan mukaan oltava, olisi sisällyttävä vaatimus säilyttää syöttötietojen toimittamiseen liittyvät viestintätiedot, luovuttajien nimet mukaan luettuina. Näin pyritään tarjoamaan riittävästi läpinäkyvyyttä.

(6)

Tietolähteiden mahdollisuus käyttää harkintavaltaa aiheuttaa sen riskin, että eri asiantuntijat käyttävät harkintavaltaa eri tavalla tai että jopa sama asiantuntija käyttää sitä ajan mittaan eri tavalla. Harkintavalta lisää myös vertailuarvon alttiutta manipuloinnille. Sen vuoksi on tarpeen, että asetuksen (EU) 2016/1011 16 artiklan 3 kohdan mukaisesti laadittuihin käytänteisiin sisältyy kehys, jolla varmistetaan johdonmukaisuus päättelyn tai harkintavallan käytössä ja vähennetään manipuloinnin riskiä. Kehyksessä olisi asetettava velvollisuus suorittaa säännöllisiä sisäisiä arviointeja asiantuntemukseen perustuvan päättelyn soveltamisesta. Lisäksi siinä olisi määritettävä huomioon otettavat ja huomiotta jätettävät tietotyypit, jotta harkintavalta voitaisiin rajata asianmukaisesti.

(7)

Hallinnoijille olisi annettava riittävästi aikaa varmistaa tämän asetuksen vaatimusten noudattaminen. Sen vuoksi tätä asetusta olisi alettava soveltaa kahden kuukauden kuluttua sen voimaantulosta.

(8)

Tämä asetus perustuu teknisten sääntelystandardien luonnoksiin, jotka Euroopan arvopaperimarkkinaviranomainen, jäljempänä ’EAMV’, on toimittanut komissiolle.

(9)

EAMV on järjestänyt avoimia julkisia kuulemisia tämän asetuksen perustana olevista teknisten sääntelystandardien luonnoksista, analysoinut niihin mahdollisesti liittyviä kustannuksia ja hyötyjä sekä pyytänyt lausunnon Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EU) N:o 1095/2010 (2) 37 artiklalla perustetulta arvopaperimarkkina-alan osallisryhmältä,

a)

syöttötietojen toimitusprosessin valvontaan tarkoitettu tehokas valvontamekanismi, johon sisältyy riskienhallintajärjestelmä, tietojen toimitusprosessista vastaavien johtohenkilöiden yksilöiminen sekä tietolähteen organisaatioon kuuluvien vaatimustenmukaisuuden valvontatoiminnon ja sisäisen tarkastuksen toiminnon osallistuminen;

b)

väärinkäytösten paljastamista koskeva toimintatapa, mukaan luettuina asianmukaiset toimet väärinkäytösten paljastajien suojelemiseksi;

c)

menettely, jolla havaitaan ja hallitaan asetuksen (EU) 2016/1011 rikkomisia ja mainitun asetuksen 15 artiklan mukaisesti laadittujen sovellettavien käytännesääntöjen rikkomisia, mukaan luettuna menettely, jolla tutkitaan havaittuja rikkomisia ja kirjataan niiden johdosta toteutetut toimet;

d)

tietojen toimitusprosessin säännölliset arvioinnit, jotka on suoritettava ainakin vuosittain sekä silloin, kun sovellettaviin käytännesääntöihin tehdään muutos.

a)

kehys, jolla varmistetaan eri luovuttajien välinen johdonmukaisuus ja ajallinen johdonmukaisuus päättelyn tai harkintavallan käytössä;

b)

sellaisten tietotyyppien määrittäminen, jotka voidaan tai joita ei voida ottaa huomioon päättelyn tai harkintavallan käytössä;

c)

menettelyt, joilla arvioidaan päättelyn tai harkintavallan käyttöä.

(1)

Asetuksen (EU) 2016/1011 13 artiklan 1 kohdassa edellytetään, että vertailuarvon tai tarvittaessa vertailuarvoryhmän hallinnoijan on julkistettava tai asetettava saataville vertailuarvon tai tarvittaessa vertailuarvoryhmän määrittämisessä käytettävien menetelmien keskeiset osat, tiedot sisäisen arvioinnin ja hyväksynnän menetelmistä sekä olennaisiin menetelmämuutoksiin liittyvät käyttäjien kuulemismenettelyt ja käyttäjille ilmoittamista koskevat menettelyt. Tässä asetuksessa täsmennetään tiedot, jotka hallinnoijien on annettava kriittisistä ja merkittävistä vertailuarvoistaan. Sitä ei sovelleta hallinnoijiin, jotka tarjoavat ainoastaan muita kuin merkittäviä vertailuarvoja. Jos hallinnoijat tarjoavat sekä muita kuin merkittäviä että merkittäviä tai kriittisiä vertailuarvoja, niiden olisi sovellettava tätä asetusta tarjoamiinsa merkittäviin ja kriittisiin vertailuarvoihin. EAMV voi antaa samaan asiaan liittyviä ohjeita muiden kuin merkittävien vertailuarvojen hallinnoijille.

(2)

Vertailuarvojen menetelmät poikkeavat toisistaan suuresti. Tässä asetuksessa täsmennettyjen keskeisten osien julkistamisen tai saataville asettamisen olisi siksi oltava pakollista vain siltä osin kuin ne ovat merkityksellisiä tietyn kyseessä olevan vertailuarvon kannalta.

(3)

Kaksi keskeistä osaa, jotka olisi julkistettava kriittisen tai merkittävän vertailuarvon luotettavuuden ja tarkkuuden varmistamiseksi, ovat menetelmän soveltamiseksi ja laskennan suorittamiseksi tarvittavien syöttötietojen vähimmäismäärä ja vähimmäislaatu. Koska harkintavallan käyttö vertailuarvojen määrittämisessä lisää niiden alttiutta manipuloinnille, hallinnoijan olisi manipulointiriskin minimoimiseksi julkistettava osana menetelmien keskeisiä osia antamansa selkeät säännöt siitä, miten ja milloin harkintavaltaa voidaan käyttää.

(4)

Jotta autetaan potentiaalisia käyttäjiä valitsemaan asianmukaisin vertailuarvo monista mahdollisesti soveltuvista vertailuarvoista, käyttäjille olisi annettava tietoja, joiden perusteella on mahdollista ymmärtää, mitä vertailuarvolla pyritään mittaamaan, mitä syöttötietoja käytetään ja miten ne valitaan, mistä vertailuarvo muodostuu, kuka osallistuu tiedonkeruuseen ja vertailuarvon laskemiseen, milloin ja missä määrin harkintavaltaa voidaan käyttää, mitkä ovat menetelmien rajoitukset ja milloin ja miten vertailuarvoa mahdollisesti muutetaan.

(5)

Jotta käyttäjät ja potentiaaliset käyttäjät saavat riittävästi tietoa hallinnoijan menetelmien sisäisestä arviointimenettelystä, hallinnoijan olisi julkistettava siihen liittyvät toimintatapansa ja menettelynsä sekä siihen osallistuvat tahot ja käytössä olevat asiaankuuluvat järjestelyt asetuksen (EU) 2016/1011 4 artiklan mukaisesti.

(6)

Jotta käyttäjät ja potentiaaliset käyttäjät ymmärtävät kriittisen tai merkittävän vertailuarvon ehdotettuun olennaiseen muutokseen liittyvät kuulemismenettelyt ja tällaisen muutoksen syyt, hallinnoijan olisi julkistettava tietyt tiedot, myös sen, miten se aikoo arvioida ehdotetun muutoksen vaikutukset.

(7)

Suhteellisuusperiaatteen mukaisesti tässä asetuksessa ei haluta asettaa kohtuutonta hallinnollista rasitetta merkittävien vertailuarvojen (toisin kuin kriittisten vertailuarvojen) hallinnoijille, vaan siinä annetaan mahdollisuus julkistaa merkittävistä vertailuarvoista vain joitakin osia tai julkistaa vähemmän tietoa tietyistä osista.

(8)

Tämä asetus perustuu teknisten sääntelystandardien luonnoksiin, jotka Euroopan arvopaperimarkkinaviranomainen on toimittanut komissiolle.

(9)

Euroopan arvopaperimarkkinaviranomainen on järjestänyt avoimia julkisia kuulemisia tämän asetuksen perustana olevista teknisten sääntelystandardien luonnoksista, analysoinut niihin mahdollisesti liittyviä kustannuksia ja hyötyjä sekä pyytänyt lausunnon Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EU) N:o 1095/2010 (2) 37 artiklalla perustetulta arvopaperimarkkina-alan osallisryhmältä,

(10)

Johdonmukaisesti sen delegoidun asetuksen kanssa, jossa täsmennetään niiden käytännesääntöjen osia, jotka tietolähteiltä saataviin syöttötietoihin perustuvien vertailuarvojen hallinnoijien on laadittava, on aiheellista lykätä tämän delegoidun asetuksen soveltamista kahdella kuukaudella,

(1)

Asetuksen (EU) 2016/1011 25 artiklan 1 kohdassa säädetään, että merkittävän vertailuarvon hallinnoija voi päättää olla soveltamatta tiettyjä mainitun asetuksen säännöksiä. Vaikka hallinnoija päättää olla soveltamatta yhtä tai useampaa kyseisistä säännöksistä, toimivaltaisella viranomaisella on kuitenkin toimivalta päättää, että kyseisen hallinnoijan on sovellettava yhtä tai useampaa niistä. Mainitun asetuksen 25 artiklan 3 kohdassa täsmennetään perusteet, jotka toimivaltaisen viranomaisen on otettava huomioon arvioidessaan, olisiko hallinnoijan aiheellista soveltaa kyseisiä säännöksiä.

(2)

Perusteissa, jotka toimivaltaisen viranomaisen on otettava huomioon, olisi huomioitava asetuksen (EU) 2016/1011 niiden säännösten luonne, joita merkittävien vertailuarvojen hallinnoijat voivat päättää olla soveltamatta. Merkittävien vertailuarvojen hallinnoijat voivat päättää olla soveltamatta tiettyjä säännöksiä, joissa niiden edellytetään ottavan käyttöön organisatorisia toimenpiteitä työntekijöidensä osallistumisesta vertailuarvon tarjontaan aiheutuvan eturistiriitojen vaaran vähentämiseksi. Ottaessaan huomioon mainitun asetuksen 25 artiklan 3 kohdan a, c ja i alakohdassa tarkoitetut perusteet toimivaltaisten viranomaisten olisi tämän vuoksi tarkasteltava myös, onko vertailuarvon koskemattomuuden suojelemiseksi käytössä muita riittäviä keinoja kuin kyseisissä säännöksissä edellytettyjä organisatorisia toimenpiteitä.

(3)

Tarkastellessaan asetuksen (EU) 2016/1011 25 artiklan 3 kohdassa tarkoitettuja perusteita toimivaltaisten viranomaisten olisi otettava huomioon myös vertailuarvon vaikutus yhteen tai useampaan tiettyyn markkinaan ja talouteen yleisemmin sekä vertailuarvon merkitys rahoitusvakauden takaamisessa. Tähän toimivaltaisten viranomaisten olisi käytettävä yleisesti saatavilla olevaa tietoa tai tietoa, jonka ne ovat saaneet käyttöönsä hallinnoijalta tai muulla tavoin.

(4)

Tarkastellessaan asetuksen (EU) 2016/1011 25 artiklan 3 kohdan f alakohdassa tarkoitettuja perusteita toimivaltaisten viranomaisten olisi otettava huomioon myös, onko hallinnoijalla käytössä riittävät vaihtoehtoiset tekniset valmiudet ja valvontamekanismit vertailuarvon tarjoamisen jatkuvuuden ja vakauden ylläpitämiseksi, sekä niiden säännösten luonne, joita hallinnoija on päättänyt olla soveltamatta.

(5)

Hallinnoijille olisi annettava riittävästi aikaa valmistella hakemuksia ja varmistaa tämän asetuksen vaatimusten noudattaminen. Sen vuoksi tätä asetusta olisi alettava soveltaa kahden kuukauden kuluttua sen voimaantulosta.

(6)

Tämä asetus perustuu teknisten sääntelystandardien luonnoksiin, jotka Euroopan arvopaperimarkkinaviranomainen, jäljempänä ’EAMV’, on toimittanut komissiolle.

(7)

EAMV on järjestänyt avoimia julkisia kuulemisia tämän asetuksen perustana olevista teknisten sääntelystandardien luonnoksista, analysoinut niihin mahdollisesti liittyviä kustannuksia ja hyötyjä sekä pyytänyt lausunnon Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EU) N:o 1095/2010 (2) 37 artiklalla perustetulta arvopaperimarkkina-alan osallisryhmältä,

a)

perustuuko vertailuarvo transaktiotietoihin;

b)

ovatko tietolähteet valvottuja yhteisöjä;

c)

sovelletaanko toimenpiteitä syöttötietojen vakauden lisäämiseksi;

d)

vähentääkö hallinnoijan organisaatiorakenne kannustimia manipulointiin;

e)

saako hallinnoija taloudellista etua vertailuarvoon viittaavasta rahoitusvälineestä, rahoitussopimuksesta tai sijoitusrahastosta;

f)

onko todettu tapauksia, joissa samankokoisen ja organisaatioltaan samanlaisen hallinnoijan tarjoamaa samaa vertailuarvoa tai samoja menetelmiä käyttävää vertailuarvoa on manipuloitu.

a)

jos syöttötiedot ovat transaktiotietoja, onko hallinnoija toimija markkina- tai taloustilanteessa, jota vertailuarvolla pyritään mittaamaan;

b)

jos syöttötiedot saadaan tietolähteiltä, saavatko tietolähteet taloudellista etua vertailuarvoon viittaavasta rahoitusvälineestä tai rahoitussopimuksesta tai voivatko ne hyötyä sen sijoitusrahaston tuotosta, jota vertailuarvolla mitataan;

c)

jos syöttötiedot hankitaan kolmannessa maassa sijaitsevilta pörsseiltä tai kauppajärjestelmiltä, sovelletaanko kyseisiin pörsseihin ja kauppajärjestelmiin sääntely- ja valvontakehystä, jolla taataan syöttötietojen koskemattomuus;

d)

jos syöttötiedot koostuvat hintatarjouksista, ovatko hintatarjoukset sitovia vai ohjeellisia ja sovelletaanko niihin riittäviä valvontamekanismeja.

a)

saako hallinnoija taloudellista etua vertailuarvoon viittaavasta rahoitusvälineestä tai rahoitussopimuksesta tai voiko se hyötyä sen sijoitusrahaston tuotosta, jota vertailuarvolla mitataan;

b)

jos vertailuarvo perustuu toimitettaviin syöttötietoihin, sovelletaanko hallinnoijan ja tietolähteiden suhteeseen riittäviä valvontamekanismeja;

c)

onko hallinnoijalla käytössä valvonta- ja muita toimenpiteitä, joilla lievennetään tehokkaasti mahdollisia eturistiriitoja.

a)

jos vertailuarvon menetelmissä sallitaan, että hallinnoija käyttää asiantuntemukseen perustuvaa päättelyä, onko päättelyn tai harkintavallan käyttö riittävän avointa;

b)

jos vertailuarvo perustuu arvioihin, hallinnoijan käyttöön ottamien sisäisten valvontatoimien tehokkuus.

a)

jos vertailuarvo on erityisen merkittävä tietyn markkinan tai markkinoiden kannalta, aiheuttaisiko vertailuarvon epäluotettavuus häiriöitä tällaisen markkinan tai markkinoiden toiminannassa ja onko vertailuarvolle riittäviä korvaavia vaihtoehtoja;

b)

jos vertailuarvo täyttää merkittävän vertailuarvon vaatimukset asetuksen (EU) 2016/1011 24 artiklan 1 kohdan b alakohdan mukaisesti ja jos tiedot ovat toimivaltaisen viranomaisen saatavilla, mikä tahansa vertailuarvoon viittaavien rahoitusvälineiden, rahoitussopimusten tai sijoitusrahastojen määrällinen suhde jäsenvaltion vastaavien välineiden kokonaisarvoon.

a)

missä määrin syöttötiedot perustuvat tietolähteisiin, ovatko syöttötiedot transaktiotietoja ja miten tämä suhde näkyy hallinnoijan käytössä olevissa valvontamekanismeissa;

b)

käsiteltävien syöttötietojen määrä ja tietolähteiden lukumäärä;

c)

onko hallinnoijalla riittävät tekniset valmiudet käsitellä syöttötietoja jatkuvasti ja vakaasti;

d)

ovatko menetelmät alttiita operatiivisille riskeille syöttötietojen käsittelyssä;

e)

missä määrin hallinnoija luottaa tietolähteisiin vertailuarvon määrittelyssä.

a)

kaikkien vertailuarvoon viittaavien rahoitusvälineiden, rahoitussopimusten ja sijoitusrahastojen kokonaisarvo kaikkien maturiteettien tai erääntymisaikojen perusteella, jos tämä on toimivaltaisen viranomaisen tiedossa;

b)

keskittyykö vertailuarvon käyttö rahoitusvälineen, rahoitussopimuksen tai sijoitusrahaston yksittäisiin luokkiin;

c)

jos vertailuarvo on asetuksen (EU) 2016/1011 24 artiklan 1 kohdan b alakohdan mukaisesti merkittävä vertailuarvo, kuinka lähellä vertailuarvoon viittaavien rahoitusvälineiden, rahoitussopimusten tai sijoitusrahastojen kokonaisarvo on mainitun asetuksen 20 artiklan 1 kohdan a alakohdassa ja c alakohdan i alakohdassa tarkoitettuja kynnysarvoja, jos tämä on toimivaltaisen viranomaisen tiedossa.

a)

jos vertailuarvon tarjoaminen ei ole hallinnoijan päätoiminta-ala, onko vertailuarvon tarjoaminen organisatorisesti erillään vai onko käytössä muita välineitä eturistiriitojen estämiseksi;

b)

jos hallinnoja on osa ryhmää ja yksi tai useampi yhteisö ryhmän sisällä ovat vertailuarvon tosiasiallisia tai potentiaalisia käyttäjiä, toimiiko hallinnoija riippumattomasti ja onko hallinnoijalla käytössä muita keinoja eturistiriitojen estämiseksi.

(1)

Asetuksen (EU) 2016/1011 27 artiklan 1 kohdan mukaan hallinnoijan on julkistettava vertailuarvoselvitys sellaisesta vertailuarvosta tai tarvittaessa vertailuarvoryhmästä, jota voidaan käyttää unionissa.

(2)

Vertailuarvoselvityksien olisi sisällettävä kattavat tiedot markkina- ja taloustilanteesta, jota vertailuarvolla tai vertailuarvoryhmällä on tarkoitus mitata, sekä perustelut sille, milloin kyseisen markkina- tai taloustilanteen mittaus saattaa muuttua epäluotettavaksi. Tämä on tärkeää, koska nykyiset ja mahdolliset käyttäjät tarvitsevat tällaisia tietoja voidakseen muodostaa perusteellisen käsityksen vertailuarvosta tai vertailuarvoryhmästä.

(3)

Vertailuarvoselvityksissä olisi mainittava vertailuarvomenetelmien osat, joihin liittyy harkintavaltaa, sekä menettely harkintavallan käytön mahdollista jälkiarviointia varten. Nämä tiedot ovat keskeisiä sen varmistamiseksi, että nykyiset ja mahdolliset käyttäjät ymmärtävät, että vertailuarvo tai vertailuarvoryhmä on altis manipuloinnille.

(4)

Erityyppisiin vertailuarvoihin (eli säänneltyihin tietoihin perustuviin vertailuarvoihin, korkokantojen vertailuarvoihin, hyödykkeiden vertailuarvoihin, kriittisiin vertailuarvoihin, merkittäviin vertailuarvoihin ja muihin kuin merkittäviin vertailuarvoihin) sovelletaan erilaisia vaatimuksia asetuksen (EU) 2016/1011 nojalla. Sen vuoksi vertailuarvoselvityksessä olisi täsmennettävä selkeästi ja yksiselitteisesti, mihin vertailuarvotyyppiin tai -tyyppeihin vertailuarvo tai vertailuarvoryhmä kuuluu.

(5)

Kriittisten vertailuarvojen tapauksessa vertailuarvoselvityksen olisi sisällettävä lisätietoja siitä, miksi vertailuarvoa pidetään kriittisenä asetuksen (EU) 2016/1011 nojalla, jotta nykyisillä ja mahdollisilla käyttäjillä olisi käytettävissään tiedot, jotka ne tarvitsevat ymmärtääkseen, miksi vertailuarvoa pidetään kriittisenä.

(6)

Säänneltyjen tietojen käyttö vapauttaa hallinnoijat ja niiden tietolähteet tietyistä asetuksessa (EU) 2016/1011 säädetyistä velvoitteista. Säänneltyihin tietoihin perustuvien vertailuarvojen osalta hallinnoijien olisi siksi mainittava tietojensa alkuperä ja syyt siihen, miksi vertailuarvo luokitellaan säänneltyihin tietoihin perustuvaksi vertailuarvoksi.

(7)

Korkokantojen vertailuarvojen ja hyödykkeiden vertailuarvojen on erityisluonteensa vuoksi oltava tiettyjen asetuksen (EU) 2016/1011 liitteiden kohtien mukaisia sen sijaan tai sen lisäksi, että ne ovat mainitun asetuksen II osaston säännösten mukaisia. Tällaisten vertailuarvojen hallinnoijien olisi viitattava vertailuarvoselvityksessä tähän seikkaan, jotta nykyiset ja mahdolliset käyttäjät olisivat siitä tietoisia.

(8)

Kriittisten vertailuarvojen hallinnoijien on asetuksen (EU) 2016/1011 mukaan noudatettava lujitettua sääntelyjärjestelmää. Siksi on tärkeää, että nykyisille ja mahdollisille käyttäjille ilmoitetaan tästä asianmukaisesti.

(9)

Jos vertailuarvolla on erilaisten vertailuarvotyyppien ominaispiirteitä, tämän asetuksen säännöksiä, jotka koskevat tällaisia erilaisia vertailuarvotyyppejä, olisi sovellettava yleisten julkistamisvaatimusten ohella ja lisäksi, jotta nykyiset ja mahdolliset käyttäjät saisivat kattavasti tietoa vertailuarvon kaikista ominaispiirteistä.

(10)

Suhteellisuusperiaatteen mukaisesti tässä asetuksessa ei haluta asettaa kohtuutonta hallinnollista rasitetta merkittävien ja muiden kuin merkittävien vertailuarvojen hallinnoijille vaan rajoitetaan sitä tietojen joukkoa, joka merkittävien ja muiden kuin merkittävien vertailuarvojen vertailuarvoselvitykseen on sisällytettävä.

(11)

Tämä asetus perustuu teknisten sääntelystandardien luonnoksiin, jotka Euroopan arvopaperimarkkinaviranomainen on toimittanut komissiolle.

(12)

Euroopan arvopaperimarkkinaviranomainen on järjestänyt avoimia julkisia kuulemisia tämän asetuksen perustana olevista teknisten sääntelystandardien luonnoksista, analysoinut niihin mahdollisesti liittyviä kustannuksia ja hyötyjä sekä pyytänyt lausunnon Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EU) N:o 1095/2010 (2) 37 artiklalla perustetulta arvopaperimarkkina-alan osallisryhmältä.

(13)

Johdonmukaisesti sen delegoidun asetuksen kanssa, jossa täsmennetään niiden käytännesääntöjen osia, jotka tietolähteiltä saataviin syöttötietoihin perustuvien vertailuarvojen hallinnoijien on laadittava, on aiheellista lykätä tämän delegoidun asetuksen soveltamista kahdella kuukaudella,

a)

käytettyjen syöttötietojen lähteet;

b)

kunkin lähteen osalta asiaankuuluva tyyppi, sellaisena kuin se on lueteltuna asetuksen (EU) 2016/1011 3 artiklan 1 kohdan 24 alakohdassa.

a)

käyttäjille tarkoitettu viite lisäsääntelyjärjestelmään, jota sovelletaan korkokantoihin asetuksen (EU) 2016/1011 liitteen I mukaisesti;

b)

kuvaus järjestelyistä, jotka on otettu käyttöön kyseisen liitteen noudattamiseksi.

a)

se, sovelletaanko vertailuarvoon tai vertailuarvoryhmään asetuksen (EU) 2016/1011 II osaston vaatimuksia vai liitettä II kyseisen asetuksen 19 artiklan mukaisesti;

b)

perustelut sille, miksi kyseisen asetuksen II osastoa tai liitettä II sovelletaan;

c)

keskeisten termien määritelmissä lyhyt kuvaus kriteereistä, joiden perusteella määritellään asiaankuuluva kohde-etuutena oleva fyysinen hyödyke;

d)

tarvittaessa maininta siitä, missä julkaistaan selvitykset, jotka hallinnojan on liitteen II kohdan 7 mukaan julkaistava.

a)

käyttäjille osoitettu maininta siitä, että kriittisiin vertailuarvoihin sovelletaan lujitettua sääntelyjärjestelmää asetuksen (EU) 2016/1011 nojalla;

b)

selostus siitä, miten käyttäjät saavat tietoa mahdollisesta vertailuarvon julkaisemisen lykkäämisestä tai uudelleenmäärityksestä, mukaan lukien toimenpiteiden (oletettu) kesto.

a)

kun vertailuarvon tyyppi muuttuu;

b)

kun vertailuarvon tai jonkin vertailuarvoryhmään kuuluvan vertailuarvon määritysmenetelmät muuttuvat olennaisesti.

(1)

Asetuksen (EU) 2016/1011 30 artiklassa vahvistetaan ehdot, joiden on täytyttävä, jotta kolmannessa maassa sijaitsevan hallinnoijan vertailuarvoja voidaan käyttää unionissa. Yksi ehdoista on, että kyseisen kolmannen maan oikeudellisen kehyksen ja valvontakäytännön vastaavuuden tunnustamisesta on tehty vastaavuuspäätös. Asetuksen 30 artiklan 4 kohdassa edellytetään, että EAMV vahvistaa yhteistyöjärjestelyt sellaisten kolmansien maiden toimivaltaisten viranomaisten kanssa, joiden osalta tällainen vastaavuuspäätös on tehty.

(2)

Yhteistyöjärjestelyjen kautta EAMV ja kolmannen maan toimivaltainen viranomainen voivat vaihtaa kaikki tiedot, jotka ovat oleellisia niiden valvontatehtävien toteuttamisen kannalta. Komissio voi hyväksyä erinäisiä vastaavuuspäätöksiä, minkä jälkeen valvotut yhteisöt voivat käyttää kussakin asianomaisessa maassa sijaitsevan hallinnoijan tarjoamia vertailuarvoja unionissa. Sen vuoksi on tärkeää, että kaikissa yhteistyöjärjestelyissä sovelletaan samoja vähimmäisvaatimuksia tietojenvaihdossa käytettävien muotojen ja menettelyjen osalta, mukaan lukien samoja luottamuksellisuutta koskevia säännöksiä ja samoja yhteistyöjärjestelyn puitteissa saatujen tietojen käyttöä koskevia ehtoja.

(3)

Sellaisten kolmansien maiden toimivaltaisilla viranomaisilla, joiden oikeudelliset kehykset ja valvontakäytännöt on tunnustettu vastaaviksi, on oltava asianmukaiset tiedot kaikista merkittävistä tapahtumista ja olosuhteiden muutoksista, jotka todennäköisesti vaikuttavat vertailuarvojen hallinnoijiin niiden oikeudenkäyttöalueella. Jos valvotut yhteisöt käyttävät kyseisiltä oikeudenkäyttöalueilta peräisin olevien hallinnoijien tarjoamia vertailuarvoja unionissa, kyseisten oikeudenkäyttöalueiden toimivaltaisten viranomaisten on aiheellista tiedottaa tällaisista tapahtumista ja muutoksista EAMV:lle. Yhteistyöjärjestelyihin olisi sen vuoksi sisällytettävä säännös, jonka mukaan EAMV:lle on ilmoitettava kaikista tällaisista tapahtumista ja muutoksista.

(4)

Myös kolmansien maiden toimivaltaiset viranomaiset on pidettävä ajan tasalla valvomiensa hallinnoijien toiminnasta. Yhteistyöjärjestelyissä olisi sen vuoksi edellytettävä, että EAMV ilmoittaa kolmannen maan toimivaltaiselle viranomaiselle, jos kyseisen viranomaisen valvoma hallinnoija ilmoittaa EAMV:lle suostuneensa siihen, että valvotut yhteisöt käyttävät sen vertailuarvoja unionissa.

(5)

EAMV:llä ei ole suoria valvontavaltuuksia kolmansissa maissa sijaitseviin hallinnoijiin lukuun ottamatta asetuksen (EU) 2016/1011 31 artiklassa säädettyä EAMV:n velvoitetta poistaa kolmannessa maassa sijaitseva hallinnoija rekisteristä. Sen sijaan se hyödyntää kolmannen maan toimivaltaisen viranomaisen harjoittamaa valvontaa ja toimii sen kanssa yhteistyössä. Yhteistyöjärjestelyihin olisi sen vuoksi sisällytettävä säännöksiä, joissa vahvistetaan valvontayhteistyöhön osallistuvien tahojen tehtävät, mukaan lukien paikalla tehtävät tarkastukset.

(6)

Asetuksen (EU) 2016/1011 32 artiklan 5 kohdan kolmannen alakohdan a alakohdassa edellytetään, että kolmansien maiden toimivaltaisten viranomaisten ja viitejäsenvaltioiden toimivaltaisten viranomaisten välisten yhteistyöjärjestelyjen vähimmäissisällön on oltava sama kuin EAMV:n ja kolmansien maiden toimivaltaisten viranomaisten välisen välisten yhteistyöjärjestelyjen vähimmäissisältö. Sen vuoksi vahvistettaessa EAMV:n kanssa sovittavien yhteistyöjärjestelyjen vähimmäissisältö on tarpeen varmistaa, että sisältö soveltuu myös 32 artiklan 5 kohdan mukaisiin yhteistyöjärjestelyihin.

(7)

Tämä asetus perustuu teknisten sääntelystandardien luonnoksiin, jotka EAMV on toimittanut komissiolle.

(8)

EAMV ei ole järjestänyt avointa julkista kuulemista niistä teknisten sääntelystandardien luonnoksista, joihin tämä asetus perustuu, eikä analysoinut mahdollisia asiaan liittyviä kustannuksia ja hyötyjä, koska EAMV katsoi, että se olisi ollut suhteetonta verrattuna kyseisten teknisten sääntelystandardien luonnosten laajuuteen ja vaikutukseen, kun otetaan huomioon, että kyseiset tekniset sääntelystandardit koskevat suoraan ainoastaan kolmansien maiden toimivaltaisia viranomaisia, jäsenvaltioiden toimivaltaisia viranomaisia ja EAMV:ta eivätkä markkinatoimijoita.

(9)

EAMV on pyytänyt lausunnon Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EU) N:o 1095/2010 (2) 37 artiklalla perustetulta arvopaperimarkkina-alan osallisryhmältä.

(10)

Hallinnoijille olisi annettava riittävästi aikaa varmistaa tämän asetuksen vaatimusten noudattaminen. Sen vuoksi asetusta olisi alettava soveltaa kahden kuukauden kuluttua sen voimaantulosta,

a)

osapuolten tehtävien toteuttamiselle oleellisten tietojen vaihto ja ilmoitusten antaminen;

b)

kaikki kyseessä olevaan yhteistyöjärjestelyyn kuuluvien hallinnoijien operaatioihin, toimintaan tai palveluihin liittyvät mahdollisesti oleelliset seikat, mukaan lukien tietojen antaminen EAMV:lle laeista ja määräyksistä, joita hallinnoijiin sovelletaan kyseisessä kolmannessa maassa, ja kaikista oleellisista muutoksista tällaisiin lakeihin ja määräyksiin;

c)

kaikki kolmannen maan toimivaltaisen viranomaisen toteuttamat sääntely- tai valvontatoimet tai myöntämät hyväksynnät, jotka koskevat sellaista hallinnoijaa, joka on antanut suostumuksen vertailuarvonsa käyttöön unionissa, mukaan lukien muutokset sellaisiin velvoitteisiin ja vaatimuksiin, joita hallinnoijaan sovelletaan ja joilla voi olla vaikutusta siihen, miten hallinnoija jatkossa noudattaa sovellettavia lakeja ja määräyksiä.

a)

säännös, jonka mukaan tiedonsaantipyyntöjen on sisällettävä vähintään pyynnön esittävän viranomaisen pyytämä tieto, lyhyt kuvaus pyynnön kohteena olevasta asiasta, pyydettävän tiedon käyttötarkoitus ja vertailuarvoon sovellettavat lait ja määräykset;

b)

tiedot mekanismista tai mekanismeista, joilla tietoja ja ilmoituksia vaihdetaan tai annetaan;

c)

säännös, jonka mukaan tiedot ja ilmoitukset on vaihdettava tai annettava kirjallisesti;

d)

säännös, jonka mukaan on toteutettava toimia sen varmistamiseksi, että tietojen vaihtaminen tai antaminen tapahtuu suojatussa muodossa;

e)

säännös, jonka mukaan tiedot ja ilmoitukset on annettava viipymättä ja tarvittaessa järjestelyissä sovittujen määräaikojen mukaisesti.

(1)

Kolmannessa maassa sijaitseva vertailuarvon hallinnoija voi hakea tunnustusta unionissa. Kyseisen hallinnoijan on tunnustusta koskevassa hakemuksessa esitettävä kattava kuvaus järjestelyistä, toimintatavoista ja menettelyistä, jotka se on ottanut käyttöön täyttääkseen asetuksessa (EU) 2016/1011 asetetut sovellettavat vaatimukset. Tällä asetuksella pyritään varmistamaan, että toimivaltaiset viranomaiset kaikkialla unionissa saavat yhdenmukaista ja johdonmukaista tietoa EU:n ulkopuolisissa maissa olevista vertailuarvon hallinnoijilta, jotka hakevat tunnustusta.

(2)

Tunnustusta koskevaan hakemukseen olisi sisällyttävä tiedot, jotka liittyvät asetuksen (EU) 2016/1011 32 artiklan 4 kohdan mukaiseen viitejäsenvaltion valintaan ja viitejäsenvaltiossa olevaan lailliseen edustajaan. Näiden tietojen avulla viitejäsenvaltion toimivaltainen viranomainen voi varmistaa, että viitejäsenvaltio on yksilöity asianmukaisesti, että EU:n ulkopuolisessa maassa sijaitsevan hallinnoijan laillinen edustaja on sijoittautunut kyseiseen jäsenvaltioon ja että sillä on toimivalta toimia asetuksen (EU) 2016/1011 mukaisesti.

(3)

Jotta toimivaltainen viranomainen voi arvioida, aiheutuuko hakijan omistajien liiketoiminnallisista intresseistä eturistiriitoja, jotka voivat vaikuttaa hakijan riippumattomuuteen ja siten heikentää sen vertailuarvojen tarkkuutta ja koskemattomuutta, hakijan olisi annettava tiedot omistajiensa toiminnasta ja emoyritystensä omistuksesta.

(4)

Hakijan olisi annettava tiedot sen hallintoelinten kokoonpanosta, toiminnasta ja riippumattomuudesta, jotta toimivaltainen viranomainen voi arvioida, varmistaako hallinnointi- ja ohjausjärjestelmä hallinnoijan riippumattomuuden vertailuarvon laskennassa ja eturistiriitojen välttämisen.

(5)

Sen arvioimiseksi, miten eturistiriidat poistetaan tai niitä hallinnoidaan ja niistä ilmoitetaan, hakijan olisi toimitettava toimivaltaiselle viranomaiselle selvitys siitä, miten mahdolliset eturistiriidat tunnistetaan ja kirjataan ja miten niitä hallitaan, vähennetään, estetään ja korjataan.

(6)

Jotta toimivaltaisella viranomaisella olisi mahdollisuus arvioida sisäisen valvontarakenteen sekä valvonta- ja vastuuvelvollisuuskehyksen asianmukaisuutta ja vakautta, hakijana olevan tarjoajan olisi annettava toimivaltaiselle viranomaiselle tiedot vertailuarvon tai vertailuarvoryhmän tarjonnan seurannassa sovelletuista toimintatavoista ja menettelyistä.

(7)

Tunnustusta koskevaan hakemukseen olisi sisällytettävä myös tiedot, joilla osoitetaan, että hakijan tarjoamien vertailuarvojen laskennan perusteena olevien syöttötietojen valvonta on riittävää ja että se takaa kyseisten tietojen edustavuuden, tarkkuuden ja koskemattomuuden.

(8)

Jotta toimivaltainen viranomainen voi arvioida, ovatko hakijan toimittamat vertailuarvot sopivia niiden jatkuvaan tai tulevaan käyttöön unionissa, kun lopullisena tavoitteena on niiden sisällyttäminen asetuksen (EU) 2016/1011 36 artiklan mukaiseen rekisteriin, tunnustusta koskevassa hakemuksessa olisi esitettävä luettelo kaikista hakijan tarjoamista vertailuarvoista, joita käytetään jo unionissa tai joita on tarkoitus käyttää tulevaisuudessa unionissa, ja kuvaus niistä.

(9)

Hakijan tarjoamien vertailuarvojen luonnetta ja ominaispiirteitä koskevat tiedot ovat merkityksellisiä, jotta voidaan osoittaa toimivaltaiselle viranomaiselle, onko asetuksen (EU) 2016/1011 sovellettavien vaatimusten noudattamista arvioitava suhteessa johonkin sovellettavista erityisistä järjestelmistä, säänneltyihin tietoihin perustuviin vertailuarvoihin ja hyödykkeiden vertailuarvoihin, jotka eivät perustu sellaisten tietolähteiden toimittamiin tietoihin, joiden enemmistö on asetuksen (EU) 2016/1011 mukaisia valvottuja yhteisöjä.

(10)

Jos hakija pitää yhtä tai useampaa vertailuarvoaan merkittävänä tai muuna kuin merkittävänä, sen olisi sisällytettävä tunnustusta koskevaan hakemukseen tieto siitä, missä määrin tällaista vertailuarvoa (tällaisia vertailuarvoja) käytetään unionissa, jotta toimivaltainen viranomainen voisi arvioida, onko luokitus merkittäväksi tai muuksi kuin merkittäväksi asianmukainen. Hakijan tarjoamia vertailuarvoja, joita ei vielä käytetä unionissa ja jotka on sisällytetty tunnustusta koskevaan hakemukseen niiden tulevan käytön vuoksi unionissa, pidetään asetuksen (EU) 2016/1011 3 artiklan 1 kohdan 27 alakohdan mukaisesti muina kuin merkittävinä vertailuarvoina.

(11)

Tämä asetus perustuu teknisten sääntelystandardien luonnoksiin, jonka Euroopan arvopaperimarkkinaviranomainen, jäljempänä ’EAMV’, on toimittanut komissiolle.

(12)

EAMV on järjestänyt avoimia julkisia kuulemisia niistä teknisten sääntelystandardien luonnoksista, joihin tämä asetus perustuu, analysoinut niihin mahdollisesti liittyviä kustannuksia ja hyötyjä sekä pyytänyt lausunnon Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EU) N:o 1095/2010 (2) 37 artiklan mukaisesti perustetulta arvopaperimarkkina-alan osallisryhmältä.

(13)

Hallinnoijille olisi annettava tarpeeksi aikaa valmistella hakemuksia ja varmistaa tämän asetuksen sekä liitteessä tarkoitettujen teknisten sääntelystandardien vaatimusten noudattaminen. Sen vuoksi asetusta olisi alettava soveltaa kahden kuukauden kuluttua sen voimaantulosta,

(1)

Tässä asetuksessa määritetään, mitä tietoja toimivaltaisen viranomaisen olisi saatava vertailuarvojen hallinnoijan toimilupa- tai rekisteröintihakemuksen yhteydessä. Hakijan tai tarjottavien ja unionissa käytettäviksi tarkoitettujen vertailuarvojen ominaispiirteet ovat tällöin määrääviä tekijöitä. Toimilupa- ja rekisteröintihakemuksessa ilmoitettavien tietojen tarkentaminen yhtenäistää ja johdonmukaistaa hakemusmenettelyä kaikkialla unionissa.

(2)

Toimivaltaisen viranomaisen kannalta on tärkeää saada tässä asetuksessa säädetyt tiedot, jotta se voi arvioida, täyttävätkö toimilupaa tai rekisteröintiä pyytävän hakijan käyttöön ottamat järjestelyt asetuksessa (EU) 2016/1011 säädetyt vaatimukset.

(3)

Hakijaa olisi vaadittava esittämään tiedot omistajiensa toiminnasta sekä emoyritystensä omistuksista, jotta toimivaltainen viranomainen pystyy arvioimaan, saattavatko vertailuarvoja koskevasta toiminnasta ja hakijan omistajien liiketoiminnallisista intresseistä mahdollisesti aiheutuvat eturistiriidat vaikuttaa hakijan riippumattomuuteen vertailuarvon laskennassa ja heikentää siten vertailuarvon tarkkuutta ja koskemattomuutta.

(4)

Hakijan olisi annettava tietoja hallintoelintensä rakenteesta, toiminnasta ja riippumattomuudesta vertailuarvon laskennassa, jotta toimivaltainen viranomainen pystyy arvioimaan, onko hallinto- ja ohjausrakenteen avulla mahdollista varmistaa hakijan riippumattomuus vertailuarvon laskennassa sekä välttää ja hallita eturistiriitoja.

(5)

Hakijan olisi annettava tietoja toimintatavoistaan ja menettelyistään, joita se käyttää vertailuarvojen tai vertailuarvoryhmien tarjontaan liittyvien eturistiriitojen tunnistamiseksi, hallitsemiseksi, vähentämiseksi ja ilmoittamiseksi. Kriittiset vertailuarvot ovat järjestelmän kannalta tärkeämpiä, ja siksi hakijan olisi toimitettava toimivaltaiselle viranomaiselle niitä koskeva ajantasainen eturistiriitaluettelo sekä selostus siitä, miten kyseisiä eturistiriitoja hallitaan.

(6)

Jotta toimivaltaisella viranomaisella olisi mahdollisuus arvioida sisäisen valvontarakenteen sekä valvonta- ja vastuuvelvollisuuskehyksen asianmukaisuutta ja vakautta, hakijan olisi annettava tiedot vertailuarvon tai vertailuarvoryhmän tarjonnan seurannassa sovelletuista toimintatavoista ja menettelyistä. Tiedot ovat tarpeen, jotta toimivaltainen viranomainen voi arvioida, täyttävätkö kyseiset toimintatavat ja menettelyt asetuksen (EU) 2016/1011 vaatimukset.

(7)

Hakemukseen olisi sisällytettävä myös tiedot, joilla osoitetaan toimivaltaiselle viranomaiselle, että hakijan tarjoamien vertailuarvojen määrittämiseen käytettävien syöttötietojen valvonta on riittävää ja takaa kyseisten tietojen edustavuuden, tarkkuuden ja koskemattomuuden ja että vertailuarvojen laskennassa sovellettavat menetelmät täyttävät kaikilta ominaisuuksiltaan asetuksen (EU) 2016/1011 vaatimukset.

(8)

Hakijan olisi toimitettava toimivaltaiselle viranomaiselle kuvaus tarjotusta tai tarjottavaksi aiotusta vertailuarvosta tai vertailuarvoryhmästä sekä asianomaisesta vertailuarvon tyypistä asetuksen (EU) 2016/1011 säännösten mukaisesti, jotta toimivaltainen viranomainen pystyisi arvioimaan vertailuarvon edustavuutta verrattuna taloustilanteeseen, jota kyseisen arvon on tarkoitus mitata. Tyyppi, johon vertailuarvo kuuluu, olisi arvioitava hakijan parhaan tiedon mukaan ja ilmoitettava mainitsemalla myös käytetyt tietolähteet, jotta toimivaltainen viranomainen saisi käsityksen perustana olevien tietojen luotettavuudesta ja kattavuudesta.

(9)

Jos hakija on luonnollinen henkilö, toimilupa- tai rekisteröintihakemuksen sisällölle olisi asetettava erilliset vaatimukset, koska tällaisella hallinnoijalla on varsin erilainen organisaatiorakenne kuin oikeushenkilöillä.

(10)

Tämä asetus perustuu teknisten sääntelystandardien luonnoksiin, jotka Euroopan arvopaperimarkkinaviranomainen on toimittanut komissiolle.

(11)

Euroopan arvopaperimarkkinaviranomainen on järjestänyt avoimia julkisia kuulemisia tämän asetuksen perustana olevista teknisten sääntelystandardien luonnoksista, analysoinut niihin mahdollisesti liittyviä kustannuksia ja hyötyjä sekä pyytänyt lausunnon Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EU) N:o 1095/2010 (2) 37 artiklan mukaisesti perustetulta arvopaperimarkkina-alan osallisryhmältä.

(12)

Hallinnoijille olisi annettava tarpeeksi aikaa valmistella hakemuksia ja varmistaa tämän asetuksen sekä liitteessä tarkoitettujen teknisten sääntelystandardien vaatimusten noudattaminen. Sen vuoksi asetusta olisi alettava soveltaa kahden kuukauden kuluttua sen voimaantulosta,

(1)

Asetuksessa (EU) 2015/2283 säädetään, että vain uuselintarvikkeita, jotka on hyväksytty ja sisällytetty unionin luetteloon, voidaan saattaa unionin markkinoille.

(2)

Komission täytäntöönpanoasetus (EU) 2017/2470 (2), jossa vahvistetaan unionin luettelo hyväksytyistä uuselintarvikkeista, annettiin asetuksen (EU) 2015/2283 8 artiklan nojalla.

(3)

Asetuksen (EU) 2015/2283 12 artiklan mukaisesti komissio päättää uuselintarvikkeen hyväksymisestä ja unionin markkinoille saattamisesta ja unionin luettelon saattamisesta ajan tasalle.

(4)

Yritys Biova, LLC, jäljempänä ’hakija’, toimitti 5 päivänä elokuuta 2016 Tanskan toimivaltaiselle viranomaiselle hakemuksen munakalvohydrolysaatin saattamisesta unionin markkinoille Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EY) N:o 258/97 (3) 1 artiklan 2 kohdan e alakohdassa tarkoitettuna elintarvikkeen uutena ainesosana. Hakemus on jätetty munakalvohydrolysaatin käyttämiseksi ravintolisissä, jotka on tarkoitettu aikuisväestölle yleisesti.

(5)

Asetuksen (EU) 2015/2283 35 artiklan 1 kohdan nojalla kaikkia jäsenvaltioille asetuksen (EY) N:o 258/97 4 artiklan mukaisesti toimitettuja uuselintarvikkeiden unionin markkinoille saattamista koskevia hakemuksia, joista ei ole tehty lopullista päätöstä ennen 1 päivää tammikuuta 2018, on käsiteltävä asetuksen (EU) 2015/2283 mukaisina hakemuksina.

(6)

Vaikka hakemus munakalvohydrolysaatin saattamisesta unionin markkinoille uuselintarvikkeena toimitettiin jäsenvaltiolle asetuksen (EY) N:o 258/97 4 artiklan mukaisesti, se täyttää myös asetuksessa (EU) 2015/2283 vahvistetut vaatimukset.

(7)

Tanskan toimivaltainen viranomainen antoi ensiarvioraporttinsa 7 päivänä kesäkuuta 2017. Raportissaan se tuli siihen tulokseen, että munakalvohydrolysaatti täyttää asetuksen (EY) N:o 258/97 3 artiklan 1 kohdassa elintarvikkeen uudelle ainesosalle asetetut edellytykset.

(8)

Komissio toimitti ensiarviointiraportin muille jäsenvaltioille 12 päivänä kesäkuuta 2017. Muut jäsenvaltiot esittivät asetuksen (EY) N:o 258/97 6 artiklan 4 kohdan ensimmäisessä alakohdassa säädetyssä 60 päivän määräajassa perusteltuja huomautuksia, joka koskivat valmistusprosessia, koostumusta, toksikologisia tietoja ja mahdollisia yhteisvaikutuksia uuselintarvikkeen ja ihmisten nivelkipuun ottamien lääkkeiden välillä.

(9)

Myöhemmin 5 päivänä tammikuuta 2018 toimittamassaan hakemuksessa hakija esitti komissiolle pyynnön teollisoikeuden alaisten tietojen suojaamisesta useiden hakemuksen tueksi esitettyjen tutkimusten osalta; näitä olivat yksityiskohtainen valmistusprosessin kuvaus, jonka perusteella BiovaFlex katsotaan yleisesti turvalliseksi (GRAS), asiantuntijapaneelin raportti (4), liuotetun munankuoren kalvon analyysi RAST-inhibitiokokeella (5), kvantitatiivisen muna-allergeenitestin tulokset (6), in vitro -mikrotumatesti nisäkässoluilla TK6-soluissa (7), akuutin oraalisen toksisuuden tutkimus (8), bakteerien käänteismutaatiotesti (8), ihmisillä tehty kliinisen turvallisuuden ja tehon kokeilu (9), herkistystutkimus (Buehler) marsuilla (10) sekä hematologiset ja veribiokemialliset tiedot ja niitä koskeva tutkimusraportti (11).

(10)

Komissio kuuli 20 päivänä huhtikuuta 2018 Euroopan elintarviketurvallisuusviranomaista, jäljempänä ’elintarviketurvallisuusviranomainen’, ja pyysi sitä tekemään täydentävän arvioinnin munakalvohydrolysaatista uuselintarvikkeena asetuksen (EU) 2015/2283 mukaisesti.

(11)

Elintarviketurvallisuusviranomainen antoi 27 päivänä kesäkuuta 2018 munakalvohydrolysaatin turvallisuutta uuselintarvikkeena koskevan tieteellisen lausunnon ”Scientific Opinion on the safety of egg membrane hydrolysate as a novel food pursuant to Regulation (EU) 2015/2283” (12). Lausunto on asetuksen (EU) 2015/2283 11 artiklan vaatimusten mukainen.

(12)

Lausunto antaa riittävät perusteet vahvistaa, että munakalvohydrolysaatti on ehdotetuissa käyttötarkoituksissa ja ehdotetuilla käyttömäärillä asetuksen (EU) 2015/2283 12 artiklan 1 kohdan mukainen, kun sitä käytetään ravintolisien ainesosana.

(13)

Elintarviketurvallisuusviranomainen katsoi munakalvohydrolysaattia uuselintarvikkeena koskevassa lausunnossaan, että munakalvohydrolysaatin turvallisuuden arvioinnin perustana olivat valmistusprosessia koskevat tiedot. Sen vuoksi elintarviketurvallisuusviranomainen katsoi, ettei munakalvohydrolysaatin turvallisuutta koskevia päätelmiä olisi voitu tehdä ilman kyseistä tutkimusta koskeneen julkaisemattoman raportin tietoja.

(14)

Elintarviketurvallisuusviranomaisen lausunnon saatuaan komissio pyysi hakijaa tarkentamaan toimitettuja perusteluja, jotka koskivat asetuksen (EU) 2015/2283 26 artiklan 2 kohdan a alakohdassa tarkoitettua hakijan omistusoikeutta kyseisiin tutkimuksiin, ja täsmentämään väitettään asetuksen (EU) 2015/2283 26 artiklan 2 kohdan b alakohdassa tarkoitetusta yksinomaisesta oikeudestaan käyttää viittauksia kyseiseen tutkimukseen.

(15)

Hakija ilmoitti myös, että sillä oli hakemuksen jättöhetkellä kansallisen lainsäädännön mukainen omistusoikeus ja yksinomainen oikeus mainittuihin tutkimuksiin, joten kolmannet osapuolet eivät voi laillisesti tutustua tutkimuksiin tai käyttää niitä. Komissio on arvioinut kaikki hakijan toimittamat tiedot ja katsoo, että hakija on riittävästi perustellut asetuksen (EU) 2015/2283 26 artiklan 2 kohdassa säädettyjen vaatimusten täyttymisen.

(16)

Asetuksen (EU) 2015/2283 26 artiklan 2 kohdassa säädetyn mukaisesti elintarviketurvallisuusviranomainen ei saa käyttää hakijan asiakirja-aineistossa olevaa yksityiskohtaista valmistusprosessin kuvausta, jota ilman se ei olisi voinut arvioida uuselintarviketta, seuraavan hakijan hyväksi viiden vuoden aikana tämän asetuksen voimaantulosta. Tämän vuoksi tämän asetuksen nojalla hyväksytyn uuselintarvikkeen markkinoille saattaminen unionissa olisi rajattava hakijaan viiden vuoden ajaksi.

(17)

Kyseisen uuselintarvikkeen hyväksynnän ja hakijan asiakirja-aineistossa olevaan yksityiskohtaiseen valmistusprosessin kuvaukseen kohdistuvan viittauksen rajaaminen hakijan yksinomaiseen käyttöön ei kuitenkaan estä muita hakijoita hakemasta lupaa saman uuselintarvikkeen markkinoille saattamiseksi edellyttäen, että hakemus perustuu laillisesti hankittuihin tietoihin, jotka tukevat tämän asetuksen mukaista lupaa.

(18)

Koska uuselintarvike on peräisin kananmunista, jotka mainitaan Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EU) N:o 1169/2011 (13) liitteessä II olevassa luettelossa yhtenä monista allergioita tai intoleransseja aiheuttavista aineista tai tuotteista, munakalvohydrolysaattia sisältävät ravintolisät olisi merkittävä asianmukaisesti mainitun asetuksen 21 artiklan vaatimuksia noudattaen.

(19)

Euroopan parlamentin ja neuvoston direktiivissä 2002/46/EY (14) vahvistetaan ravintolisiä koskevat vaatimukset. Munakalvohydrolysaatin käyttö olisi hyväksyttävä, sanotun kuitenkaan rajoittamatta mainitun direktiivin säännösten soveltamista.

(20)

Tässä asetuksessa säädetyt toimenpiteet ovat pysyvän kasvi-, eläin-, elintarvike- ja rehukomitean lausunnon mukaiset,