This document is an excerpt from the EUR-Lex website
Document 32016R1800
Commission Implementing Regulation (EU) 2016/1800 of 11 October 2016 laying down implementing technical standards with regard to the allocation of credit assessments of external credit assessment institutions to an objective scale of credit quality steps in accordance with Directive 2009/138/EC of the European Parliament and of the Council (Text with EEA relevance)
Komisjoni rakendusmäärus (EL) 2016/1800, 11. oktoober 2016, milles sätestatakse rakenduslikud tehnilised standardid seoses krediidikvaliteeti hindavate asutuste antud krediidikvaliteedi hinnangute jaotamisega objektiivsetele krediidikvaliteedi astmetele kooskõlas Euroopa Parlamendi ja nõukogu direktiiviga 2009/138/EÜ (EMPs kohaldatav tekst)
Komisjoni rakendusmäärus (EL) 2016/1800, 11. oktoober 2016, milles sätestatakse rakenduslikud tehnilised standardid seoses krediidikvaliteeti hindavate asutuste antud krediidikvaliteedi hinnangute jaotamisega objektiivsetele krediidikvaliteedi astmetele kooskõlas Euroopa Parlamendi ja nõukogu direktiiviga 2009/138/EÜ (EMPs kohaldatav tekst)
C/2016/6436
ELT L 275, 12.10.2016, p. 19–26
(BG, ES, CS, DA, DE, ET, EL, EN, FR, HR, IT, LV, LT, HU, MT, NL, PL, PT, RO, SK, SL, FI, SV)
In force: This act has been changed. Current consolidated version: 22/07/2024
12.10.2016 |
ET |
Euroopa Liidu Teataja |
L 275/19 |
KOMISJONI RAKENDUSMÄÄRUS (EL) 2016/1800,
11. oktoober 2016,
milles sätestatakse rakenduslikud tehnilised standardid seoses krediidikvaliteeti hindavate asutuste antud krediidikvaliteedi hinnangute jaotamisega objektiivsetele krediidikvaliteedi astmetele kooskõlas Euroopa Parlamendi ja nõukogu direktiiviga 2009/138/EÜ
(EMPs kohaldatav tekst)
EUROOPA KOMISJON,
võttes arvesse Euroopa Liidu toimimise lepingut,
võttes arvesse Euroopa Parlamendi ja nõukogu 25. novembri 2009. aasta direktiivi 2009/138/EÜ kindlustus- ja edasikindlustustegevuse alustamise ja jätkamise kohta (Solventsus II), (1) eriti selle artikli 109a lõiget 1,
ning arvestades järgmist:
(1) |
Kooskõlas direktiivi 2009/138/EÜ artikli 111 lõike 1 punktiga n peab solventsuskapitalinõude arvutamisel krediidikvaliteeti hindavate asutuste antud krediidikvaliteedi hinnangute jaotamine objektiivsetele krediidikvaliteedi astmetele („jaotamine“) olema kooskõlas krediidikvaliteeti hindavate asutuste väliste krediidikvaliteedi hinnangute kasutamisega krediidiasutuste ja finantseerimisasutuste kapitalinõuete arvutamisel, nagu on määratletud Euroopa Parlamendi ja nõukogu määruses (EL) nr 575/2013 (2). |
(2) |
Komisjoni rakendusmäärusega (EL) 2016/1799 (3) kehtestatakse krediidikvaliteedi hinnangute ja astmete sidumise metoodika krediidikvaliteeti hindavate asutuste antud väliste krediidikvaliteedi hinnangute kasutamiseks, eelkõige eeskirjad selle kohta, kuidas asjakohased krediidikvaliteedi hinnangud seostada määruses (EL) nr 575/2013 sätestatud kuue krediidikvaliteedi astmega. |
(3) |
Komisjoni delegeeritud määruse (EL) 2015/35 (4) artiklis 3 on solventsuskapitalinõude arvutamiseks ette nähtud, et erinevalt määruses (EL) nr 575/2013 sätestatud kuuest krediidikvaliteedi astmest, mida kasutatakse krediidiasutuste ja finantseerimisasutuste krediidikvaliteedi hinnangute ja astmete sidumise metoodikas, sisaldab jaotussüsteem seitset krediidikvaliteedi astet. |
(4) |
Selleks et saavutada direktiivi 2009/138/EÜ artikli 111 lõike 1 punktis n nõutud kooskõla, põhineb jaotus krediidiasutuste ja finantseerimisasutuste krediidikvaliteedi hinnangute ja astmete sidumise metoodikal ning seda võib vajaduse korral muuta, et arvestada solventsuskapitalinõude arvutamiseks asjakohases krediidikvaliteedi süsteemis sätestatud lisaastet. |
(5) |
Käesoleva määrusega kehtestatakse kvantitatiivseid ja kvalitatiivseid tegureid arvestades jaotuskord. Usaldatavuse ja turu huvisid tasakaalustades tuleb vältida selliste krediidikvaliteeti hindavate asutuste põhjendamatut materiaalset kahjustamist, kelle esitatav kvantitatiivne teave on piiratud, kuna nad sisenesid turule teistest hiljem. Seetõttu tuleks krediidikvaliteedi astmetega sidumisel piiratud kvantitatiivse teabe korral leevendada kvantitatiivsete tegurite olulisust. Krediidikvaliteedi astmetele vastavust tuleks ajakohastada, kui see osutub pärast käesoleva määruse jõustumist kogutud kvantitatiivse teabe kajastamiseks vajalikuks. |
(6) |
Jaotuskorda kohaldatakse selliste krediidikvaliteedi hinnangute suhtes, mille andnud krediidikvaliteeti hindav asutus on reitinguagentuur, mis on registreeritud või sertifitseeritud Euroopa Parlamendi ja nõukogu määruse (EÜ) nr 1060/2009 (5) kohaselt, või krediidireitinguid andvad keskpangad, mis ei kuulu selle määruse kohaldamisalasse, samuti kooskõlas määrusega (EÜ) nr 1060/2009 krediidikvaliteeti hindava asutuse kinnitatud krediidikvaliteedi hinnangute suhtes. |
(7) |
Käesolev määrus põhineb rakenduslike tehniliste standardite eelnõul, mille on komisjonile esitanud Euroopa järelevalveasutused (Euroopa Pangandusjärelevalve, Euroopa Kindlustus- ja Tööandjapensionide Järelevalve ning Euroopa Väärtpaberiturujärelevalve). |
(8) |
Komisjon teavitas 29. märtsil 2016 Euroopa järelevalveasutuste ühiskomiteed kavatsusest kiita rakenduslike tehniliste standardite eelnõu heaks muudatustega, et tagada usaldatavusjärelevalve tugevuse ja edasise kontsentreerumise ennetamise vajaduse vaheline tasakaal olukorras, kui krediidireitingute turg on kontsentreerunud ja kolm suurt krediidikvaliteeti hindavat asutust valitsevad 90 % turust. Komisjon rõhutas teatises eelkõige, et on vaja vältida kolme aasta möödumisel automaatset konservatiivsemat krediidikvaliteedi astmetega sidumist kõikide krediidikvaliteeti hindavate asutuste suhtes, kes on andnud välja liiga vähe reitinguid, ning olenemata nende reitingute kvaliteedist, kuna selline lähenemisviis võib luua turule sisenemist takistava regulatiivse tõkke ja kahjustada väiksemate/uuemate krediidikvaliteeti hindavate asutuste konkurentsivõimet pelgalt seetõttu, et nad ei anna välja nii palju reitinguid kui suured turgu valitsevad ettevõtjad. 12. mail 2016 kinnitas Euroopa järelevalveasutuste ühiskomitee ametlikus arvamuses algset seisukohta ega esitanud uuesti rakenduslikku tehnilist standardit, mis vastaks komisjoni muudatusettepanekutele. |
(9) |
Selleks, et tagada tasakaal tugeva usaldatavusjärelevalve ja krediidireitingute turul oleva konkurentsi vahel, tuleks muuta rakenduslike tehniliste standardite eelnõus sätteid, mis võivad väiksemaid/uuemaid krediidikvaliteeti hindavaid asutusi turule teistest hiljem sisenemise tõttu põhjendamatult materiaalselt kahjustada, eriti sätteid, milles käsitletakse piiratud andmete korral konservatiivsema kohtlemise kohaldamist, uue krediidikvaliteedi astmetele vastavuse automaatset jõustumist alates 2019. aastast, samuti sätet, milles käsitletakse krediidikvaliteedi astmetele vastavuse läbivaatamist ja 2019. aastast kohaldatavaid asjaomaseid tabeleid. |
(10) |
Euroopa järelevalveasutused on korraldanud käesoleva määruse aluseks oleva rakenduslike tehniliste standardite eelnõu kohta avalikud konsultatsioonid, analüüsinud võimalikke kaasnevaid kulusid ja tulusid ning palunud Euroopa Parlamendi ja nõukogu määruse (EL) nr 1093/2010 (6) artikli 37 kohaselt asutatud pangandussektori sidusrühmade kogu arvamust, Euroopa Parlamendi ja nõukogu määruse (EL) nr 1094/2010 (7) artikli 37 kohaselt loodud kindlustuse ja edasikindlustuse sidusrühmade kogu arvamust ning Euroopa Parlamendi ja nõukogu määruse (EL) nr 1095/2010 (8) artikli 37 kohaselt loodud väärtpaberituru sidusrühmade kogu arvamust, |
ON VASTU VÕTNUD KÄESOLEVA MÄÄRUSE:
Artikkel 1
Krediidikvaliteeti hindava asutuse antud krediidikvaliteedi hinnangute jaotamine objektiivsetele krediidikvaliteedi astmetele on sätestatud lisas.
Artikkel 2
Käesolev määrus jõustub kahekümnendal päeval pärast selle avaldamist Euroopa Liidu Teatajas.
Käesolev määrus on tervikuna siduv ja vahetult kohaldatav kõikides liikmesriikides.
Brüssel, 11. oktoober 2016
Komisjoni nimel
president
Jean-Claude JUNCKER
(1) ELT L 335, 17.12.2009, lk 1.
(2) Euroopa Parlamendi ja nõukogu 26. juuni 2013. aasta määrus (EL) nr 575/2013 krediidiasutuste ja investeerimisühingute suhtes kohaldatavate usaldatavusnõuete kohta ja määruse (EL) nr 648/2012 muutmise kohta (ELT L 176, 27.6.2013, lk 1).
(3) Komisjoni 7. oktoobri 2016. aasta rakendusmäärus (EL) 2016/1799, millega kehtestatakse rakenduslikud tehnilised standardid krediidiriski puhul krediidikvaliteeti hindavate asutuste antud krediidikvaliteedi hinnangute ja krediidikvaliteedi astmete Euroopa Parlamendi ja nõukogu määruse (EL) nr 575/2013 artikli 136 lõike 1 ja artikli 136 lõike 3 kohase sidumise kohta (vt käesoleva Euroopa Liidu Teataja lk 3).
(4) Komisjoni 10. oktoobri 2014. aasta delegeeritud määrus (EL) 2015/35, millega täiendatakse Euroopa Parlamendi ja nõukogu direktiivi 2009/138/EÜ kindlustus- ja edasikindlustustegevuse alustamise ja jätkamise kohta (Solventsus II) (ELT L 12, 17.1.2015, lk 1).
(5) Euroopa Parlamendi ja nõukogu 16. septembri 2009. aasta määrus (EÜ) nr 1060/2009 reitinguagentuuride kohta (ELT L 302, 17.11.2009, lk 1).
(6) Euroopa Parlamendi ja nõukogu 24. novembri 2010. aasta määrus (EL) nr 1093/2010, millega asutatakse Euroopa Järelevalveasutus (Euroopa Pangandusjärelevalve), muudetakse otsust nr 716/2009/EÜ ning tunnistatakse kehtetuks komisjoni otsus 2009/78/EÜ (ELT L 331, 15.12.2010, lk 12).
(7) Euroopa Parlamendi ja nõukogu 24. novembri 2010. aasta määrus (EL) nr 1094/2010, millega asutatakse Euroopa Järelevalveasutus (Euroopa Kindlustus- ja Tööandjapensionide Järelevalve), muudetakse otsust nr 716/2009/EÜ ning tunnistatakse kehtetuks komisjoni otsus 2009/79/EÜ (ELT L 331, 15.12.2010, lk 48).
(8) Euroopa Parlamendi ja nõukogu 24. novembri 2010. aasta määrus (EL) nr 1095/2010, millega asutatakse Euroopa Järelevalveasutus (Euroopa Väärtpaberiturujärelevalve), muudetakse otsust nr 716/2009/EÜ ning tunnistatakse kehtetuks komisjoni otsus 2009/77/EÜ (ELT L 331, 15.12.2010, lk 84).
LISA
Krediidikvaliteeti hindava asutuse antud krediidikvaliteedi hinnangute jaotamine objektiivsetele krediidikvaliteedi astmetele
Krediidikvaliteedi aste |
0 |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
AM Best Europe-Rating Services Ltd. |
|||||||
Pikaajalise emitendi krediidireitingute skaala |
aaa |
aa+, aa, aa- |
a+, a, a- |
bbb+, bbb, bbb- |
bb+, bb, bb- |
b+, b, b- |
ccc+, ccc, ccc-, cc, c, rs |
Pikaajaliste võlakohustuste reitingute skaala |
aaa |
aa+, aa, aa- |
a+, a, a- |
bbb+, bbb, bbb- |
bb+, bb, bb- |
b+, b, b- |
ccc+, ccc, ccc-, cc, c, d |
Finantstugevuse reitingute skaala |
|
A++, A+ |
A, A- |
B++, B+ |
B, B- |
C++, C+ |
C, C-, D, E, F, S |
Lühiajaliste reitingute skaala |
|
AMB-1+ |
AMB-1- |
AMB-2, AMB-3 |
AMB- 4 |
|
|
ARC Ratings S.A. |
|||||||
Keskmise kestusega ja pikaajaliste emitentide reitinguskaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, D |
Keskmise kestusega ja pikaajaliste emissioonide reitinguskaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, D |
Lühiajaliste emitentide reitinguskaala |
|
A-1+ |
A-1 |
A-2, A-3 |
B, C, D |
|
|
Lühiajaliste emissioonide reitinguskaala |
|
A-1+ |
A-1 |
A-2, A-3 |
B, C, D |
|
|
ASSEKURATA Assekuranz Rating-Agentur GmbH |
|||||||
Pikaajalise krediidi reitinguskaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC/C, D |
Lühiajaline äriühingu reitinguskaala |
|
A++ |
A |
|
B, C, D |
|
|
Axesor SA |
|||||||
Üleilmne reitinguskaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, D, E |
BCRA – Credit Rating Agency AD |
|||||||
Panga pikaajaliste reitingute skaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
C, D |
Kindlustuse pikaajaliste reitingute skaala |
iAAA |
iAA |
iA |
iBBB |
iBB |
iB |
iC, iD |
Äriühingu pikaajaliste reitingute skaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, D |
Omavalitsuse pikaajaliste reitingute skaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, D |
Emissiooni pikaajaliste reitingute skaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, D |
Panga lühiajaliste reitingute skaala |
|
A-1+ |
A-1 |
A-2, A-3 |
B, C, D |
|
|
Äriühingu lühiajaliste reitingute skaala |
|
A-1+ |
A-1 |
A-2, A-3 |
B, C, D |
|
|
Omavalitsuse lühiajaliste reitingute skaala |
|
A-1+ |
A-1 |
A-2, A-3 |
B, C, D |
|
|
Emissiooni lühiajaline reitinguskaala |
|
A-1+ |
A-1 |
A-2, A-3 |
B, C, D |
|
|
Banque de France |
|||||||
Üleilmne pikaajalise emitendi krediidireitingute skaala |
|
3++ |
3+, 3 |
4+ |
4, 5+ |
5, 6 |
7, 8, 9, P |
Capital Intelligence |
|||||||
Rahvusvahelise pikaajalise emitendi reitinguskaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
C, RS, SD, D |
Rahvusvahelise pikaajalise emissiooni reitinguskaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, D |
Rahvusvahelise lühiajalise emitendi reitinguskaala |
|
A-1+ |
A-1 |
A-2, A-3 |
B, C, D |
|
|
Rahvusvahelise lühiajalise emissiooni reitinguskaala |
|
A-1+ |
A-1 |
A-2, A-3 |
B, C, D |
|
|
Cerved Rating Agency S.p.A. |
|||||||
Äriühingu pikaajaline reitinguskaala |
A1.1 |
A1.2, A1.3 |
A2.1, A2.2, A3.1 |
B1.1, B1.2 |
B2.1, B2.2 |
C1.1 |
C1.2, C2.1 |
Creditreform Ratings AG |
|||||||
Pikaajaline reitinguskaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
C, D |
CRIF S.p.A. |
|||||||
Üleilmne pikaajaline reitinguskaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, D1, D2 |
Dagong Europe Credit Rating |
|||||||
Pikaajalise krediidi reitinguskaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, D |
Lühiajalise krediidi reitinguskaala |
|
A-1 |
|
A-2, A-3 |
B, C, D |
|
|
DBRS Ratings Limited |
|||||||
Pikaajaliste kohustuste reitinguskaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, D |
Kommertsväärtpaberite ja lühiajaliste võlakohustuste reitinguskaala |
|
R-1 H, R-1 M |
R-1 L |
R-2, R-3 |
R-4, R-5, D |
|
|
Nõuete maksevõime reitinguskaala |
|
IC-1 |
IC-2 |
IC-3 |
IC-4 |
IC-5 |
D |
European Rating Agency |
|||||||
Pikaajaline reitinguskaala |
|
|
AAA, AA, A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, D |
Lühiajaline reitinguskaala |
|
|
S1 |
S2 |
S3, S4, NS |
|
|
EuroRating Sp. z o.o. |
|||||||
Üleilmne pikaajaline reitinguskaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, D |
Euler Hermes Rating |
|||||||
Üleilmne pikaajaline reitinguskaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, SD, D |
FERI EuroRating Services AG |
|||||||
FERI EuroRatingu reitinguskaala |
AAA |
AA |
A |
|
BBB, BB |
B |
CCC, CC, D |
Fitch France S.A.S., Fitch Deutschland GmbH, Fitch Italia S.p.A., Fitch Polska S.A., Fitch Ratings España S.A.U., Fitch Ratings Limited UK, Fitch Ratings CIS Limited |
|||||||
Pikaajalise emitendi krediidireitingute skaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, RD, D |
Äriühingu finantskohustused – pikaajaliste reitingute skaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C |
Pikaajalise rahvusvahelise kindlustaja finantstugevuse reitingute skaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C |
Lühiajaline reitinguskaala |
|
F1+ |
F1 |
F2, F3 |
B, C, RD, D |
|
|
Lühiajalise kindlustaja finantstugevuse reitingute skaala |
|
F1+ |
F1 |
F2, F3 |
B, C |
|
|
GBB-Rating Gesellschaft für Bonitätsbeurteilung GmbH |
|||||||
Üleilmne pikaajaline reitinguskaala |
AAA |
AA |
|
A, BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, D |
ICAP Group S.A |
|||||||
Üleilmne pikaajaline reitinguskaala |
|
|
AA, A |
BB, B |
C, D |
E, F |
G, H |
Japan Credit Rating Agency Ltd |
|||||||
Pikaajalise emitendi reitingute skaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, LD, D |
Pikaajalise emissiooni reitingute skaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, D |
Lühiajalise emitendi reitingute skaala |
|
J-1+ |
J-1 |
J-2 |
J-3, NJ, LD, D |
|
|
Lühiajalise emissiooni krediidireitingute skaala |
|
J-1+ |
J-1 |
J-2 |
J-3, NJ, D |
|
|
Kroll Bond Rating Agency |
|||||||
Pikaajalise krediidi reitinguskaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, D |
Lühiajalise krediidi reitinguskaala |
|
K1+ |
K1 |
K2, K3 |
B, C, D |
|
|
Moody's Investors Service Cyprus Ltd, Moody's France S.A.S., Moody's Deutschland GmbH, Moody's Italia S.r.l., Moody's Investors Service España S.A., Moody's Investors Service Ltd |
|||||||
Üleilmne pikaajaline reitinguskaala |
Aaa |
Aa |
A |
Baa |
Ba |
B |
Caa, Ca, C |
Võlakirjafondi reitinguskaala |
Aaa-bf |
Aa-bf |
A-bf |
Baa-bf |
Ba-bf |
B-bf |
Caa-bf, Ca-bf, C-bf |
Üleilmne lühiajaline reitinguskaala |
|
P-1 |
P-2 |
P-3 |
NP |
|
|
Standard & Poor's Credit Market Services France S.A.S., Standard & Poor's Credit Market Services Italy S.r.l., Standard & Poor's Credit Market Services Europe Limited |
|||||||
Pikaajalise emitendi krediidireitingute skaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, R, SD/D |
Pikaajalise emissiooni krediidireitingute skaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, D |
Kindlustaja finantstugevuse reitingute skaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, SD/D, R |
Fondi krediidikvaliteedi reitingute skaala |
AAAf |
AAf |
Af |
BBBf |
BBf |
Bf |
CCCf |
Keskmise suurusega ettevõtete prognoosi reitingute skaala |
|
|
MM1 |
MM2 |
MM3, MM4 |
MM5, MM6 |
MM7, MM8, MMD |
Lühiajalise emitendi krediidireitingute skaala |
|
A-1+ |
A-1 |
A-2, A-3 |
B, C, R, SD/D |
|
|
Lühiajalise emissiooni krediidireitingute skaala |
|
A-1+ |
A-1 |
A-2, A-3 |
B, C, D |
|
|
Scope Rating |
|||||||
Üleilmne pikaajaline reitinguskaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC,C, D |
Üleilmne lühiajaline reitinguskaala |
|
S-1+ |
S-1 |
S-2 |
S-3, S-4 |
|
|
Spread Research |
|||||||
Rahvusvaheline pikaajaline reitinguskaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, D |
The Economist Intelligence Unit Ltd |
|||||||
Riigireitingu vahemike skaala |
AAA |
AA |
A |
BBB |
BB |
B |
CCC, CC, C, D |