(1)

С Регламент (ЕС) 2019/876 на Европейския парламент и на Съвета (4), Регламент (ЕС) 2019/877 на Европейския парламент и на Съвета (5) и Директива (ЕС) 2019/879 на Европейския парламент и на Съвета (6) беше изменена рамката на Съюза за преструктурирането на кредитни институции и инвестиционни посредници чрез съответните изменения на Регламент (ЕС) № 575/2013 на Европейския парламент и на Съвета (7), Регламент (ЕС) № 806/2014 на Европейския парламент и на Съвета (8) и Директива 2014/59/ЕС на Европейския парламент и на Съвета (9). Тези изменения бяха необходими, за да се въведат в Съюза международните „договорености относно общия капацитет за поемане на загуби (ОКПЗ)“, публикувани от Съвета за финансова стабилност на 9 ноември 2015 г. (наричани по-нататък „стандартът за ОКПЗ“), за глобалните системно значими банки, наричани „глобални системно значими институции“ (Г-СЗИ) в рамката на Съюза, и да се подобри прилагането на минималното изискване за собствен капитал и приемливи задължения (МИПЗ) за всички банки. Изменената рамка на Съюза за преструктурирането на банки следва да осигури по-голям дял на частните финансови средства при поемането на загуби и рекапитализирането на изпадналите във финансови затруднения и впоследствие подложените на преструктуриране банки.

(2)

В член 12а от Регламент (ЕС) № 575/2013 се предвижда, че Г-СЗИ, които са обект на стратегия за преструктуриране, при която на преструктуриране подлежи повече от един субект от групата (наричана по-нататък „стратегия за преструктуриране с множество входни точки“), изчисляват своето свързано с риска изискване за собствен капитал и приемливи задължения при теоретичното допускане, че ще бъде преструктуриран само един субект от групата, а загубите и нуждите от рекапитализация на дъщерните предприятия от тази група ще се прехвърлят към субекта за преструктуриране (наричана по-нататък „стратегия за преструктуриране с една входна точка“). Подобно изискване е предвидено в член 45г, параграф 4 от Директива 2014/59/ЕС по отношение на допълнителното изискване за собствен капитал и приемливи задължения, което може да бъде наложено от органите за преструктуриране съгласно параграф 3 от същия член. В съответствие със стандарта за ОКПЗ при изчисляването следва да се вземат предвид всички субекти от трети държави — част от Г-СЗИ, които, ако бяха установени в Съюза, биха били субекти за преструктуриране.

(3)

В съответствие с член 45з, параграф 2, трета алинея от Директива 2014/59/ЕС и стандарта за ОКПЗ сборът на действителните изисквания за собствен капитал и приемливи задължения на Г-СЗИ, която е обект на стратегия за преструктуриране с множество входни точки, не трябва да бъде по-нисък от теоретичното изискване за групата при стратегия за преструктуриране с една входна точка. За да се приведат в съответствие разпоредбите на Регламент (ЕС) № 575/2013 с тези на Директива 2014/59/ЕС и за да се гарантира че органите за преструктуриране действат винаги в съответствие с посочената директива и вземат предвид както установените в Регламент (ЕС) № 575/2013 изисквания за собствен капитал и приемливи задължения, така и всяко допълнително изискване за собствен капитал и приемливи задължения, определено по силата на член 45г от Директива 2014/59/ЕС, следва да бъде изменен член 12а от Регламент (ЕС) № 575/2013, а член 92а, параграф 3 от посочения регламент следва да бъде заличен. Това не следва да пречи на органите за преструктуриране да смятат за неподходяща или несъвместима със стратегията за преструктуриране на Г-СЗИ корекцията за свеждане до минимум или премахване на разликата между сбора на действителните изисквания за собствен капитал и приемливи задължения на тази група, обект на стратегия за преструктуриране с множество входни точки, и нейното теоретично изискване при стратегия за преструктуриране с една входна точка, когато първата стойност е по-висока от втората. За да се осигури съгласуваност между член 12а от Регламент (ЕС) № 575/2013 и член 45з, параграф 2 от Директива 2014/59/ЕС, при изчислението, посочено в член 45з, параграф 2 от посочената директива, следва да се вземат предвид и всички субекти от трети държави, които са част от Г-СЗИ и които, ако бяха установени в Съюза, биха били субекти за преструктуриране.

(4)

В член 92б от Регламент (ЕС) № 575/2013 се посочва, че изискването за собствен капитал и приемливи задължения за съществените дъщерни предприятия на Г-СЗИ извън ЕС, които не са субекти за преструктуриране, може да се изпълнява, inter alia, с инструменти на приемливите задължения. От друга страна, посочените в член 72б, параграф 2, букви в), к), л) и м) от Регламент (ЕС) № 575/2013 критерии за инструментите на приемливите задължения предполагат емитентът да бъде субект за преструктуриране. Следва да се гарантира, че тези съществени дъщерни предприятия могат да емитират дългови инструменти, които удовлетворяват всички критерии за признаване, съгласно първоначалния замисъл.

(5)

В съответствие с член 72д, параграф 4, първа алинея от Регламент (ЕС) № 575/2013 е възможно орган за преструктуриране да разреши на дадена Г-СЗИ, която е обект на стратегия за преструктуриране с множество входни точки, да приспадне някои позиции в инструменти на собствения капитал и инструменти на приемливите задължения на дъщерните си предприятия, които не принадлежат към същата група за преструктуриране, като приспадне по-ниска коригирана сума, определена от него. В член 72д, параграф 4, втора алинея от посочения регламент се постановява, че в такива случаи разликата между коригирания и първоначалния размер се приспада от капацитета за поемане на загуби и за рекапитализация на съответните дъщерни предприятия. В съответствие със стандарта за ОКПЗ този подход следва да отчита свързаните и несвързаните с риска изисквания за собствен капитал и приемливи задължения за съответното дъщерно предприятие. Освен това този подход следва да се прилага за всички дъщерни предприятия от трети държави, които са част от тази Г-СЗИ, доколкото те подлежат на режим на преструктуриране, който според съответния орган за преструктуриране в Съюза е правно обвързващ и прилага международно приетите стандарти, по-конкретно документа на Съвета за финансова стабилност, озаглавен „Ключовите характеристики на ефективните режими за преструктуриране на финансови институции“, публикуван през октомври 2011 г., и стандарта за ОКПЗ.

(6)

Директива (ЕС) 2019/879 изменя Директива 2014/59/ЕС, за да въведе конкретни правила за непряко записване на приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси, т.е. на собствен капитал и задължения, които отговарят на условията на член 45е, параграф 2 от Директива 2014/59/ЕС, в рамките на групите за преструктуриране. С цел да се приведат в действие тези правила и да се гарантира, че непрякото записване се извършва по обоснован от пруденциална гледна точка ред, на Европейския банков орган (ЕБО), създаден с Регламент (ЕС) № 1093/2010 на Европейския парламент и на Съвета (10), бе възложено съгласно член 45е, параграф 6 от Директива 2014/59/ЕС да разработи проект на регулаторни технически стандарти за определяне на методите за такова непряко записване на приемливи ресурси. Както обаче ЕБО изтъкна в писмото си до Комисията от 25 януари 2021 г., наличието на няколко несъответствия между изискванията във връзка с предвиденото в Директива 2014/59/ЕС оправомощаване и действащите пруденциални разпоредби на Регламент (ЕС) № 575/2013 не позволява прилагането на необходимото пруденциално третиране и оттам — изпълнението на мандата в първоначално предвидения вид. ЕБО в частност отбеляза, че Регламент (ЕС) № 575/2013 не предвижда приспадане на приемливите за вътрешното МИПЗ ресурси, поради което е невъзможно да се приложи подходящо рисково тегло във всички случаи, обхванати от мандата по Директива 2014/59/ЕС. Подобни проблеми бяха установени и при предвиденото в Регламент (ЕС) № 575/2013 изискване за отношението на ливъридж. С оглед на тези правни ограничения разработените от ЕБО методи следва да бъдат включени пряко в Регламент (ЕС) № 575/2013. Следователно член 45е, параграф 6 от Директива 2014/59/ЕС следва да бъде заличен.

(7)

С оглед на непрякото записване на приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси от субектите за преструктуриране съгласно изменената рамка на Съюза за преструктурирането на банки, от междинните субекти следва да се изиска да приспадат всички позиции в приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси, емитирани от субекти, които сами по себе си не са субекти за преструктуриране, но принадлежат към същата група за преструктуриране. По този начин се осигурява подходящо функциониране на вътрешните механизми за поемане на загуби и рекапитализация в рамките на групата и се избягва двойно отчитане на приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси на тези субекти за целите на спазването от междинния субект на собственото му вътрешно МИПЗ. Без тези приспадания подходящото провеждане на избраната стратегия за преструктуриране може да бъде застрашено, доколкото междинният субект би могъл да използва не само собствения си капацитет за поемане на загуби и рекапитализация, но и капацитета на други субекти, които сами по себе си не са субекти за преструктуриране, но принадлежат към същата група за преструктуриране, преди междинният субект или другите субекти да са изгубили икономическата си жизнеспособност. За да се гарантира, че задължението за приспадане е съобразено с обхвата на субектите, които може да се използват от субекта за преструктуриране за непряко записване на приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси, и за да се избегне регулаторният арбитраж, междинните субекти следва да приспадат позициите си в приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси, емитирани от всички субекти, които принадлежат към същата група за преструктуриране и които може да подлежат на изискване за спазване на вътрешното МИПЗ, а не само позициите си в ресурси, емитирани от техните дъщерни предприятия. Същите задължения следва да се прилагат и в случай на непряко емитиране на приемливи ресурси, що се отнася до спазването на изискването за собствен капитал и приемливи задължения за значими дъщерни предприятия на Г-СЗИ извън ЕС, предвидено в член 92б от Регламент (ЕС) № 575/2013, когато е уместно.

(8)

За да се осигури пропорционалност на режима на приспадане, междинните субекти следва да могат да избират комбинацията от инструменти, състоящи се от собствен капитал или приемливи задължения, с които финансират придобиването на собственост върху приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси. Това ще даде възможност на междинните субекти напълно да избягнат всякакви приспадания от собствения си капитал, докато продължават да емитират достатъчно приемливи задължения. Поради това приспаданията следва първо да се прилагат към елементите на приемливите задължения на междинните субекти. Когато от междинния субект се изисква да спазва вътрешното МИПЗ съгласно Директива 2014/59/ЕС на индивидуална основа, приспаданията следва да се прилагат за приемливите задължения, отговарящи на условията на член 45е, параграф 2 от посочената директива. Ако подлежащата на приспадане стойност надхвърля стойността на елементите на приемливите задължения на междинните субекти, останалата част следва да се приспадне от техните елементи на базовия собствен капитал от първи ред, допълнителния капитал от първи ред и капитала от втори ред, като се започне от елементите на капитала от втори ред в съответствие с член 66, буква д) от Регламент (ЕС) № 575/2013. В такъв случай е необходимо приспаданията, съответстващи на остатъчната стойност, да се прилагат също при изчисляването на собствения капитал за целите на посочените в Регламент (ЕС) № 575/2013 и в Директива 2013/36/ЕС на Европейския парламент и на Съвета (11) изисквания. В противен случай може да бъдат завишени коефициентите на платежоспособност на междинните субекти, които са емитирали собствен капитал вместо приемливи задължения, за да финансират придобиването на собственост върху приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси. Освен това чрез запазването на еднакво третиране на позициите в приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси за пруденциални цели и за целите на преструктурирането се избягва ненужно увеличаване на сложността, като институциите ще могат да продължат да изчисляват, докладват и оповестяват само един набор обща рискова експозиция и мярка за общата експозиция за пруденциални цели и за целите на преструктурирането. Поради това член 49, параграф 2 от Регламент (ЕС) № 575/2013 следва да бъде съответно изменен.

(9)

За да се осигури в по-висока степен пропорционалността на режима на приспадане, той не следва да се прилага в изключителните случаи, когато съгласно член 45е, параграф 1, трета алинея и член 45е, параграф 4 от Директива 2014/59/ЕС вътрешното МИПЗ се прилага само на консолидирана основа по отношение на позициите в приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси, емитирани от субекти, включени в периметъра на консолидацията. Същото изключение следва да се прилага, когато изискването за собствен капитал и приемливи задължения за съществени дъщерни предприятия на Г-СЗИ извън ЕС, посочено в член 92б от Регламент (ЕС) № 575/2013, се спазва на консолидирана основа в съответствие с член 11, параграф 3a от посочения регламент.

(10)

Чрез непрякото записване на приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси, следва да се гарантира, че загубите на станало икономически нежизнеспособно дъщерно предприятие действително се прехвърлят към субекта за преструктуриране и съответното дъщерно предприятие се рекапитализира от този субект. Това означава, че тези загуби не следва да се поемат от междинния субект, който следва да бъде само звено, чрез което тези загуби се прехвърлят към субекта за преструктуриране. Следователно, включително и за да се гарантира, че резултатът от непрякото записване е еквивалентен на резултата от изцяло пряко записване, както е предвидено в мандата, посочен в член 45е, параграф 6 от Директива 2014/59/ЕС, за целите на изчисляването на общата рискова експозиция на междинния субект, рисковите тегла не следва да се прилагат за експозициите, приспаднати съгласно новия режим на приспадане, който ще бъде въведен в член 72д от Регламент (ЕС) № 575/2013. В същия дух тези експозиции следва да бъдат изключени от изчисляването на мярката за общата експозиция на междинния субект. Третирането, което се състои в неприлагане на рискови тегла и изключване на тези експозиции от мярката за общата експозиция, следва да се прилага единствено за експозициите, които се приспадат в съответствие с новия режим на приспадане, който ще бъде въведен в член 72д от посочения регламент, поради привеждането в действие на подхода на непряко записване на приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси.

(11)

Образците за публичното оповестяване на хармонизирана информация относно МИПЗ и относно изискването за собствен капитал и приемливи задължения на съществени дъщерни предприятия на Г-СЗИ извън ЕС, посочени в Регламент за изпълнение (ЕС) 2021/763 на Комисията (12), следва да бъдат изменени, така че да отразяват новия режим на приспадане за приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси. Освен това образците за оповестяване следва да бъдат изменени, така че да включват общата рискова експозиция и мярката за общата експозиция, които междинните субекти биха имали, ако не бяха изключили приспаднатите по този нов режим на приспадане експозиции.

(12)

Доколкото целите на настоящия регламент — пълно хармонизиране на пруденциалното третиране на позициите на междинните субекти в приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси на субекти от същата група за преструктуриране и целеви изменения на изискванията за собствен капитал и приемливи задължения за Г-СЗИ и за съществените дъщерни предприятия на Г-СЗИ извън ЕС, не могат да бъдат постигнати в достатъчна степен от държавите членки, а поради обхвата на действието могат да бъдат по-добре постигнати на равнището на Съюза, Съюзът може да приеме мерки в съответствие с принципа на субсидиарност, уреден в член 5 от Договора за Европейския съюз. В съответствие с принципа на пропорционалност, уреден в същия член, настоящият регламент не надхвърля необходимото за постигането на тези цели.

(13)

За да бъдат оценени надлежно потенциалните нежелани последици от непрякото записване на приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси, включително новия режим на приспадане, и за да се гарантира съразмерно третиране и равнопоставеност между различните видове структури на банковите групи, особено на институциите, които имат оперативно дружество между холдинга и неговите дъщерни предприятия, и на субектите, чийто план за преструктуриране предвижда тяхната ликвидация чрез обичайно производство по несъстоятелност в случай на неизпълнение на задълженията, Комисията следва да преразгледа възможно най-скоро прилагането на непрякото записване на приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси от различните видове структури на банковите групи. Комисията следва надлежно да оцени възможните структурни решения на всички установени проблеми, например разширяване на възможността субектите, които сами по себе си не са субекти за преструктуриране, да спазват своите МИПЗ на консолидирана основа. В придружаващото законодателно предложение, което Комисията може да приеме, следва надлежно да се вземе предвид датата на прилагане на специалното третиране за непрякото записване на приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси, така че то да може да бъде осъществено преди член 72д, параграф 5 от Регламент (ЕС) № 575/2013 да стане приложим. За предпочитане е това законодателно предложение да бъде специално за целта.

(14)

За да се гарантира, че институциите разполагат с достатъчно време да осъществят специалното третиране за непрякото записване на приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси, включително новия режим на приспадане, и че пазарите могат да поемат допълнителни емисии на приемливи за вътрешното МИПЗ ресурси, когато това е необходимо, разпоредбите, с които се установява това третиране, следва да започнат да се прилагат на 1 януари 2024 г. в съответствие с крайния срок за спазване на МИПЗ.

(15)

Поради това Регламент (ЕС) № 575/2013 и Директива 2014/59/ЕС следва да бъдат съответно изменени,

1)

В член 4, параграф 1 се вмъква следната точка:

2)

Член 12а се заменя със следното:

3)

В член 49, параграф 2 се добавя следната алинея:

„Настоящият параграф не се прилага за приспаданията, посочени в член 72д, параграф 5.“

4)

В член 72б, параграф 2 се добавя следната алинея:

„За целите на член 92б позоваванията на субекта за преструктуриране в първа алинея, букви в), к), л) и м) от настоящия параграф се разбират и като позовавания на институцията, която е съществено дъщерно предприятие на Г-СЗИ извън ЕС.“

5)

Член 72д се изменя, както следва:

а)

параграф 4 се заменя със следното: „4.   Когато обхваната от член 92а институция майка от ЕС или институция майка в държава членка има преки, непреки или синтетични позиции в инструменти на собствения капитал или инструменти на приемливите задължения на едно или повече дъщерни предприятия, които не се числят към нейната група за преструктуриране, органът за преструктуриране на тази институция майка, след надлежно отчитане на становището на органите за преструктуриране — или на съответните органи на трета държава — на съответните дъщерни предприятия, може да ѝ разреши да приспадне тези позиции чрез приспадане на по-малък размер, определен от органа за преструктуриране на тази институция майка. Този коригиран размер е не по-малък от размера (m), изчислен, както следва:   mi = max{0; OPi + LPi – max{0; β · [Oi + Li – max{ri · aRWAi; wi · aLREi}]}} където: i = индекс, обозначаващ дъщерното предприятие; OPi = размер на инструментите на собствения капитал, емитирани от дъщерно предприятие i и държани от институцията майка; LPi = размер на инструментите на приемливите задължения, емитирани от дъщерно предприятие i и държани от институцията майка; β = процентен дял от инструментите на собствения капитал и инструментите на приемливите задължения, емитирани от дъщерно предприятие i и държани от предприятието майка, изчислен, както следва: ; Oi = размер на собствения капитал на дъщерно предприятие i, без да се отчита приспадането, изчислено в съответствие с настоящия параграф; Li = размер на приемливите задължения на дъщерно предприятие i, без да се отчита приспадането, изчислено в съответствие с настоящия параграф; ri = отношението, приложимо към дъщерно предприятие i на равнището на неговата група за преструктуриране в съответствие с член 92а, параграф 1, буква а) от настоящия регламент и член 45в, параграф 3, първа алинея, буква а) от Директива 2014/59/ЕС, а за дъщерните предприятия от трета държава — равностойно изискване за преструктуриране, приложимо спрямо дъщерно предприятие i в третата държава, в която се намира главното му управление, доколкото това изискване е изпълнено с инструменти, които биха били считани за собствен капитал или приемливи задължения съгласно настоящия регламент; aRWAi = общата рискова експозиция на субект i, който е Г-СЗИ, изчислена в съответствие с член 92, параграф 3, като се отчитат корекциите, посочени в член 12а, или — за дъщерните предприятия от трета държава — изчислена в съответствие с приложимите местни разпоредби; wi = отношението, приложимо спрямо дъщерно предприятие i на равнището на неговата група за преструктуриране в съответствие с член 92а, параграф 1, буква б) от настоящия регламент и член 45в, параграф 3, първа алинея, буква б) от Директива 2014/59/ЕС, а за дъщерните предприятия от трети държави — равностойно изискване за преструктуриране, приложимо спрямо дъщерно предприятие i в третата държава, в която се намира главното му управление, доколкото това изискване е изпълнено с инструменти, които биха се считали за собствен капитал или приемливи задължения съгласно настоящия регламент; aLREi = мярката за общата експозиция на субект i, който е Г-СЗИ, изчислена в съответствие с член 429, параграф 4, или — за дъщерните предприятия от трета държава — изчислена в съответствие с приложимите местни разпоредби. Когато в съответствие с първа алинея на институцията майка е разрешено да приспада коригирания размер, разликата между размера на позициите в инструменти на собствения капитал и инструменти на приемливите задължения, посочен в първа алинея, и този коригиран размер се приспада от дъщерното предприятие.“;

6)

В член 92а параграф 3 се заличава.

7)

В член 113 параграф 1 се заменя със следното:

8)

В член 151 параграф 1 се заменя със следното:

9)

В член 429а, параграф 1 се добавя следната буква:

10)

В десета част, дял I, глава 1, раздел 3 се вмъква следният подраздел:

„Подраздел 3а

Приспадания от елементите на приемливите задължения

1)

В член 45г параграф 4 се заменя със следното:

2)

В член 45е параграф 6 се заличава.

3)

В член 45з параграф 2 се заменя със следното:

4)

В член 129 се добавя следната алинея:

„До 31 декември 2022 г. Комисията прави преглед на въздействието на непрякото записване на инструменти, които отговарят на минималното изискване за собствен капитал и приемливи задължения, върху еднаквите условия на конкуренция между различните видове структури на банковите групи, включително когато групите имат оперативно дружество между холдинговото дружество, идентифицирано като субект за преструктуриране, и неговите дъщерни предприятия. Комисията прави оценка по-специално на следното:

Комисията представя на Европейския парламент и на Съвета доклад за резултатите от междинния преглед. Когато е целесъобразно, докладът се придружава от законодателно предложение, като се взема предвид датата на прилагане на член 72д, параграф 5 от Регламент (ЕС) № 575/2013.“